Phân tích tình hình tài chính công ty CP Pymepharco

Phân tích tình hình tài chính
Công ty Cổ phần Pymepharco Trường CĐXD Số 3
`LỜI CẢM ƠN
Lời đầu tiên em muốn nói là em xin chân thành cảm ơn sự hướng dẫn tận tình
của cô giáo Nguyễn Thị Thu Hiếu, khoa kinh tế trường Cao đẳng Xây dựng Số 3
Trong suốt thời gian hoàn thành bài báo cáo tôt nghiệp, mặt dù rất bận rộn trong
công vệc nhưng cô vẫn dành rất nhiều thời gian và tâm huyết để hướng dẫn em.Cô
đã cung cấp cho em rất nhiều hiểu biết về một lĩnh vực mới trước khi em bắt đầu
bước vàocông việc ở tương lai.Trong quá trình hoàn thành báo cáo cô luôn định
hướng, góp ý và sửa chữa những chỗ sai giúp em không bị lạc đề trong biển kiến
thức mênh mông.
Cho đến hôm nay, báo cáo tốt nghiệp của em đã được hoàn thành, cũng chính là
nhờ sự nhắc nhở, đôn đốc và sự giúp đỡ nhiệt tình của cô.
Em cũng xin cám ơn các thầy cô trong khoa kinh tế, cũng như các thầy cô trong
trường đã giảng dạy, giúp đỡ em trong 3 năm học vừa qua.Chính các thầy cô đã xây
dựng cho chúng em những kiến thức nền tảng và những kiến thức chuyên môn để
em có thể hoàn thành bài báo cáo một cách tốt nhất.
Đặc biệt là em xin chân thành cảm ơn anh Nguyễn Khương, nhân viên phòng kế
toán Công ty Cổ phần PYMEPHARCO.Anh là người giúp đỡ, dẫn dắt khi em mới bỡ
ngỡ bước vào công ty và là người đã giúp đỡ em hoàn thành bài báo cáo với sự
nhiệt tình giống như người anh trai đối với em út.
Cuối cùng, em xin chân thành cảm ơn sự quan tâm chỉ bảo của ban giám đốc
Công ty Cổ phần PYMEPHARCO Phú Yên, cán bộ phòng kế toán Công ty đã tạo
điều kiện thuận lợi để em hoàn thành tôt bài báo cáo tôt nghiệp
Sinh viên thực hiện
Đặng Vương Vũ
GVHD: Nguyễn Thị Thu Hiếu Trang 1 SVTH: Đặng Vương Vũ
Phân tích tình hình tài chính
Công ty Cổ phần Pymepharco Trường CĐXD Số 3
NHẬN XÉT CỦA CƠ QUAN THỰC TẬP
.............................................................................................................................

.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
Công ty Cổ phần PYMEPHARCO
GVHD: Nguyễn Thị Thu Hiếu Trang 2 SVTH: Đặng Vương Vũ
Phân tích tình hình tài chính
Công ty Cổ phần Pymepharco Trường CĐXD Số 3
NHẬN XÉT CỦA GIÁO VIÊN HƯỚNG DẪN
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................

.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
.............................................................................................................................
Giáo viên hướng dẫn:
Nguyễn Thị Thu Hiếu
GVHD: Nguyễn Thị Thu Hiếu Trang 3 SVTH: Đặng Vương Vũ
Phân tích tình hình tài chính
Công ty Cổ phần Pymepharco Trường CĐXD Số 3
MỤC LỤC
GVHD: Nguyễn Thị Thu Hiếu Trang 4 SVTH: Đặng Vương Vũ
Phân tích tình hình tài chính
Công ty Cổ phần Pymepharco Trường CĐXD Số 3
DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT
TC: Tài chính
DT: Doanh thu
LN: Lợi nhuận
DTT: Doanh thu thuần

