Tải bản đầy đủ (.pdf) (6 trang)

5 cách bảo toàn danh mục đầu tư ppt

Bạn đang xem bản rút gọn của tài liệu. Xem và tải ngay bản đầy đủ của tài liệu tại đây (1.59 MB, 6 trang )





5 cách bảo toàn danh mục đầu tư

Chìa khoá cho việc đầu tư dài hạn thắng lợi chính là bảo toàn vốn. Warrant
Buffet, nhà đầu tư vĩ đại nhất thế giới, đặt ra một nguyên tắc khi đầu tư,
không bao giờ để mất tiền.

Thực ra cũng khó lòng hoàn toàn tránh được rủi ro khi tham gia đầu tư vào các thị
trường, nhưng 5 chiến lược dưới đây sẽ giúp bạn bảo toàn danh mục đầu tư của
mình.

Đa dạng hoá danh mục bằng những tài sản không liên quan đến nhau

Một trong số những nguyên tắc cơ bản của Lí thuyết danh mục đầu tư hiện đại là
tính đa dạng hoá. Khi thị trường đi xuống, đa dạng hoá danh mục đầu tư sẽ có ưu
thế vượt trội hơn là một danh mục đầu tư chỉ tập trung vào một loại tài sản.

Các nhà đầu tư thực hiện danh mục đầu tư đa dạng thông qua việc sở hữu một số
tài sản khác nhau chứ không chỉ tập trung vào một loại tài sản.

Theo một số chuyên gia tài chính, danh mục đầu tư cổ phiếu gồm một rổ cổ phiếu
gồm 12, 18 hoặc thậm chí 30 cổ phiếu có thể loại trừ hầu hết, không phải tất cả,
những rủi ro hệ thống.

Thật không may, rủi ro hệ thống luôn hiện hữu trên trị trường và nguyên tắc đa
dạng hoá danh mục đầu tư không thể loại trừ được.

Tuy nhiên, khi bổ sung danh mục tài sản không liên quan với nhau như các loại trái


phiếu, hàng hoá, tiền tệ và bất động sản vào một nhóm cổ phiếu, bạn sẽ thấy các tài
sản đầu tư của mình có độ biến động thấp hơn và giảm bớt nguy cơ rủi ro hệ thống
do các tài sản này thường sẽ có mức biến động theo chiều hướng ngược nhau trên
thị trường, nếu so sánh với cổ phiếu, khi một tài sản xuống giá thì tài sản kia sẽ lên
giá.

Ít nhất, về mặt lý thuyết, việc sở hữu những loại tài sản không liên quan với nhau
sẽ giảm bớt tính biến động của tài sản, và đem lại cho nhà đầu tư nhiều lợi nhuận
hơn. Tuy nhiên, trong những năm gần đây, có một số bằng chứng cho thấy các tài
sản trước đây đã từng được xem là không hề liên quan đến nhau thì nay lại có mối
liên kết về mặt nào đó, vì vậy mà tính hiệu quả của chiến lược này cũng bị giảm
bớt.

Cắt lỗ

Cắt lỗ sẽ giúp nhà đầu tư bảo vệ tài sản khi cổ phiếu có nguy cơ sụt giảm sâu hơn.
Điểm cắt lỗ quyết định bạn sẽ bán ra một cổ phiếu nào đó. Chẳng hạn, khi mua cổ
phiếu của công ty A với giá 10 USD/cổ phiếu và điểm cắt lỗ là 8 USD, cổ phiếu đó
sẽ được tự động bán ra khi giá sụt giảm xuống còn 8 USD. Điểm cắt lỗ sẽ thay đổi
theo giá hiện tại của cổ phiếu.

Những nhà đầu tư đi theo chiến lược này tin rằng họ bảo vệ được tài sản đầu tư
trước những biến động chớp nhoáng trên thị trường.

Cổ tức

Đầu tư vào các cổ phiếu trả cổ tức có lẽ là phương pháp bảo vệ danh mục đầu tư ít
người biết đến nhất. Lịch sử đã chứng minh, cổ tức chiếm một phần khá quan trọng
đối với tổng lợi nhuận từ một cổ phiếu. Trong một số trường hợp, cổ tức còn thể
hịên toàn bộ lợi nhuận từ cổ phiếu.


Sở hữu các công ty làm ăn ổn định và trả cổ tức đều đặn là một phương pháp để có
lợi nhuận trên mức trung bình.

Khi thị trường đi xuống, cổ tức có ý nghĩa rất quan trọng với các nhà đầu tư phòng
chống rủi ro và giúp họ chịu mức biến động thấp hơn.

Các kết quả nghiên cứu cho thấy các công ty trả cổ tức khá và đều đặn thường có
khuynh hướng tăng trưởng nhanh hơn các công ty khác. Tăng trưởng nhanh sẽ
giúp giá cổ phiếu tăng cao hơn, và sản sinh lợi nhuận vốn cao hơn.

Ngoài ra, cổ tức cũng là một phương pháp phòng chống lạm phát khá tốt.

Mua trái phiếu chuyển đổi

Các nhà đầu tư lo lắng về việc bảo toàn vốn có thể xem xét và chọn các trái phiếu
chuyển đổi. Các trái phiếu chuyển đổi này tương tự như trái phiếu trong đó vốn
đầu tư của bạn được bảo toàn nếu bạn giữ tài sản này đến ngày đáo hạn. Tuy nhiên,
nó khác nhau ở chỗ cho phép nhà đầu tư tham gia vào thị trường cổ phiếu song
song với việc bảo toàn vốn.

×