phân tích tình hình quản lý và sử dụng vốn lưu động tại công ty cổ phần thương mại và vận tải petrolimex

Chuyên đề thực tập tốt nghiệp Khoa Kế
toán
LèI NOẽI ệU

Trón tọứng thóứ nóửn kinh tóỳ quọỳc dỏn, vọỳn laỡ vỏỳn õóử cỏửn thióỳt phaới quan tỏm trong quaù
trỗnh saớn xuỏỳt kinh doanh ồớ caùc doanh nghióỷp. Bồới leợ giổợa caùc thaỡnh phỏửn kinh tóỳ thỗ phaới õỏửu
tổ mồớ rọỹng qui mọ hoaỷt õọỹng , muọỳn vỏỷy cỏửn phaới coù vọỳn. ỷc bióỷt laỡ caùc doanh nghióỷp hoaỷt
õọỹng thổồng maỷi noùi chung vaỡ cọng ty Cọứ Phỏửn Thổồng Maỷi vaỡ Vỏỷn Taới PETROLIMEX noùi
rióng.
ọỳi vồùi cọng ty Cọứ Phỏửn Thổồng Maỷi vaỡ Vỏỷn Taới PETROLIMEX trổồùc kia laỡ mọỹt
doanh nghióỷp nhaỡ nổồùc vaỡ õổồỹc cọứ phỏửn hoaù caùch õỏy hai nm. Trong nhổợng nm gỏửn õỏy,
nóửn kinh tóỳ chuyóứn sang cồ chóỳ thở trổồỡng, quaù trỗnh kinh doanh ngaỡy caỡng mồớ rọỹng vaỡ sổỷ
caỷnh tranh ngaỡy caỡng gay gừt, õoỡi hoới cọng ty ngaỡy caỡng nng õọỹng, saùng taỷo trong quaù trỗnh
kinh doanh cuợng nhổ vióỷc sổớ duỷng vaỡ khai thaùc tọỳi ổu caùc nguọửn vọỳn lổu õọỹng phuỷc vuỷ cho
quaù trỗnh kinh doanh cuớa mỗnh. Trong quaù trỗnh kinh doanh cỏu hoới luọn õỷt ra vồùi cọng ty laỡ
laỡm thóỳ naỡo õóứ quaớn lyù vaỡ sổớ duỷng vọỳn lổu õọỹng mọỹt caùch coù hióỷu quaớ.
óứ giaới õaùp cỏu hoới naỡy, trong quaù trỗnh tỗm hióứu thổỷc tóỳ taỷi cọng ty vổỡa qua, kóỳt hồỹp
vồùi kióỳn thổùc õổồỹc trang bở ồớ trổồỡng , em xin õổa ra õóử taỡi Phỏn tờch tỗnh hỗnh quaớn lyù vaỡ sổớ
duỷng vọỳn lổu õọỹng taỷi cọng ty Cọứ Phỏửn Thổồng Maỷi vaỡ Vỏỷn Taới PETROLIMEX.
Nọỹi dung õóử taỡi gọửm 3 phỏửn:
Phỏửn I : Nhổợng vỏỳn õóử lyù luỏỷn cồ baớn vóử quaớn lyù vaỡ sổớ duỷng vọỳn lổu õọỹng .
Phỏửn II : Phỏn tờch tỗnh hỗnh quaớn lyù vaỡ sổớ duỷng vọỳn lổu õọỹng taỷi cọng ty Cọứ Phỏửn
Thổồng Maỷi vaỡ Vỏỷn Taới PETROLIMEX.
Phỏửn III: Mọỹt sọỳ bióỷn phaùp nhũm nỏng cao hồn nổợa hióỷu quaớ quaớn lyù vaỡ sổớ duỷng vọỳn
lổu õọỹng taỷi cọng ty.
Vồùi thồỡi gian coù haỷn vaỡ sổỷ nhỏỷn thổùc coỡn haỷn chóỳ, chuyón õóử cuớa em khọng traùnh khoới
sai soùt. Em rỏỳt mong sổỷ goùp yù cuớa thỏửy Nguyóựn Trung Lỏỷp õóứ chuyón õóử cuớa em õổồỹc hoaỡn
thióỷn hồn.
Em xin chỏn thaỡnh caùm ồn.
1
Chuyªn ®Ị thùc tËp tèt nghiƯp Khoa KÕ

to¸n
PHÁƯN I: NHỈỴNG VÁÚN ÂÃƯ L LÛN CÅ BN VÃƯ QUN L V SỈÍ
DỦNG VÄÚN LỈU ÂÄÜNG
I.Täøng quan vãư väún lỉu âäüng trong hoảt âäüng sn xút kinh doanh.
1/Khại niãûm väún lỉu âäüng.
Väún lỉu âäüng ca doanh nghiãûp l väún âáưu tỉ vo ti sn lỉu âäüng ca doanh nghiãûp
nhỉ: Tiãưn màût, cạc khon âáưu tỉ ti chênh ngàõn hản, cạc khon phi thu, hng täưn kho v cạc
ti sn lỉu âäüng khạc cọ kh nàng chuøn âäøi thnh tiãưn trong vng mäüt nàm.
Väún lỉu âäüng rng l pháưn chãnh lãûch giỉỵa ti sn lỉu âäüng v âáưu tỉ ngàõn hản våïi nåü
ngàõn hản.
Do váûy qun l väún lỉu âäüng bao gäưm hai khêa cảnh r rãût :
Xạc âënh cå cáúu håüp l trong väún lỉu âäüng.
Tçm cạc ngưn ti tråü ngàõn hản thêch håüp.
Nãúu ta chè nghiãn cỉïu khêa cảnh âäüc láûp trong väún lỉu âäüng thç ráút gi tảo. Vç theo
hỉåïng qun l hiãûn tải, mäùi viãûc âáưu tỉ âãưu cọ liãn quan dáy chuưn hoảt âäüng ca doanh
nghiãûp âỉåüc nhçn nháûn nhỉ mäüt täøng thãø, cọ phäúi håüp àn khåïp. Tuy nhiãn, mún tçm hiãøu täøng
thãø ta phi hiãøu tỉìng thnh pháưn cáúu thnh täøng thãø âọ. Tỉïc l phi chia täøng thãø âọ thnh
nhỉỵng pháưn nh âãø dãù phán têch, sau âọ täøng håüp lải.
2.Phán loải v kãút cáúu ca väún lỉu âäüng
Kãút cáúu ca väún lỉu âäüng l quan hãû t lãû giỉỵa cạc thnh pháưn väún lỉu âäüng chiãúm
trong täøng säú väún lỉu âäüng. Åí nhỉỵng doanh nghiãûp khạc nhau thç kãút cáúu väún lỉu âäüng cng
khạc nhau. Viãûc nghiãn cỉïu väún lỉu âäüng giụp cho chụng ta tháúy âỉåüc tçnh hçnh phán bäø väún
lỉu âäüng v t trng mäùi khon väún chiãúm trong cạc giai âoản ln chuøn , âãø tỉì âọ xạc âënh
trng âiãøm qun ly väún lỉu âäüng, âäưng thåìi tçm ra mi biãûn phạp náng cao hiãûu qu sỉí dủng
väún trong tỉìng âiãưu kiãûn củ thãø.
Báút k mäüt doanh nghiãûp no mún tiãún hnh hoảt âäüng sn xút hay kinh doanh thç
phi cọ ba úu täú : Âäúi tỉåüng lao âäüng , tỉ liãûu lao âäüng v lao âäüng. Âäúi tỉåüng lao âäüng
trong mäüt doanh nghiãûp âỉåüc biãøu hiãûn thnh ba bäü pháûn nàòm trong ba quạ trçnh : Sn xút,
dỉû trỉỵ, lỉu thäng.
Quạ trçnh chuøn hoạ ti sn lỉu âäüng tỉì kháu sn xút âãún kháu lỉu thäng v ngỉåüc

lải diãùn ra mäüt cạch liãn tủc v nhanh chọng. Do âọ doanh nghiãûp no cng cáưn cọ mäüt lỉåüng
väún thêch håüp âãø âáưu tỉ vo ti sn âọ, gi l väún lỉu âäüng. Váûy väún lỉu âäüng khäng ngỉìng
tưn hon v chu chuøn tỉì hçnh thại tiãưn tãû sang hçnh thại dỉû trỉỵ v cúi cng tråí vãư våïi hçnh
thại ban âáưu ca nọ (T-H-T) lm thnh mäüt vng tưn hon gi l vng chu chuøn ca väún
lỉu âäüng.
Tỉì viãûc phán têch trãn, näüi dung cáúu trục ca väún lỉu âäüng gäưm cạc bäü pháûn sau :
2
Chuyªn ®Ị thùc tËp tèt nghiƯp Khoa KÕ
to¸n
a.
Hng täưn kho
.
Âọ l nhỉỵng ngun liãûu , phủ tng thay thãú , hng hoạ thnh pháøm hay mäüt säú cäng
củ, dủng củ dỉû trỉỵ cho quạ trçnh sn xút kinh doanh. Nhỉ ta â biãút quạ trçnh kinh doanh ln
biãún âäüng vç nọ chëu tạc âäüng nhiãưu úu täú ca mäi trỉåìng bãn trong v bãn ngoi. Âãø cho
quạ trçnh sn xút kinh doanh âỉåüc diãùn ra bçnh thỉåìng v liãn tủc , trạnh sỉû thiãúu hủt cng
nhỉ sỉû ỉï âng väún khäng håüp l thç cáưn phi cọ mäüt lỉåüng hng hoạ täưn kho håüp l trong väún
lỉu âäüng.
b.Cạc khon phi thu:
Quạ trçnh kinh doanh giỉỵa cạc doanh nghiãûp âỉåüc tiãún hnh trãn quan âiãøm bçnh âàóng
giỉỵa cạc bãn v tiãu thủ sn pháøm diãùn ra trong mäüt thåìi gian nháút âënh. Do váûy, cạc khon
phi thu l mäüt táút úu âỉåüc xạc âënh trong väún lỉu âäüng , båíi l cạc doanh nghiãûp cháúp nháûn
cạc khon tên dủng thỉång mải nhỉ âiãưu kiãûn thanh toạn , âiãưu kiãûn bạn hng , âäưng thåìi cng
l cäng củ âàõc lỉûc häù tråü cho quạ trçnh cảnh tranh . sỉû chãnh lãûch giỉỵa thåìi hản bạn hng v
thu tiãưn ln ny sinh mäüt lỉåüng väún nháút âënh .Do váûy , trong väún lỉu âäüng ln täưn tải giạ
trë cạc khon phi thu.
c.Tiãưn v âáưu tỉ ti chênh ngàõn hản.
Tiãưn l lỉåüng tiãưn ca doanh nghiãûp cọ âỉåüc do ngán sạch cáúp, tỉû cọ, hồûc âỉåüc bäø
sung tỉì låüi nhûn ca doanh nghiãûp . Nọ täưn tải dỉåïi hçnh thỉïc tiãưn màût täưn qu v tiãưn gỉíi
ngán hng. Lỉåüng väún bàòng tiãưn màût ny thỉåìng âọng vai tr quan trng, ráút thûn låüi cho quạ

trçnh mua bạn hng hoạ ca doanh nghiãûp.
Âáưu tỉ ti chênh ngàõn hản: l viãûc b väún mua cạc chỉïng khoạn cọ giạ trë hồûc gọp väún liãn
doanh bàòng tiãưn, hiãûn váût cọ thãø thu häưi trong thåìi hản khäng quạ mäüt nàm hồûc trong mäüt
chu k kinh doanh ( nhỉ tên phiãúu kho bảc, k phiãúu ngán hng, ) v cạc loải âáưu tỉ khạc
khäng quạ mäüt nàm.
d.Ti sn lỉu âäüng khạc.
Väún lỉu âäüng cn täưn tải trong cạc khon ỉïng trỉåïc nhỉ tảm ỉïng, tảm chi, tảm gỉíi theo
nhỉỵng ngun tàõc riãng m doanh nghiãûp cọ trạch nhiãûm phi thu häưi, thanh toạn v xỉí l.
3.Vai tr ca väún lỉu âäüng trong hoảt âäüng sn xút kinh doanh.
L âiãưu kiãûn cáưn v â cho hoảt âäüng sn xút kinh doanh, lm cho hoảt âäüng sn xút
kinh doanh ca cạc doanh nghiãûp khäng bë giạn âoản v âỉåüc tiãún hnh liãn tủc. Nãúu qui mä
v kh nàng väún lỉu âäüng låïn s giụp cäng ty lm ch âỉåüc quạ trçnh kinh doanh, nàõm bàõt cå
häüi täút trong viãûc mua hng hoạ v bạn hng hoạ. Båíi vç giạ c thë trỉåìng, do qui lût cung
cáưu tạc âäüng ln biãún âäøi liãn tủc, lục cao , lục tháúp. Viãûc nàõm bàõt âỉåüc tçnh hçnh ny giụp
cho quạ trçnh sn xút kinh doanh âảt hiãûu qu cao. Hån nỉỵa trong quạ trçnh sn xút kinh
doanh khäng thãø khäng gàûp nhỉỵng ri ro nhỉ máút mạt , hỉ hng, giạ c bë gim mảnh. Vç thãú
3
Chuyªn ®Ị thùc tËp tèt nghiƯp Khoa KÕ
to¸n
trong trỉåìng håüp ny cäng ty cáưn phi cọ mäüt lỉåüng väún lỉu âäüng låïn. Nháút l trong cå chãú thë
trỉåìng khi m tênh cảnh tranh trong kinh doanh ráút gay gàõt, väún lỉu âäüng l mäüt trong nhỉỵng
úu täú náng cao tênh cảnh tranh ca cạc doanh nghiãûp, náng cao uy tên ca doanh nghiãûp trãn
thë trỉåìng.
Nãúu cå cáúu väún lỉu âäüng håüp l, âáưu tỉ vo cạc hçnh thại khạc nhau, âỉåüc phán bäø åí
cạc giai âoản khạc nhau: Mua hng, dỉû trỉỵ , bạn ra, lm chụng täưn tải âäưng bäü, àn khåïp våïi
nhau s giụp quạ trçnh kinh doanh diãùn ra nhëp nhng, liãn tủc. Khäng thãø sn xút nhiãưu, dỉû
trỉỵ nhiãưu khi säú lỉåüng tiãu thủ êt, v ngỉåüc lải. Vç váûy xạc âënh cå cáúu väún lỉu âäüng cho quạ
trçnh sn xút kinh doanh phi âỉåüc tênh toạn cán nhàõc linh hoảt thç måïi cọ hiãûu qu.
Nọ phn ạnh v âạnh giạ sỉû váûn âäüng ca cạcloải hng hoạ thåìi gian nàòm trong mäùi kháu nhỉ
thãú no? Kãø tỉì khi mua vãư, thåìi gian täưn trỉỵ ca mäùi loải hng hoạ ra sao? Âãø tỉì âọ cọ kãú

