NGHIÊN CỨU CÁC YẾU TỐ ẢNH HƯỞNG ĐẾN LỢI NHUẬN CỦA NGÂN HÀNG TMCP XUẤT NHẬP KHẨU VIỆT NAM.PDF

B GIÁO DCăVẨăẨOăTO
TRNGăI HC KINH T TP.H CHÍ MINH
***




PHM TH BÍCH TRÂM






NGHIÊN CU CÁC YU T NHăHNGăN
LI NHUN CAăNGỂNăHẨNGăTHNGăMI
C PHN XUT NHP KHU VIT NAM







LUNăVNăTHCăSăKINHăT

TP.H CHÍ MINH - NMă2013

B GIÁO DCăVẨăẨOăTO
TRNGăI HC KINH T TP.H CHÍ MINH
***



PHM TH BÍCH TRÂM


NGHIÊN CU CÁC YU T NHăHNGăN
LI NHUN CAăNGỂNăHẨNGăTHNGăMI C
PHN XUT NHP KHU VIT NAM


Chuyên ngành: TÀI CHÍNH - NGÂN HÀNG
Mã ngành: 60340201


LUNăVNăTHCăSăKINHăT

NGIăHNG DN KHOA HC:
PGS-TS. TRM TH XUỂNăHNG

TP.H CHÍ MINH - NMă2013


LIăCAMăOAN

Tác gi xină camă đoană lună vnă thcă să kinhă t: "Nghiên cu các yu t nh
hng đn li nhun ca Ngân hàng thng mi c phn Xut Nhp Khu Vit
Nam" là kt qu ca quá trình hc tp nghiêm túc và là công trình nghiên cu khoa
hcăđc lp ca riêng bn thân tác gi.
Nhng s liu, kt qu nêu trong lunăvnălƠătrungăthc, có ngun gc rõ ràng;
đc trích dn và có tính k tha, phát trin t các tài liu, tp chí, các công trình
nghiên cuăđƣăđc công b, các website Kt qu nghiên cu ca lunăvnăchaă
tngăđc công b trong bt k công trình nghiên cu khác.
Tôi xin chu hoàn toàn trách nhim v liăcamăđoanăcaămìnhătrc nhng quy
đnh caănhƠătrng.

Tp.H ChíăMinh,ăngƠyă ăthángă ănmă2013
Ngiăcamăđoan



Phm Th Bích Trâm


MC LC
TRANG PH BÌA
LIăCAMăOAN
MC LC
DANH MC CH CÁI VIT TT

DANH MC BNG BIU
DANH MCăSă, BIUă
Trang
1. Tính cp thit caăđ tài 1
2. Mc tiêu 2
3.ăiătng nghiên cu 2
4. Phm vi nghiên cu 2
5.ăPhngăphápănghiênăcu 2
6.ăụănghaăcaăđ tài 3
7. Kt cu ca lunăvn 3

CHNGă1:ăTNG QUAN CÁC YU T NHăHNGăN LI
NHUN CAăNGỂNăHẨNGăTHNGăMI 4
7. LI NHUN CAăNGỂNăHẨNGăTHNGăMI 4
8. Khái nim v li nhun 4
9. Khái nim 4
10. Vai trò ca li nhun 4
11. Các yu t cu thành li nhun caăNgơnăhƠngăthngămi 5
12. Tng thu nhp 5
13. Tng chi phí 6
14. Các ch tiêuăđánhăgiáăli nhun caăNgơnăhƠngăthngămi 7
15. T l li nhun trên vn ch s hu (ROE) 7
16. T l thu nhp trên tng tài sn (ROA) 8
17. T l thu nhp cn biên 9

18. T l tài sn sinh li 10
19. CÁC YU T NHă HNGă N LI NHUN CA NGÂN HÀNG
THNGăMI 10
20. Các yu t ch quan ca Ngân hàng 10
21. Nng lc tài chính ca Ngân hàng 10

