BÍ mật của PIVOT BOSS diễn đàn MMA stock
Bạn đang xem bản rút gọn của tài liệu. Xem và tải ngay bản đầy đủ của tài liệu tại đây (1.09 MB, 35 trang )
17/1/2021
BÍ MẬT CỦA PIVOT BOSS | Diễn đàn MMA Stock
BÍ MẬT CỦA PIVOT BOSS
FRANKLIN O. OCHOA
Người dich: Nguyễn Quang Hòa
GIỚI THIỆU
“Sợ hãi và hy vọng vẫn như cũ; do đó, nghiên cứu về tâm lý của các nhà đầu cơ vẫn có giá
trị như xưa.” - Jesse Livermore (1877-1940), trader huyền thoại.
Chỉ số cơng nghiệp trung bình Dow John đóng cửa ngày tại mức 11.842,69 điểm vào ngày
20 tháng 6 năm 2008. Sau khi phiên đóng cửa, tơi đã viết nguệch ngoạc “mục tiêu 8385”
trong sổ ghi chép của mình, cùng với các mục tiêu cực kỳ giảm giá của các chỉ số thị
trường chính khác.
Tại mức 14.198,10 điểm vào ngày 8 tháng 10 năm 2007 khỏi phải nói tơi đã nhận được rất nhiều lời
chê bai từ các nhà giao dịch và nhà đầu tư trên khắp thế giới, cho rằng tơi cố tình bơm nỗi sợ vào thị
trường. Đây không phải là ý định của tôi. Tôi chỉ đơn thuần là dịch những gì các biểu đồ đã nói với
tơi, và tơi đã báo cáo những phát hiện của mình cho cơng chúng thơng qua bản tin thị trường hàng
ngày của tôi. Trong những tháng tiếp theo, thị trường đã trải qua một sự sụp đổ lớn, với việc cuối
cùng chỉ số Dow tìm thấy đáy ở mức 6.469,95 vào ngày 6 tháng 3 năm 2009, một con số khổng lồ
45% so với dự đoán ngày 20 tháng 6 của tơi.
Làm thế nào tơi có thể dự báo động thái này? Các khái niệm và kỹ thuật trong cuốn sách
này đã giúp tôi dự báo. Thỉnh thoảng, một cuốn sách được xuất bản cung cấp cái nhìn sâu
sắc đáng kinh ngạc về giao dịch chuyên nghiệp. Bạn của tơi, bạn đang cầm cuốn sách đó
trong tay của bạn ngay bây giờ.
Cuốn sách này cung cấp một bản đồ đường đến thị trường có thể chính xác đến mức
khơng thể tin được, giống như một nhà giao dịch sử dụng tà thuật vậy.
Đối với mỗi giao dịch, có một mức giá tốt, một mức giá xấu và một mức giá hợp lý. Các kỹ thuật và
khái niệm trong cuốn sách này sẽ giúp bạn tìm được giá tốt nhất. Các nhà giao dịch chun nghiệp
sử dụng các
cơng cụ hồn toàn dựa trên giá cả, đây là một chỉ số hàng đầu trong lớp của chính nó. Trong
cuốn sách này, bạn sẽ khám phá các chỉ số hàng đầu tốt nhất dành cho các nhà giao dịch:
Vùng tiền (The Money Zone), Pivots sàn (Floor Pivots) và Cân bằng Camarilla (Camarilla
Equation). Một số trong những công cụ này đã xuất hiện trong nhiều thập kỷ, nhưng nhiều
nhà giao dịch không biết chúng tồn tại hoặc làm thế nào để sử dụng chúng đúng cách để
kiếm lợi nhuận trên thị trường. Trên thực tế, các nhà giao dịch sử dụng các công cụ này
thường là những người lái những chiếc xe tốt hơn và có những ngơi nhà lớn hơn. Các nhà
giao dịch như Larry Williams, Mark Fisher, John Person và John Carter đều sử dụng pivots
trong giao dịch của họ. Đây là những nhà giao dịch, nhà giáo dục và tác giả nổi tiếng đã nhìn
thấy bản đồ đường đi và sẽ khơng thể nhìn vào biểu đồ giống nhau nếu khơng có những
cơng cụ mạnh mẽ này được vẽ trong một số hình thức hoặc cách làm giống nhau.
Một cách độc lập, Vùng tiền (The Money Zone), Pivots sàn (Floor Pivots) và Cân bằng
Camarilla (Camarilla Equation) cung cấp bản đồ đường để giao dịch hầu như bất kỳ biểu đồ
nào bạn có thể vẽ. Nhưng khi được sử dụng kết hợp, các công cụ này tạo ra hệ thống định vị
GPS để giao dịch thị trường. Mặc dù trước đây bạn có thể đã nghiên cứu các dạng pivots, tơi
đang cung cấp một viễn cảnh mới mẻ chỉ có thể được mô tả như một cách tiếp cận thực sự
độc đáo để chơi các cấp độ tuyệt vời này để kiếm lợi nhuận. Các khái niệm như mối quan hệ
Pivot hai ngày, dự báo chiều rộng Pivot, phân tích xu hướng Pivot và nhiều vùng nóng Pivot
có thể cải thiện phân tích và giao dịch của bạn bằng các bước nhảy vọt.
*Lưu ý: Bản dịch chỉ dịch phần nến và pivot bỏ qua các phần khác do chúng không phải là
những cơng cụ phân tích phổ biến có sẵn trên các dịch vụ biểu đồ ngoài ra một số đoạn sẽ
dịch Pivot là “điểm mấu chốt” có rất nhiều cách dịch nghĩa Pivot nhưng người dịch chọn
“điểm mấu chốt” để nhớ đến Jessie Livermore trong cuốn “Hồi ức thiên tài đầu tư chứng
khoán”.
Tôi không chỉ dạy cho bạn các mối quan hệ Pivot đáng kinh ngạc, mà tôi cũng sẽ tiết lộ các
bí mật giao dịch tốt nhất của mình, bao gồm các thiết lập nến mạnh mẽ và các chỉ số độc
quyền mà tôi đã tạo để giao dịch và phân tích thị trường một cách chính xác và có lợi nhuận
cao.
Thị trường xoay quanh sự lặp đi lặp lại do bản chất con người, cụ thể là sợ hãi, tham lam
và không chắc chắn. Sự thật này là lý do tại sao. Vùng tiền (The Money Zone), Pivots
sàn (Floor Pivots) và Cân bằng Camarilla (Camarilla Equation) hoạt động và sẽ tiếp tục
hoạt động trong tương lai.
Bí mật của Pivot Boss cung cấp bộ sưu tập toàn diện nhất các ý tưởng và khái niệm giao
dịch liên quan đến Pivot có sẵn cho các nhà giao dịch.
Cho dù bạn là nhà giao dịch thời gian thực (trong ngày), nhà giao dịch swing, nhà giao dịch vị trí
(position) hoặc nhà đầu tư, bạn sẽ tìm thấy giá trị lớn trong cuốn sách này, vừa là công cụ giảng
dạy vừa là tài liệu tham khảo, bất kể thị trường bạn giao dịch hay mức độ kinh nghiệm của bạn. Tơi
đã phân tích thị trường mỗi ngày trong mười hai năm qua và đã phát triển các kỹ thuật trong cuốn
sách này thành một nghệ thuật tinh xảo bằng cách sử dụng các chỉ số hàng đầu tốt nhất có sẵn cho
các nhà giao dịch. Tôi thực sự tin rằng các khái niệm trong cuốn sách này sẽ giúp hướng dẫn bạn
đến một mức độ thành công giao dịch cao hơn
CHƯƠNG 1: HIỂU THỊ TRƯỜNG
“Không nơi nào lịch sử thường lặp lại thường xuyên hoặc đồng đều như ở Phố Wall.” - Jesse
Livermore.
Khoảng một tháng trước, tơi thức dậy đầy phấn khích về ngày giao dịch sắp tới. Tơi có cảm
giác rằng một phá vỡ lớn sẽ được nhìn thấy trên thị trường và tôi muốn chắc chắn rằng tôi
đã thu được lợi nhuận từ việc di chuyển. Kiểu di chuyển này chỉ xảy ra hai hoặc ba lần một
tháng, nhưng số tiền bạn có thể kiếm được trong vài ngày này có thể là không thể tin được.
Sử dụng các kỹ thuật mà tơi sẽ dạy trong cuốn sách này, tơi đã có thể xác định được điểm
phá vỡ xảy ra vào ngày này trước khi bản in phiên mở cửa được ghi lại. Làm thế nào tôi làm
điều này? Bằng cách hiểu biết sâu sắc về động lực thị trường và các khái niệm điểm Pivot.
Khơng cần phải nói, thị trường đã trải qua một đợt phục hồi lớn vào ngày này, cho phép tơi
có được mức tăng năm con số khỏe mạnh chỉ trong một phiên! Các giao dịch tôi đã thực
hiện vào ngày hôm nay, giống như giao dịch trong Hình 1.1, có thể dễ dàng xác định bằng
cách sử dụng các khái niệm trong cuốn sách này và tôi sẽ chỉ cho bạn chính xác cách tìm
thấy chúng.
Tuy nhiên, trước khi một nhà giao dịch khao khát có thể học cách kiếm tiền trong trị chơi này, trước
tiên anh ta hoặc cơ ta phải có được sự hiểu biết đúng đắn về thị trường. Quá thường xuyên, các nhà
giao dịch mới làm quen chạy ra khỏi cổng để tìm kiếm các thiết lập “nóng bỏng” và hệ thống giao
dịch “cơ khí hộp đen”, mà khơng bao giờ hiểu đầy đủ về vai trò của thị trường và người mua và người
bán. Để có cơ hội thu lợi nhuận từ thị trường, bạn phải có hiểu biết vững chắc về động lực thị trường.
Hiểu, sau tất cả, là từ hoạt động. Khi bạn thực hiện theo cách của mình thơng qua cuốn sách này,
bạn sẽ tìm hiểu nhiều định nghĩa, khái niệm và thiết lập khi chúng liên quan đến thị trường. Tuy
nhiên, khả năng của bạn để đạt được nhiều thông tin nhất sẽ đến từ sự phát triển của việc học của
bạn thành sự hiểu biết thực sự. Khả năng hiểu lý do tại sao thị trường hành xử bài viết mà nó sẽ cho
phép bạn dự đoán một cách bẩm sinh hành vi thị trường và xác định chính xác các điểm vào lệnh
và thốt lệnh bằng cách sử dụng các công cụ và kỹ thuật của cuốn sách này. Trong nhiều
trường hợp, để bắt đầu hiểu thị trường là trước tiên phải hiểu quá trình đấu giá.
QUY TRÌNH ĐẤU GIÁ
Vai trị của thị trường là tạo thuận lợi cho giao dịch giữa người mua và người bán. Giá sẽ bán đấu giá
cao hơn và thấp hơn khi nó cố gắng tìm một khu vực nơi giao dịch có thể dễ dàng được tạo điều kiện.
Nếu giá mở quá thấp, nó sẽ bán đấu giá cao hơn để tìm người bán, và nếu giá quá cao, nó sẽ bán đấu
giá thấp hơn để tìm người mua. Nếu bạn đặt nó vào một khung dễ hiểu, bạn sẽ thấy rằng thơng tin
này có ý nghĩa hồn chỉnh. Nếu một bức tranh gốc của Pablo Picasso được bán đấu giá với giá khởi
điểm chào bán là 10 đô la trên thị trường mở, người mua sẽ tham gia vào thị trường vì giá quá thấp.