hoảch củ thãø, këp thåìi hồûc di chuøn tỉì kinh doanh màût hng ny âãún màût hng khạc lm cho
quạ trçnh kinh doanh âảt hiãûu qu cao.
Tọm lải
: väún lỉu âäüng cọ vai tr quan trng quút âënh âãún sỉû säúng cn ca báút kç
mäüt doanh nghiãûp. Hiãûu qu kinh doanh cao hay tháúp hon ton phủ thüc vo kh nàng khai
thạc v sỉí dủng väún lỉu âäüng ca doanh nghiãûp. Trong quạ trçnh kinh doanh phi xạc âënh
âụng âàõn qui mä, cå cáúu ca lỉåüng väún ny, trạnh tçnh trảng thiãúu hủt hồûc lng phê. Mäùi
doanh nghiãûp phi cọ kãú hoảch củ thãø vãư sỉí dủng väún lỉu âäüng trong thåìi gian khạc nhau, cọ
nhỉ váûy quạ trçnh sn xút kinh doanh måïi âem lải hiãûu qu cao nháút.
4.Dỉû toạn väún lỉu âäüng.
4.1 - Sỉû cáưn thiãút phi dỉû toạn väún lỉu âäüng.
Nhiãûm vủ âàût ra cho mäùi doanh nghiãûp l våïi khäúi lỉåüng sn pháøm kinh doanh theo kãú
hoảch âỉåüc dỉû tênh theo nhu cáưu ca thë trỉåìng, lm thãú no âãø xạc âënh chênh xạc giỉỵa cå cáúu
väún lỉu âäüng v ti sn cäú âënh våïi kãút qu kinh doanh. Tỉïc l lm thãú no âọ âãø tàng cỉåìng
hiãûu qu säú väún b ra. Do váûy doanh nghiãûp cáưn xạc âënh nhu cáưu väún lỉu âäüng mäüt cạch
chênh xạc v håüp l.
Nhu cáưu väún lỉu âäüng tênh ra phi âm bo cho quạ trçnh tại sn xút âỉåüc tiãún hnh
bçnh thỉåìng, liãn tủc nhỉng phi tiãút kiãûm mäüt cạch håüp l. Tỉì âọ thục âáøy doanh nghiãûp ra
sỉïc ci tiãún hoảt âäüng kinh doanh. Âiãưu âọ giụp doanh nghiãûp bo ton âỉåüc väún v sỉí dủng
väún ngy cng hiãûu qu hån.
Âäưng thåìi âãø xạc âënh nhu cáưu väún lỉu âäüng ph håüp våïi u cáưu thỉûc tãú, khi dỉû toạn
väún lỉu âäüng phi sỉí dủng nhỉỵng chi tiãu cọ cå såí khoa hc tiãn tiãún, lỉûu chn v ạp dủng
phỉång phạp thêch håüp våïi âiãưu kiãûn thêch ỉïng åí mäùi doanh nghiãûp. Màût khạc, nhu cáưu dỉû
toạn väún lỉu âäüng quạ tháúp s gáy khọ khàn cho tênh liãn tủc ca quạ trçnh tại sn xút ca
doanh nghiãûp, khi âọ doanh nghiãûp thiãúu väún s gáy ra nhỉỵng täøn tháút trong hoảt âäüng kinh
doanh nhỉ sn xút bë âçnh trãû, khäng âm bo kh nàng thanh toạn këp thåìi våïi khạch hng.
4
Chuyªn ®Ị thùc tËp tèt nghiƯp Khoa KÕ
to¸n
Nhỉỵng khọ khàn vãư ti chênh âọ, cọ thãø khàõc phủc thäng qua cạc khon vay âäüt xút våïi li

sút cao lm cho låüi nhûn ca doanh nghiãûp gim.
Bãn cảnh âọ, nãïu dỉû toạn nhu cáưu väún lỉu âäüng quạ cao, s gáy nãn tçnh trảng ỉï âng
váût tỉ, hng hoạ, lng phê väún, vng quay väún cháûm v phạt sinh nhiãưu chi phê khäng håüp l
nhỉ bo qun giạ thnh sn pháøm tàng cao nh hỉåíng khäng täút lãút qu cúi cng ca doanh
nghiãûp
Tỉì viãûc phán têch trãn cho tháúy viãûc dỉû toạn chênh xạc nhu cáưu väún lỉu âäüng ráút cáưn
thiãút, l úu täú quan trng nh hỉåíng âãún tçnh hçnh sn xút kinh doanh, kãút qu cúi cng ca
mäüt doanh nghiãûp. Vç váûy, mún bo âm chênh xạc ta cáưn phi xạc âënh lỉåüng väún åí tỉìng bäü
pháûn, tỉìng kháu âãø tỉì âọ täøng håüp lải.
4.2- nghéa xạc âënh nhu cáưu väún lỉu âäüng
Mún sn xút kinh doanh mäüt khäúi lỉåüng sn pháøm nháút âënh phi cọ mäüt lỉåüng väún lỉu
âäüng tỉång ỉïng dỉû trỉỵ nhỉỵng ti sn lỉu âäüng cáưn thiãút cho nhu cáưu sn xút kinh doanh. Nãúu
lỉåüng väún lỉu âäüng quạ êt thç dỉû trỉỵ váût tỉ åí mỉïc tháúp khäng â phủc vủ cho sn xút kinh
doanh dáùn âãún tçnh trảng ngỉìng sn xút kinh doanh. Nãúu lỉåüng väún lỉu âäüng quạ låïn s dỉ
thỉìa váût tỉ, ỉï âng, lng phê väún. Vç váûy, cáưn dỉû tênh trỉåïc mäüt lỉåüng väún lỉu âäüng cáưn thiãút
täúi thiãøu âãø âm bo âỉåüc hoảt âäüng bçnh thỉåìng, trạnh tçnh trảng thiãúu hồûc thỉìa gáy khọ
khàn cho hoảt âäüng sn xút kinh doanh.
4.3- Cạc phỉång phạp xạc âënh nhu cáưu väún lỉu âäüng.
Viãûc xạc âënh nhu cáưu väún lỉu âäüng cọ nghéa quan trng nhỉ â trçnh by pháưn trãn.
Hån nỉỵa mäùi doanh nghiãûp âãưu cọ mäüt nhu cáưu väún riãng. Do âọ, mäùi doanh nghiãûp phi tu
theo âàûc âiãøm sn xút kinh doanh, tu hon cnh củ thãø thỉûc tãú m lỉûu chn phỉång phạp
xạc âënh thêch håüp våïi qui mä sn xút kinh doanh ca doanh nghiãûp. Sau âáy l mäüt säú
phỉång phạp ạp dủng âãø xạc âënh väún lỉu âäüng:
a. Phỉång phạp giạn tiãúp xạc âënh nhu cáưu väún lỉu âäüng:
+ Phỉång phạp ny dỉûa vo thäúng kã kinh nghiãûm xạc âënh nhu cáưu väún. Åí âáy cọ thãø
chia lm hai trỉåìng håüp:
+Trỉåìng håüp thỉï nháút l dỉûa vo kinh nghiãûm thỉûc tã ca doanh nghiãûp cng loải trong
ngnh xạc âënh, nhu cáưu väún cho doanh nghiãûp mçnh.
Viãûc xạch âënh nhu cáưu väún theo cạch ny l dỉûa vo hãû säú väún lỉu âäüng tênh theo doanh thu
âỉåüc rụt ra tỉì thỉûc tãú hoảt âäưng ca cạc doanh nghiãûp cng loải trong nghnh. Trãn cå såí âọ

xem xẹt quy mä kinh doanh dỉû kiãún theo doanh thu ca doanh nghiãûp mçnh âãø tênh ra nhu cáu
väún lỉu âäüng cáưn thiãút.
Phỉång phạp ny tỉång âäúi âån gin, tuy nhiã mỉïc âäü chênh xạc bë hản chãú. Nọ thêch
håüp cho viãûc xạch âënh nhu cáưu väún lỉu âäüng khi thnh láûp doanh nghiãûp våïi quy mä nh.
5
Chuyên đề thực tập tốt nghiệp Khoa Kế
toán
+ Trổồỡng hồỹp thổù hai laỡ dổỷa vaỡo tỗnh hỗnh thổỷc tóỳ sổớ duỷng vọỳn lổu õọỹng ồớ thồỡi kyỡ vổỡa
qua cuớa doanh nghióỷp õóứ xaùch õởnh nhu cỏửu chuỏứn vóử vọỳn lổu õọỹng cho caùc kỗ tióỳp theo
-Coù thóứ thổỷc hióỷn phổồng phaùp naỡy theo trỗnh tổỷ sau:
+ Xaùc õởnh sọỳ dổ bỗnh quỏn caùc khoaớng trong nm bao gọửm: sọỳ haỡng tọửn kho bỗnh
quỏn, sọỳ phaới thu tổỡ khaùch haỡng bỗnh quỏn, sọỳ nồỹ phaới traớ bỗnh quỏn
+ Xaùc õởnh tyớ lóỷ caùc khoaớn trón so vồùi doanh thu thuỏửn trong nm. Trón cồ sồớ õoù xaùc
õởnh tyớ lóỷ nhu cỏửu vọỳn lổu õọỹng so vồùi doanh thu
+Xaùc õởnh nhu cỏửu vọỳn lổu õoỹng ồớ caùc thồỡi kỗ sau:
b Phổồng phaùp trổỷc tióỳp xaùc õởnh nhu cỏửu vọỳn lổu õọỹng cuớa doanh
nghióỷp:
Dổỷa vaỡo nhổợng chố tióu dổỷ tờnh sụn coù cuớa doanh nghióỷp trong kyỡ kóỳ hoaỷch õóứ xaùc õởnh
nhu cỏửu tổỡng khoaớn vọỳn cuỷ thóứ. Sau õoù tọứng hồỹp õóứ coù õổồỹc toaỡn bọỹ nhu cỏửu vọỳn.
V=M
i
N
i
V=V
i
Trong õoù : V
i
: Laỡ nhu cỏửu vọỳn I (nguyón lióỷu, vỏỷt lióỷu, saớn phỏứm dồớ dang)
M
i

:Laỡ mổùc luỏn chuyóứn (tióu hao) bỗnh quỏn mọỹt ngaỡy kyỡ kóỳ hoaỷch cuớa
khoaớn vọỳn i
N
i
: Sọỳ ngaỡy luỏn chuyóứn hồỹp lyù kyỡ kóỳ hoaỷch cuớa khoaớn vọỳn i
V: Tọứng nhu cỏửu vọỳn lổu thọng thổồỡng xuyón.
Phổồng phaùp naỡy coù thóứ cho bióỳt kóỳt quaớ chờnh xaùc nhổng tờnh toaùn mỏỳt rỏỳt nhióửu cọng
sổùc.
Caớ hai phổồng phaùp trón thỗ aùp duỷng cho nhổợng doanh nghióỷp mồùi õi vaỡo hoaỷt õọỹng.
Coỡn nhổợng doanh nghióỷp õaợ hoaỷt õọỹng nhióửu nm thỗ coù thóứ sổớ duỷng thóm caùc phổồng phaùp
sau:
c. Phổồng tờnh theo thọỳng kó doanh nghióỷp
Dổỷa vaỡo nhu cỏửu vọỳn thổỷc tóỳ nm baùo caùo, kóỳt hồỹp vồùi dổỷ õoaùn tỗnh hỗnh nm kóỳ hoaỷch
õóứ ổồùc tờnh nhu cỏửu vọỳn haỡng nm kóỳ hoaỷch.
V
1
= V
o
M
1
/M
0
(1+t%)
Trong õoù:
V
1
: Nhu cỏửu nm kóỳ hoaỷch.
V
0
: Sọỳ vọỳn lổu õọỹng thổỷc tóỳ bỗnh quỏn nm baùo caùo.

