Phân tích các yếu tố ảnh hưởng đến hệ số an toàn vốn tại các ngân hàng TMCP Việt Nam Luận văn thạc sĩ

B

GIÁO D

O

I H C KINH T TP. H

CHÍ MINH

-----------------

NGUY N KIM CHI

PHÂN TÍCH CÁC Y U T
H S

N

AN TỒN V N T I CÁC NGÂN HÀNG
IC

PH N VI T NAM

LU

TP. H Chí Minh -


B

GIÁO D

O

I H C KINH T TP. H

CHÍ MINH

----------------NGUY N KIM CHI

PHÂN TÍCH CÁC Y U T
H S

N

AN TỒN V N T I CÁC NGÂN HÀNG
IC

PH N VI T NAM

Chuyên ngành

: Tài chính - Ngân hàng

Mã s

: 60340201

LU
NG D N KHOA H C:

TS. THÂN TH THU TH Y

TP. H Chí Minh -


L
:
n h s an toàn v n t

ut
i c ph n Vi

c a quá trình h c t p, nghiên c

ng
là k t qu

c l p và nghiêm túc cùng v i s

ng d n c a

TS. Thân Th Thu Th y.
Các thông tin, s li u trong lu

ng

y và

c x lý khách quan và trung th

i

khác, ch s d ng tài li u, s li u tham kh o t các bài nghiên c u, sách, giáo trình,
báo cáo, t p chí và các ngu n t internet. K t qu nghiên c u lu

c và

c công b t i b t k cơng trình nghiên c u nào.
Tp. H Chí Minh, ngày

tháng
Tác gi

Nguy n Kim Chi


M CL C

Trang bìa ph
L
M cl c
Danh m c t vi t t t
Danh m c b ng
L IM

U ............................................................................................................1

1.

Lý do ch

tài ................................................................................................1

2.

M c tiêu nghiên c u c

tài ...........................................................................1

3.

ng và ph m vi nghiên c u ......................................................................2

4.

u ....................................................................................2

5.

K t c u c a lu

...........................................................................................2

NG QUAN V

CÁC Y U T

AN TỒN V N T
1.1

NH

S

I ..........................................4

H s an tồn v n t i

i ..............................................4

1.1.1 Khái ni m ...........................................................................................................4
an t

..............................................................................4

a h s an toàn v n ...........................................................................5
1.2

Các y u t

1.2.1 Các y u t

ng

n h s an toàn v n t i

i .6

................................................................................................6

1.2.1.1

ng kinh t , chính tr , xã h

c ..............................6

1.2.1.2

ng pháp lý .........................................................................................7

1.2.2 Các y u t vi mô ................................................................................................8
1.2.2.1 Quy mô tài s n c

i .....................................................8

1.2.2.2 Ti n g i c a khách hàng .................................................................................9
1.2.2.3 Ti

i v i khách hàng ....................................................................9

1.2.2.4 D phòng các kho
1.2.2.5 Kh

...........................................................10
n...................................................................................10


1.2.2.6 L i nhu n ......................................................................................................10
1.2.2.7 H s
1.3

òn b y ................................................................................................11

S c n thi t ph i nghiên c u các y u t

v nt
1.4

n h s an toàn

i ...............................................................................11
Các nghiên c u trên th gi i v các y u t

v nt

n h s an toàn

i ...............................................................................12

1.4.1 Nghiên c u c a Ahmet Büyüksalvar

..........12

1.4.2 Nghiên c u c a Mohammed T. Abusharba, Iwan Triyuwono, Munawar Ismail
và Aulia F. Rahman (2012) .......................................................................................12
1.4.3 Nghiên c u c a Ijaz Hussain Bokhari và Syed Muhamad Ali (2009) .............13
1.4.4 Nghiên c u c a Farah Margaretha và Diana Setiyaningrum (2011) ...............13
1.5

Kinh nghi m v nâng cao h s an toàn v n c a m t s ngân hàng th

gi i và bài h

i v i các NHTM Vi t Nam........................................................14

1.5.1 Kinh nghi m c a m t s ngân hàng trên th gi i............................................14
1.5.2 Bài h c kinh nghi m cho các NHTM Vi t Nam.............................................16
K t lu

1................................................................................................. 17
CÁC Y U T

N H

TOÀN V N T

NG M I C

S

AN

PH N VI T NAM

...................................................................................................................................19
2.1