Người mua sẽ đẩy giá cao hơn cho đến khi người mua cuối cùng đứng một mình, về cơ bản kết thúc
phiên đấu giá bằng việc bán, có khả năng là một mức giá trong hàng chục triệu đơ la. Tuy nhiên,
chuyện gì sẽ xảy ra nếu tôi bán đấu giá một bức tranh của cô con gái một tuổi của tôi với giá khởi
điểm chào bán là một triệu đô la? Rõ ràng, giá chào bán khởi điểm quá cao; giá sẽ bắt đầu đấu giá
thấp hơn trong tìm kiếm của người mua. Cuối cùng, giá sẽ bán đấu giá đủ thấp để tìm một người
mua, có lẽ là bà ngoại u thương của bé, chỉ với 10 đô la.
Giá liên tục di chuyển cao hơn và thấp hơn để tìm kiếm giá trị tốt nhất cho cả người mua và
người bán. Người mua sẽ tham gia thị trường khi họ cảm thấy giá thấp hơn giá trị, trong khi
người bán sẽ tham gia thị trường khi họ tin rằng giá được định giá quá cao. Đây sẽ là một
chủ đề nhất qn trong suốt cuốn sách Nó làm tơi suy nghĩ làm thế nào một người giao dịch
mới có thể trở thành một người mua sắm thông minh trên thị trường hàng ngày, nhưng trở
thành một người hoàn toàn khác khi tham gia vào thị trường chứng khoán và tương lai.
Hãy gặp trader mới Joe, một người mua sắm tuyệt vời khi nói đến thực phẩm, quần áo và
thậm chí cả ô tô, nhưng ném tất cả bản năng của anh ta ra khỏi cửa sổ, khi nói đến giao
dịch. Joe thích ăn tơm hùm, nhưng anh biết rằng đây có thể là một thói quen đắt tiền, vì vậy
anh phải mua khi giá tơm hùm dưới giá trị. Ơng quan sát sâu sắc giá tôm hùm thường xuyên
và biết rằng giá trung bình mỗi pound là khoảng 10,99 đơ la. Như bạn có thể mong đợi, khi
giá mỗi pound giảm xuống cịn 6,99 đơ la, anh ấy đã nhận được lời đề nghị và mua vài
pound.
Tuy nhiên, ngay sáng hôm sau, Joe tham gia vào thị trường chứng khoán hoặc tương lai theo
một cách hồn tồn khác.
Thay vì chờ đợi giá trị, như anh ta đã làm với tôm hùm, anh ta vội vã bóp cị vào những thời điểm
khơng thuận lợi nhất, mua khi thị trường bị định giá quá cao và bán khi thị trường bị định giá thấp.
Về cơ bản, các hành vi giao dịch của anh ta sẽ tương tự như việc mua tôm hùm với giá 15,99 đô la
mỗi pound, điều mà anh ta sẽ không bao giờ làm. Khái niệm giá trị dễ hiểu, nhưng việc áp dụng nó
một cách nhất quán vào thị trường xảy ra với kinh nghiệm, điều này chỉ có thể có được thơng qua
nghiên cứu và thực hành mạnh mẽ.
Đơi khi, giá cần thăm dị cao hơn để tìm sự thỏa hiệp giữa người mua và người bán, trong khi những
lần khác giá cần thăm dò thấp hơn trước khi tìm thấy một mức giá dễ chịu. Hãy tưởng tượng một thợ
làm bánh địa phương vừa mở tiệm bánh của mình và hiện đang trong giai đoạn khám phá giá.
Jennifer, chủ sở hữu của Just Baked Cakes,
không chắc chắn về giá trị thị trường của những chiếc bánh của mình và ban đầu liệt kê những chiếc
bánh của cô được bán với giá 20 đô la. Thị trường thấy rõ giá này là dưới giá trị, bằng chứng
là sự bùng nổ của các đơn đặt hàng mà cô nhận được. Cô đã bán được 100 chiếc bánh trong tuần
đầu tiên và vơ cùng phấn khích. Tuy nhiên, cô quyết định tăng giá lên 30 đô la để xem thị trường sẽ
phản ứng như
thế nào. Cô ấy rất vui mừng khi thấy rằng các đơn đặt hàng của cô ấy không đổi ở mức
“quá bánh” mỗi tuần, có nghĩa là người mua vẫn cảm thấy rằng bánh của cô ấy là một giá
trị ở mức giá hiện tại. Cơ ấy cảm thấy cần phải thăm dị cao hơn nữa để tối đa hóa tiềm
năng lợi nhuận của mình, do đó, cơ ấy đã tăng giá bánh của mình lên 35 đơ la. Tuy nhiên,
lần này, thị trường đã phản ứng với ít đơn đặt hàng hơn để mua, vì cơ chỉ nhận được 75 đơn
đặt hàng. Cơ nhanh chóng khơi phục thẻ giá $ 30 và cảm thấy tự tin rằng mình đã đạt được
sự thuận lợi công bằng trong giao dịch giữa người mua và người bán
Ví dụ này vẽ ra một bức tranh sống động về lý do tại sao bạn sẽ thấy sự tăng giá thông qua
mức kháng cự chỉ để bán tháo mạnh, hoặc giảm qua hỗ trợ chỉ để tăng với sự thuyết phục.
Đôi khi thị trường phải phá vỡ để phục hồi, và phá vỡ để bán tháo. Thị trường liên tục tìm
kiếm khu vực tốt nhất để thuận lợi hóa giao dịch và thường cần xác nhận ở mức cực đoan
trước khi có thể tiến hành theo cách vui vẻ của nó. Để hiểu rõ hơn về quy trình đấu giá, hãy
để cho người hiểu hiểu về người tham gia: người mua và người bán
CÁC LOẠI/KIỂU NGƯỜI MUA VÀ NGƯỜI BÁN
Vai trò của thị trường là tạo thuận lợi cho giao dịch giữa người mua và người bán. Tuy nhiên,
mọi người mua đều không giống nhau, cũng như vậy với mọi người bán. Có hai loại người
mua và hai loại người bán. Khả năng phân biệt giữa các loại này sẽ cho phép bạn dự đoán
chuyển động và hành vi giá sắp tới. Đó là, hiểu được giá đang di chuyển do phản ứng đáp
ứng từ phía người mua hay người bán, so với chuyển động giá do chủ động tham gia, đi một
chặng đường dài để hiểu giá sẽ phản ứng như thế nào.
Khả năng của bạn để xác định những người tham gia thị trường đang ảnh hưởng đến giá sẽ
cho phép bạn đánh giá niềm tin và hành vi của biến động giá.
Một người mua tham gia vào thị trường khi giá dưới giá trị được coi là một người mua đáp
ứng. Về bản chất, Trader mới Joe là một người mua đáp ứng khi anh ta đợi cho đến khi giá
tơm hùm giảm xuống cịn 6,99 đô la mỗi pound trước khi tham gia thị trường. Tương tự như
vậy, một người bán đáp ứng chờ đợi cho đến khi giá cao hơn giá trị trước khi tham gia thị
trường với các lệnh bán. Mua và bán đáp ứng thường sẽ đẩy giá trở lại trung bình, gửi giá
về một khu vực được coi là giá trị hợp lý của thị trường. Do đó, chuyển động giá là định
hướng ngắn hạn và thiếu niềm tin thực sự.
Một người mua chủ động (initiative buyer ) tham gia vào thị trường khi giá ở mức hoặc trên giá
trị. Loại người mua này đang chủ động đẩy giá lên một khu vực giá trị cao hơn. Nếu thiếu tôm hùm
ở khu vực của trader mới Joe, và tôm hùm bổ sung sẽ không tham gia thị trường trong một năm
nữa, bạn có thể thấy Joe trở thành người mua chủ động. Trong trường hợp này, Joe sẽ ráo riết tìm
mua tất cả những con tơm hùm mà anh ta có thể tìm thấy, điều này sẽ đẩy giá lên một mức giá trị
cao hơn. Kiểu mua này sẽ khiến những người mua khác tham gia vào thị trường, khiến giá bùng nổ
lên một tầm cao mới. Cùng một màu sắc, một người bán chủ động sẽ tham gia vào thị trường khi
giá ở mức hoặc dưới giá trị. Người bán này đang chủ động đẩy giá xuống khu vực giá trị thấp hơn.
Những người tham gia chủ động có niềm tin lớn
hơn đằng sau hành vi của họ, điều này có ảnh hưởng lớn hơn đến giá cả. Những kiểu di
chuyển này cho thấy người mua hoặc người bán tự tin hơn, sau đó được phản ánh trong biến
động giá mạnh.
Khi bạn tìm hiểu các khái niệm đằng sau cuốn sách, hãy bắt đầu liên kết các hành vi hoặc thiết lập
giá nhất định với sự tham gia chủ động hoặc đáp ứng. Điều này sẽ cho phép bạn tiếp tục phát triển
trong sự hiểu biết của bạn về thị trường và xu hướng của nó.
NGÀY THỊ TRƯỜNG TÁI LẶP (RECYCLING MARKET DAYS)
Gần đây tôi đang dạy một trại khởi động nhà giao dịch khi một nhà giao dịch hỏi tôi sẽ
giao dịch như thế nào vào ngày hôm trước. Tôi trả lời rằng phiên trước là một trong những
ngày dễ dàng nhất để giao dịch. Thị trường mở cửa với gap tăng và có xu hướng cao hơn
trong suốt phiên, giúp bạn dễ dàng mua và giữ trong suốt cả ngày, hoặc mua các pullback (giá hồi về) trên đường đi. Anh ấy rất ấn tượng với câu trả lời của tơi.
“Điều đó thật dễ khi nói tại thời điểm bây giờ trong nhận thức muộn” anh ta đáp trả.
Phản hồi tôi đưa ra cho anh ấy cũng giống như tôi sẽ chia sẻ với bạn bây giờ. Mỗi ngày thị
trường là duy nhất, nhưng nó là một bản sao của một ngày nào đó trong lịch sử. Phân tích kỹ
thuật hoạt động bởi vì tâm lý nhà giao dịch, và tâm lý con người cho vấn đề đó, khơng bao
giờ thay đổi. Nó đã được như vậy kể từ khi sàn giao dịch đầu tiên mở ra. Tuy nhiên, hầu hết
các nhà giao dịch mới làm quen, và thậm chí cả các nhà giao dịch có kinh nghiệm, khơng
đưa ra mối tương quan rằng mỗi ngày thị trường là một phiên bản của một lần xảy ra trong
quá khứ. Trên thực tế, nhiều nhà giao dịch không thực hiện khám phá này trong một thời
gian khá lâu trong sự nghiệp giao dịch của họ. Nhưng một khi họ làm, họ bắt đầu hiểu thị
trường ở một cấp độ hoàn tồn khác, cho phép họ dự đốn sự chuyển động của thị trường.