M
1
,M
0
: Tọứng mổùc luỏn chuyóứn vọỳn lổu õọỹng nm kóỳ hoaỷch, baùo caùo
(= doanh thu thóỳu giaùn thu)
t% : Tyớ lóỷ % tng tọỳc õọỹ luỏn chuyóứn vọỳn lổu õọỹng nm kóỳ hoaỷch so vồùi nm baùo caùo.
d.Phổồng phaùp tyớ lóỷ % trón doanh thu .
6
Chuyên đề thực tập tốt nghiệp Khoa Kế
toán
Phổồng phaùp naỡy laỡ mọỹt phổồng phaùp ngừn haỷn, õồn giaớn nhổng phaới roợ quaù trỗnh saớn
xuỏỳt kinh doanh cuớa doanh nghióỷp. ọửng thồỡi phaới hióứu õổồỹc qui luỏỷt cuớa mọỳi quan hóỷ doanh
thu tióu thuỷ saớn phỏứm vồùi taỡi saớn, vọỳn vaỡ phỏn phọỳi lồỹi nhuỏỷn cuớa doanh nghióỷp.
Phổồng phaùp naỡy tióỳn haỡnh qua caùc bổồùc sau:
-Bổồùc 1: Tờnh sọỳ dổ caùc taỡi khoaớn trong baớng cỏn õọỳi kóỳ toaùn nm baùo caùo
-Bổồùc 2: Choỹn nhổợng khoaớn muỷc chởu sổỷ bióỳn õọỹng trổỷc tióỳp vaỡ quan hóỷ chỷt cheợ vồùi
doanh thu, tờnh tyớ lóỷ % cuớa caùc khoaớn õoù so vồùi doanh thu.
-Bổồùc 3: Duỡng tyớ lóỷ % õoù õóứ ổồùc tờnh nhu cỏửu vọỳn lổu õọỹng dổỷa vaỡo chố tióu doanh
thu cỏửn õaỷt õổồỹc cuớa nm sau.
-Bổồùc 4: Tỗm nguọửn trang traới cho nhu cỏửu vọỳn tng lón trón cồ sồớ kóỳt quaớ kinh doanh
thổỷc tóỳ.
5.Caùc nhỏn tọỳ aớnh hổồớng õóỳn vọỳn lổu õọỹng.
Lổồỹng vọỳn lổu õọỹng cỏửn thióỳt cho mọựi doanh nghióỷp khaùc nhau, õióửu naỡy tuyỡ thuọỹc vaỡo
tổỡng nhỏn tọỳ nhổ qui mọ, uy tờn vaỡ mọỳi quan hóỷ trong quaù trỗnh kinh doanh, õỷc õióứm cuớa tổỡng
nghaỡnh vaỡ tỗnh hỗnh kinh tóỳ cho tổỡng giai õoaỷn vaỡ ngay caớ hai doanh nghióỷp cuỡng qui mọ nhổ
nhau nhổng khọỳi lổồỹng vọỳn cỏửn thióỳt trong kinh doanh khaùc nhau.
Hồn nổợa phỏửn lồùn caùc doanh nghióỷp nhoớ, khaớ nng phaùt trióứn õỏửu tổ vaỡo taỡi saớn cọỳ õởnh rỏỳt
khoù do qui mọ khọng õaớm baớo, cho nón quaù trỗnh kinh doanh chuớ yóỳu trọng chồỡ vaỡo sổỷ vỏỷn
õọỹng cuớa vọỳn lổu õọỹng. Vỗ vỏỷy caùc doanh nghióỷp nhoớ cỏửn coù mọỹt lổồỹng vọỳn lổu õọỹng lồùn.

Ngổỷồc laỷi doanh nghióỷp lồùn laỷi cỏửn vọỳn lổu õọỹng vồùi tyớ lóỷ ờt hồn so vồùi doanh nghióỷp nhoớ do
hoỹ coù khaớ nng õỏửu tổ taỡi saớn cọỳ õởnh.
Bón caỷnh õoù, mọỳi quan hóỷ giổợa caùc doanh nghióỷp coù mọỳi quan hóỷ ọứn õởnh thỗ lổồỹng vọỳn
cỏửn cuợng seợ giaớm. Vỗ vỏỷy, trong kinh doanh chổợ tờn rỏỳt quan troỹng, noù goùp phỏửn aớnh hổồớng lồn
õóỳn mọựi doanh nghióỷp, õoỡi hoới mọợi doanh nghióỷp phaới tọn troỹng chổợ tờn trong caùc mọỳi quan hóỷ
giao dởch, thanh toaùn
Mỷt khaùc, õỷc õióứm mọựi nghaỡnh kinh doanh khaùc nhau dỏựn õóỳn khọỳi lổồỹng vọỳn lổu
õọỹng giổợa caùc nghaỡnh kinh doanh khaùc nhau. Chúng haỷn caùc nghaỡnh cồ khờ coù chu kyỡ saớn xuỏỳt
tổồng õọỳi daỡi thỗ lổồỹng vọỳn lổu õọỹng cỏửn nhióửu hồn so vồùi caùc nghaỡnh chóỳ bióỳn haỡng tióu duỡng
hoỷc dởch vuỷ thổồng maỷi .
Ngoaỡi ra, õióửu kióỷn kinh tóỳ chờnh trở cuớa mọựi nổồùc cuợng aớnh hổồớng õóỳn vọỳn lổu õọỹng.
Nóỳu õỏỳt nổồùc coù nóửn kinh tóỳ ọứn õởnh thỗ caùc doanh nghióỷp kinh doanh an tỏm hồn. Do vỏỷy,
lổồỹng vọỳn cỏửn trong kinh doanh seợ ờt hồn.
II.Nọỹi dung phỏn tờch tỗnh hỗnh quaớn lyù vaỡ sổớ duỷng vọỳn lổu õọỹng.
1.Khaùi nióỷm, yù nghộa phỏn tờch vọỳn lổu õọỹng.
7
Chuyªn ®Ị thùc tËp tèt nghiƯp Khoa KÕ
to¸n
1.1.Khại niãûm.
Phán têch l quạ trçnh xem xẹt, kiãøm tra, âäúi chiãúu v so sạnh säú liãûu vãư tçnh hçnh väún
lỉu âäüng trong quạ khỉï so våïi hiãûn tải. Thäng qua viãûc phán têch tçnh hçnh sỉí dủng väún lỉu
âäüng, ngỉåìi sỉí dủng thäng tin cọ thãø âạnh giạ tiãưm nàng, hiãûu qu kinh doanh cng nhỉ
nhỉỵng ri r trong tỉång lai.
1.2. nghéa
Âäúi våïi hoảt âäüng sn xút kinh doanh ca doanh nghiãûp , väún lỉu âäüng giỉỵ vai tr vä
cng quan trng. Nọ nh hỉåíng trỉûc tiãúp âãún viãûc thỉûc hiãûn cạc nhiãûm vủ sn xút kinh
doanh, âãún hiãûu qu kinh tãú ca doanh nghiãûp. Do âọ, phán têch väún lỉu âäüng cọ nghéa quan
trng trong cäng tạc qun l v sỉí dủng väún ca doanh nghiãûp
Phán têch väún lỉu âäüng giụp ta âạnh giạ tỉì tçnh hçnh qun l âãún viãûc sỉí dủng väún,
nghiãn cỉïu nhỉỵng nhán täú khạch quan v ch quan nh hỉåíng âãún hiãûu qu qun l v sỉí

dủng väún lỉu âäüng. Trãn cå såí âọ, âãư âảt nhỉỵng biãûn phạp khàõc phủc nhỉỵng nhán täú nh
hỉåíng xáúu, phạt huy nhỉỵng nhán täú thûn låüi âãø náng cao hiãûu qu sỉí dủng väún lỉu âäüng.
2.Mủc âêch phán têch väún lỉu âäüng.
2.1 Âäúi våïi nh qun l.
Âáy l mủc tiãu thãø hiãûn âáưy â nháút. Hoảt âäüng nghiãn cỉïu ti chênh trong doanh
nghiãûp âỉåüc gi l phán têch ti chênh näüi bäü. Do cọ nhỉỵng thäng tin âáưy âv hiãøu r vãư
doanh nghiãûp cạc nh phán têch ti chênh trong doanh nghiãûp cọ nhiãưu låüi thãú âãø cọ thãø phán
têch ti chênh täút nháút. Mủc tiãu ca nh qun l l nhàòm âạnh giạ tçnh hçnh phán bäø väún v
tçnh hçnh huy âäüng väún cho nhu cáưu sn xút kinh doanh cọ âm bo väún cho nhu cáưu sn
xút khäng ngay hiãûn tải v trong tỉång lai ca doanh nghiãûp. Âạnh giạ tçnh hçnh thanh toạn
v kh nàng thanh toạn ca doanh nghiãûp, kh nàng sinh låìi ca väún kinh doanh, ri ro cọ thãø
xy ra. Nãúu quút âënh âáưu tỉ, ti tråü hay phán chia låüi tỉïc. Phán têch väún lỉu âäüng täút s giụp
cho doanh nghiãûp dỉû âoạn tiãưm lỉûc ti nàng ca doanh nghiãûp tỉì âọ âënh hỉåïng hoảt âäüng ti
chênh ca doanh nghiãûp, xáy dỉûng kãú hoảch ti chênh v kiãøm soạt cạc hoảt âäüng qun l väún
lỉu âäüng mäüt cạch cọ hiãûu qu.
2.2. Âäúi våïi nh âáưu tỉ
Cạc cäø âäng l nhỉỵng cạ nhán quan tám trỉûc tiãúp âãún tênh toạn cạc giạ trë ca doanh nghiãûp vç
h â âáưu tỉ väún vo doanh nghiãûp v cọ thãø h s bë ri ro. Mủc tiãu ca h l nhàòm tàng
thãm thu nháûp, thäng qua låüi tỉïc cäø pháưn v giạ trë tàng thãm ca väún âáưu tỉ. Chè tiãu ny phủ
thüc vo låüi nhûn k vng ca doanh nghiãûp. Trong thỉûc tãú h thỉåìng âạnh giạ kh nàõng
sinh låìi väún âáưu tỉ. Cáu hi m h âàût ra l: låüi nhûn bçnh qn cäø phiãúu ca cäng ty s l
bao nhiãu?
2.3. Âäúi våïi ngỉåìi cho vay
8
Chuyªn ®Ị thùc tËp tèt nghiƯp Khoa KÕ
to¸n
Ngán hng täø chỉïc ti chênh l nhỉỵng ngỉåìi cho vay nãn mủc tiãu ca h l phán têch
kh nàng thanh toạn, hon tr ca doanh nghiãûp,âạnh giạ sỉí dủng väún âọ. Nãn khi cho vay h
thỉåìng tháøm âënh ráút k nhỉỵng dỉû ạn âáưu tỉ ca doanh nghiãûp. Mong mún ca h l thu häưi
väún v li âụng thåìi hản nhỉ â qui âënh trong khãú ỉåïc vay nåü.

-Nãúu l khon nåü vay di hản: Ngỉåìi cho vay phi tin chàõc kh nàng hon tr ca
doanh nghiãûp, hiãûu qu sỉí dủng väún vay, kh nàng sinh låìi ca doanh nghiãûp m viãûc hon tr
väún v li tu thüc vo kh nàng sinh låìi ny.
-Nãúu l khon nåü vay ngàõn hản: Ngỉåìi cho vay âàûc biãût quan tám âãún kh nàng thanh
toạn ca doanh nghiãûp, kh nàng ỉïng phọ ca doanh nghiãûp trỉåïc nhỉỵng khon nåü vay tåïi hản
tr.
K thût phán têch thay âäøi theo bn cháút v theo thåìi hản khon vay nhỉng d sao cho
vay di hản hay ngàõn hản ngỉåìi ta thỉåìng quan tám âãún cáúu trục ti chênh, tỉïc tè trng ca cạc
khon nåü vay âãø tháúy âỉåüc sỉû mảo hiãøm ca doanh nghiãûp âi vay.
2.4-Âäúi våïi nh cung cáúp.
Âáy l hçnh thỉïc tên dủng thỉång mải m nh cung cáúp cháúp nháûn cho doanh nghiãûp.
L khon thanh toạn ngàõn hản ca âån vë nãn ngỉåìi cung cáúp quan tám tåïi kh nàng thanh
toạn ỉïng phọ ca doanh nghiãûp trỉåïc khon nåü ny.
Nhçn chung, våïi cạc mủc âêch phán têch kãø trãn nhàòm âãø tháúy âỉåüc âiãøm mảnh, âiãøm úu ca
âån vë. Âãø tỉì âọ cọ chênh sạch âáưu tỉ, ti tråü cho thêch håüp.
3.Ti liãûu âãø phán têch.
3.1-So sạnh cạc bạo cạo ti chênh.
-L cäng viãûc hiãøn nhiãn, thỉûc hiãûn so sạnh qua nhiãưu nàm bàòng cạch tênh säú pháưn tràm
tàng thãm. Bãn cảnh tiãu chøn t lãû pháưn tràm âãø phán têch ta khäng loải trỉì viãûc phán têch
bàòng säú tuût âäúica cạc dng khạc nhau trãn bạo cạo ti chênh.
-Nãúu mún so sạnh cạc biãún âäüng ti chênh di hản, ta phi sỉí dủng phỉång phạp säú
lỉåüng chè säú. D sỉí dủng phỉång phạp no âi nỉỵa, phán têch ti chênh cng ln cáưn nháûn thỉïc
r rng vãư nhỉỵng chãnh lãûch trong thỉûc hnh kãú toạn m cạc chãnh lãûch ny â nh hỉåíng âãún
kãút qu v tạc âäüng vo viãûc lm tàng giạ trë trãn cạc bạo cạo ti chênh
3.2. Phán têch cạc chỉỵ säú.
T säú l cạc cäng củ phán têch ti chênh phäø thäng nháút. Mäüt t säú l mäúi quan hãû t lãû
giỉỵa hai dng hồûc hai nhọm dng ca bng täøng kãút ti sn hồûc ti khon kãút qu. Táút nhiãn
ta chè cọ thãø so sạnh cạc säú liãûucọ quan hãû våïi nhau måïi thu âỉåüc cạc t säú cọ nghéa.
Chn âụng cạc t säú v tiãún hnh phán têch chụng, chàõc chàõn ta s phạt hiãûn âỉåüc tçnh hçnh ti
chênh. Phán têch t säú cho phẹp phán têch âáưy â khuynh hỉåïng vç mäüt säú dáúu hiãûu cọ thãø