Gi i thi u các

i c ph n Vi t Nam .......................19

2.1.1 Quá trình hình thành và phát tri n ...................................................................19
2.1.2 Các ho

ng kinh doanh ch y u ..................................................................20

2.1.3 K t qu ho
2.2

ng kinh doanh .........................................................................21

Th c tr ng h s an toàn v n t i các

i c ph n

Vi t Nam ..................................................................................................................28
2.2.1 Quy

nh v h s an toàn v n .........................................................................28

2.2.2 Th c tr ng h s an toàn v n ...........................................................................31
2.3

Các y u t

n h s an toàn v n t i các Ngân

m i c ph n Vi t Nam.............................................................................................34
2.3.1 Quy mô tài s n ................................................................................................34
2.3.2 Quy mô v n ch s h u ..................................................................................36

2.3.3 Ho

ng nh n ti n g

i v i khách hàng ................................39


2.3.4 Kh

n.....................................................................................44

2.3.5 D phịng r i ro tín d ng .................................................................................46
2.3.6 Kh
2.4

i ............................................................................................49

Phân tích các y u t

n h s an toàn v n t i các Ngân hàng

i c ph n Vi t Nam ...............................................................................54
2.4.1 Mô t m u nghiên c u......................................................................................54
2.4.2 Mô t các bi n trong mô hình ..........................................................................55
2.4.3 Mơ hình nghiên c u .........................................................................................55
2.4.4 K t qu nghiên c u ..........................................................................................58
2.4.4.1 Th ng kê mô t các bi n trong mơ hình........................................................58
2.4.4.2 Ma tr n hi

................................................................................59

2.4.4.3 Các ki

nh s d ng trong mơ hình ..........................................................60

2.4.4.4 K t qu h i quy .............................................................................................61
2.5

ng c a các y u t

các

n h s an toàn v n t i

i c ph n Vi t Nam .....................................................63
2................................................................................................. .67

K t lu

I PHÁP NÂNG CAO H
IC
3.1

S

AN TOÀN V N T I CÁC

PH N VI T NAM .....................................68

ng nâng cao h s an toàn v n t i các

i

c ph n Vi t Nam ....................................................................................................68
3.2

Gi i pháp nâng cao h s an toàn v n t i các

ic

ph n Vi t Nam .........................................................................................................69
n ch s h u ........................................................................................69
3.2.2 Nâng cao ch
y m nh ho

ng tín d ng ..........................................................................70
ng nh n ti n g i c a khách hàng ........................................73

3.2.4 Nâng cao kh
3.2.5 Xây d

i ..............................................................................75
u......................................................................................76
c qu n tr

3.2.7 Xây d ng, phát tri n và t
3.2.8
3.3

u hành..........................................................77

ngu n nhân l c ...............................78

n công ngh .............................................................................79
Gi i pháp h tr ...........................................................................................79
i v i Chính ph ............................................................................................79


iv
K t lu n

c ..........................................................................80
3................................................................................................. 81

K T LU N..............................................................................................................83
DANH M C TÀI LI U THAM KH O
PH L C


DANH M C CÁC T

VI T T T

ACB

i c ph n Á Châu

ABBANK

i c ph n An Bình

ASEAN

: Hi p h i các qu c gia khu v

BCTC

: Báo cáo tài chính

BIDV

:

CAR

: H s an tồn v n

i c ph

DONGABANK

và Phát tri n Vi t Nam

i c ph
tính

EXIMBANK
GDP

i c ph n Xu t Nh p kh u
: T ng s n ph m qu c n i

HDBANK

i c ph n Phát tri n H Chí Minh

SACOMBANK

i c ph n Sài Gịn T

SAIGONBANK

i c ph n Sài Gịn Cơng T

SHB

i c ph n Sài Gòn

SEABANK

i c ph

MARITIMEBANK : Ngân

i c ph n Hàng h i

MBBANK

i c ph n Q

OCB

i c ph n P

OCEANBANK

i c ph

PNB

i c ph n P

NVB

i c ph n Nam Vi t

NH

NHNNg

i

iD

: Ngân hàng

NHNN

c
: Ngân hàng

c ngoài

NHTM

i

NHTMCP

i c ph n

NHTMNN

c

OECD

: T ch c H p tác và Phát tri n Kinh t

WTO

: T ch

TCTD

: T ch c tín d ng

i th gi i

Hà N i

TT
TECHCOMBANK

i c ph n K

ROA

: Kh

i trên t ng tài s n

ROE

: Kh

i trên v n ch s h u

VCB

i c ph n Ngo i

t Nam

VIETCOMBANK

i c ph n Ngo

t Nam

VIETINBANK

i c ph

t Nam

VCSH

: V n ch s h u

i c ph n B n Vi t
VIB
VND
VPBANK

i c ph n Qu c t
: Vi

ng
i c ph n Vi t Nam Th

ng


DANH M C CÁC B NG

B ng 2.1: S

ng các NHTM Vi

B ng 2.2: Ngu n v

n 2007 - 2013 .......................... 19

ng t i các NHTMCP Vi

n 2007 - 2013

..................................................................................................................................22
B