Hãy nghĩ về lần đầu tiên bạn nghe một bài hát mới. Bạn thích nhịp điệu và bạn liên quan
đến lời bài hát, nhưng chúng hoàn toàn mới đối với bạn. Tuy nhiên, một khi bạn đã nghe bài
hát này năm hoặc sáu lần, hoặc thậm chí một trăm lần, mọi bản nhạc trữ tình, beat và trống
đã trở thành khắc sâu trong não bạn. Bạn có thể dự đoán điệp khúc và phần độc tấu sắp tới.
Bạn thậm chí có thể xác định bài hát bằng cách nghe một đoạn hai giây. Giao dịch cũng
không khác. Khi bạn đã thành thạo các loại “ngày giao dịch” xảy ra trên thị trường, bạn sẽ
có thể dự đốn các đảo ngược, phá vỡ và thậm chí là các thị trường bị đình trệ với độ chính
xác và thẩm quyền cao.
Giao dịch là một trò chơi của sự lặp lại. Các nhà giao dịch có thể giao dịch liên
tục các lần lặp lại tốt nhất là những người đã làm chủ thị trường.
Một số nhà giao dịch thành công cao sẽ duy nhất chỉ giao dịch một hoặc hai thiết lập, nhưng
họ sẽ liên tục đập các thiết lập này với khối lượng lớn và giết chóc trên thị trường. Giao dịch
khơng phải là khó khăn. Giống như hầu hết mọi thứ trong cuộc sống, giao dịch có thể dễ
dàng hoặc khó khăn như bạn thực hiện. Nó có thể căng thẳng hoặc căng thẳng như bạn làm
nó. Tơi biết tôi vừa thả một quả bom vào bạn, nhưng hãy suy nghĩ về nó một lát. Tất cả các
giao dịch yêu cầu là một nhà giao dịch tập trung, có kỷ luật và biết các thiết lập bánh mì và
bơ của mình. Nếu bạn đủ kỷ luật để tuân thủ một phương pháp quản lý giao dịch phù hợp và
chỉ chơi hết lần này đến lần khác, bạn sẽ trở thành một nhà giao dịch thành công. Nhiều
người giao dịch mới làm quen tập trung vào tiền quá sớm trong sự nghiệp giao dịch của họ,
đó là một sai lầm. Tập trung vào việc chơi các thiết lập tốt nhất vào đúng thời điểm trong khi
sử dụng các kỹ thuật quản lý tiền thận trọng và tiền sẽ đến. Như bạn sẽ thấy, sự chuẩn bị
thích hợp cũng đóng một vai trị quan trọng trong giao dịch thành cơng.
Các nhà giao dịch tốt nhất là những người có thể nhanh chóng nhận ra mơ hình của thị
trường và triển khai thành công vốn của họ với giá tốt nhất.
Bước đầu tiên trong việc xác định các thiết lập bánh mì và bơ của bạn là xác định các loại “ngày thị
trường”
mà bạn sẽ thấy nhiều lần. Khi bạn có thể nhanh chóng và chính xác có thể xác định loại “ngày thị
trường” đang phát triển, sau đó bạn có thể xác định được các thiết lập nào sẽ triển khai. Giao dịch
luôn luôn là về nhận dạng mẫu (mơ hình). Các nhà giao dịch tốt nhất có thể nhanh chóng chẩn
đốn và xác định mơ hình của thị trường, cho phép họ hình dung được giá đang ở đâu và mức độ
thuyết phục đằng sau sự thay đổi. Phần sắp tới này có thể là một trong những khía cạnh quan
trọng nhất của cuốn sách này, vì việc học và hiểu tài liệu sẽ là tối quan trọng để xây dựng nền tảng
cho phần còn lại của cuốn sách.
CÁC LOẠI NGÀY THỊ TRƯỜNG (THE TYPES OF MARKET DAYS)
Có sáu loại ngày thị trường. Những loại ngày này được nhìn thấy nhiều lần trên thị trường,
nhưng khơng có hai ngày nào giống hệt nhau. Như vậy, các danh mục này nên được sử
dụng nhiều hơn làm hướng dẫn, thay vì xem chúng như được khắc trên đá. Một lần nữa, khả
năng của bạn để nhận ra mơ hình trong ngày một cách chính xác sẽ là một bước tiến lớn để
tham gia thị trường thành công.
Loại ngày thị trường đầu tiên mà chúng ta sẽ được giới thiệu được gọi là Ngày Xu hướng
(Trend Day). Ngày Xu hướng là loại ngày thị trường tích cực nhất. Vào Ngày Xu hướng
tăng, giá mở thường đánh dấu mức thấp của ngày 1, trong khi mức đóng thường đánh dấu
ngày cao, với một vài dấu hiệu của sự khoan dung theo cả hai hướng. Vào một ngày Xu
hướng giảm giá, việc mở cửa thường sẽ đánh dấu ngày cao nhất, trong khi thị trường
thường sẽ đóng cửa gần mức thấp nhất trong phiên. Thị trường thường sẽ bắt đầu nhanh vào
loại ngày này và giá càng xa khỏi giá trị, càng có nhiều người tham gia vào thị trường, tạo ra
sự di chuyển giá bền vững với khối lượng tăng. Người chủ động mua hoặc bán là thủ phạm
của loại ngày thị trường này, vì những người tham gia này tự tin rằng họ có thể di chuyển giá
đến một khu vực mới có giá trị được thiết lập. Niềm tin về giá là mạnh nhất trong một Ngày
Xu hướng.
Hãy tưởng tượng một vận động viên chạy nước rút xếp hàng tại các khối bắt đầu của một dấu gạch
ngang một trăm mét. Ngay khi súng được bắn để bắt đầu cuộc đua, người chạy nước rút tăng tốc ra
khỏi các khối và cuối cùng đạt được bước tiến đầy đủ của mình. Người chạy nước rút sẽ duy trì tốc độ
cao trong suốt cuộc đua cho đến khi cuối cùng anh ta về đích. Tương tự như vậy, thị trường sẽ bắt
đầu mạnh mẽ ngay ngoài cổng và thường sẽ duy trì lập trường đơn hướng trong suốt cả ngày, khơng
bao giờ đặt câu hỏi về hướng hay niềm tin trong ngày. Loại ngày này có phạm vi giá cao nhất (giá cao
trừ giá thấp), có nghĩa là nó có thể khá tốn kém nếu bạn được định vị so với thị trường hoặc nếu bạn
khơng nhận ra mơ hình đủ sớm để tham gia cùng với thị trường. Những loại ngày này chỉ xảy ra một
vài lần một tháng, nhưng nắm bắt những động thái này chắc chắn có thể làm cho tháng của bạn, về
mặt lợi nhuận. Ngày Xu hướng thường được bắt đầu bằng một ngày hoạt động thị trường
yên tĩnh, thường là một ngày với một phạm vi di chuyển nhỏ. Thật trùng hợp, loại hành vi
thị trường này cũng sẽ theo Ngày Xu hướng.
17/1/2021
BÍ MẬT CỦA PIVOT BOSS | Diễn đàn MMA Stock
Hãy xem Hình 1.2, đây là biểu đồ mười lăm phút của hợp đồng tương lai Dow Jones có kích
thước nhỏ, còn được gọi là YM. Biểu đồ này minh họa rõ ràng Ngày Xu hướng và các đặc
điểm cơ bản của nó. Lưu ý rằng YM đã mở một ngày với một gap theo chiều tăng, đó là một
đặc điểm chung của Ngày Xu hướng tăng. Mức thấp trong ngày được thiết lập chỉ trong tick
nhỏ nhất của bản in giờ mở cửa và giá đóng cửa phiên phiên giảm trong vịng hai tick. Rõ
ràng, hướng của ngày khơng bao giờ được đặt câu hỏi, vì áp lực mua chủ động đã tạo ra sức
mạnh ổn định trong suốt phiên. Áp lực mua chủ động này đã dẫn đến việc tuyển thêm người
tham gia thị trường, khiến giá tăng cao hơn. Cuối cùng, phạm vi nhóm ngày trước tương đối
nhỏ hơn bình thường, đặc biệt là trong nửa cuối ngày mà YM về cơ bản được giao dịch trong
phạm vi 49 điểm trong năm giờ cuối của phiên. Loại hành vi giao dịch yên tĩnh này thường
có thể đưa bạn đến một Ngày Xu hướng tiềm năng trong phiên sắp tới. Hãy nhớ rằng, giữ
cho tai của bạn xuống đất. Có thể dễ dàng cho phép bạn cảm nhận rằng một ngày trọng đại
có thể có trong phiên sau. Giao dịch là về việc đọc các tín hiệu thị trường liên tục ni bạn.
Khả năng đọc tín hiệu thị trường một cách nhanh chóng và chính xác sẽ khiến bạn trở
thành một nhà giao dịch.
Loại ngày thị trường thứ hai được gọi là Ngày Xu hướng phân phối kép (Double-Distribution
Trend Day). Mặc dù ngày này là một ngày thịnh hành, nhưng khơng có sự tự tin hay niềm tin nào về
Ngày Xu hướng. Thay vào đó, loại ngày này được đặc trưng bởi tính chất thiếu quyết đốn của nó
ngay từ đầu phiên. Trong loại ngày này, thị trường thường sẽ mở phiên một cách yên tĩnh, giao dịch
trong phạm vi khá chặt chẽ trong một hoặc hai giờ đầu tiên, do đó tạo ra cân bằng ban đầu (initial
balance) bị thu hẹp. Cân bằng ban đầu được định nghĩa theo truyền thống là phạm vi giá của giờ đầu
tiên trong ngày, điều này cực kỳ quan trọng đối với các chuyên gia trên sàn (professionals on the
floors) của các sàn giao dịch. Họ sử dụng cân bằng ban đầu cao (TBH) và cân bằng ban đầu thấp (IBL)
làm điểm tham chiếu quan trọng để tạo thuận lợi cho giao
17/1/2021
BÍ MẬT CỦA PIVOT BOSS | Diễn đàn MMA Stock
dịch giữa người mua và người bán. Nếu cân bằng ban đầu quá hẹp, giá sẽ thoát khỏi phạm vi và đấu
giá theo giá trị mới, tạo ra phần mở rộng phạm vi * là bất kỳ chuyển động nào ngoài cân bằng ban
đầu. Sau khi
cân bằng ban đầu của Ngày Xu hướng phân phối kép đã được xác định, giá sẽ thoát ra khỏi
phạm vi và đấu giá theo giá trị mới, nơi nó sẽ tạo thành phân phối giá thứ hai. Đây là nỗ lực
của thị trường trong việc xác nhận xem giá trị mới có thực sự được thiết lập hay không.
Nếu Ngày Xu hướng gần giống với người chạy nước rút, thì Ngày Xu hướng phân phối kép
giống như một người chạy bộ. Người chạy bộ sẽ dành thời gian để vươn vai và “làm nóng”
đúng cách trước khi thực sự bắt đầu chạy. Khi giai đoạn khởi động hoàn tất, người chạy bộ
chạy với tốc độ vừa phải về đích. Một khi anh ta đã chạy xong, anh ta sẽ bắt đầu giai đoạn
hạ nhiệt của bài tập. Đồng thời, Ngày Xu hướng phân phối kép sẽ mở phiên một cách lặng
lẽ, giao dịch trong một phạm vi chặt chẽ có thể được xem là thời gian khởi động của ngày.