âỉåüc kãút lûn thäng qua quan sạt säú låïn cạc hiãûn tỉåüng nghiãn cỉïu riãng r.
9
Chuyªn ®Ị thùc tËp tèt nghiƯp Khoa KÕ
to¸n
Cáưn tháûn trng khi trçnh by cạc t säú vç cạc úu täú tạc âäüng vo con säú cọ thãø bë hiãøu láưm lm
gi sai tãn chụng. Do váûy, cọ thãø cọ nhỉỵng t säú cọ v täút nhỉng thỉûc tãú lải hon ton khạc.
4. Phán têch tçnh hçnh phán bäø v biãún âäüng ti sn lỉu âäüng.
Phán têch tçnh hçnh phán bäø ti sn lỉu âäüng nhàòm âạnh giạ chung tçnh hçnh biãún âäüng
ti sn, tênh håüp l ca phán bäø ti sn v t trng mäùi khon väún chiãúm trong mäùi giai âoản
ln chuøn, tỉì âọ xạc âënh trng âiãøm qun l väún lỉu âäüng âãø dỉû tênh nhỉỵng ri ro, nhỉỵng
tiãưm lỉûc ti chênh trong tỉång lai.
Phỉång phạp phán têch: so sạnh täøng säú ti sn lỉu âäüng v tỉìng nhọm ti sn giỉỵa cạc nàm,
phán têch âãø âạnh giạ sỉû biãún âäüng vãư ti sn trong k. Âäưng thåìi so sạnh t trng tỉìng loải ti
sn âãø âạnh giạ viãûc phán bäø ti sn tải doanh nghiãûp.
5. Phán têch tçnh hçnh âm bo ngưn väún lỉu âäüng cho hoảt âäüng sn
xút kinh doanh.
Báút k mäüt doanh nghiãûp no tiãún hnh hoảt âäüng sn xút kinh doanh âãưu phi cọ
väún. Väún cäú âënh l mäüt nhán täú quan trng thãø hiãûn nàng lỉûc sn xút ca âån vë nhỉng väún
lỉu âäüng lải l úu täú âm bo cho quạ trçnh sn xút kinh doanh âỉåüc tiãún hnh liãn tủc âãưu
âàûn. Ngưn âm bo cho säú väún lỉu âäüng chênh l pháưn väún ch såí hỉỵu ti tråü cho ti sn lỉu
âäüng ca doanh nghiãûp. Khi ngưn väún ny khäng âạp ỉïng âáưy â, doanh nghiãûp phi huy
âäüng tỉì ngưn väún vay ngàõn hản, khon nåü ngàõn hản chỉa âãún hản tr. Hồûc doanh nghiãûp cọ
thãø dng ngưn väún trong thanh toạn âãø ti tråü.
Mỉïc âäü âm bo thỉìa
hồûc thiãúu ngưn väún =
lỉu âäüng.
Ngưn väún
Lỉu âäüng -
Thỉûc tãú
Ti sn

lỉu âäüng
thỉûc tãú
Nãúu ngưn väún lỉu âäüng thỉûc tãú låïn hån ti sn dỉû trỉỵ thỉûc tãú l mỉïc âäü âm bo thỉìa,
ngỉåüc lải l mỉïc âäü thiãúu
Khi mỉïc âäü âm bo thỉìa, doanh nghiãûp bë chiãúm dủng väún, cn khi mỉïc âäü âm bo
thiãúu, doanh nghiãûp âi chiãúm dủng väún. Song trãn thỉûc tãú cho nhỉỵng trỉåüng håüp ngưn väún
lỉu âäüng thỉûc tãú cán bàòng våïi ti sn dỉû trỉỵ thỉûc tãú váùn cọ thãø xy ra hiãûn tỉåüng chiãúm dủng
väún láùn nhau. Do âọ phi xem xẹt vãư tçnh hçnh chiãúm dủng v bë chiãúm dủng khon no håüp
l, khon no khäng håüp l. trãn cå såí âọ cọ phỉång phạp gii quút këp thåìi âụng âàõn
6. Phán têch tçnh hçnh v kh nàng thanh toạn ngàõn hản
Trong kinh doanh, âiãưu lm cho cạc nh doanh nghiãûp lo ngải l cạc khon nåü dáy dỉa,
khọ âi, khon phi thu khäng cọ kh nàng thu häưi v khon phi tr khäng cọ kh nàng
10
Chuyên đề thực tập tốt nghiệp Khoa Kế
toán
thanh toaùn. óứ nhỏỷn bióỳt õổồỹc õióửu õoù cỏửn phaới phỏn tờch tờnh chỏỳt hồỹp lyù caùc khoaớn cọng nồỹ
qua vióỷc phỏn tờch tỗnh hỗnh vaỡ khaớ nng thanh toaùn cuớa doanh nghióỷp
6.1 Phỏn tờch tỗnh hỗnh thanh toaùn:
óứ phỏn tờch tỗnh hỗnh thanh toaùn ta phaới lỏỷp baớng sau õỏy:
Loaỷi taỡi saớn ỏửu
nm
Cuọỳi
nm
Chónh lóỷch Tyớ troỹng
Mổùc % /nm C/nm
1. Phaới thu khaùch haỡng
2. Traớ trổồùc ngổồỡi baùn
3. Phaới thu nọỹi bọỹ
4. Phaới thu khaùc
Tọứng nồỹ phaới thu

1. Vay ngừn haỷn
2. Vay daỡi haỷn õóỳn haỷn traớ
3. Phaới traớ ngổồỡi baùn
4. Ngổồỡi mua traớ trổồùc
5. Thuóỳ
6. Phaới traớ CNVC
7. Phaới traớ khaùc
Tọứng nồỹ phaới traớ ngừn haỷn
Mọỹt trong nhổợng yóu cỏửu cồ baớn cuớa vióỷc phỏn tờch tỗnh hỗnh thanh toaùn laỡ xem xeùt khaớ
nng thanh toaùn cuớa doanh nghióỷp.
6.2-Phỏn tờch khaớ nng thanh toaùn.
a.Thọng sọỳ khaớ nng thanh toaùn.
Khaớ nng
thanh toaùn =
hióỷn thồỡi
Taỡi saớn lổu õọỹng + ỏửu tổ ngừn haỷn
Nồỹ ngừn haỷn
Khaớ nng
Thanh toaùn =
nhanh
Tióửn + ỏửu tổ ngừn haỷn
Nồỹ ngừn haỷn
b.Thọng sọỳ hoaỷt õọỹng.
Duỡng õóứ õaùnh giaù chu kyỡ kinh doanh cuớa doanh nghióỷp vaỡ sổỷ vỏỷn õọỹng cuớa vọỳn lổu õọỹng
Thọng sọỳ vóử haỡng tọửn kho

11
Chuyên đề thực tập tốt nghiệp Khoa Kế
toán
Sọỳ voỡng

quay haỡng =
tọửn kho
Giaù vọỳn haỡng baùn
Sọỳ dổ bỗnh quỏn haỡng tọửn kho
Thồỡi haỷn
tọửn kho =
365
Sọỳ voỡng quay tọửn kho
Thọng sọỳ vóử khoaớn phaới thu.

Sọỳ voỡng quay
caùc khoaớn =
phaới thu
Doanh thu
Sọỳ dổ bỗnh quỏn caùc khoaớnphaới thu
Sọỳ dổ caùc khoaớn phaới thu
Kyỡ thu tióửn bỗnh quỏn =
Doanh thu bỗnh quỏn mọỹt ngaỡy
Tọỳc õọỹ luỏn chuyóứn cuớa vọỳn lổu õọỹng.

Sọỳ voỡng quay
cuớa vọỳn =
lổu õọỹng
Doanh thu thuỏửn
Vọỳn lổu õọỹng bỗnh quỏn trong kyỡ

Sọỳ ngaỡy cuớa mọỹt
voỡng quay =
vọỳn lổu õọỹng
365

Sọỳ voỡng quay cuớa vọỳn lổu õọỹng
Hóỷ sọỳ õaớm
nhióỷm cuớa vọỳn =
lổu õọỹng
Vọỳn lổu õọỹng bỗnh quỏn trong kyỡ
Doanh thu thuỏửn
Thọng sọỳ vóử khaớ nng sinh lồỹi cuớa vọỳn lổu õọỹng.
Tyớ lóỷ
sinh laợi =
doanh thu
Lồỹi nhuỏỷn sau thuóỳ
100%
Doanh thu thuỏửn
Mổùc doanh Lồỹi nhuỏỷn sau thuóỳ
12
Chuyên đề thực tập tốt nghiệp Khoa Kế
toán
lồỹi cuớa vọỳn =
lổu õọỹng
100%
Vọỳn lổu õọỹng bỗnh quỏn trong kyỡ
7.Caùc chờnh saùch quaớn lyù vaỡ sổớ duỷng vọỳn lổu õọỹng.
Vióỷc quaớn lyù vọỳn lổu õọỹng mọỹt caùch coù hióỷu quaớ trón cồ sồớ cỏn nhừc yóỳu tọỳ ruới ro vaỡ
tờnh sinh lồỹi trong tổỡng muỷc cuớa giaù trở taỡi saớn trong doanh nghióỷp. Nóỳu doanh nghióỷp chỏỳp
nhỏỷn sổỷ an toaỡn cao thỗ tỏỳt yóỳu lồỹi nhuỏỷn õem laỷi thỏỳp vaỡ ngổồỹc laỷi. Tờnh sinh lồỹi ồớ õỏy noù thóứ
hióỷn sổỷ õỏửu trong maỷnh daỷn trong cồ cỏỳu vọỳn. Chúng haỷn doanh nghióỷp nghióỷp chỏỳp nhỏỷn caùc
khoaớn nồỹ ngừn haỷn caỡng nhióửu thỗ thu nhỏỷp mang laỷi caỡng cao, buỡ laỷi õoù mổùc ruới ro cao laỡ
khọng traớ õổồỹc nồỹ khi õóỳn haỷn thanh toaùn. Do vỏỷy, õóứ quaớn lyù coù hióỷu quaớ cỏửn phaới quan tỏm
tọỳt caùc vỏỳn õóử sau:
7.1.Quaớn lyù vọỳn bũng tióửn.