tín d ng t i các NHTMCP Vi

B ng 2.4: T

o n 2007 - 2013 ......24

tín d ng t i các NHTMCP Vi

n

2007 - 2013 ..............................................................................................................25
B ng 2.5: L i nhu n sau thu t i các NHTMCP Vi
B ng 2.6: CAR t i các NHTMCP Vi

n 2007

201327

n 2007 - 2013 ....................... 31

B ng 2.7: T ng tài s n c a các NHTMCP Vi

n 2007

B ng 2.8: Quy mô v n ch s h u c a các NHTMCP Vi

2013 .........35
n 2007 -

2013 ......................................................................................................................... 37
B ng 2.9: S

n g i c a khách hàng t i các NHTMCP Vi

n

2007 - 2013 ..............................................................................................................40
B

i v i khách hàng t i các NHTMCP Vi t Nam giai
n 2007 - 2013 .....................................................................................................43

B ng 2.11: H s thanh kho n c a các NHTMCP Vi

n 2007 - 2013

..................................................................................................................................45
B ng 2.12: Tình hình trích l p d phịng r i ro tín d ng t i các NHTMCP Vi t
n 2007 - 2013 .....................................................................................47

B ng 2.13: L i nhu

c thu t i các NHTMCP Vi

n 2007 -

2013 ......................................................................................................................... 50
B ng 2.14: ROA t i các NHTMCP Vi
B ng 2.15: Mô t các bi

n 2007 - 2013 ....................53

c s d ng trong mơ hình h i quy ........................... 55

B ng 2.16: Mô t các bi n trong mơ hình ............................................................... 58
B ng 2.17: Ma tr n hi
B ng 2.18: H s

........................................................................59
uy n tính (VIF) c a các bi n trong mơ hình...........60


B ng 2.19: K t qu

c tính các nhân t

ng

n CAR theo Pooled OLS,

FEM, REM, FGLS và GMM ...................................................................................62
B ng 2.20: K t qu h i quy .....................................................................................63


1
L IM
1. Lý do ch

U

tài

H th ng ngân hàng là m ch máu c a n n kinh t , là m t trong nh ng y u t quan
tr ng góp ph

y n n kinh t phát tri n. Trong th i gian qua, chúng ta ch ng

ki n s phát tri n ngày càng hoàn thi n và l n m nh c a h th ng ngân hàng trong
c, tuy nhiên, chính s bùng n ho

ng c v quy mô và m

h th ng ngân hàng trong th i gian ng n v
ng tr c ti
ns

ng c a

m n nh ng r i ro và nguy

n s an toàn và lành m nh c a h th ng NHTM

v c a ngân hàng và b o v l i ích c

i g i ti n các nhà qu n

lý ngành ngân hàng ph i duy trì và nh n m nh t m quan tr ng c a h s an toàn v n
trong ho

ng ngân hàng theo tiêu chu n Basel.

quan tr ng trong vi

m b o an toàn trong ho
b o v nh

là m t trong các ch tiêu r t
ng c a các NHTM. T l này

i g i ti

c r i ro c a ngân hàng và

u qu c a h th ng tài chính tồn c u. Hay nói cách
mb

c t l này t

t o ra m t t

m

ch ng l i nh ng cú s c v tài chính, v a t b o v mình, v a b o v nh

i

g i ti n.
Chính vì lý do trên vi c tìm hi u các y u t

n h s an toàn v n c a

ngân hàng là h t s c c n thi t, cho chúng ta m t b ng ch ng c th
bi n pháp nh m

nh ho

ng c a h th ng NHTM

kinh t . Chính vì v y tác gi ch

ác y u t

an tồn v n t i các N

i c ph n Vi t Na

có nh ng
n phát tri n
nh s
tài nghiên

c u.
2. M c tiêu nghiên c u c
-

nh các y u t

tài
n h s an toàn v n t i các NHTMCP Vi t

Nam.
-

ng c a các y u t lên h s an toàn v n t i các
NHTMCP Vi t Nam.