CP: Chi phí
CPBH: Chi phí bán hàng
CPQLDN: Chi phí quản lý doanh nghiệp
CTCP: Công ty cổ phần
GVHD: Nguyễn Thị Thu Hiếu Trang 5 SVTH: Đặng Vương Vũ
Phân tích tình hình tài chính
Công ty Cổ phần Pymepharco Trường CĐXD Số 3
DANH MỤC BẢNG BIỂU – SƠ ĐỒ
GVHD: Nguyễn Thị Thu Hiếu Trang 6 SVTH: Đặng Vương Vũ
Phân tích tình hình tài chính
Công ty Cổ phần Pymepharco Trường CĐXD Số 3
DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO
GVHD: Nguyễn Thị Thu Hiếu Trang 7 SVTH: Đặng Vương Vũ
Phân tích tình hình tài chính
Công ty Cổ phần Pymepharco Trường CĐXD Số 3
LỜI MỞ ĐẦU
 Lý do chọn đề tài:
“Thị trường là chiến trường của thời bình, một chiến trường đòi hỏi sự
thông minh, hiểu biết nhiều hơn là ý chí quật cường”. Vấn đề lớn nhất được
đặt ra cho các doanh nghiệp Việt Nam trong quá trình hội nhập hiện nay
không chỉ dừng lại ở sản xuất sản phẩm phù hợp nhu cầu mà còn là hoạch
định chiến lược sản xuất kinh doanh nhằm nâng cao năng lực cạnh tranh để
làm sao không bị thua trên chính sân nhà và ngày càng tiến xa hơn vào thị
trường thế giới.
Chính vì thế, với tư cách là một công cụ quản lý kinh tế, phân tích tình
hình tài chínhlà một yêu cầu không thể thiếu được của các nhà quản lý
doanh nghiệp. Thông qua phân tích, các nhà quản trị sẽ đánh giá đúng kết
quả hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp, xác định được những nguyên
nhân tác động đến quá trình và kết quả hoạt động kinh doanh, từ đó có biện
pháp thích hợp khai thác khả năng tiềm tàng của doanh nghiệp, đồng thời

cũng là căn cứ để đưa ra các quyết định kinh doanh đúng đắn, và là biện
pháp quan trọng trong việc phòng ngừa các rủi ro kinh doanh.
Một doanh nghiệp muốn đứng vững trên thị trường và ngày càng phát
triển thì doanh nghiệp đó phải tạo ra doanh thu và lợi nhuận bởi vì doanh
thu và lợi nhuận không chỉ phản ánh kết quả sản xuất kinh doanh mà còn là
cơ sở để tính ra các chỉ tiêu chất lượng khác nhằm đánh giá đầy đủ hơn
hiệu quả sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp trong từng thời kỳ hoạt
động. Như vậy, doanh thu và lợi nhuận chính là mối quan tâm hàng đầu của
doanh nghiệp. Thông qua việc phân tích tình hình tiêu thụ và lợi nhuận của
doanh nghiệp sẽ giúp các nhà quản trị doanh nghiệp đánh giá được mức độ
hoàn thành kế hoạch và mức độ tăng trưởng của doanh thu và lợi nhuận
GVHD: Nguyễn Thị Thu Hiếu Trang 8 SVTH: Đặng Vương Vũ
Phân tích tình hình tài chính
Công ty Cổ phần Pymepharco Trường CĐXD Số 3
nhằm tìm ra những nhân tố tích cực, nhân tố tiêu cực ảnh hưởng đến doanh
thu và lợi nhuận của doanh nghiệp, từ đó đề ra các biện pháp, chính sách
để phát huy nhân tố tích cực, khắc phục hay loại bỏ nhân tố tiêu cực, không
ngừng nâng cao lợi nhuận và năng lực cạnh tranh của doanh nghiệp. Việc
đánh giá, xem xét một cách khoa học tình hình doanh thu và lợi nhuận của
doanh nghiệp giúp cho nhà quản trị tránh được những nhận định sai lầm về
hiệu quả hoạt động của doanh nghiệp, từ đó có thể đưa ra những quyết
định đúng đắn phát triển hiệu quả hoạt động của doanh nghiệp.
Do đó, qua thời gian học tập ở trường Cao đẳng Xây dựng Số 3, được
sự hướng dẫn của thầy cô tìm hiểu về bộ môn quản trị tài chính, đồng thời
trong quá trình thực tập được sự giúp đỡ của các anh chị phòng Kế toán
công ty Công ty Cổ phần Pymepharco, em đã quyết định chọn đề tài:
“Phân tích tình hình tài chính công ty CP Pymepharco”
là đề tài để viết báo cáo tốt nghiệp của mình.
Nội dung đề cập trong bài báo cáo gồm 3 phần:
Phần 1: Những vấn đề chung về phân tích tình hình tài chính