Mọỹt trong nhổợng vỏỳn õóử quan troỹng õỷt ra cho cọng taùc quaớn lyù vọỳn lổu õọỹng laỡ cỏửn xaùc
õởnh cho õổồỹc mổùc dổỷ trổợ tióửn mỷt mọỹt caùch hồỹp lyù vaỡ coù hióỷu quaớ nhỏỳt.
ọỹng lổỷc dổỷ trổợ tióửn cho caùc hoaỷt õọỹng nhũm õaớm baớo cho caùc doanh nghióỷp coù thóứ mua sừm
haỡng hoaù, vỏỷt lióỷu vaỡ thanh toaùn cho caùc chi phờ cỏửn thióỳt cho hoaỷt õọỹng lión tuỷc cuớa doanh
nghióỷp. Tuyỡ theo õỷc tờnh cuớa tổỡng doanh nghióỷp maỡ nhu cỏửu cỏửn thióỳt cho tổỡng doanh nghióỷp
khaùc nhau. Chúng haỷn nhổ doanh nghióỷp bở aớnh hổồớng lồùn cuớa sổỷ thay õọứi theo muỡa vuỷ thỗ cỏửn
tióửn õóứ mua haỡng tọửn kho, caùc doanh nghióỷp thổồng maỷi thỗ lổồỹng tióửn thu vaỡo õổồỹc phọỳi hồỹp
chỷt cheợ vồùi nhu cỏửu tióửn. Do vỏỷy, kyỡ voỹng tyớ sọỳ tióửn trón tọứng sọỳ taỡi saớn lổu õọỹng tổồng õọỳi
thỏỳp.
Vồùi nhu cỏửu dổỷ trổợ tióửn nhổ thóỳ, caùc nhaỡ khoa hoỹc quaớn lyù õaợ xỏy dổỷng caùc mọ hỗnh coù
tờnh õóỳn khaớ nng tióửn ra vaỡo ngỏn quyợ. Mọỹt trong nhổợng mọ hỗnh õióứn hỗnh õoù laỡ mọ hỗnh
Miller vaỡ Orr. Mọ hỗnh naỡy noùi lón mọỹt vỏỳn õóử laỡ: laỡm thóỳ naỡo õóứ doanh nghióỷp coù thóứ quaớn lyù
õổồỹc vióỷc cỏn õọỳi tióửn mỷt cuớa noù nóỳu nhổ doanh nghióỷp khọng thóứ dổỷ õoaùn õổồỹc mổùc thu chi
ngỏn quyợ haỡng ngaỡy? óứ traớ lồỡi cỏu hoới naỡy ta xem õọử thở sau õỏy:
13
Chuyªn ®Ị thùc tËp tèt nghiƯp Khoa KÕ
to¸n
Nhçn vo âäư thë cho ta tháúy mỉïc cán âäúi tiãưn màût dao âäüng lãn xúng v khäng thãø no
dỉû âoạn âỉåüc cho âãún khi no nọ âảt tåïi mỉïc giåïi hản trãn. Tải giåïi hản trãn doanh nghiãûp sỉí
dủng säú tiãưn vỉåüt quạ mỉïc tiãưn màût theo thiãút kãú âãø mua chỉïng khoạn v cán âäúi tiãưn màût tråí
vãư mỉïc dỉû kiãún. Våïi quạ trçnh hoảt âäüng sn xút kinh doanh ca doanh nghiãûp cán âäúi tiãưn
màût lải tiãúp tủc dao âäüng cho âãún khi tủt xúng giåïi hản dỉåïi l âiãøm m doanh nghiãûp cáưn
phi cọ sỉû bäø sung tiãưn màût âãø âạp ỉïng cho nhỉỵng hoảt âäüng cáưn thiãút. Do váûy, tải giåïi hản
dỉåïi doanh nghiãûp phi bạn chỉïng khoạn âãø cọ mäüt lỉåüng tiãưn màût åí mỉïc dỉû kiãún. Nhỉ váûy,
mä hçnh ny cho phẹp viãûc nàõm giỉỵ tiãưn màût åí nhỉỵng mỉïc âäü hon ton tỉû do trỉì khi nọ âảt
âãúïn âiãøm giåïi hản trãn hồûc giåïi hản dỉåïi, thç lục ny doanh nghiãûp s phi âiãưu chènh bàòng
cạch mua hồûc bạn chỉïng khoạn âãø cọ mỉïc tiãưn màût theo nhỉ dỉû kiãún ban âáưu.
Trãn thỉûc tãú mä hçnh ny cng bë giåïi hản båíi gi âënh ca nọ l viãûc thu chi vo ngán qu l
hon ton khäng dỉû âoạn âỉåüc. Nhỉng trong nhiãưu trỉåìng håüp viãûc thu chi vo ngán qu cọ
thãø dỉû âoạn tỉång âäúi chênh xạc. Khi âọ, ngỉåìi ta cọ thãø biãút âỉåüc khi no thç phi tr li cäø

pháưn, khi no thç phi âọng thú, cạc nh ti chênh cng cọ thãø dỉûa vo âọ âãø âỉa ra nhỉỵng
quút âënh ti tråü ngàõn hản khi cáưn tiãưn màût v âáưu tỉ âãø kiãúm li sút khi dỉ thỉìa tiãưn màût.
Trong kãú hoảch ti chênh ngàõn hản, cạc nh ti chênh thỉåìng thiãút kãú mỉïc cán âäúi tiãưn màût äøn
âënh åí giåïi hản dỉåïi. Nhỉng do sỉû dao âäüng tiãưn màût låïn nãn cạc nh ti chênh khäng thãø láûp
kãú hoảch vãư mỉïc cán âäúi tiãưn màût. Vç thãú mä hçnh Miller_Orr chè ph håüp trong hon cnh thu
chi ngán qu khäng thãø dỉû kiãún âỉåüc.
Nhỉ â âãư cáûp åí trãn khi doanh nghiãûp cọ thỉìa tiãưn màût thç nọ gii quút bàòng cạch âi
mua chỉïng khoạn, khi doanh nghiãûp thiãúu tiãưn màût thç nọ bạn chỉïng khoạn âãø cọ säú tiãưn màût
cáưn thiãút. Cng cọ cạch gii quút khạc âãø cọ tiãưn màût âọ l âi vay, chàóng hản vay theo hản
ngảch tên dủng.
Khi doanh nghiãûp âi vay thç li sút m doanh nghiãûp phi tr cho ngán hng cọ kh
nàng cao hån li sút m doanh nghiãûp nháûn âỉåüc tỉì chỉïng khoạn. Våïi tỉ cạch l nh qun l
ti chênh doanh nghiãûp thç chụng ta phi âỉång âáưu våïi sỉû âạnh âäøi.
Mỉïc cán âäúi tiãưn màût täút nháút s phủ thüc chi phê tiãưn vay v mỉïc âäü khäng chàõc chàõn ca
thu chi ngán qu trong tỉång lai. Nãúu chi phê tiãưn vay cao so våïi li sút ca chỉïng khoạn thç
doanh nghiãûp s cọ xạc sút tháúp trong viãûc quút âënh ràòng cọ nãn âi vay ngán hng hay
khäng? Nãúu doanh nghiãûp ráút khäng chàõc chàõn vãư thu chi ngán qu trong tỉång lai thç doanh
nghiãûp cáưn phi giỉỵ mỉïc cán âäúi tiãưn màût låïn våïi mủc âêch l s khäng phi âi vay.
7.2. Qun l v sỉí dủng cạc khon phi thu.
Qun l cạc khon phi thu nhàòm xạc âënh thåìi hản tên dủng âäúi våïi khạch hng mäüt
cạch hỉỵu hiãûu trãn cå såí nghiãn cỉïu, xem xẹt kh nàng ti chênh ca khạch hng, tiãu chøn
tên dủng ln chỉïa âỉûng hai màût ri ro v tênh sinh låüi.
14
Chuyªn ®Ị thùc tËp tèt nghiƯp Khoa KÕ
to¸n
Ri ro l do kh nàng mäüt sỉû kiãûn khäng thûn låüi no âọ s xút hiãûn. Trong trỉåìng håüp ny,
ri ro xy ra l do kh nàng khäng tr âỉåüc ca khạch hng v b lải âọ l tàng doanh thu,
tàng âỉåüc låüi nhûn tỉì âiãưu kiãûn tên dủng âọ. Do váûy, cáưn thiãút phi cọ chênh sạch tên dủng täúi
ỉu tảo âiãưu kiãûn tàng thãm låüi nhûn ca doanh nghiãûp.
Càn bn chênh sạch tên dủng l thåìi hản bạn chëu ca cạc doanh nghiãûp cng nghnh

thç cạc doanh nghiãûp ca ta cng phi cọ thåìi hản bạn chëu tỉång âỉång nhỉ cạc doanh nghiãûp
khạc. Cäng viãûc chênh úu trong viãûc hçnh thnh chênh sạch tên dủng l viãûc tháøm âënh sỉû ri
ro hồûc uy tên ca khạch hng. Âãø tháøm âënh sỉû ri ro, ngỉåìi giạm âäúc tên dủng s cỉïu xẹt
nàm âàûc tênh ca khạch hng :
*Bn cháút:
m chØ bn cháút lỉång thiãûn, uy tên hồûc khäng ca khạch hng, úu täú ny ráút quan
trng vç mäüt hoảt tên dủng ln âi km våïi sỉû hỉïa hẻn s tr. Nãn phi xem xẹt con nåü cọ tän
trng låìi hỉïa hẻn âọ khäng? Do váûy, nhỉỵng ngỉåìi phủ trạch tên dủng cọ kinh nghiãûm thỉåìng
âàût nàûng úu täú bn cháút v tinh tháưn trong tháøm âënh.
*Kh nàng:
L sỉû xẹt âoạn kh nàng tr nåü ca khạch hng , cọ thãø càn cỉï hoảt âäüng quạ khỉï ca
h v ti sn ca h.
*Väún:
Âỉåüc âo lỉåìng tỉì tçnh trảng ti chênh täøng quạt ca doanh nghiãûp qua sỉû phán têch cạc
t säú ti chênh, våïi sỉû chụ trng âàûc biãût vo ti sn doanh nghiãûp.
*Bo âm:
m chØ cạc ti sn ca khạch hng cọ thãø dng âãø bo âm cho khon nåü phi tr.
*Mäi trỉåìng:
nh hỉåíng ca tçnh trảng kinh tãú âãún kh nàng tr nåü ca khạch hng. Cạc úu täú trãn
âỉåüc tháøm âënh thäng qua cạc lưng thäng tin tỉì bãn ngoi.
-Thỉï nháút l do cạc hiãûp häüi tên dủng qua cạc bøi hp hay liãn lảc trỉûc tiãúp tin tỉïc,
kinh nghiãûm âäúi våïi con nåü qua trao âäøi.
-Thỉï hai l do cạc cå quan thäúng kã, ti chênh v tên dủng, cạc cå quan chun bo tråü
cho mäüt säú nghnh sn xút cng cọ thãø cung cáúp tin tỉïc.
*Âãø qun l cäng nåü chàût ch, trong nghë âënh säú 59\CP ngy 3/10/1996 ca chênh ph
âỉa ra thäng tỉ hỉåïng dáùn viãûc qun l, sỉí dủng väún v ti sn trong doanh nghiãûp nh nỉïåc.
Doanh nghiãûp phi måí säø theo dichi tiãút táút c cạc khon nåü phi thu trong v ngoi doanh
nghiãûp.
-Cạc doanh nghiãûp khi ỉïng tiãưn trỉåïc hay bạn chëu cho khạch hng phi xem xẹt k
kh nàng thanh toạn trãn cå såí håüp âäưng kinh tãú â âỉåüc k giỉỵa cạc bãn v tn theo cạc qui

âënh trong bäü lût dán sỉû.
15
Chuyªn ®Ị thùc tËp tèt nghiƯp Khoa KÕ
to¸n
-Nãúu vỉåüt quạ thåìi hản thanh toạn theo håüp âäưng thç âỉåüc thu li tỉång ỉïng nhỉ li
sút quạ hản ngán hng.
Cạc khon cäng nåü phạt sinh phi cọ chỉïng tỉì håüp lãû chỉïng minh. Doanh nghiãûp phi
thỉåìng xun âän âäúc v ạp dủng mi bëãn phạp cáưn thiãút âãø thu häưi cạc khon nåü âãún hản
phi thu. Âënh k doanh nghiãûp phi âäúi chiãúu, täøng håüp, phán têch tçnh hçnh cäng nåü phi
thu, âàûc biãût l cạc khon nåü quạ hản v cạc khon nåü khọ âi. Cọ täøn tháút do khäng thu häưi
âỉåüc këp thåìi v âáưy â, cáưn xạc âënh r mỉïc âäü, ngun nhán, trạch nhiãûm v biãûn phạp sỉí
l. Nãúu do ch quan gáy ra thç ngỉåìi phảm läùi phi bäưi thỉåìng. Khon chãnh lãûch giỉỵa thiãût
hải v bäưi thỉåìng ca âỉång sỉû âỉåüc bäưi âàõp bàòng khon dỉû phng nåü khọ âi, nãúu váùn cn
thiãúu hồûc âỉåüc hảch toạn vo chi phê kinh doanh
Cạc khon nåü khọ âi khäng cọ kh nàng âi âỉåüc, âỉåüc cå quan qun l väún v ti
sn nh nỉåïc tải doanh nghiãûp xem xẹt, tháøm âënh hoảch toạn vo kãút qu kinh doanh . Doanh
nghiãûp < ti khon ngoi bng ) v âän âäúc thỉåìng xun âãø thu häưi. Säú tiãưn thu âỉåüc sau khi
trỉì chi phê thu nåü, hảch toạn vo thu nháûp báút thỉåìng ca doanh nghiãûp
7.3 Qun l täưn kho.
L cäng viãûc khạ quan trng, båíi l giạ trë bë täưn kho chiãúm t trng låïn trong täøng giạ
trë ti sn lỉu âäüng ca doanh nghiãûp. Mủc tiãu chênh ca qun l täưn kho l kiãøm soạt v âáưu
tỉ vo täưn kho cọ hiãûu qu, úu täú quút âënh âãún täưn kho l lỉåüng sn pháøm tiãu thủ, thåìi
gian hon thnh sn pháøm, sỉû láu bãưn hay hỉ hao ca sn pháøm. Tu theo âàûc âiãøm ca mäùi
ngnh, nh qun l ti chênh cáưn xạc âënh lỉåüng täưn kho thêch håüp cho doanh nghiãûp ca
mçnh. Chàóng hản trong ngnh sn xút mạy mọc, thiãút bë täưn kho ráút cao vç thåìi gian hon
thnh sn pháøm láu. Tuy nhiãn, treong ngnh khai thạc than, dáưu khê cọ t lãû säú täưn kho tháúp
v khäng cọ ngun liãûu, hån nỉỵa sn pháøm âang chãú biãún khong dạng kãø so våïi doanh thu
D doanh nghiãûp no âi chàng nỉỵa, cng cọ mäüt khon täưn kho thêch håüp, båíi vç cạc khon dỉû
trỉỵ âọ s âm bo cho tênh cháútliãn tủc ca quạ trçnh kinh doanh bo âm sỉû an ton khi cọ
biãún cäú báút thỉåìng xy ra. Màût khạc, dỉû trỉỵ tàng thãm ráút cáưn thiãút âãø âạp ỉïng nhu cáưu thë

trỉåìng
Tuy nhiãn viãûc dỉû trỉỵ s liãn quan âãún chi phê. Do váûy viãûc qun l täưn kho täút s giụp
cho ta lỉûa chn, xạc âënh lỉåüng âàût hng täúi lỉu, trãn cå såí âọ âm bo chi phê tháúp nháút
Våïi nãưn tng càn bn trãn. L thuãt dng âãø âáưu tỉ täúi lỉu vãư täưn kho cọ thãø biãøu diãùn qua så
âäư sau âáy :
16
Chuyên đề thực tập tốt nghiệp Khoa Kế
toán