-

i pháp phát huy nh ng y u t tích c c, h n ch nh ng y u t tiêu
c c nh m nâng cao h s an toàn v n t i các NHTMCP Vi t Nam.


2
c nh ng m c tiêu nêu trên, n i dung

l i nh ng câu h i nghiên

c
-

Nh ng y u t nào

n h s an toàn v n t i các NHTMCP Vi t

Nam?
-

M

ng c a các y u t

Vi t Nam
-

i v i h s an toàn v n t i các NHTMCP

nào?

phát huy nh ng y u t tích c c, h n ch nh ng y u t tiêu c c nh m nâng
cao h s an toàn v n t i các NHTMCP Vi t Nam thì c n ph i làm gì?
3.

ng và ph m vi nghiên c u

-

ng nghiên c u: s

ng c a các y u t

n h s an toàn v n t i

các NHTMCP Vi t Nam
-

Ph m vi nghiên c u:

n th

m 31/12/2013 có 37 NHTMCP, tuy nhiên

do th i gian nghiên c u có h n và m t s ngân h
nghiên c
-

s li u nên ch

c trong ph m vi 22 NHTMCP Vi t Nam.

Th i gian nghiên c u

4.

nt
u

Lu

d ng các

-

nh tính: thu th p, t ng h p, phân tích các s li u và
s an toàn v n t i các NHTMCP Vi t Nam.

-

ng: s d ng ph n m m Stata 11, phân tích d
li u b ng (panel data) v i các
fects (FEM
pháp FGLS và

so sánh và có s l a

ch n t

t cho mơ hình nghiên c

phân tích các y u t

n h s an toàn v n t i các NHTMCP Vi

nh

n 2007

2013.
5. K t c u c a lu
Ngoài ph n m

u và k t lu n, k t c u c a lu

ng quan v các y u t
i

n h s an toàn v n t i ngân hàng


3
ut

n h s an toàn v n t i các Ngân hàng

i c ph n Vi t Nam
i pháp nâng cao h s an toàn v n t i các
ph n Vi t Nam.

ic


4
NG QUAN V

CÁC Y U T

AN TOÀN V N T I

NH

S

I

1.1 H s an toàn v n t i NHTM
1.1.1 Khái ni m
H s an toàn v n (Capital Adequacy Ratio
v v nc

i v i t ng tài s n có

chính c a ngân hàng. H s

CAR) t i NHTM là m
i r i ro, bi u th s c m nh tài
b o v nh

c r i ro c

u qu c a h th ng tài

chính tồn c u. B ng h s

i ta có th

hàng thanh tốn các kho n n có th i h

c kh

t o ra m t t

v mình, v a b o v nh

a ngân

i m t v i các lo i r

ro tín d ng, r i ro v n hành.
này t c là

i g i ti n

i
mb

ch s

m ch ng l i nh ng cú s c v tài chính, v a t b o
i g i ti n.
này giúp x

o

ân

hàng t

1.1.2

:
CAR =

(

)

X 100%

(1.1)

-

a các ngân


5

.

.
- V

- Tài s

u ch nh r i ro là t ng t t c các tài s n do ngân hàng n m gi

tính tốn theo tr ng s

i v i r i ro tín d ng theo m t công th
u h t các ngân hàng t

theo chu n c a ngân hàng Thanh toán Qu c t
1.1.3

c
n
u

t ra nh ng tr ng s này.

n

giá ho

bàn lu

.

hàng
-

the
.
-

cho NHTM. Kinh doanh


6

Ngoài ra CAR

,k
,k

1.2 Các y u t

ng

n h s an toàn v n t i

m i

1.2.1 Các y u t
1.2.1.1

ng kinh t , chính tr , xã h

c

i là m t t ch c tài chính trung gian v i v trí là m ch
máu c a n n kinh t , vì v y nh ng bi
h i có nh ng n

