Bài tập cá nhân kế toán tài chính (58)

Bài tập môn: kế toán tài chính
Lớp GaMBA01.M06

BÀI TẬP
MÔN KẾ TOÁN TÀI CHÍNH
Họ và tên:Phạm Hồng Xô
Lớp GaMBA01.M06

TÌNH HUỐNG VỀ CÔNG TY SUPEROUTDOOR:

Công ty Superoutdoor là doanh nghiệp sản xuất cửa nhôm kính có
khả năng chống tiếng ồn rất tốt, Công ty có nhà máy sản xuất ở Bình
Dương. Phòng nghiên cứu thị trường của Công ty sau một thời gian
nghiên cứu đưa ra đề xuất với Giám đốc về phương án mở rộng hoạt
động tại thị trường phía Bắc. Theo nghiên cứu của phòng này, thị trường
phía Bắc còn có mức cầu rất cao về sản phẩm này.
Để mở rộng hoạt động kinh doanh Công ty phải huy động thêm
vốn từ cổ đông. Báo cáo tài chính của Công ty cho thấy năm 2007 Công
ty có lãi sau thuế là 1,23 tỷ đồng. Năm 2008 Công ty đang lỗ 203,5 triệu
đồng. Khoản lỗ này của Công ty phần lớn là do thị trường bất động sản
năm 2008 đóng băng dẫn đến cầu thị trưởng của Công ty giảm hẳn. Hơn
nữa, nguyên vật liệu của Công ty mua vào để sản xuất tăng giá rất nhanh
do Nhà nước tăng thuế nhập khẩu với mặt hàng này. Ngoài ra Công ty
còn có một lượng lớn hàng tồn kho do có một lô khách hàng APPA gặp
khó khăn về mặt tài chính nền chưa ký hợp đồng chính thức, Công ty
APPA là khách hàng thường xuyên của Công ty Superoutdoor và hứa sẽ
mua hàng của Công ty ngay khi huy động được vốn. Đơn đặt hàng ban
đầu của APPA có giá trị 452 triệu đồng, Công ty còn có một lượng hàng
tồn kho trị giá 276 triệu bán cho Công ty Nam Phương đang bị trả lại
nhưng chưa nhập về kho. Hiện nay Công ty đang áp dụng phương pháp
kế toán theo phương pháp nhập sau, xuất trước; Ngoài ra vào đầu năm

2009 Công ty chuẩn bị công bố thông tin cho cổ đông có một vụ hoả
hoạn ở khu nhà máy tại Bình Dương.
* Yêu cầu:
1. Công ty Superoutdoor có xu thế khai tăng hay giảm lợi nhuận,
tăng hay giảm nợ tại sao?
2. Công ty có những xử lý thế nào để đạt được số liệu kế toán phù
hợp với việc huy động vốn, với mỗi xử lý cụ thể về mặt kế toán, hay nêu
rõ những giả định cần thiết?

1


Bài tập môn: kế toán tài chính
Lớp GaMBA01.M06
3. Giả thiết rằng nhà quản lý đó yêu cầu kế toán tiến hành những
xử lý kế toán theo hướng có lợi cho doanh nghiệp (yêu cầu 1, yêu cầu
2). Anh chị hãy phân tích những chuẩn mực trong hạch toán có liên
quan và chỉ ra những vi phạm trong báo cáo (nếu có)?

BÀI LUẬN:
Nhà đầu tư (các cổ đông - chủ sở hữu) tiến hành đầu tư vào Công
ty với kỳ vọng sẽ nhận được lợi ích từ số tiền đầu tư của mình một cách
lớn nhất so với các phương án đầu tư khác có thể thực hiện đồng thời.
Khi xem xét đầu tư vào một doanh nghiệp nhà đầu tư quan tâm tới mọi
mặt hoạt động của nó, bao gồm các vấn đề liên quan đến: tổ chức doanh
nghiệp, vị trí địa lý, vị thế của doanh nghiệp trên thị trường, khả năng
tồn tại và phát triển của doanh nghiệp trên thị trường để đáp ứng nhu
cầu nào đó của người tiêu dùng về hàng hoá, sản phẩm, dịch vụ mà
doanh nghiệp có thể tạo ra; Nhà đầu tư còn quan tâm đến khả năng điều
hành kiểm soát của đội ngũ quản lý doanh nghiệp, các chính sách vĩ mô