Vióỷc quaớn lyù tọửn kho lión quan õóỳn hai loaỷi chi phờ cn baớn sau õỏy :
Chi phờ tọửn trổợ coù xu hổồùng tng vaỡ chi phờ mua haỡng coù xu hổồùng giaớm khi mua haỡng
vồùi khọỳi lổồỹng gia tng.
Quaớn lyù tọửn kho seợ giuùp cho doanh nghióỷp giaớm bồùt hai loaỷi chi phờ naỡy, sao cho vỏựn
baớo õaớm tờnh lión tuỷc cuớa hoaỷt õọỹng kinh doanh cuớa õồn vở
óứ xaùc õởnh cổỷc tióứu chi phờ tọửn kho, õióửu õoù tuyỡ thuọỹc vaỡo tổỡng loaỷi saớn phỏứm, tổỡng
ngaỡnh, tổỡng doanh nghióỷp maỡ lổỷa choỹn mọ hỗnh tọửn kho thờch hồỹp. Sau õỏy seợ trỗnh baỡy mọ
hỗnh õióứn hỗnh õổồỹc aùp duỷng thọng thổồỡng trong quaù trỗnh xỏy dổỷng tọửn kho :
Aùp duỷng mọ hỗnh EOQ nhổ sau :
Goỹi : S laỡ tọứng khọỳi lổồỹng haỡng dổỷ trổợ trong nm
Q : Khọỳi lổồỹng haỡng cuớa mọựi lỏửn õỷt haỡng
O : Chi phờ cho mọựi lỏửn õỷt haỡng
C : Chi phờ tọửn trổợ trón mọựi õồn vở haỡng tọửn kho
Q
*
: Khọỳi lổồỹng haỡng hoaù tọỳi ổu trong mọựi lỏửn õỷt haỡng
R : ióứm õỷt haỡng laỷi ( õióứm õỷt haỡng tọỳi ổu )
Ta coù mổùc saớn lổồỹng thỗ tọứng chi phờ tọửn kho laỡ thỏỳp nhỏỳt. ióửu naỡy xaớy ra khi chi phờ õỷt
haỡng bũng chi phờ tọửn trổợ.
Khi õoù:
S

0
Q
Q
= C
2

Suy ra: Q

= 2SO/C
Trong doanh nghióỷp, chố khi naỡo lổồỹng nguyón lióỷu nhỏỷp kyỡ trổồùc õaợ hóỳt mồùi nhỏỷp kho
lổồỹng haỡng mồùi. Tuy nhión, trong thổỷc tóỳ khọng coù doanh nghióỷp naỡo õóứ õóỳn khi hóỳt nguyón
lióỷu mồùi õỷt haỡng. Song nóỳu õỷt haỡng quaù sồùm seợ laỡm tng lổồỹng nguyón lióỷu tọửn kho, do õoù
cỏửn xaùc õởnh thồỡi õióứm õỷt haỡng laỷi, õổồỹc thóứ hióỷn nhổ sau:
Goỹi L laỡ thồỡi gian vỏỷn chuyóứn:

R =
S
L
17
Chuyªn ®Ị thùc tËp tèt nghiƯp Khoa KÕ
to¸n
365
Tỉì viãûc xáy dỉûng mä hçnh trãn ta cọ thãø xạc âënh khäúi âàût hng täúi ỉucho mäùi láưn v
thåìi âiãøm tiãún hnh âàût hng, ngoi ra chụng ta phi chụ âãún tênh ma vủ ca sn pháøm.
7.4.Qun l v sỉí dủng cạc khon phi tr.
Khon phi tr hồûc “mua chëu” l mäüt váún âãư quan trng trong qun l v sỉí dủng väún
lỉu âäüng. Båíi l âáy l mäüt khon ti tråü cáưn thiãút ráút mãưm do phạt sinh liãn tủc trong quạ
trçnh kinh doanh ca mäùi doanh nghiãûp. Cạc khon ti tråü ny cng quan trng hån âäúi våïi
cạc doanh nghiãûp nh tçm kiãúm ngưn ti tråü åí nåi khạc nãn dỉûa nhiãưu vo mua chëu.
Viãûc ti tråü tên dủng thỉång mải tiãún hnh bàòng 3 cạch:

*Ti khon måí, tỉïc l ngỉåìi bạn hng hoạ cho ngỉåìi mua v km theo mäüt hoạ âån ghi
r hng họa â gỉíi, giạ c, täøng giạ trë v thåìi hản bạn hng. Viãûc måí tên dủng cho ngỉåìi mua,
trãn cå såí ngỉåìi bạn â âiãưu tra tên dủng ca ngỉåìi mua. Nhỉng âáy l váún âãư mang lải ri ro
låïn cho ngỉåìi bạn. Båíi vç trãn thỉûc tãú khäng cọ mäüt vàn bn chênh thỉïc no âãø chỉïng t
khon nåü ny.
*Cạc phiãúu hỉïa tr: Âáy l mäüt hçnh thỉïc an ton hån âỉåüc sỉí dủng thay thãú cho tên
dủng bàòng ti khon nåü ca ngỉåìi bạn, phiãúu ny s hỉïa tr ngay mäüt khon nåü vo mäüt thåìi
âiãøm nháút âënh trong tỉång lai.
*Cháúp nháûn tr: l hçnh thỉïc an ton nháút âäúi våïi ngỉåìi bạn, tỉïc l ngỉåìi bạn ghi mäüt
phiãúu cho ngỉåìi mua v k lãûnh cho ngỉåìi mua s tr mäüt säú tiãưn ghi trãn phiãúu vo mäüt thåìi
âiãøm xạc âënh trong tỉång lai. Ngỉåìi bạn cọ thãø âem phiãúu cháúp nháûn ny (hay häưi phiãúu) âãún
ngán hng nháûn tiãưn khi âãún hản thanh toạn. Häúi phiãúu ny s tråí thnh cháúp nháûn tr, cạc
cháúp nháûn tr âỉåüc bạn trãn thë trỉåìng tu theo tên dủng ca mäùi doanh nghiãûp.
Våïi 3 hçnh thỉïc trãn ta tháúy ràòng viãûc mua chëu l con dao hai lỉåỵi âäúi våïi doanh
nghiãûp, nọ vỉìa l tên dủng âãø ti tråü cho viãûc mua hng, vỉìa l phỉång thỉïc cung ỉïng nhu cáưu
väún âãø ti tråü viãûc bạn chëu cho khạch hng. Âiãưu quan trng l doanh nghiãûp phi táûn dủng
viãûc mua chëu nhỉ mäüt ngưn ti tråü. Bãn cảnh âọ, phi gim täúi thiãøu väún ca mçnh nàòm
trong cạc khon phi thu.
Thäng thỉåìng cọ 3 hçnh thỉïc mua hng thỉåìng xy ra trong quạ trçnh kinh doanh ca
mäùi doanh nghiãûp. Âọ l:
*Mua hng tr tiãưn ngay
*Mua hng tr tiãưn trỉåïc khi giao hng
*Mua hng tr tiãưn sau khi giao hng
Åí âáy viãûc sỉí dủng v qun l täúi ỉu trong khon phi tr chè chụ trng âãún viãûc mua
hng. Trong trỉåìng håüp ny nh cung cáúp â cáúp mäüt khon tên dủng cho doanh nghiãûp hay
nọi khạc âi doanh nghiãûp â sỉí dủng tên dủng thỉång mải v mäüt úu täú quan trng âãø âi âãún
18
Chuyên đề thực tập tốt nghiệp Khoa Kế
toán
quyóỳt õởnh coù nón sổớ duỷng tờn duỷng thổồng maỷi hay khọng laỡ phaới xaùc õởnh chi phờ cuớa khoaớn

tờn duỷng thổồng maỷi. Chi phờ cuớa tờn duỷng thổồng maỷi laỡ chi phờ maỡ ngổồỡi mua do khọng traớ
tióửn trong thồỡi gian õổồỹc hổồớng chióỳt khỏỳu nón boớ qua mỏỳt khoaớn tióửn chióỳt khỏỳu. ỏy laỡ mọỹt
khoaớn chi phờ cồ họỹi vaỡ noù õổồỹc tờnh theo cọng thổc sau:
Tyớ lóỷ chi phờ
cuớa tờn duỷng =
thổồng maỷi
Tyớ lóỷ chióỳt khỏỳu 365

100 Tyớ lóỷ chióỳt khỏỳu Sọỳ ngaỡy Thồỡi gian õổồỹc
mua chởu hổồớng chióỳt khỏỳu
Vờ duỷ: Vồùi õióửu kióỷn aùp duỷng 3/15 net 40 thỗ chi phờ cồ họỹi cuớa khoaớn tờn duỷng
thổồng maỷi naỡy laỡ:
Tyớ lóỷ chi phờ =
3 365
= 45,15%
100 3 40 15
Vồùi õióửu kióỷn tờn duỷng õaợ õổồỹc phỏn tờch ồớ trón, õoù laỡ mọỹt cọng cuỷ khuyóỳn maỷi cuớa
ngổồỡi baùn. Coù nhióửu trổồỡng hồỹp nhaỡ cung ổùng hỏửu nhổ cung cỏỳp cho ngổồỡi saớn xuỏỳt hoaỡn toaỡn
bũng caùch baùn chởu vồùi thồỡi haỷn thanh toaùn daỡi, õóứ hoỹ gia tng saớn lổồỹng cung ổùng vaỡ xỏm
nhỏỷp vaỡo thở trổồỡng mồùi. Luùc naỡy doanh nghióỷp phaới cỏn nhừc giổợa chi phờ boớ ra cho vióỷc taỡi
trồỹ vaỡ lồỹi nhuỏỷn seợ õem laỷi khi gia tng saớn phỏứm.
7.5.Tờn duỷng ngỏn haỡng:
Thổồỡng õổồỹc tióỳn haỡnh dổồùi 3 hỗnh thổùc:
*Vay ngừn haỷn khọng baớo õaớm:
Vay nồỹ khọng baớo õaớm laỡ sổỷ vay nồỹ dổỷa trón khaớ nng caùc taỡi saớn mua sừm coù õổồỹc
lión tuỷc taỷo ra tióửn õóử coù thóứ traớ nồỹ trong thồỡi haỷn ngừn haỷn hồn mọỹt nm, caùc khoaớn naỡy
thổồỡng thóứ hởón qua caùc hỗnh thổùc:
Vay theo haỷn mổùc: Haỷn mổùc tờn duỷng laỡ mọỹt thoaớ hióỷp chờnh thổùc hay baùn chờnh thổùc
giổợa ngỏn haỡng vaỡ ngổồỡi vay lión quan õóỳn nhu cỏửu vọỳn tọỳi õa maỡ ngỏn haỡng chỏỳp nhỏỷn cho
vay. Cồ sồớ cuớa vióỷc xaùc õởnh haỷn mổùc tờn duỷng chuớ yóỳu dổỷa trón kóỳ hoaỷch ngỏn quyợ cuớa doanh

nghióỷp. ọửng thồỡi ngỏn haỡng thổồỡng xuyón kióứm tra khaớ nng traớ nồỹ cuớa doanh nghióỷp õóứ
õióửu chốnh mổùc cho vay cuớa mỗnh.
Vay theo hồỹp õọửng tọứng mổùc tờn duỷng: où laỡ mọỹt cam kóỳt phaùp lyù, bồới ngỏn haỡng mồớ
tờn duỷng xaùc õởnh cho ngổồỡi vay mọỹt giaù trở cổỷc õaỷi, noù coù hióỷu lổỷc cho doanh nghióỷp bỏỳt cổù
19
Chuyên đề thực tập tốt nghiệp Khoa Kế
toán
khi naỡo maỡ doanh nghióỷp vay chổa quaù tọứng mổùc tờn duỷng õỷt ra, buỡ laỷi doanh nghióỷp phaới traớ
mọỹt chi phờ nhỏỳt õởnh cho ngỏn haỡng trong thồỡi gian khọng tióỳn haỡnh vay.
Vay nồỹ giao dởch: où laỡ caùc khoaớn vay phaùt sinh ngoaỡi kóỳ hoaỷch cuớa doanh nghióỷp.
Ngỏn haỡng õaùnh nhu cỏửu naỡy nhổ mọỹt yóu cỏửu rióng cuớa hoaỷt õọỹng dổỷa trón cồ sồớ khaớ nng
cuớa doỡng tióửn tóỷ.
Vồùi caùc hỗnh thổùc trón, doanh nghióỷp phaới chởu traớ cho ngỏn haỡng vồùi mọỹt mổùc laợi nhỏỳt
õởnh, laợi suỏỳt thổồỡng thay õọứi tuyỡ thuọỹc vaỡo õỷc tờnh cuớa doanh nghióỷp vaỡ mổùc laợi suỏỳt cuớa nóửn
kinh tóỳ. Nóỳu doanh nghióỷp õổồỹc coi coù õoỹ ruới ro thỏỳp, nhồỡ qui mọ lồùn vaỡ khaớ nng taỡi chờnh
maỷnh thỗ laợi suỏỳt vay chố hồn laợi suỏỳt taùi chióỳt khỏỳu ồớ ngỏn haỡng nhaỡ nổồùc tờnh cho ngỏn haỡng
thổồng maỷi vồùi tyớ lóỷ nhoớ. Ngổồỹc laỷi, doanh nghióỷp nhoớ lo tyớ sọỳ taỡi chờnh thỏỳp thỗ traớ nồỹ vay
vồùi laợi suỏỳt cao.
*Thổồng phióỳu.
Laỡ phióỳu hổùa traớ cuớa doanh nghióỷp õổồỹc baùn do doanh nghióỷp khaùc, caùc cọng ty baớo
hióứm hay ngỏn haỡng, mỷc dỏửu thổồng phióỳu lổu haỡnh coù giaù trở nhoớ hồn 5% giaù trở nồỹ vay,
nhổng noù rỏỳt quan troỹng õọỳi vồùi mọỹt sọỳ ngaỡnh hoaỷt õọỹng kinh doanh . Bồới vỗ, noù coù khaớ nng
phỏn phọỳi rỏỳt rọỹng, cuợng laỡ hỗnh thổùc quaớng caùo uy tờn cuớa doanh nghióỷp, tuy nhión khọng coù
mọỳi quan hóỷ trổỷc tióỳp giổợa ngổồỡi õi vay vaỡ ngổồỡi cho vay nón khọng coù sổỷ caớm thọng khi coù
trổồỡng hồỹp õỷc bióỷt.
*Vay nồỹ coù baớo õaớm.
Coù mọỹt sọỳ doanh nghióỷp khọng thóứ tỗm kióỳm nguọửn vay baớo õaớm vỗ uy tờn cuớa hoỹ thỏỳp,
khọng õuớ sổùc thuyóỳt phuỷc. Do vỏỷy, khi vay nồỹ phaới coù vỏỷt laỡm baớo õaớm.
-Vay nồỹ bũng vỏỷt thóỳ chỏỳp: vỏỷt thóỳ chỏỳp laỡ vỏỷt õaớm baớo cho caùc khoaớn nồỹ. Nóỳu khọng
traớ õổồỹc nồỹ thỗ chuớ nồỹ coù quyóửn phaùt maỷi taỡi saớn naỡy õóứ thanh toaùn khoaớn nồỹ.