ng khơng nh

kinh t , chính tr và xã h i

ng c
n ho

ng kinh t , chính tr và xã
ng c a ngân hàng. N

nh s t

c nh

ng c a các NHTM. Khi n n kinh t
trong n n kinh t
các NHTM d

nh, các khu v c

ng s n xu t, kinh doanh s giúp

y và m r ng các ho
i nhu n. T

n i. T

u ki n thu n l i cho ho t

ng cao và

u có nhu c u m r ng ho

ng

ng tín d ng t

ng kinh t th hi n qua t ng s n ph m qu c

ng GDP

n cung c u tín d

ng ti n g i

c a các t ch c và cá nhân trong n n kinh t . Khi n n kinh t

ng cao t

nhu c u tín d

ng s n xu t,

t phát t nhu c u m r ng ho

kinh doanh c a các ch th trong n n kinh t , vì v y các NHTM có nhi u l a ch n
c l a ch n nh ng khách hàng t
ti n hành cho vay và gi m thi u r i ro trong ho

tiêu chu
ng tín d ng. Bên c

c tài chính


7
ng ti n g

t y u t góp ph

trong ho

m b o an toàn

ng c a NHTM.
cl

ng kinh t , chính tr và xã h i b t n l i là m t nhân t

ng tiêu c

n ho

ng c a NHTM nói chung và h s an tồn v n nói

u vay v n gi m sút, ho
r i ro v

ng tín d ng c a NHTM n ch

quá h n, n x
u này s

y

ng th i chi phí d phịng r i ro

ng tiêu c

n s an tồn trong ho

ng c a

NHTM.
a, hi n nay toàn c u hóa và q trình h i trình h i nh p kinh t qu c
t

n ra ngày càng sâu và r

c bi

c tài chính ngân hàng.

i các NHTM ph i t nâng cao s c m nh tài chính, hồn thi n sao
cho phù h p v i các tiêu chu n theo thông l qu c t v h s an tồn v n thì m i
có th c nh t

c v i nh ng t

y ti m l c v v n, công ngh

c qu n lý.
1.2.1.2

ng pháp lý
ng pháp lý bao g

ng b

c a h th ng pháp lu t,

i lu t và vi c ch p hành lu t. N u h th ng pháp lu

c xây

d ng không phù h p v i yêu c u phát tri n c a n n kinh t thì s là rào c n l n cho
ho

ng kinh t nói chung và ho

ng c a NHTM nói riêng.

Có th
r

c a ti n t có
n t ng th n n kinh t

mc

hàng là mang tính lan truy n, tính h th
tm
lý n

c kinh doanh ngân
n nh

c kinh doanh

i ph i có s qu n lý nghiêm ng t c

n

c nh m th c thi chính sách ti n t qu c gia, nh m b o v s an tồn c a

h th ng tài chính ngân hàng, b o v quy n l i c
M

ng sâu

b

i g i ti

m an tồn trong ho

có th t o ra các d ch v toàn di n cho ngân hàn
bu c theo h th ng trong quá trình ho

i ph i duy trì tính ràng

ng c a các ngân hàng, bao g m c nh ng

ràng bu c v m t k thu t và v m t t ch c, có th do các ngân hàng t thi t l p
hay do các yêu c u c

n lý n

c. Tính h th ng không ch

thu n là do yêu c u có s th ng nh t v k thu t nghi p v trên ph m vi ngày càng


8
r ng mà

c b sung b i nhu c u ph i h tr l n nhau gi a các ngân hàng v

thanh kho n, v n kh d ng, v chia s r

m b o s an toàn c a c h th ng

ngân hàng và n n kinh t .
Ho

ng kinh doanh c

t trong m t môi

ng pháp lý nghiêm ng t, b chi ph i r t m nh b
chính

ti n t qu c gia. Ho

ng c a chính sách tài

ng kinh doanh c a m

c

m c

t qu không ch nh ng n l c c a b n thân ngân hàng mà còn
l thu c ch t ch vào kh
v i th

t c a ngân hàng v i các ngân hàng khác và

ng tài chính.

là ti

ng pháp lý có vai trị quan tr ng,

giúp cho ho

ng c a ngân hàng ngày càng an toàn, phát tri n nhanh và

b n v ng.
1.2.2 Các y u t vi mô
1.2.2.1 Quy mô tài s n c a NHTM
Quy mô

c th hi n thông qua t ng tài s n hi n có c a NHTM. T ng tài

s n ngày m
u này

ng t
ng t i ho

n m r ng quy mơ,
ng ngân hàng

an tồn v n c a ngân hàng. S
nghiên c

nh s
c minh ch ng thông qua các

a các nhà kinh t h c. Jim Wong, Ka-fai Choi và Tom Fong

(2005) khi nghiên c u các y u t

ng h s an toàn v n c a ngân hàng

Hong

ra r ng quy mô ngân hàng quan h t l ngh ch v i CAR b i vì ngân
hàng càng l n thì càng n m gi nhi u tài s n r

i ngân hàng nh . Cùng

m

ng

quy mô tài s n c a ngân hàng r t quan tr ng và

ch v i CAR.