có thể ảnh hưởng tới sự phát triển của doanh nghiệp …
Căn cứ vào nhiều nguồn thông tin để nhà đầu tư đưa ra quyết định của
mình. Một trong những nguồn thông tin quan trọng đó là báo cáo tài
chính của Công ty.
Chủ đầu tư quan tâm đến các chỉ tiêu trong bảng cân đối kế toán, báo
cáo thu nhập và sự biến động của các chỉ tiêu qua các năm từ đó đánh
giá sự thay đổi là tốt hay xấu.
Ví dụ: Doanh thu tăng trưởng, giá vốn hàng bán và các chi phí có
tỷ lệ tăng thấp hơn tỷ lệ tăng doanh thu như vậy lợi nhuận tăng dẫn đến
vốn chủ sở hữu tăng.
Mức tăng doanh thu và mức giảm tương đối các chi phí so với
doanh thu là điều mà chủ đầu tư quan tâm nhất.
Căn cứ vào báo cáo cho thấy thu nhập của Công ty chủ đầu tư có
thể kiểm soát được hoạt động của doanh nghiệp, đánh giá được khả
năng của đội ngũ quản lý.
Chủ đầu tư còn quan tâm đến tỷ trọng của một tài sản nào đó
trong tổng tài sản . Nếu như của hàng tồn kho tăng cao bất thường, tỷ
trọng tiền và tương đương tiền giảm, tỷ trọng của các khoản đầu tư tài
chính ngắn hạn và dài hạn chứa đựng nhiều rủi ro, tỷ trọng của tài sản
dài hạn lớn hơn tỷ trọng của các khoản vay dài hạn và vốn chủ sở hữu
cộng lại, đó là những dấu hiệu cho thấy hoạt động của doanh nghiệp
đang có chiều hướng xấu. Tuy nhiên để đánh giá chính xác cần phải xem

2


Bài tập môn: kế toán tài chính
Lớp GaMBA01.M06
xét kỹ các thông tin được đưa ra trong báo cáo tài chính hoặc không đưa
ra trong một hoàn cảnh cụ thể.

Chủ đầu tư cũng quan tâm đến tỷ lệ vốn, tỷ lệ nợ, mức độ phù
hợp của tỷ lệ này phụ thuộc vào ngành nghề kinh doanh của doanh
nghiệp. Nếu ngành nghề kinh doanh sinh lợi từ vốn vay cao hơn chi phí
lãi vay ,tỷ lệ vay vốn cao lên chưa chắc đã là điều xấu. Ngược lại, nếu
ngành nghề kinh doanh của doanh nghiệp sinh lợi từ vốn vay thấp hơn
chi phí lãi vay thì nếu tỷ lệ vốn vay tăng lên lại là vấn đề cần phải xem
xét.
Tất cả những thông tin về mặt tài chính chủ đầu tư có thể tính
toán, nghiên cứu căn cứ vào các báo cáo tài chính và các thông tin khác
đưa ra cùng với báo cáo. Để đánh giá khả năng thanh toán ngắn hạn chủ
đầu tư quan tâm đến các chỉ số: tỷ số hiện hành , tỷ lệ thanh toán nhanh ,
số vòng quay hàng tồn kho, số vòng quay công nợ phải thu hay số ngày
các khoản phải thu .Để phân tích rủi ro trong đầu tư dài hạn và cơ cấu
vốn chủ đâu tư xem xét đến tổng nợ, tổng vốn chủ sở hữu và tổng cộng
nguồn vốn, tỷ lệ nợ, tỷ lệ vốn. Để phân tích tính hiệu quả và tính sinh lợi
của quá trình chủ đầu tư căn cứ vào tỷ suất lợi nhuận , hệ số vòng quay
của tổng tài sản , hệ số thu nhập của vốn chủ sở hữu thường , tỷ số thu
nhập trên giá cổ phiếu , lãi xuất cổ phần .
Những thông tin đưa ra trong báo cáo tài chính nếu thiếu trung
thực chính xác sẽ gây ra sự hiểu lầm. Nhưng đôi khi để thực hiện mục
tiêu nào đó, Nhà quản lý ,thông qua đội ngũ kế toán của mình , bóp
méo thông tin . Điều này có thể gây ra những hậu quả nghiêm trọng.
Trong trường hợp của Công ty Superoutdoor giả dụ rằng ông
Giám đốc tin trưởng vào báo cáo nghiên cứu của bộ phận thị trường về
nhu cầu của hàng hoá của Công ty (giả dụ thông tin đó là chính xác). Để
thực hiện phương án này phải tăng vốn . Trong thực tế năm 2003 Công
ty đang bị lỗ 203,5 triệu (Chưa điều chỉnh các báo cáo tài chính) nên
không có nguồn để bổ sung vốn . Giả dụ, tại thời điểm đó tài sản Công
ty đã thế chấp hết để vay Ngân hàng , việc vay thêm vốn các Ngân hàng
là không thực hiện được.