Cuối cùng, giá phá vỡ khỏi phạm vi và bắt đầu xu hướng về giá trị mới, bỏ qua người chủ
động mua hoặc bán. Khi thị trường tìm thấy giá trị mới, nó sẽ xây dựng một phạm vi khác
trước khi kết thúc ngày. Các phạm vi được hình thành vào cả đầu và cuối ngày là nơi có
thuật ngữ phân phối kép, vì phần lớn khối lượng của ngày nằm ở một trong những thái cực
này, về cơ bản hình thành phân phối kép của hoạt động giao dịch.
Hãy xem Hình 1.3, đây là biểu đồ năm phút của hợp đồng tương lai E-Mini NASDAQ 100, còn
được gọi là NQ. Biểu đồ này cho thấy Ngày Xu hướng phân phối kép cổ điển, vì giá cơ bản
được giao dịch trong một phạm vi khá hẹp trong hai giờ đầu tiên của ngày. Vì cân bằng ban
đầu rất hẹp, nên rõ ràng người mua hoặc người bán cuối cùng sẽ áp đảo phạm vi và đẩy giá
về một khu vực giá trị mới. Trong trường hợp này, áp lực bán chủ động đã mở rộng phạm vi
ngày xuống mức thấp và đẩy giá xuống thấp hơn, cuối cùng kết thúc ngày trong phạm vi
của phạm vi thứ hai, từ đó hình thành phân phối thứ hai của hoạt động giao dịch trong ngày.
Cân bằng ban đầu là cơ sở cho giao dịch của bất kỳ ngày nào và cực kỳ quan trọng đối với
Ngày Xu hướng phân phối kép. Cân bằng ban đầu hẹp dễ bị phá vỡ, trong khi cân bằng ban đầu rộng
khó phá vỡ hơn. Thực tế là cân bằng ban đầu bị thu hẹp vào loại ngày này cho thấy có khả năng
thoát khỏi phạm vi ban đầu, cho thấy rằng bạn có thể sẽ thấy một động thái hướng tới giá trị mới.
Hãy nghĩ về nó như thế này, nếu bạn đang thiết kế một bàn cà phê, một trong những lĩnh vực trọng
tâm lớn nhất sẽ là chân đế của bàn. Nếu chân đế rộng, bạn sẽ tự tin rằng bàn sẽ đứng thẳng, bất kể
áp lực hay trọng lượng nào được thêm vào bàn. Tuy nhiên nếu chân đế của bàn cà phê được làm q
hẹp thì chỉ cịn là vấn đề thời gian trước khi các đỉnh
/>
9/40
17/1/2021
BÍ MẬT CỦA PIVOT BOSS | Diễn đàn MMA Stock
bàn bị đổ hoặc vỡ vụn dưới trọng lượng của nó. Tương tự, cân bằng ban đầu hẹp vào đầu Ngày Xu
hướng
phân phối kép cho thấy rằng người mua hoặc người bán cuối cùng sẽ áp đảo bên này hoặc
bên kia. Khi định hướng được quyết định, giá sẽ tự do di chuyển đến một khu vực giá trị mới
vì nó được điều khiển bởi những người tham gia thị trường chủ động.
Loại ngày thứ ba của ngày thị trường được gọi là Ngày điển hình (Typical Day), Ngày điển
hình được đặc trưng bởi cân bằng ban đầu rộng được thiết lập vào đầu ngày. Vào loại ngày này, giá
tăng hoặc giảm mạnh để bắt đầu phiên và di chuyển đủ xa khỏi giá trị để lôi kéo những người đáp
ứng tham gia thị trường. Những người chơi đáp ứng đẩy giá trở lại theo hướng ngược lại, về cơ bản là
thiết lập các ngày giao dịch cực đoan. Thị trường sau đó giao dịch lặng lẽ trong ngày, cực đoan trong
phần còn lại của phiên.
Mở cửa phục hồi hoặc bán tháo thường được gây ra bởi các phản ứng với tin tức kinh tế xuất hiện
trên thị trường vào đầu ngày. Cú đẩy mở này tạo ra cân bằng ban đầu rộng, điều đó có nghĩa là “cơ
sở/nền” ban ngày rộng và có thể sẽ khơng bị phá vỡ. Hãy nhớ rằng, nếu chân đế của bàn cà phê
rộng, nó có thể sẽ đứng thẳng bất kể áp lực hay trọng lượng tăng thêm. Tương tự như vậy, một “cơ
sở” rộng lớn trong giờ đầu tiên của thị trường có thể sẽ có nghĩa là mức cực đoan của ngày cũng sẽ
cịn ngun vẹn hoặc khơng bị phá vỡ
Loại ngày thứ tư của thị trường là Ngày điển hình mở rộng (Expanded Typical Day). Loại
ngày này tương tự như Ngày điển hình ở chỗ nó thường bắt đầu phiên với niềm tin định hướng sớm,
tuy nhiên, chuyển động giá khi mở cửa không mạnh như đã thấy trong Ngày điển hình. Do đó, cân
bằng ban đầu, mặc dù rộng hơn so với Ngày Xu hướng phân phối kép, không rộng bằng Ngày điển
hình, khiến cho nó dễ bị vi phạm sau phiên. Cuối cùng, một trong những mức giá cực đoan của ngày
bị vi phạm và chuyển động giá được nhìn thấy theo hướng phá vỡ, điều này thường được gây ra bởi
hành vi mua hoặc bán chủ động.
/>
10/40
17/1/2021
BÍ MẬT CỦA PIVOT BOSS | Diễn đàn MMA Stock
Hãy xem Hình 1.5, biểu đồ năm phút minh họa một Ngày điển hình mở rộng phổ biến trên
chỉ số YM, Lưu ý cân bằng ban đầu rộng hơn so với Ngày Xu hướng phân phối kép, nhưng
không quá rộng để thách thức độ rộng của Ngày điển hình. Khi “cơ sở/nền” của ngày khơng
rộng cũng khơng hẹp, đó có thể là một mặt bên kia của đồng tiền xem liệu một phá vỡ sẽ
xảy ra. Thực tế là cân bằn ban đầu không rộng dẫn đến khả năng thất bại tại một số thời
điểm trong ngày tại một trong những thái cực/mức cực đoan. Trong trường hợp cụ thể này,
những người bán chủ động đã áp đảo mức đáy của cân bằng ban đầu của ngày và sự di
chuyển giá kéo dài xuống phía dưới. Áp lực bán về cơ bản đã mở rộng phạm vi ngày, do đó
giới thiệu tên cho loại ngày này. Áp lực bán chủ động dẫn đến tiếp tục suy yếu trong phần
còn lại của ngày, khi giá chuyển sang thiết lập giá trị thấp hơn.
Hãy nhớ rằng trong một Ngày điển hình được mở rộng, cả ranh giới trên và dưới của cân
bằng ban đầu đều dễ bị vi phạm. Vào bất kỳ ngày nào, bạn sẽ thấy một hoặc cả hai ranh
giới bị vi phạm, khi người mua và người bán cố gắng đẩy giá về mức giá trị nhận thức của
chính họ.
Hai loại ngày cuối cùng có vẻ giống nhau, nhưng chúng có những khác biệt rõ ràng khiến chúng
khác biệt với nhau. Ngày phạm vi giao dịch (The Trading Range Day) và ngày đi ngang
(Sideways Day) nghe có vẻ tương tự nhau, nhưng sự khác biệt nằm ở mức độ tham gia của cả
người mua và người bán. Ngày phạm
vi giao dịch xảy ra khi cả người mua và người bán đang tích cực bán đấu giá qua lại trong
phạm vi ngày, thường được thiết lập bởi cân bằng ban đầu của ngày. Vào ngày này, cân bằng
ban đầu rộng bằng một ngày thơng thường, nhưng thay vì lặng lẽ giao dịch trong hai thái
cực/mức giá cực đoan này suốt cả ngày, người mua và người bán đang tích cực đẩy giá qua
lại.
Loại ngày này về cơ bản giống như một trị chơi tennis. Các cầu thủ đứng ở hai phía đối diện của sân và
lần lượt đưa bóng cho nhau trong suốt trận đấu. Khi quả bóng đang bay, một cầu thủ sẽ chờ cơ hội tốt
nhất để đánh bóng, về cơ bản là trả lại bóng cho phía bên kia của sân. Tương tự như vậy, người mua và
người bán sẽ đứng ở các thái cực trong ngày và sẽ tham gia thị trường một cách đáp ứng khi giá đạt
đến giới hạn bên ngoài của phạm vi trong ngày. Những người bán có trách nhiệm sẽ vào lệnh bán ở đầu
phạm vi, điều này về cơ bản sẽ đẩy giá trở lại mức thấp nhất trong ngày, trong khi những người mua
đáp ứng sẽ vào lệnh mua ở dưới cùng của phạm vi điều này sẽ đẩy giá trở lại mức cao nhất trong ngày
Mơ hình này sẽ tiếp tục cho đến khi tiếng chuông kết thúc vang lên.
/>11/40
17/1/2021
BÍ MẬT CỦA PIVOT BOSS | Diễn đàn MMA Stock
Hình 1.6 cho thấy biểu đồ năm phút của YM trong Ngày phạm vi giao dịch kinh điển - Lưu ý
rằng cân bằng ban đầu khá rộng để bắt đầu phiên, điều đó có nghĩa là cơ sở/nền trong ngày
có thể sẽ hỗ trợ cho hoạt động giao dịch Phiên giao dịch. Khi giá tăng lên mức cao nhất vào
khoảng 9.740, những người bán đáp ứng đã thấy giá bị định giá quá cao và tham gia vào thị
trường với các lệnh bán, về cơ bản đẩy giá trở lại mức thấp trong ngày. Khi giá tiến gần đến
đáy của khoảng 9.660, những người mua đáp ứng đã nhìn thấy giá trị và tham gia vào thị
trường với các lệnh mua, điều này đã đẩy giá về phía cực đoan ngược lại. Loại ngày thị
trường này cung cấp sự thuận lợi dễ dàng trong giao dịch và mang đến cho các nhà giao
dịch những cơ hội tuyệt vời để sắp xếp thời gian tham gia
Trong một ngày đi ngang (Sideways Day), lẽ dĩ nhiên khơng có một quả bóng tennis nào
hoạt động giữa người mua và người bán. Như một vấn đề của thực tế, thậm chí có một trị
chơi đang được chơi. Vào loại ngày này, giá cả bị đình trệ, vì cả người mua và người bán đều
khơng giao dịch. Loại phiên này thường xảy ra trước khi phát hành một báo cáo kinh tế lớn
hoặc sự kiện tin tức, hoặc trước một kỳ nghỉ giao dịch. Khơng có thuận lợi giao dịch và khơng
có niềm tin định hướng. Cân bằng ban đầu khá hẹp, lúc đầu chỉ ra tiềm năng cho Ngày Xu
hướng phân phối kép. Tuy nhiên, người chủ động mua hoặc bán cần thiết cho Ngày Xu hướng
phân phối kép không bao giờ đi vào cuộc cạnh tranh, điều này khiến thị trường im lặng
khủng khiếp trong phần còn lại của phiên.