n thì CAR càng nh . Tuy nhiên m t nghiên
c u c a Jackson và các tác gi (2002) l i cho r ng ngân hàng càng l n s có xu
ng gi CAR càng l n do d tr v
v y

t quá s

n nghiên c

quan h gi a quy mô ngân hàng v i CAR, m
thu

ch.

i c a th
a thì

n th y có m t m i

quan này có th


9
1.2.2.2 Ti n g i c a khách hàng
Ho

ng v n là m t trong nh ng ho

xuyên c a NHTM giúp ngân hàng có th ho
các hình th
nh

ng

ng m

ng. Trong s

ng v n thì nh n ti n g i c a khách hàng là hình th c ch y u

ng ti n g i c

ng t

ng v n h

u

c

c kh

nh thông qua ni m tin

và s l a ch n c a khách hàng. Ti n g i khách

ty ut

ng

n CAR c a NHTM. Theo nghiên c u c a Kleff and Weber (2003), nhìn chung
v n t ti n g i khách hàng có chi phí th
chính khác

tài

u hay các ch ng khoán v n khác. Khi ti n g i khách hàng
gân hàng s có nhi

quy n l

i g i ti

m b o

m b o tính thanh kho n cho ngân hàng. N

ti n không th

cs

hàng s duy trì CAR th

nh c a ngân hàng mà h g i ti n thì ngân
l v nt

v n mà ngân h

ig i

it l v nt

s an toàn

i g i ti

ngân hàng m

a
i g i ti n có th bi t chính xác ngân

hàng mà h g i ti n có kh

nh thì ngân hàng s có th duy trì kh

ng m nh v ngu n v n t

i g i ti n s ch p nh n lãi su t ti n g i

th

ym

ch gi a h

s ti n g i khách hàng và h s an toàn v n.

1.2.2.3 Ti
Ho

i v i khách hàng
ng cho vay c

t trong nh ng y u t

ng

n CAR, th hi n thông qua h s ti n cho vay c a ngân hàng là t l gi a t ng
kh

ng ti n cho vay và t ng tài s n c a ngân h

vì cho th y m i quan h gi a m
h
r
toàn v

h s r t quan tr ng

ng hóa và m t bên là thi t l

ng c a các kho n cho vay v i danh m c tài s n v n. Khi
i g i ti n s

p cho nh ng m t mát vì v y h s an

Trong nghiên c u c a

s ti n cho vay và CAR có m i quan h cùng chi
c l i.

ra r ng gi a h
s ti n cho vay


10

1.2.2.4 D phòng các kho

i

D phòng các kho

d tr cho

nh ng m t mát có th x y ra trong t ng s ti n cho vay c a ngân hàng trên b ng cân
i k toán,

i di n cho t ng s ti

trang tr i cho các thi t h

tính trong kho n m c cho vay. H s d phòng các kho
NHTM

c
a

nh b ng t l gi a t ng giá tr d phòng cho các m t mát trong

danh m c cho vay trên t ng s ti n cho vay. H s này
trong các y u t

t

nh r i ro c a ngân hàng. Chúng ta có th nh n th y có m i
c chi u gi a h s d phòng các kho
a ngân hàng s d

vi

cl im

th

n ch s h

và CAR
n nhi

ng tích c c có th báo hi u r ng ngân hàng có

nm

l

kh c ph c nh ng tình hu ng x u có

th g p ph i. Nghiên c u c a Blose (2001) ch ra r ng vi c d phòng các kho n cho
gây ra s suy gi m v CAR. Còn Hassan (1992) và Chol (2000)
p lu n m

h ch gi a h s d phòng các kho n cho vay khó

và CAR.
1.2.2.5 Kh

n

Kh

n c a NHTM

ti n m t và các kho

c th hi n thông qua h s gi

n v i t ng tài s n mà ngân hàng n m gi , kh
chuy

m

i tài s n thành ti n

ng các nhu c u tài chính khác. Kh
c xem là m t y u t

n

n CAR. Nghiên c u c a Angbazo (1997)

nói r ng t l v n

ti n m t ho c

ro thanh kho n d

n phí b o hi m thanh kho n th

s

ng

tính thanh kho n ngân hàng có th có m t tác

làm gi m r i
i nhu n ròng. Vì v y,
ng tích c c

n CAR.

