Các định chế tài chính ngân hàng doc

Các định chế
tài chính phi
ngân
hàng
Quỹ đầu
tư
Công
ty tài
chính
Công
ty bảo
hiểm
Công ty
chứng
khoán
Công
ty cho
thuê
tài
chính
Quỹ
tương
hỗ
Quỹ
trợ cấp
và hưu
trí

1.1 Khái niệm
1.2 Những ưu thế và lợi ích khi đầu tư vào quỹ đầu tư
1.3 Phân loại
1.4 Khái niệm về công ty quản lý quỹ
1.5 Các khoản phí


Quỹ đầu tư là một định chế tài chính trung gian phi
ngânhàng thu hút tiền nhàn rỗi từ các nguồn khác
nhau để đầu tư vào các cổ phiếu, trái phiếu, tiền tệ,
hay các loại tài sản khác.


Đa dạng
hóa danh
mụcđầu tư
mà không
cần có một
lượng
vốn lớn
hưởng các
dịch vụ
của nhà
quản lý
đầu tư
chuyên
nghiệp
Tiết kiệm chi phí
nhưng vẫn đạt

được yêu
cầu về lợi nhuận
nắm tình trạng
đầu tư của mình
với tính minh
bạch rất cao
có nhiều chọn lựa cho
đầu tư từ đó có thể giảm
thiểu rui ro
Rất thuận
tiện khi
giao dịch
Quyền lợi của
nhà đầu tư
luôn được
bào vệ
tham gia Các
Đại hội các
nhà đầu tư
và Ban đại
diện Quỹ


1.3.1 Căn cứ vào nguồn vốn huy động
Quỹ đầu tư tập thể Quỹ cá nhân
Tinh thanh khoản
Nội Dung
Nhà đầu tư
Huy động vốn
Lượng vốn đầu tư

Cao
Thấp
Cá nhân hay pháp nhân
Cá nhân hay cá định
chế tài chính
Phát hành rộng rãi
ra công chúng
Phát hành cho 1
nhóm nhỏ
Lớn
Nhỏ


1.3.2 Căn cứ vào cấu trúc vận động vốn:
Quỹ đầu tư đóng Quỹ đầu tư mở
Hàng hóa
Nội Dung
Số lượng chứng khoán
Chào bán

Mua CK đã phát hành
Chứng khoán phát hàng
là cổ phiếu thường
Cổ phiếu thường, cổ phiếu
ưu đãi hoặc trái phiếu.
Hiện hành luôn
thay đổi
Hiện hành cố định
Liên tục ra công chúng Chỉ rao bán một lần
Theo giá tài sản thuần Không mua lại

Giá mua
Giá trị TS
thuần + lệ phí
Dựa vào lượng cung
cầu,giá mua có thể
lớn hoặc nhỏ hơn
giá trị TS thuần.


Giá trị tài sản ròng:
1.3.2 Căn cứ vào cấu trúc vận động vốn:
Trong đó:
- P: Kết quả hoạt động (tính theo %)
- B: Thị giá chứng chỉ quỹ tại phiên giao dịch
cuối cùng vào thời điểm định giá
- A: Thị giá chứng chỉ quỹ vào ngày giao dịch
đầu tiên


1.3.3Căn cứ vào cơ cấu tổ chức và hoạt động của quỹ:
Quỹ đầu tư
dạng công ty
Quỹ đầu tư
dạng hợp danh.
Quỹ
đầu
tư
là
Pháp
nhân

Do
HĐ
quản
trị
các cổ
đông
điều
hành
Chưa
Xuất
hiện
ở
Nước
ta
Không
phải
là
Pháp
nhân
Do
Những
người
gốp
vốn
vào
quỹ
điều
hành
Đã
Xuất

hiện
ở
Việt
nam


Công ty quản lý quỹ thực
hiện việc quản lý quỹ đầu tư
chứng khoán.
Quỹ đầu tư chứng khoán có
thể ở dạng quỹ công chúng
hoặc quỹ thành viên, và là
dạng đóng.


1.4.1 Chức năng hoạt động và các
sản phẩm của công ty quản lý quỹ
Quản
lý
quỹ
Đầu
tư
Tư vấn
đầu tư
và tư
vấn tài
chính
Nghiên
cứu
Công ty quản lý quỹ

1.4.2 Cơ chế giám sát của quỹ, công ty quản lý quỹ
và các cơ quan chức năng


1.5 Các khoản phí
Phí và chi phí của một quỹ
đầu tư cho các dịch vụ quản
lý và hành chính bao gồm
02 loại chính:
loại mà nhà đầu tư chỉ trả
khi họ bắt đầu tham gia và
khi rút tiền khỏi quỹ, và loại
chi phí trực tiếp lên quỹ.