Sản phẩm của Công ty là sản phẩm chất lượng cao do thị trường
bất động sản đóng băng nên sản lượng nếu chỉ bán ở phía Nam sẽ có
nguy cơ giảm sụt mạnh vào năm 2009. Nếu như không mở rộng thị
trường ra phía Bắc thì Công ty tiếp tục thua lỗ và có thể phá sản.
Nếu như, ông Giám đốc báo cáo trung thực vấn đề này và đề
nghị cổ đông tăng vốn để thực hiện phương án mở rộng thị trường ,vấn
đề như vậy không cần bàn luận ở đây. Vì báo cáo tài chính của công
ty(nếu trung thực) chỉ ra là thu nhập sụt giảm và không đảm bảo hiệu
quả;Thị trường bất động sản đóng băng;Khủng hoảng kinh tế tài chính
thế giới đang có nguy cơ lan rộng; Thị trường chứng khoán không có
3


Bài tập môn: kế toán tài chính
Lớp GaMBA01.M06
dấu hiệu phục hồi……….. Việc tăng vốn điều lệ ,trong bối cảnh như
vậy khó tạo nên sự đồng thuận của cổ đông.
Để thực hiện mục tiêu tăng vốn dễ dàng hơn, giả sử rằng ông Giám đốc
yêu cầu kế toán tiến hành xử lý các báo cáo tài chính, tạo ra một kết cục
khả quan, tạo ra sự tin tưởng của cổ đông về lợi ích có thể nhận được
khi đầu tư vào doanh nghiệp. Điều đó chỉ thực hiện được khi ông Giám
đốc chỉ đạo ghi tăng doanh thu và giảm chi phí.
Việc tăng doanh thu:
- Lợi dụng các mối quan hệ của khách hàng thường xuyên là Công ty
APPA, Công ty Superoutdoor viết hoá đơn và ghi nhận doanh thu lô
hàng 452 triệu và có thể thoả thuận để viết hoá đơn bán hàng giả dụ là
900 triệu nữa ( giả sử số hàng tồn kho lớn hơn nhiều số hàng xuất cho
APPA ở cả hai hoá đơn )
-Ngày viết hoá đơn trước ngày cuối cùng của kỳ kế toán.
-Giao hàng cho Công ty APPA ( khi nào thu xếp được vốn thì Công

ty APPA sẽ thanh toán).
-Công ty APPA cần hàng hoá cho công việc của mình nên dễ dàng
chấp nhận nhập kho.
Mặc dù nhìn vẻ bề ngoài việc ghi doanh thu như vậy là đúng, trên
sổ kế toán của APPA ghi nhận một khoản nợ phải trả và trên sổ kế toán
của Công ty Superoutdoor ghi nhận một khoản nợ phải thu.Rõ ràng là
doanh thu tuy đo được bằng tiền nhưng kh ông chắc chắn thu được trong
tương lai.
- Giả sử rằng lô hàng 276 triệu bán cho Công ty Nam Phương đã
xuất hoá đơn, Công ty Nam Phương đã nhập kho trong quá trình sử
dụng sai sót nên Công ty Nam Phương đang làm thủ tục để trả lại. Công
ty Superoutdoor , để đơn giản thủ tục, đề nghị Công ty Nam Phương
xuất bán cho Công ty Superoutdoor lô hàng này với giá như cũ (tất
nhiên chi phí vận chuyển và hao hụt do Công ty Superoutdoor phải chịu)
và xuất trả lại cho Công ty Nam Phương lô hàng mới đảm bảo chất
lượng vào thời gian sau. Ghi tăng doanh thu của Công ty Nam Phương
và ghi thêm một khoản chi phí bảo hành tương ứng với số hàng bị trả
lại. Việc ghi như vậy không ảnh hưởng tới kết quả cuối cùng của Công
ty.Tuy nhiên ,chi phí này đã không được ghi.
- Với cách ghi như vậỵ tại thời điểm 31/12/2008 khoản 276 triệu
phải thu ( Công ty Superoutdoor) và phải trả 276 triệu ( Công ty Nam
Phương) không gây nghi ngờ. Việc trả lại lô hàng chỉ Được phản ánh
trên sổ kế toán hai bên sau ngày 31/12/2008.Doanh thu ghi như vậy là
không thu được trong tương lai
Như vậy tại ngày 31/12/2008 sổ kế toán của Công ty Superoutdoor
đã ghi tăng doanh thu lên 1.628 triệu đồng thời các khoản nợ phải thu
cũng tăng lên tương tự.