22. Nng lc qun tr điu hành 12
23. Chính sách phát trin ngun nhân lc 13
24. Ch trng v đu t đ phát trin công ngh ngân hàng 13
25. Các yu t khách quan 13
26. Các yu t kinh t 13
27. Các yu t chính tr - pháp lut 14
28. Yu t khoa hc, công ngh 15
29. TNG QUAN CÁC NGHIÊN CUă TRCă ỂYă V CÁC YU T
TÁCăNGăN LI NHUN NGÂN HÀNG 15
30. Các nghiên cu trên th gii 15
31. Samina Riaz, Ayub Mehar (2011) 16
32. Deger Alper và Adem Anbar(2011) 16
33. Khizer Ali, Muhammad Farhan Akhtar và Hafiz Zafar Ahmed (2011)
17
34. Andreas Dietricha và Gabrielle Wanzenried (2010) 17
35. Fadzlan Sufian (2010) 18
36. Sufian và Habibullah (2009) 19
37. Bennaceur và Goaied (2008) 19
38. Kosmidou, Pasiouras và Tsaklanganos (2007) 20
1.3.1.9 Panayiotis P.Athanasoglou, Sophocles N.Brissimis và Matthaios
D.Delis (2005) 20
39. Các nghiên cu ti Vit Nam 21
40. Nghiên cu ca Phan Th Hng Nga (2011) 21
41. Nghiên cu ca Phm Hu Hng Thái 22
42. Nghiên cu ca Ngô Phng Khanh (2013) 22

Kt lunăChngă1 24

CHNGă 2:ă ÁNHă GIÁă CÁCă YU T NHă HNGă N LI
NHUN CAăNGỂNăHẨNGăTHNGăMI C PHN XUT NHP

KHU VIT NAM 25
2.1 GII THIU V NGỂNăHẨNGăTHNGăMI C PHN XUT NHP
KHU VIT NAM 25
 Quá trình hình thành và phát trin ca Ngân hàng TMCP Xut
Nhp Khu Vit Nam 25
Quá trình hình thành và phát trin 25
C cu t chc 25
Các hot đng kinh doanh ch yu ca Eximbank 26
Mt s s kin ni bt trong các nm gn đây 26
 Tình hình hotăđng kinh doanh ca Ngân hàng TMCP Xut Nhp
Khu Vit Nam 26
2.1.2.1 Huy đng vn 27
2.1.2.2 Cho vay khách hàng 28
2.1.2.3 Hot đng kinh doanh ngoi t, vàng 29
2.1.2.4 u t tài chính 30
2.1.2.5 Hot đng, dch v khác 31
o THC TRNG LI NHUN CA NGÂN HÀNG TMCP XUT NHP
KHU VIT NAM 32
 Căcu thu nhp ậ chi phí, li nhun 32
2.2.1.1 Thu nhp và chi phí lãi 32
2.2.1.2 Thu nhp và chi phí ngoài lãi 35
2.2.1.3 Chi phí d phòng ri ro tín dng 36
2.2.1.4 Li nhun sau thu 37
 ánhăgiáătìnhăhìnhăli nhun ngân hàng TMCP Xut nhp khu Vit
Nam qua các ch tiêu 38
2.2.2.1 T l li nhun ròng sau thu trên tng tài sn: (ROA) 38

2.2.2.2 T l li nhun ròng sau thu trên vn ch s hu (ROE) 39
2.2.2.3 T l thu nhp cn biên 40
2.2.2.4 T l sinh li hot đng 41

2.2.2.5 T l tài sn sinh li 42
o ÁNHă GIÁă CÁCă YU T NHă HNGă N LI NHUN NGÂN
HÀNG TMCP XUT NHP KHU VIT NAM 42
2.3.1ăánhăgiáăcácăyu t nhăhngăđn li nhun ca Ngân hàng TMCP
Xut Nhp Khu Vit Nam 42
2.3.1.1 Nng lc tài chính ca Ngân hàng 42
2.3.1.2 Nng lc qun tr điu hành ti Eximbank 46
2.3.1.3 Ngun nhân lc và chính sách nhân s 47
2.3.1.4 Nng lc công ngh 48
2.3.1.5 Yu t kinh t 49
2.3.1.6 Yu t chính tr - pháp lut 50
2.3.2 Kho sát các yu t nhăhngăđn li nhun ca Ngân hàng TMCP
Xut Nhp Khu Vit Nam 51
2.3.2.1 D liu nghiên cu 51
2.3.2.2 Mô hình nghiên cu 52
2.3.2.3 Phng pháp nghiên cu 56
2.3.2.4 Kt qu nghiên cu 58
2.3.3 Tóm tt kt qu nghiên cu 67
Kt lunăChngă2 69