/>
12/40
17/1/2021
BÍ MẬT CỦA PIVOT BOSS | Diễn đàn MMA Stock
Hình 1.7 cho thấy một biểu đồ năm phút của Ngày Sideways điển hình, xảy ra một ngày trước ngày
lễ Tạ ơn. YM đã mở đầu một ngày với cân bằng ban đầu hẹp và phạm vi mở rộng được nhìn thấy tăng
lên trong một khoảng thời gian ngắn. Tuy nhiên, những người mua chủ động đã không tham gia vào
thị trường, điều này về cơ bản khiến giá đảo ngược với phiên điều chỉnh cao để giải quyết trong một
phạm vi cực kỳ chặt chẽ kéo dài khoảng 25 tick trong bốn giờ cuối cùng. Phạm vi thực sự thu hẹp
đến mức chênh lệch 14 tick trong giờ cuối cùng của ngày, cho thấy những người tham gia thị trường
đã ngủ hoặc đã đến quán rượu sớm.
Tôi tin chắc rằng không phải ngày giao dịch nào cũng là ngày giao dịch. Nhiều nhà giao dịch
tin rằng vì họ là nhà giao dịch, họ phải ở trong một giao dịch mọi lúc. Những người giao dịch
này cảm thấy giống như đó là một huy hiệu danh dự để nói với những người bạn giao dịch
của họ rằng họ đã giao dịch bốn mươi hai chuyến khứ hồi ngày hôm nay ... trước bữa trưa.
Như vậy, họ buộc mình phải giao dịch ở những thị trường không thân thiện nhất, thường là
gây bất lợi cho chính họ. Tơi ở thái cực ngược lại.
Bạn chỉ nên giao dịch khi hoàn cảnh thuận lợi nhất để có kết quả có lãi.
Tiền vệ tuyệt vời ln bảo lưu quyền chơi bóng đá thay vì ép doanh số. Tương tự như vậy,
nhà giao dịch nên luôn ln có quyền đứng bên lề. Những người giao dịch có thể học cách
ngồi trên tay họ sẽ kiếm được lợi nhuận bằng cách không thua lỗ. Đây là một cái gì đó khơng
thể được phóng đại. Sự khác biệt giữa các nhà giao dịch có lợi nhuận và các nhà giao dịch
thua lỗ thường có thể được tóm tắt bằng số ngày khơng có lợi nhuận và mức độ nghiêm
trọng của việc khơng có lợi nhuận trong những ngày này. Học cách loại bỏ những ngày
khơng có lợi bằng cách chỉ giao dịch trong điều kiện thị trường thuận lợi nhất, và bạn sẽ phát
triển thịnh vượng trong trò chơi này.
“Điều duy nhất cần làm khi một người đàn ông sai là đúng bằng cách không sai ”Jesse Livermore
/>
13/40
17/1/2021
BÍ MẬT CỦA PIVOT BOSS | Diễn đàn MMA Stock
Tơi hy vọng rằng bạn sẽ tiếp tục nghiên cứu sáu loại ngày thị trường với mỗi phiên mới.
Nhanh hơn bạn có thể nhận ra nhanh chóng và chính xác mỗi ngày thị trường, bạn sẽ nhanh
hơn trên đường đến giao dịch có lợi nhuận. Hãy nhớ rằng, mỗi trong số những ngày này
không được đặt trong đá. Mặc dù mỗi ngày thị trường tương tự như một ngày từ quá khứ,
tương tự khơng có nghĩa “chính xác”. Bạn phải có khả năng nhận biết sự tinh tế của mỗi
ngày mới vì nó liên quan đến một ngày từ q khứ. Thực hành ổn định tạo ra kinh nghiệm
quý giá.
THEO ĐUỔI SỰ HIỂU BIẾT
Bây giờ bạn đã học được khung cơ bản của động lực thị trường, công việc của bạn là chuyển
từ học sang hiểu. Thay vì chỉ đơn giản là học một khái niệm hoặc ý tưởng mới, hãy tạo thói
quen để hiểu tại sao một ý tưởng hoặc ý tưởng hoạt động theo cách nó làm. Tại sao một
Ngày Xu hướng lại hành xử theo cách đó? Tại sao cân bằng ban đầu của Ngày điển hình
được giữ trong suốt phiên? Tại sao người mua và người bán đáp ứng cung cấp ít “cú đấm”
hơn so với các đối tác chủ động của họ? Hiểu câu trả lời cho những câu hỏi này sẽ cho phép
bạn tiến bộ như một nhà giao dịch.
Khi bạn tiến bộ thông qua văn bản, bạn sẽ bắt gặp tài liệu mạnh mẽ có thể cách mạng hóa
cách bạn giao dịch. Các tài liệu trong tài liệu này là tối quan trọng đối với thành công của tôi
với tư cách là một nhà giao dịch và phân tích thị trường. Tuy nhiên, mức độ mà cuốn sách
này có thể giúp bạn sẽ phụ thuộc vào khả năng học hỏi, hiểu và áp dụng các khái niệm vào
giao dịch của bạn. Mỗi mẩu thông tin mới có liên quan đến nhau. Mỗi khái niệm là một khối
xây dựng đơn thuần cho phần thông tin tiếp theo. Tiếp tục liên hệ thông tin trước với các đầu
vào mới nhận được khi bạn thực hiện theo cách đọc này, vì cuối cùng quá trình này sẽ có lợi
cho bạn.
CHƯƠNG 2: THAM GIA GIAO DỊCH
“Tơi có thể đánh cược hoặc tơi có thể mua một trăm cổ phiếu. Nhưng trong cả hai
trường hợp tơi phải có một lý do cho những gì tơi làm.”- Jesse Livermore.
Các chun gia thị trường chỉ dựa vào hành vi giá để đưa ra các điểm vào lệnh trên thị trường. Có hiểu
biết sâu sắc về động lực thị trường các loại ngày thị trường và khả năng nhận biết xu hướng thị
trường sớm thường đủ để kích hoạt một điểm vào đầy đủ thơng tin thị trường cho nhóm nhà giao dịch
này. Tuy nhiên, việc có các thiết lập được xác định rõ ràng sẵn sàng có thể chứng minh là khá
hữu ích khi tìm kiếm cơ hội vào lệnh. Trong các phần tiếp theo, tôi sẽ khám phá một số thiết
lập nến kỹ thuật u thích của tơi đã được chứng minh là cực kỳ mạnh mẽ trong sự nghiệp
giao dịch của tôi. Mỗi thiết lập đại diện cho các hành vi và tâm lý thị trường nhất định, khi
được kết hợp với các khu vực được định giá rõ ràng hoặc bị định giá thấp, có thể chứng minh là
khá mạnh mẽ. Khi bạn tiến hành trong suốt phần cịn lại của văn bản, bạn sẽ thấy chính xác
cách tôi sử dụng từng thiết lập này để xác nhận điểm vào lệnh ở các mức Pivot quan trọng,
bao gồm Vùng tiền, Pivots sàn và Cân bằng Camarilla. Tuy nhiên, trước khi bắt đầu, chúng ta
hãy xem những điều cơ bản của một cây nến.
GIẢI PHẪU MỘT CÂY NẾN
Hãy tưởng tượng ai đó đang cố gắng mơ tả cho bạn sự sáng chói và năng lượng của Quảng trường
Thời đại Thành phố New York thông qua việc sử dụng các hình vẽ bằng tay, màu đen và trắng. Khơng
cần phải nói rằng khơng có khả năng để nắm bắt được bản chất của Quảng trường Thời đại bằng
cách sử dụng phương pháp này là một cách đánh giá thấp. Bây giờ hãy tưởng tượng cùng một người
đưa cho bạn một bức ảnh của Quảng trường Thời đại. Ảnh chụp đầy đủ màu sắc này ngay lập tức
truyền tải năng lượng và sự sống động mà quảng trường thời đại thể hiện. Đây là sự khác biệt giữa
biểu đồ thanh tiêu chuẩn và biểu đồ nến.
Biểu đồ nến đã được tiên phong bởi Nhật Bản từ nhiều thế kỷ trước, nhưng nó chỉ trở nên
phổ biến đối với các thương nhân phương Tây, một phần, do tác phẩm của Steve Nison,
người có cuốn sách, Kỹ thuật biểu đồ nến Nhật Bản, đã giúp giới thiệu sức mạnh của nến cho
công chúng. Đây là một trong những cuốn sách đầu tiên tôi đọc về phân tích kỹ thuật, và nó
ngay lập tức trở thành một trong những cuốn sách u thích của tơi. Một cuốn sách khác,
“Candlestick charting Explained” by Greg Morris, cũng đã được u thích trong thư
viện của tơi. Cả hai tài ngun toàn diện này đều là tối quan trọng đối với sự hiểu biết và sử
dụng các kỹ thuật nến của tôi.
Biểu đồ nến hiển thị dữ liệu giống như biểu đồ thanh thơng thường (mở, cao, thấp và
đóng), nhưng truyền tải thông tin theo cách trực quan hấp dẫn hơn. Điều này cho phép
đánh giá nhanh chóng và hiệu quả các mối quan hệ giá cả và tâm lý thị trường vốn có
trong mỗi cây nến.
Giao dịch là một trị chơi của sự nhận diện. Các nhà giao dịch luôn nhận ra các mơ hình có
lợi nhuận trong thị trường trước đám đông sẽ là những người phát triển thịnh vượng trong
trò chơi này. Biểu đồ nến cho phép bạn nhanh chóng đánh giá tâm lý thị trường hiện tại và
dự đoán biến động giá tiềm năng, điều cần thiết để giao dịch có lợi nhuận. Một khi bạn đã
quen thuộc với nến, sẽ khơng có bạn muốn quay lại biểu đồ thanh nhàm chán.
Hãy xem Hình 2.1, minh họa giải phẫu của một nến tăng và giảm. Phần của nến kéo dài từ
giá mở đến giá đóng được gọi là phần thân. Nếu giá đóng cửa cao hơn giá mở (C> 0), nến
thường có màu trắng hoặc xanh lá cây để biểu thị một cảm tính tăng giá. Nếu giá đóng cửa
thấp hơn giá mở (C
giới hạn của thân nến, thì bấc có mặt, cịn được gọi là bóng hoặc đi. Khoảng
cách11/7/20giữa thấp và cao của nến được gọi là phạm vi.
THIẾT LẬP ĐẢO NGƯỢC BẤC
Chân nến có đủ hình dạng, kích cỡ và sự kết hợp. Khả năng của bạn để nhanh chóng ghép
lại câu đố trên thị trường bằng cách sử dụng thơng tin quan trọng này sẽ cực kỳ có lợi cho
thành cơng giao dịch của bạn. Bây Mơ hình nến đầu tiên mà tôi sẽ thảo luận là thiết lập đảo
ngược bấc? đó là một mơ hình có thể làm nổi bật giờ chúng ta đã trình bày những điều cơ
bản của một cây nến, hãy tiến tới phần cốt lõi của chương.
một số cơ hội đảo chiều tốt nhất trên thị trường. Nếu bạn đã từng nghiên cứu về đỉnh, đáy và
đảo ngược
của thị trường, bạn sẽ nhận thấy rằng trong một tỷ lệ cao của các trường hợp này, các biểu
đồ được đánh dấu bằng các nến đảo ngược bấc tại các điểm tích phân này trong các biểu đồ.
Một bấc đảo ngược duy nhất có thể làm nổi bật một cơ hội, trong khi những lần khác, một
nhóm các bấc đảo ngược trong Thành cơng sẽ hét lên đảo chiều. Khi đủ điều kiện, khơng có
nghi ngờ rằng mơ hình này có thể là một cơng cụ mạnh mẽ trong kho vũ khí giao dịch của
bạn.