Phần 2: Thực trạng tài chính tại công ty cổ phần Pymepharco
Phần 3: Giải pháp nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh
Trong quá trình nghiên cứu để hoàn thành báo cáo, vì kiến thức còn hạn
chế nên việc phân tích đánh giá tình hình tài chính không sao tránh khỏi
những thiếu sót, rất mong nhận được sự đóng góp ý kiến của quý thầy cô và
các bạn để bài báo cáo được hoàn thiện hơn.
 Mục tiêu nghiên cứu:
Trong nền kinh tế thị trường, phân tích tài chính là mối quan tâm của
nhiều nhóm người như: Các nhà quản trị doanh nghiệp, các cổ đông hoặc
người đang muốn trở thành cổ đông của doanh nghiệp, các nhà phân tích
tài chính doanh nghiệp, các doanh nghiệp tham gia đầu tư để đa dạng hoá
rủi ro, các nhà cho vay như: Ngân hàng, các định chế tài chính, người mua
trái phiếu của doanh nghiệp hay của công ty mẹ… và cuối cùng là nhà nước
và các cơ quan thuế. Do vậy mục tiêu phân tích tài chính bao gồm chia 3
nhóm:
GVHD: Nguyễn Thị Thu Hiếu Trang 9 SVTH: Đặng Vương Vũ
Phân tích tình hình tài chính
Công ty Cổ phần Pymepharco Trường CĐXD Số 3
• Đối với các nhà quản trị tài chính.
Các nhà quản trị tài chính phân tích tài chính nội bộ của doanh nghiệp để
đánh giá tình hình tài chính trong quá khứ như: cơ cấu vốn, khả năng sinh
lời, khả năng thanh toán, trả nợ, rủi ro tài chính. Định hướng cho lãnh đạo ra
quyết định đầu tư, các quyết định tài trợ, quyết định phân chia lợi tức.Làm
cơ sở cho lập kế hoạch tài chính cho kỳ sau.
• Đối với nhà đầu tư.
Nhà đầu tư là các cổ đông. Thu nhập của các nhà đầu tư là tiền chia lợi
tức, cổ phần và giá trị tăng thêm của vốn đầu tư. Hai yếu tố này được quyết
định bởi lợi nhuận của doanh nghiệp, lợi nhuận thực sự trong hiện tại và
tương lai. Do vậy các nhà đầu tư quan tâm đến đánh giá đến khả năng sinh
lời, đánh giá các cổ phiếu trên thị trường cũng như triển vọng của doanh

nghiệp.
• Đối với người cho vay
Với các quyết định cấp hay không cấp tín dụng, cấp tín dụng ngắn hạn
hay dài hạn, người cho vay đều quan tâm đến khả năng hoàn trả nợ vay
của khách hàng. Tuy nhiên, đứng trước các quyết định khác nhau, ở vị thế
khác nhau, nội dung và kỹ thuật phân tích tài chính có thể khác nhau.Phân
tích tài chính đối với các khoản cho vay dài hạn khác với cho vay ngắn hạn.
Nếu trước quyết định cho vay ngắn hạn, người cho vay đặc biệt quan tâm
đến khả năng thanh toán ngắn hạn của doanh nghiệp, thì trước quyết định
cho vay dài hạn, người cho vay lại đặc biệt quan tâm đến khả năng sinh lời
từ hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp.
Tóm lại: Phân tích tình hình tài chính nhằm đánh giá tình hình
doanh thu và lợi nhuận của doanh nghiệp ở quá khứ, phân tích
những nhân tố ảnh hưởng đến tình hình biến động của doanh thu và
lợi nhuận, xem xét các chỉ tiêu biểu hiện khả năng sinh lời của doanh
nghiệp … Để đề ra một số giải pháp nhằm tăng doanh thu, lợi nhuận
để nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp.
 Phạm vi nghiên cứu:
Trên cơ sở thu thập các thông tin từ các báo cáo tài chính như bảng cân đối
GVHD: Nguyễn Thị Thu Hiếu Trang 10 SVTH: Đặng Vương Vũ
Phân tích tình hình tài chính
Công ty Cổ phần Pymepharco Trường CĐXD Số 3
kế toán, bảng báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh để tìm hiểu một số vấn đề
hoạt động thực tế, kết hợp với lý luận về tài chính doanh nghiệp, qua đó tính toán
các tỷ số tài chính và nêu ra một số biện pháp liên quan.
GVHD: Nguyễn Thị Thu Hiếu Trang 11 SVTH: Đặng Vương Vũ
Phân tích tình hình tài chính
Công ty Cổ phần Pymepharco Trường CĐXD Số 3
1. Phần 1 ….
NHỮNG VẤN ĐỀ CHUNG VỀ PHÂN TÍCH

TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH
1.1. Khái niệm, vai trò, ý nghĩa và nhiệm vụ của việc phân tích hoạt động tài
chính
1.1.1. Khái niệm
Phân tích tài chính là quá trình xem xét, kiểm tra đối chiếu tình hình tài chính
hiện tại và quá khứ, tình hình tài chính của đơn vị với những chỉ tiêu trung bình của
ngành, là tất cả các quan hệ kinh tế biểu hiện dưới hình thức tiền tệ phát sinh trong
quá trình hình thành và sử dụng các quỹ tiền tệ của công ty, chúng tồn tại khách
quan trong quá trình tái sản xuất của công ty. Chính vì thế việc phân tích tài chính
là việc tiến hành phân tích các số liệu cụ thể của các báo cáo tài chính nhằm đánh
giá tiềm năng hiệu quả kinh doanh cũng như những rủi ro trong tương lai, và đề ra
biện pháp giải quyết cho việc kinh doanh đạt hiệu quả cao.Đồng thời cho phép
đánh giá hiệu quả nhiều mặt hoạt động, xem xét cụ thể các loại vốn và nguồn vốn
của công ty, mối quan hệ giữa công ty với cơ quan chủ quản, ngân sách Nhà
nước, giữa công ty với các đơn vị kinh tế khác và trong nội bộ của công ty.
1.1.2. Vai trò
Vai trò đầu tiên và rất quan trọng của phân tích tình hình tài chính là tạo ra
những giá trị vô hình khổng lồ cho các nhà đầu tư, cung cấp các thông tin tài chính
cần thiết và các lời khuyên bổ ích cho các nhà đầu tư và cho các doanh nghiệp.
Vai trò thứ hai là giảm bớt các nhận định chủ quan, dự đoán và những trực
giác trong kinh doanh, góp phần làm giảm bớt tính không chắc chắn cho các hoạt
động kinh doanh.
Vai trò thứ ba là cung cấp những thông tin mang tính hệ thống và hiệu quả
cho việc phân tích các hoạt động kinh doanh.
Vai trò thứ năm là góp phần kết nối và cố vấn đầu tư cho chính doanh
nghiệp của mình thông qua sự phân tích và đánh giá các dự án hay kế hoạch.
Vai trò cuối cùng là kết quả của phân tích tình hình tài chính sẽ góp phần
tích cực vào sự hưng thịnh của các công ty.
GVHD: Nguyễn Thị Thu Hiếu Trang 12 SVTH: Đặng Vương Vũ
Phân tích tình hình tài chính

Công ty Cổ phần Pymepharco Trường CĐXD Số 3
1.1.3. Ý nghĩa
• Giúp doanh nghiệp có thể tự đánh giá mặt mạnh, mặt yếu để củng cố
phát huy, khắc phục công tác quản lý
• Phát huy mọi tiềm năng của doanh nghiệp trên thị trường, khai thác tối
đa các nguồn lực của doanh nghiệp nhằm nâng cao hiệu quả hoạt
động kinh doanh.
• Phân tích tình hình tài chính giúp dự báo, đề phòng và hạn chế những
rủi ro bất định trong quá trình hoạt động kinh doanh.
1.1.4. Nhiệm vụ
• Đánh giá kết quả thực hiện so với kế hoạch hoặc so với tình hình thực
hiện kỳ trước, các doanh nghiệp cùng ngành hoặc chỉ tiêu bình quân
trong ngành và các chỉ tiêu trên thị trường.
• Phân tích những nhân tố nội tại và khách quan đã ảnh hưởng đến quá
trình thực hiện kế hoạch.
• Phân tích hiệu quả phương án đầu tư hiện tại và các phương án đầu tư
dài hạn ở tương lai.
• Phân tích khả năng dự báo, phân tích chính sách và phân tích rủi ro
trên các mặt hoạt động của doanh nghiệp.
• Lập báo cáo kết quả phân tích, thuyết minh và đề xuất các biện pháp
quản trị các báo cáo được thể hiện thành lời văn, bảng biểu và bằng
các đồ thị hình tượng thuyết phục.
1.2. Phương pháp nghiên cứu
Phân tích tình hình tài chính phải nắm vững những nguyên lý cơ bản của
kinh tế chính trị học, đứng trên quan điểm của chủ nghĩa duy vật biện chứng,
vận dụng nhuần nhiễn các quy luật, các phạp trù của phép biện chứng duy vật
để tiến hành phân tích hoạt động kinh doanh của các doanh nghiệp.
Khi phân tích hiệu quả sản xuất kinh doanh phải đảm bảo các nguyên tắc
sau:
• Xem xét sự kiện kinh tế một cách toàn diện trong quá trình vận động và