4

Bài tập môn: kế toán tài chính
Lớp GaMBA01.M06
Hiện nay, nguyên vật liệu của Công ty mua vào để sản xuất tăng
giá rất nhanh, Công ty đang thực hiện phương pháp kế toán hàng tồn
kho nhập sau xuất trước. Giả dụ ông Giám đốc yêu cầu kế toán thay đổi
lại phương pháp kế toán hàng tồn kho là nhâp trước xuất trước. Điều
này làm tăng giá trị hàng tồn kho và giảm giá vốn hàng bán tương ứng.
Giả dụ xuất kho nhập trước xuất trước làm giảm giá vốn hàng bán là
500 triệu đồng => Lợi nhuận của Công ty tăng lêm 500 triệu.
Giả sử tất cả các chi phí khác liên quan của Công ty Superoutdoor
ghi là phù hợp với doanh thu và vụ cháy ở Bình Dương làm thiệt hại cho
Công ty 100 triệu đồng, Công ty ghi vào chi phí sản xuất kinh doanh
trong kỳ.
Như vậy Công ty đang từ lỗ 203,5 triệu đồng (khi chưa điều chỉnh
báo cáo tài chính) trở thành lãi 1821,5 triệu đồng (sau khi điều chỉnh
doanh thu vả chi phí như đã nêu trên) số lợi nhuận này bằng 148% so
với năm 2007. Công ty Superoutdoor đã khai tăng lợi nhuận .
Tất cả các ghi chép như vậy làm cho các chỉ tiêu phân tích tài
chính của Công ty đang xấu trở nên tốt hơn, khả năng thanh toán ngắn
hạn, rủi ro đầu tư, hiệu quả sinh lời đều tốt hơn. Đặc biệt là doanh thu và
lợi nhuận đều tăng trưởng trong bối cảnh khó khăn và cả việc xẩy ra hoả
hoạn cũng được giải quyết.Kèm theo phương án mở rộng thị trường ra
phía Bắc, mà nhu cầu rất lớn lâu nay Công ty đang bỏ ngỏ thì việc huy
động vốn của cổ đông sẽ thực hiện dễ dàng hơn rất nhiều.
Việc ghi tăng doanh thu và giảm chi phí của Công ty Superoutdoor
(như nêu ở trên) vi phạm:
- Nguyên tắc ghi nhận doanh thu (lợi ích không chắc chắn thu
được trong tương lai).
- Nguyên tắc nhất quán trong phương pháp kế toán hàng tồn

kho.(Thay đổi phương pháp kế toán hàng tồn kho)
- Nguyên tắc ghi nhận chi phí phù hợp với doanh thu.
Giả sử sau khi tăng vốn chủ sở hữu từ các cổ đông tài sản của
Công ty tăng lên và Ngân hàng căn cứ vào báo cáo tài chính, sự tăng lên
của tài sản sẽ sẵn sàng cho vay => Công ty từ quy mô nhỏ trở thành một
Công ty to hơn. Nếu việc che dấu này diễn ra suôn sẻ trong nhiều năm
thì Công ty trở thành một Công ty lớn .Cho đến khi không che dấu được
nữa Công ty đổ vỡ và hậu quả cuối cùng là chủ đầu tư và những người
cho vay phải gánh chịu. Hiệu ứng Domino có thể xảy ra làm thiệt hại rất
lớn cho xã hội, nếu như Công ty là tập đoàn mang tầm Quốc gia, Quốc
tế. Chính vì những lý do trên đòi hỏi người làm công tác kế toán tài
chính không bao giờ vi phạm nguyên tắc đạo đức trong nghề nghiệp./.

5