Sửa lần cuối: 11/7/20
Thiết lập đảo ngược bấc là một trong những mô hình nến hấp dẫn nhất do đi
giá dài, giúp làm nổi bật các cơ hội đảo chiều lớn trên thị trường.
CẤU TRÚC MƠ HÌNH
Mặc dù mơ hình nến này rất nổi tiếng và có vẻ sơ đẳng, tơi cảm thấy cần phải xác định và giải thích
các thành phần chính tạo nên cơ hội đảo ngược bấc thành cơng, vì những yếu tố này có thể dễ dàng
bị bỏ qua. Theo tơi, có ba yếu tố cần xem xét khi xem xét nến bấc đảo ngược: thân, kích thước của
bấc so với thân và tỷ llej đóng, là giá đóng cửa liên quan đến phạm vi của nến. Hình 2.2 minh họa các
thành phần này.
Khi bạn nhớ lại, phần thân của nến là một phần của thanh trải dài từ giá mở đến giá đóng.
Cơ thể của nến được sử dụng để tính kích thước của bấc. Theo truyền thống, bạn muốn thấy
một cái bấc có kích thước ít nhất gấp hai lần thân. Do đó, nếu phạm vi thân của nến là tick,
thì bấc phải có ít nhất 20 tick để đạt tỷ lệ 2: 1 truyền thống. Mặc dù về mặt kỹ thuật, bạn chỉ
cần tỷ lệ 2: 1 để nến được coi là bấc đảo ngược, tôi thường muốn thấy tỷ lệ cao hơn từ 2,5: 1
đến 3,5: 1. Điều này cho phép bạn loại bỏ một số nến đảo chiều yếu hơn, nhưng không giới
hạn bạn bằng cách quá cứng nhắc, do đó làm giảm số lượng cơ hội giao dịch. Nói cách khác,
nếu bạn chỉ chọn tìm nến có tỷ lệ bấc trên cơ thể 5: 1, thì bạn đang giảm đáng kể số cơ hội
giao dịch vì bạn đang loại bỏ nhiều nến có tỷ lệ thấp hơn, trong khi chỉ giao dịch từ tỷ lệ (5:
1) không thường xuyên xuất hiện trên thị trường.
Thành phần cuối cùng của nến bấc đảo ngược là tỷ lệ phần trăm đóng. Mặc dù chiều dài của bấc là
phần đầu tiên để xác định cường độ của nến đảo chiều, phần thứ hai của phương trình được xác định
khi thanh đóng lại liên quan đến mức cao và thấp chung của nến. Do đó, nếu thanh đóng trong 5
phần trăm cao nhất của nến, khả năng đảo ngược tăng sẽ cao hơn nếu thanh đóng trong 35 phần
trăm của nến (xem Hình 2.3).
Nếu một cây nến đóng cửa trong 5 phần
trăm đỉnh của thanh với bấc ở phía nam
của cây nến, điều này có
nghĩa là những con bị có thể tăng
thị trường từ mức thấp của cây
nến và đóng giá gần đỉnh của
thanh, lấy kiểm sốt hồn tồn từ
những con gấu trong khung thời
gian này. Tuy nhiên, nếu thị
trường đóng cửa trong 35% đỉnh
nến, điều này có nghĩa là những
con bị vẫn có thể kiểm sốt
những con gấu, nhưng chỉ nhỉnh
hơn vì sự đóng cửa của thanh hầu
như khơng vượt q mức trung
bình của phạm vi. Đây vẫn là một kịch bản tăng giá, nhưng không tăng như kịch bản 5 phần
trăm.
Điều quan trọng là phải nhấn mạnh các thành phần khác nhau của nến bấc đảo ngược, vì
các điều kiện khác nhau sẽ dẫn đến mức độ thành công khác nhau với mơ hình này. Như tơi
đã đề cập trước đây, mơ hình này có vẻ cơ bản ở giá ghi, nhưng nó thực sự khá phức tạp khi
bạn bắt đầu làm việc với các thành phần liên quan đến cấu trúc của nó.
Triển vọng cho một bấc đảo ngược có tỷ lệ cơ thể 2: 1 và tỷ lệ gần 45% sẽ mang lại cho bạn kết quả rất
khác
biệt so với bấc đảo ngược có tỷ lệ 3,5: 1 và tỷ lệ gần 10% . Hiểu khái niệm này sẽ cho
phép bạn tập trung năng lượng của mình vào sự pha trộn đúng của các biến thành phần
tạo nên kết quả có lợi. Hơn nữa, việc tìm kiếm các bấc đảo chiều tốt nhất tại các khu vực
bị đánh giá thấp hoặc bị định giá quá cao sẽ rất quan trọng đối với thành cơng của bạn với
mơ hình này, đây sẽ là một chủ đề xuyên suốt phần còn lại của văn bản.
TĨM TẮT MƠ HÌNH
1.Thân nến được sử dụng để xác định kích thước của bấc đảo ngược. Một bấc lớn hơn từ
2,5 đến 3,5 lần so với kích thước cơ thể là lý tưởng.
2.Để tồn tại bấc đảo chiều tăng, mức đóng của thanh phải nằm trong top 35 phần
trăm của phạm vi tổng thể của nến.
3.Để bấc đảo chiều giảm tồn tại, mức đóng của thanh phải nằm trong mức 35% dưới
cùng của phạm vi tổng thể của nến.
TÂM LÝ HỌC CỦA MƠ HÌNH
Hình 2.4 cho thấy một số loại nến bấc đảo chiều tăng và giảm có thể báo hiệu tất cả các cơ hội đảo
chiều có lợi nhuận trên thị trường, đặc biệt nếu các mơ hình này được ghép nối với các mức pivot
chính. Trong thuật ngữ nến truyền thống, những cây nến đặc biệt này sẽ có các tên khác nhau từ
búa, người đàn ông treo cổ, búa đảo ngược, ngôi sao băng, doji bia mộ, hoặc doji chuồn chuồn, tùy
thuộc vào nơi nến đặt theo xu hướng Bây giờ bạn có thể thấy lý do tại sao tôi chỉ đơn giản gọi những
bấc nến này hoặc thậm chí đi
Thay vì dị dẫm về cách đặt tên thích hợp của những cây nến này, tôi tin rằng điều quan
trọng hơn là phải biết những gì các mơ hình này đại diện. Chúng đang nói gì với bạn?
Khi thị trường đang có xu hướng thấp hơn và đột nhiên hình thành nến bấc đảo chiều, khả năng đảo
chiều tăng do người mua cuối cùng đã bắt đầu áp đảo người bán. Áp lực bán quy định sự suy giảm,
nhưng người mua phản ứng đã tham gia vào thị trường do định giá thấp. Để bấc đảo chiều mở gần
mức cao của nến, bán mạnh trong thanh giá (intra-bar) và sau đó phục hồi trở lại mức mở của nến là
tăng, vì nó biểu thị rằng những con gấu khơng cịn kiểm sốt được vì chúng khơng thể kéo dài sự suy
giảm của nến, hoặc xu hướng. Thay vào đó, những chú bị đã có thể tăng giá từ mức thấp của nến và
đóng thanh gần đỉnh của nó, đó là mức tăng - ít nhất là đối với một thanh, điều này đã khơng xảy ra
trong xu hướng giảm giá (xem Hình 2.5).
Về cơ bản, khi một Bấc đảo ngược/chiều hình thành ở cực điểm của một xu hướng, thị trường đang
nói với bạn rằng xu hướng đó đã bị đình trệ hoặc đang trên bờ vực của một sự đảo ngược. Hãy nhớ
rằng, đấu giá thị trường cao hơn trong tìm kiếm của người bán, và thấp hơn trong tìm kiếm của người
mua. Khi thị trường mở rộng quá mức để tìm kiếm những người tham gia thị trường, nó sẽ tự tìm ra
giá trị, điều đó có nghĩa là những người tham gia thị trường đáp ứng sẽ tìm cách thâm nhập thị
trường để đẩy giá trở lại một khu vực có giá trị cảm nhận. Điều này sẽ giúp giá tìm thấy một khu vực
giá trị cho giao dịch hai mặt diễn ra. Khi thị trường thấy mình quá xa giá trị, đôi khi những người
tham gia thị trường đáp ứng sẽ tham gia vào thị trường bằng vũ lực, điều này thúc đẩy giá theo
hướng ngược lại, về cơ bản hình thành nến bấc đảo chiều. Mơ hình này có lẽ là thiết lập đảo ngược
phổ biến nhất và phổ biến nhất, nhưng đòi hỏi phải xác nhận kiên định để tận dụng sức mạnh của nó.
Hiểu được tâm lý đằng sau những sự hình thành này và học cách xác định chúng một cách nhanh
chóng sẽ cho phép bạn vào vị trí tốt trước đám đơng, đặc biệt là nếu bạn phát hiện ra những mơ hình
này tại các khu vực có khả năng bị định giá quá cao hoặc bị định giá thấp.
NHỮNG VÍ DỤ VỀ BẤC ĐẢO CHIỀU
Hãy xem ví dụ đầu tiên của chúng ta trong Hình 2.6, đây là biểu đồ năm phút của hợp đồng
tương lai Gas tự nhiên. Trong ví dụ này, chúng ta đang tìm kiếm tỷ lệ bấc trên cơ thể 3: 1 và
tỷ lệ đóng là 15%. Đó là, chúng ta đang tìm kiếm một bấc lớn hơn ba lần so với kích thước
của thân nến và chúng ta cũng muốn giá đóng của thanh nằm ở trên cùng (hoặc dưới cùng)
15 phần trăm của nến. Trong ví dụ này, có năm cây nến đáp ứng các tiêu chí này, được đánh
dấu bằng các tín hiệu trên biểu đồ.
Ngay lập tức, tơi rút ra tín hiệu mua bán như trong hình. Tại sao? Những tín hiệu này được hình thành
trong
khi kiểm tra các ranh giới bên ngoài của cân bằng ban đầu của ngày. Như bạn nhớ lại, vào
bốn trong sáu loại ngày giao dịch (Ngày điển hình, Ngày giao dịch phạm vi, Ngày giao dịch đi
ngang và Ngày điển hình mở rộng), cân bằng ban đầu sẽ giữ tồn bộ ngày, hoặc ít nhất là
trong suốt cả ngày. Do đó, khi hai cơ hội đảo ngược bấc này hình thành, đã có xác nhận hành
vi thị trường điển hình đằng sau các kiểm tra, mở đường cho các cơ hội vào lệnh tốt đẹp.
Trong khi ba tín hiệu đảo ngược bấc khác vượt qua các tiêu chí thiết lập của chúng ta, sẽ có
một số tín hiệu tốt hơn các tín hiệu khác. Điều này là do nhiều yếu tố khác nhau, bao gồm
cả giá cao hơn hay thấp hơn giá trị. Với ít nhất hai trong số ba tín hiệu, đây dường như là
trường hợp, điều này có thể khiến chúng ta tránh xa những tín hiệu này. Một phương pháp
dễ dàng để giúp xác nhận thêm cho loại thiết lập này, có thể là điều cần thiết trong các
kiểm tra đầu tiên của bạn với mô hình này, là u cầu giá đóng của thanh sau nến bấc đảo
ngược thấp hơn mức thấp của bấc nến ( đảo ngược cho thiết lập mua). Trong mỗi một trong
ba tín hiệu khơng lý tưởng, tiêu chí đơn giản này sẽ khiến bạn khơng thể giao dịch, vì thanh
theo bấc đảo ngược không xác nhận việc di chuyển. Thật trùng hợp, hai mơ hình đảo chiều
bấc hoạt động hồn hảo đã có sự xác nhận chặt chẽ của thanh thứ hai.