1.2.2.6 L i nhu n
L i nhu n là m t trong nh ng y u t
h t các ngân hàng khi mu

n CAR c a NHTM. H u

i nhu

r i ro. Gropp và Heider (2007) khi nghiên c u các ngân hàng

m gi tài s n
Châu Âu th y r ng


11
l i nhu n

ng gi l

n

n. Vì v y, h cho r ng

có m i quan h tích c c gi a l i nhu n và CAR.
1.2.2.7 H s

y

Y u t

y

NHTM. C

b ng t ng v n ch s h u trên t ng tài s n c a

s tìm th y ngân hàng

y cao s có nhi u r

v i các ngân hàng khác. Các ngân hàng s d

y cao

so
v n ch s

h u do chi phí v n ch s h u cao. Cu i cùng các ngân hàng s d
s có v n ch s h u th
chi u gi a h s
1.3

y cao

y t o ra. Vì v y có m i quan h cùng

y và CAR.

S c n thi t ph i nghiên c u các y u t

v nt

n h s an toàn

i
Trong ho

ng c a ngân hàng có r t nhi u khía c nh có th

c phân tích.

s an tồn v n là m t trong nh ng ch tiêu quan tr ng

nh tính

an tồn trong ho
nh ng quy

ng c a NHTM

ra

nh qu n lý v a nâng cao hi u qu v

m b o an toàn trong ho t

ng kinh doanh. Vi c nghiên c u các y u t

n h s an toàn v n t i

NHTM là m t vi c c n thi t, nh t là trong b i c nh n n kinh t h i nh

n

nay. B i vì:
S

m xu ng c a CAR có th do nhi u y u t

u có m t s bi
do bi

ng b

o ngân hàng s c n bi

ng và s bi

c các y u t

os

c nh ng gi i pháp h u hi

c nh ng y u t tích

c nh ng y u t tiêu c c.

Ngồi các y u t thu c v

m ngân hàng thì các y u t

hình kinh t , chính sách c

n CAR t i NHTM. M i
u

th i kì. Vi

n ngân hàng trong t ng

i ban qu n tr ngân hàng ph i có nh ng chi

ph n ng k p th

có th giúp ngân hàng ho

th p nh t các

ng khơng t

n CAR

c lí

ng t t hay x u, trong m t kho ng

th i gian ng n hay kéo dài. Khi bi

c c và h n ch

ng. Do

ng

n CAR

các nhà qu n tr ngân hàng ho

nh và h n ch r i ro
u các y u t
nh các chi

nh
c


12
kinh doanh phù h p theo t

n nh

m b o CAR

ni m tin c a khách hàng v i ngân hàng.
1.4

Các nghiên c u trên th gi i v các y u t

v n t i ngân hàn

n h s an toàn

i

1.4.1 Nghiên c u c a

Nghiên c u này v i m

u t quy

các NHTM Th

n 2006

v i bi n ph thu c là CAR và 9 bi

n CAR c a

2010, mơ hình nghiên c

c xây d ng

cl

hàng (SIZE), h s ti n g i trên t ng tài s n (DEP), h s ti n cho vay trên t ng tài
s n (LOA), d phòng kho

, h s thanh kho n (LIQ), l i

nhu n trên t ng tài s n (ROA), l i nhu n trên v n ch s h u (ROE), t l thu nh p
lãi c n biên ròng (NIM) và h s

V i vi c s d ng d li u b

h

k t qu c a nghiên c u ch ra r ng trong s các bi
(LOA), l i nhu n trên v n ch s h u (ROE) và h s
âm lên CAR

phịng kho

t ng tài s

ng,

c l p ch có h s cho vay
ng
i nhu n trên

n còn l

m t th ng

kê.
1.4.2 Nghiên c u c a Mohammed T. Abusharba, Iwan Triyuwono, Munawar
Ismail và Aulia F. Rahman (2012)
Nghiên c u c a Mohammed T. Abusharba, Iwan Triyuwono, Munawar
Ismail và Aulia F. Rahman (2012) v h s an toàn v n c a các Ngân hàng H i giáo
Indonesia

n 2009

ph thu c là CAR và 5 bi

2011. Mơ hình nghiên c

c xây d ng v i bi n

cl

i nhu n trên t ng tài

s n (ROA), t l n x u c a ngân hàng (NPF), h s ti n g i trên t ng tài s n
(DEP), t l t ng s ti n ngân hàng cho vay trên t ng s ti n g i c a khách hàng t i
ngân hàng (FDR), hi u qu ho

ng c a ngân hàng (OEO). Mơ hình nghiên c u


13
CAR i
it
K t qu nghiên c u ch ra r ng là l i nhu n trên t ng tài s n (ROA) và t l
t ng s ti n ngân hàng cho vay trên t ng s ti n g i c a khách hàng t i ngân hàng
(FDR) có m

lên CAR. T l n x u (NPL) có m i
i CAR. Các bi n còn l

m t th ng kê.