phát triển của chúng.
• Xem xét sự kiện kinh tế trong mối liên hệ biện chứng giữa các sự kiện.
GVHD: Nguyễn Thị Thu Hiếu Trang 13 SVTH: Đặng Vương Vũ
Phân tích tình hình tài chính
Công ty Cổ phần Pymepharco Trường CĐXD Số 3
• Xem xét sự kiện kinh tế phải xuất phát từ thực tế khách quan và phải
có quan điểm lịch sử cụ thể.
• Xem xét các sự kiện kinh tế phải thường xuyên phát hiện mâu thuẫn,
phân loại mâu thuẫn và tìm ra các biện pháp để giải quyết các mâu
thuẫn đó.
1.2.1. Phương pháp so sánh
Đây là phương pháp được sử dụng phổ biến trong phân tích tình hình tài
chính và thường được thực hiện ở bước đầu của việc phân tích. Việc sử dụng
phương pháp so sánh nhằm các mục đích:
• Đánh giá tình hình thực hiện nhiệm vụ kế hoạch mà doanh nghiệp đã đặt ra
bằng cách so sánh giữa trị số của chỉ tiêu kỳ thực tế với trị số của chỉ tiêu kỳ
kế hoạch.
• Đánh giá tốc độ, xu hướng phát triển của hiện tượng và kết quả kinh tế
thông qua việc so sánh giữa kết quả kỳ này với kết quả kỳ trước
• Đánh giá mức độ tiên tiến hay lạc hậu của đơn vị bằng cách so sánh giữa
kết quả của đơn vị với kết quả trung bình của tổng thể hoặc so sánh với kết
quả của đơn vị khác có cùng qui mô hoạt động, trong cùng một lĩnh vực
hoạt động.
Tuy nhiên, vấn đề cần chú ý là khi thực hiện phép so sánh là các số liệu đưa
ra phải đảm bảo các điều kiện sau:
• Cùng nội dung kinh tế
• Phải thống nhất về phương pháp tính
• Phải cùng một đơn vị đo lường và phải được thu thập trong cùng một độ dài
thời gian
• Ngoài ra các chỉ tiêu cần phải được quy đổi về cùng một quy mô và điều

kiện kinh doanh tương tự nhau.
• Về kỹ thuật so sánh có thể so sánh bằng số tuyệt đối, so sánh bằng số
tươngđối, so sánh bằng số bình quân.
1.2.2. Phương pháp xác định mức độ ảnh hưởng của từng nhân tố đến
kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh
Trong hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp có nhiều nhân
tố tác động đến kết quả kinh doanh của doanh nghiệp. Việc nhận thức được
GVHD: Nguyễn Thị Thu Hiếu Trang 14 SVTH: Đặng Vương Vũ
Phân tích tình hình tài chính
Công ty Cổ phần Pymepharco Trường CĐXD Số 3
các nhân tố và xác định được mức độ ảnh hưởng của nó đến các chỉ tiêu
kinh tế là vấn đề có ý nghĩa hết sức quan trọng trong công tác phân tích.Để
xác định mức độ ảnh hưởng của từng nhân tố đến tình hình thực hiện các chỉ
tiêu kinh tế có thể sử dụng nhiều phương pháp khác nhau như phương pháp
thay thế liên hoàn, phương pháp số chênh lệch, phương pháp hiệu số phần
trăm, phương pháp cân đối, phương pháp chỉ số...Sau đây là một số phương
pháp thường được sử dụng trong phân tích:
1.2.2.1. Phương pháp thay th ế liên hoàn
Phương pháp thay thế liên hoàn được sử dụng để xác định mức độ
ảnh hưởng của từng nhân tố đến kết quả kinh tế khi các nhân tố ảnh hưởng
này có quan hệ tích hoặc thương số với chỉ tiêu kinh tế. Phương pháp thay
thế liên hoàn được thực hiện theo nội dung và trình tự sauđây:
Thứ nhất, xác định công thức phản ánh mối liên hệ giữa các nhân
tố đến chỉtiêu kinh tế.
Thứ hai, sắp xếp các nhân tố theo một trình tự nhất định và không
đổi trong cả quá trình phân tích. Theo quy ước, nhân tố số lượng được xếp
đứng trước nhân tố chất lượng, nhân tố hiện vật xếp trước nhân tố giá
trị.Trường hợp có nhiều nhân tốsố lượng cùng ảnh hưởng thì xếp nhân tố
chủ yếu trước các nhân tố thứ yếu.
Thứ ba, xác định đối tượng phân tích.Đối tượng phân tích là mức