Ví dụ thứ hai của chúng ta là một biểu đồ năm phút của Research in Motion, Ltd. (mã: RIMM). Hình
2.7 cho thấy mức cao và thấp trong ngày này được đánh dấu bằng thiết lập đảo chiều bấc. Hơn
nữa, mỗi trong số bốn nến đảo ngược bấc phát tín hiệu đã giúp xác định di chuyển tại các điểm
quan trọng trong biểu đồ.
Như tôi đã đề cập trước đây, mẹo để thiết lập này là hiểu các thành phần liên quan đến nến,
đồng thời có khả năng giải mã khi nào nên tin vào những gì mơ hình đang nói với bạn. Trong
ví dụ này, tơi đã sử dụng tỷ lệ bấc trên cơ thể 3.5: 1 với tỷ lệ gần 25%, đưa những cơ hội
này lên hàng đầu. Nếu tôi nới lỏng các tham số thành tỷ lệ 2: 1 với tỷ lệ gần 40%, biểu đồ
của tơi sẽ trở nên ngổn ngang với những tín hiệu vơ nghĩa. Bạn phải có thể xác định đúng
thiết lập tại đúng điểm trong biểu đồ để tối đa hóa tiềm năng của bạn với thiết lập này
THIẾT LẬP ĐẢO NGƯỢC CỰC ĐOAN
Thiết lập đảo ngược cực đoan là một tín hiệu tuyệt vời mà tơi đã đã kiểm tra qua vô số năm
dữ liệu trên nhiều công cụ, các khung thời gian khác nhau và sử dụng các phương pháp quản
lý giao dịch khác nhau. Kết quả ln ln rất thuận lợi. Khơng cần phải nói, thiết lập này vẫn
là một yếu tố chính trong kho vũ khí giao dịch của tơi. Các thiết lập đảo ngược cực đoan là
một giao dịch “dải cao su” cổ điển. Khi một dải cao su được kéo dài đến giới hạn của nó và
sau đó được giải phóng, nó sẽ quay trở lại theo hướng từ khi nó đến. Chúng ta đang tìm cách
giao dịch đảo ngược quay trở lại với thiết lập này. Thiết lập cơ bản xảy ra khi một cây nến
cực lớn hình thành có kích thước gấp đơi kích thước của cây nến trung bình. Trong khi nến
này có thể chỉ ra rằng có một bức tường tiếp diễn được nhìn thấy, thanh thứ hai của mơ hình
khơng xác nhận sự tiếp diễn và thay vào đó, là một cây nến đối diện báo hiệu sự đảo chiều
sắp tới. Khi điều này xảy ra, bạn có một cơ hội tuyệt vời để mua dưới giá trị, hoặc bán với giá
cao.
Thiết lập đảo ngược cực đoan dường như tận dụng các tình huống mở rộng quá mức trên
thị trường, vì người mua và người bán đáp ứng sẽ tham gia vào thị trường để đẩy giá trở lại
theo hướng ngược lại.
CẤU TRÚC MƠ HÌNH
Hãy cùng xem xét kỹ hơn về cấu trúc của thiết lập đảo ngược cực đoan. Hình 2.8 minh họa các
ví dụ đảo
ngược cực đoan tăng và giảm. Thanh đầu tiên của thiết lập hai thanh là thanh cực đoan, là cơ sở để
thiết lập. Thanh này có thể lớn hơn từ 50 đến 100 phần trăm so với kích thước trung bình của nến
trong thời gian nhìn lại. Con số này sẽ thay đổi, tuy nhiên, tùy thuộc vào sự biến động của thị trường
nhất định mà bạn đang giao dịch. Nếu bạn đang giao dịch một thị trường với độ biến động cực kỳ
thấp, thì có khả năng bạn sẽ cần phải nhìn thấy một cây nến cực lớn hơn để có chất lượng đúng như
cây nến này. Ngược lại, tại các thị trường có độ biến động cao, bạn có thể cần phải điều chỉnh xuống
kích thước của thanh cực đoan.
Đặc điểm thứ hai cần xem xét khi đánh giá thanh cực của mơ hình là tỷ lệ phần trăm của tổng thanh
là phần thân của nến. Đó là, bao nhiêu phần trăm của tổng phạm vi của thanh bao gồm thân nến?
Đây là một mẹo nhỏ vì bạn muốn thấy một tỷ lệ cao của ngọn nến được bao phủ bởi thân nến, nhưng
không cao đến mức làm nản lịng một sự đảo ngược tiềm năng mà tơi thường sẽ cho phép bất kỳ tín
hiệu nào vượt qua được phần lớn phạm vi bao phủ đơn giản của thân nến . Nói cách khác, bất kỳ tỷ lệ
phần trăm nào trên 50 phần trăm thường sẽ đủ, nhưng tôi sẽ theo dõi chặt chẽ bất kỳ tỷ lệ nào trên
85 phần trăm. Tại sao? Hãy suy nghĩ về điều đó trong một lúc, nếu thanh cực đoan có tỷ lệ gần 90%,
thì rất có thể thanh này thực sự có thể dẫn đến sự tiếp tục theo hướng hiện tại. Do đó, bạn có thể
tham gia thị trường trong thời gian nghỉ ngơi trước khi tiếp tục. Tuy nhiên, nếu thanh cực đoan đo có
độ bao phủ 60 phần trăm bởi thân nến, thì đây là dấu hiệu tốt hơn cho thấy sự đảo ngược thực sự có
thể xảy ra, vì một sự đảo ngược có thể đã bắt đầu xâm nhập, đặc biệt là nếu phần bấc của nến đã
hình thành vào cuối nến nơi xảy ra sự đảo ngược.
Thanh thứ hai của thiết lập đảo ngược cực đoan phải là màu đối diện của nến đầu tiên của mơ hình.
Nghĩa là, nếu thanh thứ nhất của mơ hình là tăng (màu xanh lá cây hoặc màu trắng), thì thanh thứ
hai của mơ hình sẽ là xu hướng giảm (màu đỏ hoặc màu đen). Rõ ràng, màu sắc của các thanh sẽ
phụ thuộc vào phần mềm biểu đồ bạn sử dụng, nhưng bạn có được điểm. Nến thứ hai của thiết lập
cũng quan trọng như nến đầu tiên, vì nến này sẽ dẫn đến sự tiếp tục hoặc báo hiệu sự đảo ngược.
Nhiều lần, nến này sẽ khá nhỏ so với hoạt động giá trước đó, tuy nhiên, điều này không phải lúc nào
cũng đúng. Như một vấn đề của thực tế, nếu thanh đầu tiên mạnh mẽ, tăng tỷ lệ cược của đảo ngược
tăng. Đó là, nếu thanh thứ hai của mơ hình là một cây nến lớn, đầy đủ, đối lại thanh thứ nhất, thị
trường có thể sẽ tốt khi có cơ hội đảo ngược rõ ràng.
TĨM TẮT MƠ HÌNH
1.Thanh đầu tiên của mơ hình lớn hơn khoảng hai lần so với kích thước trung bình của
nến trong giai đoạn nhìn lại.
2.Phần thân của thanh đầu tiên của mơ hình sẽ bao gồm hơn 50 phần trăm tổng
phạm vi của thanh, nhưng thường không quá 85 phần trăm.
3.Thanh thứ hai của mơ hình đối lập với thứ nhất. Nếu thanh đầu tiên của mơ hình là
tăng (C> O), thì thanh thứ hai phải là xu hướng giảm (C
TÂM LÝ HỌC CỦA MƠ HÌNH
Thiết lập đảo ngược cực đoan là một mơ hình thơng minh tận dụng các mơ hình tâm lý đang
diễn ra của các nhà đầu tư, nhà giao dịch và tổ chức. Về cơ bản, thiết lập tìm kiếm một mơ
hình cực đoan của áp lực bán và sau đó tìm cách làm mờ dần hành vi này để nắm bắt một
động thái tăng giá cao hơn (đảo ngược cho việc bán). Về bản chất, thiết lập này đang chỉ ra
một cách trực quan các kịch bản bán quá mức và mua quá mức buộc người mua và người
bán đáp ứng phải ra khỏi bóng tối và bỏ tiền ra để làm việc. Giá đã bị kéo dài quá mức và
phải đẩy lùi về một khu vực có giá trị hợp lý giao dịch hai mặt có thể diễn ra.
Thiết lập này hoạt động vì nhiều nhà đầu tư bình thường hoặc nhà giao dịch bình thường,
hướng đến lối
thoát hiểm khi giao dịch của họ bắt đầu chuyển động mạnh so với họ. Khi điều này xảy ra,
giá trở nên quá mua hoặc bán quá mức, tạo ra giá trị cho người mua và người bán đáp ứng.
Do đó, các chuyên gia am hiểu sẽ thấy rằng giá cao hơn hoặc thấp hơn giá trị và sẽ nắm
bắt cơ hội. Khi tiền sợ đang bán, tiền thơng minh bắt đầu mua và ngược lại.
Nhìn vào nó theo cách này, khi thị trường giảm giá mạnh trong một cây nến khổng lồ, các
nhà giao dịch đã bán (khống) trong thời gian giảm giá bắt đầu đóng lại các vị thế có lợi
nhuận của họ bằng cách mua. Tương tự như vậy, các nhà giao dịch đứng bên lề trong đợt
bán tháo giờ thấy giá trị thấp hơn và bắt đầu mua, do đó tăng gấp đơi áp lực mua. Điều này
giúp châm ngòi cho một sự đảo chiều đáy chữ V sắc nét, đẩy giá theo hướng ngược lại về
phía giá trị hợp lý.
NHỮNG VÍ DỤ VỀ ĐẢO CHIỀU/NGƯỢC CỰC ĐOAN
Thiết lập đảo ngược cực đoan là một mơ hình rất mạnh mẽ tái diễn trên thị trường do tâm
lý giao dịch cơ bản. Như vậy, điều cực kỳ quan trọng là phải biết khi nào mô hình này
đang phát triển.
Hình 2.9 cho thấy biểu đồ 15 phút của Sears Holdings Corporation (mã: SHLD). Cổ phiếu
đã mở một ngày với một gap tăng, nhưng nhanh chóng lấp đầy gap trong thanh 15 phút
đầu tiên của ngày, tạo thành một thanh khổng lồ phát hiện dễ dàng lớn hơn hai đến ba lần
so với kích thước trung bình của các thanh trước đó. Tuy nhiên, mặc dù bản chất giảm giá
của nến này, thanh mười lăm phút thứ hai không xác nhận mức tiếp tục thấp hơn. Thay
vào đó, nến này là tăng (C> O) và cuối cùng dẫn cổ phiếu cao hơn trong phần cịn lại của
ngày.