-Vay nồỹ bũng caùc khoaớn phaới thu: coù 2 caùch taỡi trồỹ.
Uyớ thaùc caùc khoaớn thu: ngổồỡi cho vay coù thỏứm quyóửn thu tióửn trón caùc khoaớn thu
nhổng ngổồỡi vay vỏựn coù traùch nhióỷm vóử caùc khoaớn khọng thu õổồỹc. Nóỳu mọỹt ngổồỡi mua haỡng
cuớa doanh nghióỷp khọng chởu traớ tióửn thi doanh nghióỷp coù traùch nhióỷm vồùi khoaớn tióửn khọng
thu õổồỹc.
Chuyóứn nhổồỹng khoaớn phaới thu: chuyóứn giao hoaỡn toaỡn thỏứm quyóửn vóử thu tióửn trón
caùc khoaớn phaới thu cho ngổồỡi cho vay. Khi õoù khaùch mua haỡng thióỳu chởu seợ õổồỹc thọng baùo
sổỷ chuyóứn nhổồỹng naỡy, õóứ traớ tióửn trổỷc tióỳp cho ngổồỡi cho vay vaỡ ngổồỡi cho vay gaùnh chởu tọứn
thỏỳt.
-Vay nồỹ bũng tọửn kho: mọỹt khọỳi lổồỹng tờn duỷng rỏỳt lồùn õổồỹc õaớm baớo bũng tọửn kho.
Nóỳu mọỹt doanh nghióỷp coù uy tờn cao, chố sổỷ hióỷn dióỷn cuớa tọửn kho cuợng õuớ õóứ doanh nghióỷp
vay tióửn. Nóỳu doanh nghióỷp coù uy tờn thỏỳp thỗ caùc cồ quan tờn duỷng seợ õoỡi hoới sổỷ baớo õaớm bũng
quyóửn lổu giổợ tọửn kho hay hỗnh thổùc tờn duỷng hoỷc kho bióỷt lỏỷp thỗ coù thóứ duỡng õóứ õaớm baớo
vay nồỹ.
20
Chuyªn ®Ị thùc tËp tèt nghiƯp Khoa KÕ
to¸n
PHÁƯN II:
PHÁN TÊCH TÇNH HÇNH QUN L V SỈÍ DỦNG
VÄÚN LỈU ÂÄÜNG TẢI CÄNG TY
A. TÄØNG QUAN VÃƯ CÄNG TY THỈÅNG MẢI V VÁÛN TI PETROLIMEX.
I.Quạ trçnh hçnh thnh v phạt triãøn ca cäng ty :
Cäng ty cäø pháưn thỉång mải v váûn ti Petrolimex tiãưn thán ca nọ l xê nghiãûp váûn ti v
xáy làõp trỉûc thüc cäng ty xàng dáưu khu vỉûc V, cọ tãn giao dëch l PETROLIMEX DANANG
TRANSFORTATION AND TRADING JOINE STOCK COMPANY viãút tàõt l: PETAJICO
DANANG.
Trủ såí âọng tải 340 Äng Êch Khiãm _ Qûn Hi Cháu _ Thnh phäú Â Nàơng.
Säú fax: 821013
Säú âiãûn thoải: 820080
Cng våïi sỉû thnh láûp ca cäng ty l mäüt âäüi xe. Âáy l bäü pháûn cáúu thnh ca cäng ty.

Nhiãûm vủ ch úu l váûn chuøn xàng dáưu. Âäüi xe l bäü pháûn hảch toạn âäüc láûp v phủ thüc
hoảt âäüng váûn chuøn trong v ngoi nỉåïc. Trong hon cnh nãưn kinh tãú âáút nỉåïc cọ nhiãưu biãún
âäüng, nháút l trong thåìi gian chuøn âäøi tỉì cå chãú bao cáúp sang cå chãú thë trỉåìng, thỉûc hiãûn viãûc
chuøn âäøi cå chãú måïi, cạc âån vë sn xút kinh doanh phi cọ sỉû âäüc láûp tỉû ch vãư màût ti chênh
v thỉûc hiãûn nghéa vủ âäúi våïi nh nỉåïc. Do váûy, âãún thạng 2 nàm 1994 Täøng cäng ty xàng dáưu
Viãût Nam ra quút âënh thnh láûp xê nghiãûp láúy tãn l: xê nghiãûp váûn ti v xáy làõp, cọ trủ såí âọng
tải 346 Äng Êch Khiãm.
Tri qua mäüt chàûn âỉåìng phạt triãøn tỉì khi xê nghiãûp âỉåüc thnh láûp âãún thạng 6 nàm 1999,
xê nghiãûp â nàng âäüng v nhanh chọng tçm âỉåüc chäù âỉïng ca mçnh trãn thë trỉåìng. Ngoi nhiãûm
vủ ch lỉûc l váûn ti, âån vë â ch âäüng khai thạc mäüt säú nhiãûm vủ kinh doanh khạc â häù tråü
cho nhiãûm vủ chênh nhỉ: Bn bạn xàng dáưu kãút håüp våïi váûn chuøn xáy làõp cäng trçnh xáy dỉûng
v dán dủng, cå khê sỉỵa chỉỵa ä tä v âỉåìng äúng cäng nghãû. Vo nàm 1999 nãưn kinh tãú âáút nỉåïc
cọ nhỉỵng bỉåïc phạt triãøn måïi. Mäüt trong nhỉỵng âäøi måïi cå bn quan trng âọ l viãûc chuøn âäøi
doanh nghiãûp nh nỉåïc thnh cäng ty cäø pháưn. Mủc tiãu l mäüt hçnh thỉïc huy âäüng väún nhn räùi
21
Chuyên đề thực tập tốt nghiệp Khoa Kế
toán
trong nhỏn dỏn, mỷc khaùc õổa ngổồỡi lao õọỹng giaùn tióỳp tham gia vaỡo quaù trỗnh quaớn lyù doanh
nghióỷp laỡm cho vióỷc saớn xuỏỳt kinh doanh õi vaỡo chióửu sỏu.
Trong xu thóỳ vỏỷn õọỹng vaỡ phaùt trióứn õoù. Xờ nghióỷp vỏỷn taới vaỡ xỏy lừp thuọỹc cọng ty xng
dỏửu khu vổỷc V õaợ õổồỹc lổỷu choỹn tióỳn haỡnh cọứ phỏửn hoaù vaỡ lỏỳy tón laỡ: Cọng ty Cọứ Phỏửn Thổồng
Maỷi vaỡ Vỏỷn Taới PETROLIMEX theo quyóỳt õởnh sọỳ 0723/07/1999/Q ngaỡy 08/06/1999. óỳn
ngaỡy 01/07/1999 cọng ty õaợ bừt õỏửu õi vaỡo hoaỷt õọỹng.
1.Chổùc nng , nhióỷm vuỷ vaỡ quyóửn haỷn .
a. Chổùc nng .
Cọng ty Cọứ Phỏửn Thổồng Maỷi vaỡ Vỏỷn Taới PETROLIMEX vồùi chổùc nng thổỷc hióỷn kóỳ
hoaỷch hoaỷt õọỹng saớn xuỏỳt kinh doanh dởch vuỷ vóử thổồng maỷi vaỡ vỏỷn taới xng dỏửu trong vaỡ ngoaỡi
nổồùc, nhũm õaùp ổùng nhu cỏửu cho khaùch haỡng trong caùclộnh vổỷc maỡ õồn vở coù nhióỷm vuỷ thổỷc hióỷn.
b. Nhióỷm vuỷ .
óứ thổỷc hióỷn chổùc nng trón, cọng ty õaợ thổỷc hióỷn nhióỷm vuỷ hoaỷt õọỹng kinh doanh trón caùc

lộnh vổỷc sau:
-Kinh doanh vỏỷn taới xng dỏửu trong vaỡ ngoaỡi nổồùc bũng õổồỡng bọỹ vaỡ õuồỡng thuyớ.
-Kinh doanh caùc loaỷi xng dỏửu vaỡ saớn phỏứm hoaù dỏửu, thióỳt bở vỏỷt tổ chuyón duỡng cuớa
nghaỡnh xng dỏửu vaỡ caùc hoaỷt õọỹng dởch vuỷ kyợ thuỏỷt chuyón nghaỡnh.
-Kinh doanh xỏy lừp caùc cọng trỗnh cọng nghióỷp vaỡ dỏn duỷng.
-Kinh doanh uyớ thaùc baùn taùi xuỏỳt xng dỏửu.
Caùc lộnh vổỷc kinh doanh trón laỡ sổỷ kóỳ thổỡa vaỡ phaùt trióứn caùc loaỷi hỗnh kinh doanh maỡ xờ
nghióỷp vỏỷn taới vaỡ xỏy lừp tióửn thỏn cuớa cọng ty õaợ thổỷc hióỷn mọỹt caùch coù hióỷu quaớ. Caùc lộnh vổỷc
kinh doanh trón họự trồỹ vaỡ bọứ sung cho nhau taỷo õióửu kióỷn tỏỷn duỷng, phaùt huy hóỳt moỹi tióửm nng vóử
cồ sồớ vỏỷt chỏỳt kyợ thuỏỷt, con ngổồỡi cuớa cọng ty.
c. Quyóửn haỷn .
Cọng ty õổồỹc thaỡnh lỏỷp vồùi muỷc tióu huy õọỹng vaỡ sổớ duỷng vọỳn coù hióỷu quaớ trong vióỷc phaùt trióứn
saớn xuỏỳt kinh doanh dởch vuỷ. Cọng ty laỡ mọỹt õồn vở coù õỏửy õuớ tổ caùch phaùp nhỏn, coù quyóửn tổỷ chuớ
quaớn lyù saớn xuỏỳt kinh doanh taỷi cọng ty, quyóửn vaỡ quaớn lyù taỡi chờnh cuớa cọng ty õóỳn caùc õọỳi tổồỹng
coù lión quan nhổ: Thổỷc hióỷn nghộa vuỷ õọỳi vồùi nhaỡ cung cỏỳp, caùn bọỹ cọng nhỏn vión trong õồn vở
vaỡ vồùi Nhaỡ Nổồùc.
II. ỷc õióứm hoaỷt õọỹng saớn xuỏỳt kinh doanh cuớa cọng ty.
1. Mọi trổồỡng kinh doanh cuớa cọng ty.
a. Mọi trổồỡng vộ mọ: Bao gọửm nhổợng yóỳu tọỳ taùc õọỹng giaùn tióỳp õóỳn hoaỷt õọỹng cuớa
cọng ty taỷo nón nhổợng cồ họỹi, õe doaỷ trong kinh doanh bao gọửm:
22
Chuyªn ®Ị thùc tËp tèt nghiƯp Khoa KÕ
to¸n
*Mäi trỉåìng dán säú : L nhán täú tảo nãn thë trỉåìng tiãu thủ. Âäúi våïi nỉåïc ta, dán säú hng
nàm tàng lãn, cho nãn nhu cáưu tiãu dng ca nhán dán ngy cng tàng. Âáy l sỉû thûn låüi cho
cäng ty cọ âiãưu kiãûn tàng doanh säú, nháút l âäúi våïi nhỉỵng màût hng tiãu dng thiãút úu âäúi våïi âåìi
säúng m cäng ty âang kinh doanh.
∗Mäi trỉåìng kinh tãú : Nãưn kinh tãú nỉåïc ta hiãûn nay, âang váûn hnh theo cå chãú thë trỉåìng
cọ sỉû âiãưu tiãút ca nh nỉåïc cng täưn tải nhiãưu thnh pháưn kinh tãú bçnh âàóng trỉåïc phạp lût â
tảo nãn sỉû cảnh tranh trãn thë trỉåìng. Thỉûc hiãûn nãưn kinh tãú måí trong nhỉỵng nàm qua lm kinh tãú