2. CÔNG TY TÀI CHÍNH
Công ty tài chính là loại hình tổ chức tín dụng phi ngân hàng
với chức năng sử dụng vốn tự có, vốn huy động và các nguồn
vốn khác để cho vay, đầu tư: cung ứng các dịch vụ khác theo
quy định của pháp luật, nhưng không được làm dịch vụ thanh
toán, không được nhận tiền gửi dưới 1 năm.


2.1 ĐẶC ĐIỂM CỦA CÔNG
TY TÀI CHÍNH.
2.1.1 Bản chất và phạm vi hoạt động.
Là tổ chức tài chính phi ngân hàng
Không được làm dịch vụ thanh toán

Không được nhận tiền gửi dưới 1 năm
Được mở chi nhánh, văn phòng đại
diện trong nước, ngoài nước
Cung ứng các dịch vụ tư vấn
tài chính tiền tệ


2.1.2 Mức vốn pháp định.
Theo quy định trước ngày
31/12/2008 là 300 Tỷ đồng
sau ngày 31/12/2008 là
500 tỷ đồng.
Phần vốn pháp định phải
được gửi vào tài khoản
phong tỏa không được
hưỡng lãi tại NH sau 30
ngày thì được giải tỏa


2.1.3 Thời hạn hoạt động
Tối đa là không quá 50 năm
Được phép gia hạn thời
hạn hoạt động theo sự cho
phép của NHNN và mỗi
lần gia hạn không quá 50 năm.


2.1.4 Cơ hội cạnh tranh và lợi ích mang lại.
Ở khía cạnh nào đó, các công ty tài chính sẽ
chịu áp lực cạnh tranh ở mức độ thấp.

Công ty tài chính huy động vốn chủ yếu từ
nội bộ tập đoàn và nhóm công ty .


2.2 HOẠT ĐỘNG CỦA CÔNG TY TÀI CHÍNH.
Huy động vốn
Huy động tín dụng
Các hoạt động khác
Mở tài khoản và ngân quỹ


2.5 Các hạn chế để đảm bảo an toàn trong
hoạt động của công ty tài chính

Việc trích lập và sử dụng dự phòng rủi ro

Trường hợp không được cấp tín dụng

Trường hợp hạn chế tín dụng

giới hạn góp vốn mua cổ phần

Các quy định bảo đảm an toàn


2.6 THỰC TRẠNG CÁC CÔNG TY
TÀI CHÍNH TẠI VIỆT NAM

Tại Việt Nam, hiện có tới 17 công ty tài chính, phần lớn thuộc các tập
đoan kinh tế Nha nước. Cac cong ty tai chinh thường trực thuộc những Tập

đoàn, Tổng công ty Nhà nước như: Công ty tài chính công nghiệp Tàu
thủy, Công ty tài chính Điện lực, công ty Tài chính xi măng, công ty tài
chính Than khoáng sản Việt nam, Công ty tài chính Cổ phần Dầu khí…
 Đây là một hình thức tài chính khá mới mẻ vì các công ty này thuộc các
tổ chức tin dụng phi ngân hàng nên các công ty này vẫn chưa phát triển
quy mô như các ngân hàng thương mại.
 Việt Nam vào thời điểm hiện nay, có vẻ như thị trường chung của các tổ
chức tin dụng phi ngân hàng vẫn đang trong giai đoạn "tự phát“ là chính.
……….


3.1.KHÁI NIỆM CÔNG TY BẢO HIỂM.
3.2 CÁC NGUYÊN TẮC QUẢN LÝ BẢO HIỂM
CỦA CÔNG TY BẢO HIỂM
3.3 CÁC LOẠI HÌNH BẢO HIỂM
3.4 VAI TRÒ CỦA CÔNG TY BẢO HIỂM


3.1.KHÁI NIỆM CÔNG TY BẢO HIỂM.
Là tổ chức huy động vốn bằng

cách bán chứng nhận bảo hiểm
cho công chúng và sử dụng

nguồn vốn huy động được để
đầu tư trên TTTC.


.2 CÁC NGUYÊN TẮC QUẢN LÝ BẢO HIỂM
CỦA CÔNG TY BẢO HIỂM :

 Sàng lọc
 Phí bảo hiểm rủi ro
 Những điều khoản hạn chế
 Phòng ngừa gian lận
 Huỷ bỏ bảo hiểm
 Khoản khấu trừ
 Đồng bảo hiểm
 Những giới hạn của số tiền bảo hiểm


3.3 CÁC LOẠI HÌNH BẢO HIỂM:
Cty bảo hiểm chia ra 2 nhóm:
CTY
bảo hiểm
nhân thọ
CTY
bảo hiểm
phi nhân
thọ