1.4.3 Nghiên c u c a Ijaz Hussain Bokhari và Syed Muhamad Ali (2009)
Nghiên c

nh các y u t quy

danh m

n CAR t i các NHTM

i ro (PR), t l an tồn v n trung bình ngành

(ACAR), ti n g i c a khách hàng (DEP), l i nhu n trên v n ch s h u (ROE), t c
ng kinh t (GDP). Nghiên c u s d ng các phân tích th ng kê mơ t
c ti

ng các y u t quy

Pakistan v i s li u l y t

n CAR t i các NHTM
n 2005-2009. Mơ hình nghiên c u

it
Nghiên c u s d

ng. K t qu cho

th y có m
m

nh gi a ti n g i, l i nhu n trên v n ch s h u, danh
i ro v i CAR.

1.4.4 Nghiên c u c a Farah Margaretha và Diana Setiyaningrum (2011)

M

a nghiên c

nh nh

ng r i ro, ch t

ng qu n lý ngân hàng, quy mơ ngân hàng và tính thanh kho n có
i bi n ph thu c là CAR và 6 bi
ch s

n

c l p là n x u (X1),

i ro (X2), t l thu nh p lãi c n biên ròng (X3), quy mô ngân hàng

(X4), h s gi a tài s n ng n h n trên t ng ti n g i c a khách hàng (X5) và h s
gi a v n ch s h u trên t ng n ph i tr (X6). Nghiên c u l y m u là các NHTM
niêm y t trên S giao d ch ch ng khốn Indonesia và có báo cáo tài chính trong th i
gian t 2003-

li

này h
nghiên c u

ng và h i quy c
:

c s d ng trong nghiên c u
ng (Fix effects). Mơ hình


14
K t qu nghiên c u ch ra r ng ch s

i ro, t l thu nh p lãi c n

biên ròng và h s gi a tài s n ng n h n trên t ng ti n g i c a khách hàng có m t
ng tiêu c

lên CAR. Trách nhi m thanh kho n nhìn th y t v n

ch s h u/t ng n ph i tr có m t

ng tích c c và quan tr

n CAR.

1.5 Kinh nghi m v nâng cao h s an toàn v n c a m t s ngân hàng th gi i
và bài h

i v i các NHTM Vi t Nam

1.5.1 Kinh nghi m c a m t s ngân hàng trên th gi i
- Kinh nghi m c a Singapore
Singapore

t ra t l v n áp d ng v i các ngân hàng

thi u c a toàn c

c ng c uy tín cho v th

ti n t
tr

im ct i
n

nh m i ngân hàng t

u mang t m quan

ho

ng c a các ngân hàng v ng

i v i h th ng, t l v
u ki

s

ng

637 c a MAS v yêu c u v n r

i v i các ngân hàng t i

th c hi n Basel III. T l an toàn v n c ph

ng (common equity

tier 1- CET1) t i thi u ph

i t l CET1 c a

U ban Basel v giám sát ngân hàng (Basel Committee on Banking supervision BCBS)

u các ngân hàng Singapore

ng yêu c u an tồn v n

t i thi u theo thơng l qu c t t ngày 01/01/2013, s

i yêu c u

c a BCBS. Cách ti p c
các ngân hàng Singapore s

ngày 01/01/2013,
ng m t t l an toàn v n c ph

ng t i thi u

là 4,5%, t l an toàn v n c p 1 t i thi u là 6,0%, và CAR t i thi u là 8,0%. Phù
h p v i các yêu c u c

tt

2,5% trên các yêu c u an toàn v n t i thi u, t l
u ch nh và các kho n kh u tr khác: L i th

m b o toàn v n là
ts

i (goodwill) và các tài s n

n thu thu nh p hoãn l i (deferred tax assets- DTA)
c kh u tr kh i CET1 thay vì v n c
s CAR, nâng t l
D nd nt

m b o t n v n s nâng t l

c tính vào t ng h
có th ch

cho các r i ro h th ng.