âáút nỉåïc ta khäng ngỉìng phạt triãøn, thu nháûp âáưu ngỉåìi tàng, chè säú lảm phạt gim, âåìi säúng nhán
dán âỉåüc ci thiãûn nãn â tạc âäüng âạng kãø âãún nhu cáưu mua sàõm ca dán cỉ.
*Mäi trỉåìng chênh trë :
Nhỉỵng nàm qua, chênh trë ca nỉåïc ta tỉång âäúi äøn âënh tảo thûn låüi cho quạ trçnh hoảt
âäüng kinh doanh ca cäng ty. Båíi vç chênh trë äøn âënh cäng ty s an tám hoảt âäüng v mảnh dản
b väún âáưu tỉ.
*Mäi trỉåìng phạp lût :
Hiãûn nay nh nỉåïc âang tỉìng bỉåïc hon chènh phạp lût vãư kinh tãú, lût âáưu tỉ, phạ sn,
thú v mäüt säú vàn bn dỉåïi lût â tảo nãn tráût tỉû k cỉång trong qun l kinh doanh v an ton
x häüi. Tuy nhiãn mäüt säú vàn bn lût cn nhiãưu så håí chỉa hon chènh, thiãúu âäưng bäü. Mäüt säú
chênh sạch thiãúu äøn âënh nhỉ thú doanh thu, thú xút nháûp kháøu , viãûc âạnh thú cn trng làûp
â tạc âäüng ráút låïn âãún sỉû äøn âënh âãún giạ c hng hoạ.
b. Mäi trỉåìng vi mä : L nhỉỵng nhán täú nh hỉåíng trỉûc tiãúp âãún kh nàng hoảt âäüng
ca cäng ty bao gäưm :
*Nh cung ỉïng :
Bao gäưm cạc âån vë, cäng ty, xê nghiãûp hồûc cạ nhán cung ỉïng cạc màût hng m cäng ty
cáưn kinh doanh. Vç lénh vỉûc hoảt âäüng ca cäng ty ráút räüng, do âọ nh cung ỉïng cng cọ nåi gáưn
nåi xa. Màût hng kinh doanh trong nhỉỵng nàm qua chiãúm t lãû låïn nhỉ cạc loải xàng dáưu, dáưu
nhåìn, Gas, v cạc hoảt âäüng sn xút dëch vủ nhỉ: váûn ti v xáy làõp, cå khê, rỉía xe Cạc màût
hng xàng dáưu háưu hãút l do cäng ty xàng dáưu khu vỉûc V cung cáúp. Cạc màût hng v hoảt âäüng
sn xút dëch vủ mua cạc doanh nghiãûp, cạ nhán bn bạn ngoi thë trỉåìng. Nhỉỵng nh cung ỉïng
ny háưu hãút h cọ kinh nghiãûm trong sn xút v nhiãưu låüi thãú cảnh tranh. Âáy l mäüt låüi thãú m
cäng ty cáưn phạt huy âãø cäng viãûc kinh doanh ngy cng hiãûu qu.
*Khạch hng ca cäng ty :
Vç âàûc âiãøm kinh doanh ca cäng ty l thỉång mải, t lãû bạn bn, bạn l tỉång âäúi låïn v
säú lỉåüng màût hng ráút låïn. Chênh vç váûy, khạch hng ca cäng ty ráút âa dảng, phong phụ. Âäúi våïi
màût hng xàng dáưu khạch hng ca cäng ty l cạc doanh nghiãûp tỉ nhán v cạc khạch hng vn
lai. Trong âọ Ga  Nàơng cng l mäüt khạch hng låïn. Cạc dëch vủ nhỉ váûn ti, xáy làõp v cå khê
thç pháưn låïn phủc vủ cho kinh doanh xàng dáưu. H cọ thãø nàõm bàõt v cung ỉïng xàng dáưu këp thåìi
âãún báút k nåi no. Ngoi ra, h váûn chuøn th cho cạc cäng ty khạc. Tuy nhiãn, våïi mäüt lỉåüng

khạch hng trong nỉåïc chiãúm t lãû låïn thç khạch hng ngoi nỉåïc cng chiãúm mäüt t lãû tỉång âäúi
23
Chuyên đề thực tập tốt nghiệp Khoa Kế
toán
õoù laỡ khaùch haỡng Laỡo. Haỡng nm cọng ty taùi xuỏỳt mọỹt lổồỹng xng dỏửu qua nổồùc baỷn chióỳm 20%
trong tọứng doanh sọỳ baùn ra.
*ọỳi thuớ caỷnh tranh:
Laỡ nhổợng tọứ chổùc, caù nhỏn kinh doanh caùc mỷt haỡng nhổ cọng ty. Trong nóửn kinh tóỳ thở
trổồỡng vỏỳn õóử thở trổồỡng luọn laỡ vỏỳn õóử gay gừt quyóỳt õởnh õóỳn sổỷ sọỳng coỡn cuớa doanh nghióỷp.
Trong thồỡi gian qua khi haỡng loaỷt caùc chờnh saùch cuớa nhaỡ nổồùc vóử mồớ cổớa giao lổu haỡng hoaù vồùi
nổồùc ngoaỡi. Chờnh saùch tổỷ do kinh doanh vồùi nhióửu thaỡnh phỏửn kinh tóỳ tham gia laỡm xuỏỳt hióỷn
ngaỡy caỡng nhióửu õọỳi thuớ caỷnh tranh maỷnh meợ õọỳi õỏửu. ọỳi vồùi cọng ty thỗ chióỳn lổồỹc kinh doanh
xng dỏửu laỡ mồớ rọỹng thở trổồỡng baùn leớ. Nóỳu nhổ thở trổồỡng baùn buọn caỷnh tranh sọi õọỹng thỗ tổồng
lai thở trổồỡng naỡy caỡng trồớ nón khọỳc lióỷt hồn do nhióửu õồn vở tham gia caỷnh tranh hồn nhổ:
VINAPCO, PETEC, nhaỡ maùy loỹc dỏửu Dung Quỏỳt Hoỹ sổớ duỷng õoỡn bỏứy kinh tóỳ , giaù caớ mọỹt caùch
tuyỡ tióỷn, mióựn hoỹ õaỷt õổồỹc muỷc tióu chờnh, õoù laỡ lồỹi nhuỏỷn. Do vỏỷy, cọng ty cỏửn phaới saùng suọỳt õổa
ra caùc õọỳi saùch hồỹp lyù nhũm nừm õổồỹc sổỷ chuớ õọỹng trón thở trổồỡng, õaớm baớo sổỷ ọứn õởnh vaỡ hióỷu
quaớ trong kinh doanh .
*Toùm laỷi : Qua vióỷc nghión cổùu õỷc õióứớm mọi trổồỡng kinh doanh cuớa cọng ty, yóỳu tọỳ gỏy
aớnh hổồớng lồùn õóỳn quaù trỗnh kinh doanh trong caùc yóỳu tọỳ trón laỡ khaùch haỡng cuớa cọng ty vaỡ õọỳi
thuớ caỷnh tranh. Do õoù, õóứ tọửn taỷi vaỡ phaùt trióứn lỏu daỡi, cọng ty cỏửn phaới taỷo uy tờn õọỳi vồùi khaùch
haỡng vaỡ khai thaùc nhổợng lồỹi thóỳ vọỳn coù cuớa cọng ty nhổ tióửm nng vóử vỏỷt chỏỳt, quy mọ hoaỷt õọỹng
õóứ caỷnh tranh vồùi caùc õọỳi thuớ. Tuy nhión, mọi trổồỡng kinh doanh chố laỡ yóỳu tọỳ bón ngoaỡi taùc õọỹng
õóỳn hióỷu quaớ kinh doanh cuớa doanh nghióỷp. Yóỳu tọỳ cồ baớn quyóỳt õởnh hióỷu quaớ kinh doanh cuớa
cọng ty laỡ caùc nguọửn lổỷc nọỹi taỷi cuớa cọng ty, õỷc bióỷt laỡ vọỳn coù cuớa cọng ty vaỡ nng lổỷc quaớn lyù vaỡ
sổớ duỷng vọỳn sao cho coù hióỷu quaớ.
2.Caùc nguọửn lổỷc nọỹi taỷi cuớa cọng ty.
a.Vọỳn vaỡ nguọửn vọỳn:
ỏy laỡ yóỳu tọỳ cồ baớn noùi lón khaớ nng taỡi chờnh cuớa cọng ty vaỡ cồ sồớ õóứ caùc doanh nghióỷp tióỳn
haỡnh tọứ chổùc quy mọ hoaỷt õọỹng cuớa õồn vở mỗnh cho phuỡ hồỹp. Mọỹt cọng ty coù khaớ nng taỡi chờnh

maỷnh, khaớ nng quaớn lyù tọỳt, õỷc bióỷt laỡ vọỳn lổu õọỹng seợ coù nhióửu lồỹi thóỳ maỷnh trong caỷnh tranh vóử
khaớ nng thaỡnh õaỷt lồùn. Sổỷ bióỳn õọỹng vóử vọỳn vaỡ nguọửn vọỳn cuớa cọng ty trong nm 2000 õổồỹc thóứ
hióỷn trong baớng cỏn õọỳi kóỳ toaùn sau: (xem trang sau)
Nhỏỷn xeùt :
*Taỡi saớn :
Tọứng taỡi saớn cuọỳi nm so vồùi õỏửu nm tng 50,45% tổồng ổùng vồùi mổùc tng laỡ:
3713549781 õọửng, chuớ yóỳu laỡ do bọỹ phỏỷn taỡi saớn lổu õọỹng tng 3141736395 tổồng ổùng vồùi tyớ lóỷ
60,23%. Trong õoù chuớ yóỳu laỡ caùc khoaớn tióửn tng 773752848 tổồng ổùng 106,05% vaỡ haỡng tọửn kho
tng 1699061716 tổồng ổùng vồùi tyớ lóỷ 65,76%.
*Nguọửn vọỳn :
24
Chuyên đề thực tập tốt nghiệp Khoa Kế
toán
óứ taỡi trồỹ cho quy mọ taỡi saớn tng lón 3713549784 õọửng trong nm, cọng ty õaợ gia tng nồỹ
phaới traớ 2078414683 õọửng, trong õoù chuớ yóỳu laỡ nồỹ ngừn haỷn. Ngoaỡi ra, nguọửn vọỳn chuớ sồớ hổợu
cuợng tng lón 1635135101 õọửng tổồng ổùng vồùi tyớ lóỷ 35,59%.
Vỏỷy trong nm qua cọng ty õaợ gia tng quy mọ taỡi saớn cuớa mỗnh, tỏỷp trung chuớ yóỳu laỡ tng taỡi saớn
lổu õọỹng, vióỷc gia tng naỡy õổồỹc taỡi trồỹ chuớ yóỳu tổỡ nguọửn nồỹ ngừn haỷn.
b. Lao õọỹng:
Lao õọỹng laỡ yóỳu tọỳ quan troỹng trong quaù trỗnh kinh doanh, vióỷc mồớ rọỹng quy mọ seợ aớnh
hổồớng õóỳn kóỳt cỏỳu, chỏỳt lổồỹng lao õọỹng.
Baớng I : BANG CN I K TOAẽN CUA CNG TY (31/12/2000)
(VT : õọửng )
Tón chố tióu Sọỳ õỏửu nm
2000
Sọỳ cuọỳi nm
2000
Chónh lóỷch
mổùc %
TAèI SAN

A. TSL vaỡ TNH
I. Tióửn.
II. ỏửu tổ ngừn haỷn.
III. Caùc khoaớn phaới thu.
IV. Haỡng tọửn kho.
V. TSL khaùc.
B. TSC vaỡ TDH
I. TSC.
II. Chi phờ XDCBDD
TỉNG CĩNG TAèI SAN
5.216.254.005
729.609.577
44.000.000
1.691.722.789
2.583.912.117
167.009.522
2.144.776.285
2.091.684.285
53092000
8.375.990.400
1.503.362.425
92.360.000
1.724.144.635
4.282.973.833
751.984.507
2.716.589.674
2.247.677.583
469.512.091
11.074.580.074
3.141.736.395

773.752.848
48.360.000
32.421.846
1.699.061.716
584.974.985
571.813.389
155.993.298
416.420.091
11.074.580.074
60,23
106,05
109,91
1,92
65,76
350,26
26,66
7,46
784,34
50,45
NGUệN VN
A.Nồỹ phaới traớ
I.Nồỹ ngừn haỷn
II.Nồỹ daỡi haỷn
B.Nguọửn vọỳn CSH
I.Nguọửn vọỳn quyợ
TỉNG CĩNG NGUệN VN
2.509211.642
2.509.211.642
4.593.790.989
4.593.790.989

361.030.290
4.642.145.446
3.842.145.446
800.000.000
6.228.926.090
6.228.926.090
11.074.580.074
2.132.933.804
1.332.933.804
800.000.000
1.635.135.101
1.635.135.101
3.713.549.784
25