Trong ví dụ này, Sears Holdings đã mở đầu một ngày với sự yếu kém ban đầu, khi những người bán
đáp ứng nhanh chóng đẩy giá trở lại một khu vực nhận thức có giá trị hợp lý. Tuy nhiên, một khi giá đặt
đến vùng $53.25, những người mua đáp ứng đã tham gia vào thị trường, điều này đã đẩy giá trở lại
mức cao nhất trong
ngày của cân bằng ban đầu. Khi ranh giới trên của cân bằng ban đầu bị phá vỡ, những
người mua chủ động đã tham gia thị trường và tiếp tục đẩy giá cao hơn. Tồn bộ q trình
này đã được châm ngòi bởi thiết lập đảo ngược cực đoan hình thành trong ba mươi phút đầu
tiên của ngày.
Một sự thật thú vị về mơ hình này là cách thức mà nó liên tục hình thành vào đầu ngày, đặc
biệt là trong ba mươi phút đầu tiên của phiên. Nhiều lần, thị trường sẽ mở ra một ngày với
rất nhiều năng lượng, nhưng động thái này sẽ xì hơi trong vòng ba mươi phút, tạo ra cơ hội
đảo ngược. Như bạn nhớ lại, ba mươi đầu tiên đến sáu mươi phút trong ngày là khi thị trường
thiết lập ranh giới ban đầu của phiên. Một phần của quá trình này có thể liên quan đến việc
phát triển một mơ hình đảo chiều cực đoan bắn giá theo hướng ngược lại. Khơng có gì ngạc
nhiên khi các báo cáo kinh tế lớn thường được phát hành vào lúc 10:00 A.M. ET, hồn tồn
trùng khớp với sự phát triển của mơ hình này
Hãy xem Hình 2.10, cho thấy biểu đồ mười lăm phút của Amazon.com (đánh dấu: AMZN).
Trong ví dụ này, bạn thấy rằng thiết lập đảo ngược cực đoan xảy ra ba ngày liên tiếp, với
hai trong số các trường hợp đó xảy ra trong vịng ba mươi phút đầu tiên của phiên. Trong
mỗi trường hợp, giá tự mở rộng quá mức, khiến những người đáp ứng tham gia nhanh
chóng vào thị trường để điều tiết giá. Thiết lập này không được tìm thấy tại bất kỳ thời điểm
nào khác trong khoảng thời gian ba ngày này, điều này mở đường cho lý thuyết giao dịch
mơ hình này chỉ vào đầu ngày.
Thiết lập đảo ngược cực đoan tỏa sáng khi nó đã phát triển theo hướng của một xu hướng
hiện có. Khi một thị trường đang có xu hướng, mơ hình này có thể hình thành trong “giai
đoạn pullback (thối lui)” của một xu hướng, do đó cho phép bạn tham gia thị trường với giá
trị tốt hơn cùng với tiền thơng minh.
Để minh họa điểm này, hãy xem Hình 2.11, đây là biểu đồ mười lăm phút của Avaloilbay
Communities, Inc. (mã: AVB). Thiết lập đảo ngược cực đoan hình thành hai ngày liên tiếp
trong giai đoạn thoái lui của một xu hướng tăng. Mỗi pull-back được làm nổi bật bởi mơ hình
đảo chiều cực đoan, cho phép chúng ta dễ dàng thâm nhập thị trường theo hướng của xu
hướng hiện tại với giá trị tốt hơn. Phần quan trọng của kịch bản này là thực tế là mơ hình có
thể báo hiệu cho chúng tơi đến một điểm vào có lợi nhuận dưới giá trị, do đó cho phép
chúng tôi tham gia thị trường cùng với những người mua phản ứng/đáp ứng. Khi một cổ
phiếu đang trong một xu hướng rõ ràng, những người tham gia đáp ứng sẽ tìm cách thâm
nhập thị trường tại một điểm vào thuận lợi. Sử dụng mơ hình này để mua các mức giảm
trong một xu hướng tăng và bán các đợt giảm giá trong một xu hướng giảm sẽ cho phép bạn
căn chỉnh vị trí của mình với phía bên phải của thị trường. Tuy nhiên, điều quan trọng cần
lưu ý là trong khi giao dịch mơ hình này có thể có lợi thế cao trong một xu hướng, nó cũng
có thể dẫn đến các tín hiệu sai khi nó chống lại một xu hướng tích cực. Hãy thơng minh và
giao dịch khi hoàn cảnh phù hợp.
THIẾT LẬP ĐẢO CHIỀU OUTSIDE (BÊN NGOÀI)
Trong số tất cả các thiết lập trong chương này, thiết lập đảo ngược bên ngồi có lẽ là thú vị nhất để
giao dịch. Khi tôi thấy thiết lập này đang phát triển, tơi hình dung một đứa trẻ trên tấm bạt lị xo, đó
có lẽ là lý do
tơi liên tưởng đến niềm vui với thiết lập này. Để một đứa trẻ bay lên khơng trung, trước tiên
nó phải buộc phải đè tấm thảm xuống. Trẻ càng đè xa tấm thảm xuống, nó sẽ càng bay lên
khơng trung. Sự tương tự này thể hiện hoàn hảo các thiết lập đảo ngược bên ngoài. Về cơ
bản, thị trường sẽ đẩy giá thấp hơn trước khi tăng cao hơn, và sẽ đẩy giá cao hơn trước khi
bán tháo.
Thiết lập đảo ngược bên ngoài tận dụng xu hướng của thị trường để kiểm tra mức giá vượt
quá giá trị hiện tại trước khi có thể xảy ra sự đảo chiều.
CẤU TRÚC MƠ HÌNH
Thiết lập đảo ngược/chiều bên ngồi về cơ bản là sự kết hợp giữa mơ hình nhấn chìm
(engulfing) và mơ hình ngày bên ngồi (outside day) truyền thống. Tuy nhiên, khơng giống
như mơ hình nhấn chìm và ngày bên ngồi, tơi khơng quan tâm đến thân nến hiện tại nhấn
chìm cơ thể nến trước đó. Thay vào đó, tơi quan tâm nhiều hơn đến mức cao, mức thấp và
đóng của thiết lập hai thanh. Chính xác hơn, để tồn tại điều kiện đảo chiều bên ngoài, mức
thấp của thanh hiện tại phải thấp hơn mức thấp của thanh trước và mức đóng của thanh
hiện tại phải cao hơn mức cao của thanh trước (L < L[l] và C> H[l]) , Dọc theo cùng một
dòng, để tồn tại thiết lập đảo chiều bên ngoài, mức cao của thanh hiện tại phải lớn hơn mức
cao của thanh trước và mức đóng của thanh hiện tại phải thấp hơn mức thấp của thanh
trước (L> H [l] và C < L[l]). Có một số biến thể của kiểu thiết lập này, nhưng đây là biến thể
mà tơi thấy là đặc biệt hữu ích và dự đốn khi chơi các tình huống đảo ngược chính. Hình
2.12 minh họa thiết lập đảo ngược bên ngồi.
Một u cầu bổ sung tơi muốn đưa vào là một vịng loại kích thước thanh, u cầu thanh
nhấn chìm phải lớn hơn một tỷ lệ nhất định so với kích thước trung bình của các thanh trong
giai đoạn nhìn lại. Tiêu chí này cho phép tơi tiếp tục đủ điều kiện mơ hình là một ứng cử viên
đảo ngược khả thi. Tùy thuộc vào sự
biến động của thị trường tơi đang giao dịch, tơi thích thanh nhấn chìm lớn hơn từ 5 đến 25%
so với kích thước trung bình của các thanh trong giai đoạn nhìn lại. Các tiêu chí bổ sung có
thể được thêm vào thiết lập này để đủ điều kiện hợp lệ hơn nữa, nhưng tơi thấy rằng điều
này thường làm lỗng lĩnh vực ứng cử viên của tơi. Một vịng loại có tính đến khối lượng
tăng, trong khi mạnh mẽ, sẽ thuộc loại này.
1.Thanh nhấn chìm của thiết lập đảo chiều tăng outside có mức thấp nằm dưới mức
thấp của thanh trước nó(L
2.Thanh nhấn chìm của một thiết lập đảo chiều giảm giá outside có mức cao cao
hơn mức cao của thanh trước (H> H [l]) và mức đóng thấp hơn mức thấp thanh
trước (C
trung bình trong giai đoạn nhìn lại.
TÂM LÝ MƠ HÌNH
Sức mạnh đằng sau mơ hình này nằm ở tâm lý đằng sau các nhà giao dịch tham gia vào
thiết lập này. Nếu bạn đã từng tham gia vào một phá vỡ ở mức hỗ trợ hoặc kháng cự chỉ để
thị trường đảo ngược mạnh mẽ với bạn, thì bạn đã quen với động lực thị trường của thiết lập
này. Chính xác thì chuyện gì đang xảy ra ở những cấp độ này? Để hiểu khái niệm này là để
hiểu mơ hình đảo ngược bên ngồi. Về cơ bản, những người tham gia thị trường đang kiểm
tra các vùng nước trên mức kháng cự hoặc dưới mức hỗ trợ để đảm bảo khơng có hoạt động
giao dịch mới nào được thực hiện ở các cấp độ này. Khi khơng có người mua hoặc người bán
chủ động tham gia mở rộng phạm vi, những người tham gia đáp ứng có tất cả thơng tin họ
cần để đảo ngược giá về một khu vực mới có giá trị cảm nhận.
Khi bạn nhìn vào một mơ hình đảo chiều tăng giá bên ngoài, bạn sẽ nhận thấy rằng thanh
thấp hiện tại thấp hơn so với thanh thấp trước. Về cơ bản, thị trường đang kiểm tra các vùng
nước bên dưới mức thấp được thiết lập gần đây để xem liệu một sự theo dõi giảm giá sẽ xảy
ra. Khi không có thêm áp lực bán vào thị trường, kết quả là một áp lực mua gây ra hiệu ứng
bàn đạp, do đó giá cao hơn mức cao nhất của thanh trước đó và tạo ra sự khởi đầu của một
đợt tăng giá.
Nếu bạn nhớ lại đứa trẻ trên tấm bạt lò xo, bạn sẽ nhận ra rằng đứa trẻ phải buộc đạp tấm
thảm nảy xuống trước khi nó có thể bay lên khơng trung. Ngồi ra, hãy nhớ Jennifer thợ làm
bánh? Cô ban đầu đẩy giá lên 20 đô la mỗi chiếc bánh, điều này đã gửi một lượng lớn đơn
đặt hàng vào cửa hàng của cô. Đầy ắp áp lực mua cuối cùng đã đẩy giá bánh của cô ấy lên
tới 35 đô la. Về cơ bản, giá phải kiểm tra mức 20 đơ la trước khi có thể tăng lên 35 đơ la.
Hãy để phân tích thiết lập đảo ngược bên ngoài trong một ánh sáng khác nhau trong một thời điểm.
Một trong những lý do tơi thích thiết lập này là vì mơ hình hai thanh này sẽ vào thiết lập đảo ngược
bấc, mà chúng tôi đã đề cập trước đó trong chương. Nếu bạn khơng quen với việc kết hợp nến, ý
tưởng rất đơn giản. Bạn đang lấy dữ liệu giá trên hai hoặc nhiều nến và kết hợp chúng để tạo ra một
nến duy nhất. Do đó, bạn sẽ lấy giá mở, cao, thấp và đóng của các thanh được đề cập để tạo ra một
nến tổng hợp duy nhất.