chênh lệch giữa chỉ tiêu kỳ phân tích (kỳ thực hiện) với chỉ tiêu kỳ gốc (kỳ kế
hoạch, hoặc nămtrước).
Thứ tư, xác định mức độ ảnh hưởng của từng nhân tố:Ở bước này,
ta lần lượt thay thế số kế hoạch của mỗi nhân tố bằng số thực tế.Sau mỗi
lần thay thế, lấy kết quả mới tìm được trừ đi kết quả trước đó.Kết quả
củaphép trừ này là ảnh hưởng của nhân tố được thay thế.
Thứ năm, tổng hợp ảnh hưởng của các nhân tố. Tổng mức độ ảnh
hưởng củacác nhân tố được xác định phải bằng đối tượng phân tích:
1.2.2.2. Phương pháp số chênh lệch
Phương pháp số chênh lệch là một dạng đặc biệt của phương pháp
thay thếliên hoàn. Về mặt toán học, phương pháp số chênh lệch là hình
GVHD: Nguyễn Thị Thu Hiếu Trang 15 SVTH: Đặng Vương Vũ
Phân tích tình hình tài chính
Công ty Cổ phần Pymepharco Trường CĐXD Số 3
thức rút gọn củaphương pháp thay thế liên hoàn bằng cách đặt thừa số
chung. Vì vậy, khi thực hiệnphương pháp số chênh lệch phải tuân thủ đầy
đủ nội dung, các bước tiến hành củaphương pháp thay thế liên hoàn.
Phương pháp số chênh lệch chỉ khác phương phápthay thế liên hoàn ở
bước thứ tư.
1.2.2.3. Phương pháp cân đối
Trong quá trình hoạt động kinh doanh đã hình thành nhiều mối quan
hệ cânđối. Cân đối là sự cân bằng giữa các yếu tố với quá trình kinh doanh.
Ví dụ như cân đối giữa vốn (tài sản) với nguồn vốn, cân đối giữa
nguồn thuvới chi hay cân đối giữa nguồn cung cấp vật tư với sử dụng vật
tư...
Phương pháp cân đối được sử dụng nhiều trong công tác lập kế
hoạch vàtrong phân tích kinh tế để nghiên cứu các mối liên hệ cân đối trong
quá trình kinhdoanh, trên cơ sở đó, xác định mức độ ảnh hưởng của các
nhân tố tác động.
Khác với các phương pháp trên, phương pháp cân đối được sử

dụng để xácđịnh ảnh hưởng của các nhân tố trong điều kiện các nhân tố có
quan hệ tổng (hiệu)với chỉ tiêu phân tích. Như vậy, xét về mặt toán học,
mức độ ảnh hưởng của từngnhân tố là độc lập với nhau.
1.3. Nội dung phân tích tình hình tài chính
1.3.1. Tình hình tài chính thông qua bảng cân đối kế toán
Bảng cân đối kế toán là một bảng báo cáo tài chính tổng hợp, phản ánh
tổng quát toàn bộ giá trị tài sản hiện có và nguồn hình thành tài sản đó của doanh
nghiệp tại một thời điểm nhất định.
Số liệu trên bảng cân đối kế toán cho biết toàn bộ giá trị tài sản hiện có của
doanh nghiệp theo cơ cấu của tài sản, nguồn vốn và cơ cấu nguồn vốn hình thành
các tài sản đó. Căn cứ vào bảng cân đối kế toán có thể nhận xét, đánh giá khái
quát tình hình tài chính của doanh nghiệp.
Các khoản mục trong bản cân đối kế toán được săp xếp theo thứ tự tính
thanh khoản giảm dần.
1.3.1.1. Cơ cấu tài sản và sự biến động của tài sản
Các chỉ tiêu ở phần tài sản phản ánh toàn bộ giá trị tài sản hiện có của
doanh nghiệp tại thời điểm báo cáo theo cơ cấu tài sản và hình thức tồn tại trong
qua trình hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp. Tài sản được chia ra như sau:
Tài sản ngắn hạn:Là những tài sản thuộc quyền sở hữu của doanh
GVHD: Nguyễn Thị Thu Hiếu Trang 16 SVTH: Đặng Vương Vũ
Phân tích tình hình tài chính
Công ty Cổ phần Pymepharco Trường CĐXD Số 3
nghiệp, có thời gian sử dụng, luân chuyển, thu hồi vốn trong một năm hoặc môt
chu kỳ kinh doanh.
Tài sản dài hạn: Là những tài sản thuộc quyền sở hữu của doanh
nghiệp, có thời gian sử dụng, luân chuyển, thu hồi vốn trên một năm.
1.3.1.2. Cơ cấu vốn và chi phí sử dụng vốn
Phản ánh nguồn hình thành tài sản hiện có của doanh nghiệp tại thời
điểm báo cáo, các chỉ tiêu nguồn vốn thể hiện trách nhiệm pháp lý của doanh
nghiệp đối với tài sản đang quản lý và sử dụng ở doanh nghiệp. Nguồn vốn được

chia ra:
Nợ phải trả: Là chỉ tiêu tổng hợp phản ánh toàn bộ số nợ phải trả tại thời
điểm báo cáo.
Nợ ngắn hạn:Là chỉ tiêu tổng hợp phản ánh tổng giá trị các khoản nợ
còn phải trả, có thời hạn trả dưới một năm hoặc trong một chu kỳ kinh doanh tại
thời điểm báo cáo.
Nợ dài hạn: Là chỉ tiêu tổng hợp phản ánh tổng giá trị các khoản nợ dài
hạn của doanh nghiệp – những khoản nợ có thời hạn trên một năm hoặc trên
một chu kỳ kinh doanh.
Nguồn vốn chủ sở hữu: Là chỉ tiêu tổng hợp phản ánh toàn bộ nguồn
vốn thuộc sở hữu của chủ doanh nghiệp, các quỹ của doanh nghiệp và các phần
kinh phí sự nghiệp được ngân sách nhà nước cung cấp, kinh phí quản lý do các
đơn vị trực thuộc nộp lên.
1.3.2. Tình hình tài chính thông qua báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh
1.3.2.1. Tình hình thực hiện chỉ tiêu lợi nhuận và lợi nhuận trước thuế
Qua mức chênh lệch về số tiền và tỷ lệ của chỉ tiêu tổng lợi nhuận trước
thuế trên bảng phân tích, ta có thể thấy được mức tăng, tốc độ tăng của chỉ tiêu
tổng lợi nhuận trước thuế giữa các kỳ kinh doanh.
Tổng lợi nhuận trước thuế là kết quả tổng hợp của 2 loại hoạt động
trong kỳ và được tính theo công thức sau:
Tổng lợi nhuận
trước thuế
=
Lợi nhuậnthuần từ
hoạt động kinh doanh+Lợi
nhuậnkhác
Từ mối quan hệ trên, ta có thể xác định được sự ảnh hưởng của mỗi loại
hoạt động đến kết quả kinh doanh của doanh nghiệp, đặc biệt là bộ phận lợi
nhuận được tạo ra từ kết quả của hoạt động chính của doanh nghiệp, đó là lợi
nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh.

Để tăng lợi nhuận thuần, doanh nghiệp hoặc là phải tăng doanh thu
GVHD: Nguyễn Thị Thu Hiếu Trang 17 SVTH: Đặng Vương Vũ