CHNGă3:ăGII PHÁP KIM SOÁT CÁC YU T TÁCăNGăN
LI NHUN CA NGÂN HÀNG TMCP XUT NHP KHU VIT
NAM 70
3.1ăNHăHNG PHÁT TRIN NGÂN HÀNG TMCP XUT NHP KHU
VIT NAM 70
3.1.1 Tm nhìn phát trin 70
3.1.2 Mc tiêu phát trin 71

3.1.3ănhăhng phát trin caăEximbankăđn 2015 và tmănhìnăđn 2020
70

3.2ă XUT MT S GII PHÁP KIM SOÁT CÁC YU T TÁCăNG
N LI NHUN CA NGÂN HÀNG TMCP XUT NHP KHU VIT
NAM 72
3.2.1 Nghiên cu, hoàn thin và phát trin các sn phmăhuyăđng vn và
tín dng 73
3.2.2 Tip tc hoàn thin công tác qun lý ri ro tín dng 74
3.2.3ăTngăcng các bin pháp phòng nga, gim thiu ri ro tín dng 74
3.2.4ăNơngăcaoăchtălngăkimătoánăniăb 75
3.2.5ăNơngăcaoăchtălngădchăvăngơnăhƠng 76
3.2.6ăKimăsoátăchtăchăchiăphí 77
3.2.7 Nâng cao chtălngăngunănhơnălc 77
3.2.8ăNơngăcaoănngălc công ngh 78
3.2.9 Thành lp b phn nghiên cu và d báo các ch s kinh t vămô 78
3.2.10 Khuyn ngh i vi NHNN 79
3.2.11 Khuyn ngh đi vi chính ph 79
3.3 HN CH CAă TÀI 80
3.4ăHNG NGHIÊN CU TIP THEO 81
Kt lunăChngă3 82
KT LUN 83
DANH MC TÀI LIU THAM KHO
PH LC

DANH MC CH CÁI VIT TT

ACB : Ngân hàng TMCP Á Châu
BIDV : Ngân hƠngăTMCPăđuătăvƠăphátătrin Vit Nam
CPDPRR : Chi phí d phòng ri ro
CPH : Chi phí hotăđng
CTG :ăNgơnăhƠngăTMCPăCôngăthngăVit Nam
KTNB : Kim toán ni b

LN : Li nhun
MB :ăNgơnăhƠngăTMCPăQuơnăđi
NH : Ngân hàng
NHNN :ăNgơnăhƠngănhƠănc
NHTM : NgơnăhƠngăthngămi
NHTW :ăNgơnăhƠngătrungăng
NV : Nhân viên
RRTD : Ri ro tín dng
STB :ăNgơnăhƠngăTMCPăSƠiăgònăthngătín
TCB : Ngân hàng TMCP K thngăVit Nam
TCTC : T chc tài chính
TCTD : T chc tín dng
TMCP :ăThngămi c phn
VCB : Ngân hàng TMCP NgoiăthngăVit Nam





DANH MC BNG BIU

Trang
Bng 2.1: Ngun huy đng vn ca Eximbank 27
Bng 2.2: Doanh s mua bán ngoi t 30
Bng 2.3: Thu nhp lãi ca Eximbank 32
Bng 2.4: Chi phí lãi 33
Bng 2.5: Thu nhp ngoài lãi ca Eximbank 35
Bng 2.6: Chi phí d phòng ri ro tín dng 36
Bng 2.7: Li nhun ca các ngân hàng nm 2011, 2012 38
Bng 2.8: T l sinh li hot đng 41

Bng 2.9: So sánh tc đ tng ca vn ch s hu và li nhun 43
Bng 2.10: Cht lng cp tín dng ca Eximbank qua các nm 44
Bng 2.11: So sánh t l n xu và li nhun Eximbank 45
Bng 2.12: Tng tài sn Eximbank 45
Bng 2.13: Chi phí nhân viên 48
Bng 2.14:Tóm tt các bin ca mô hình 56
Bng 2.15: Kt qu phân tích thng kê mô t 58
Bng2.16: Kt qu phân tích tng quan ca các bin đc lp trong mô hình 62
Bng 2.17: Kt qu phân tích hi quy ca mô hình 1 64
Bng 2.18: Kt qu phân tích hi quy ca mô hình 2 66
Bng 2.19 : So sánh kt qu phân tích hi quy các ngân hàng 68









DANH MCăSă, BIUă

Trang
Hình 2.1: Vn huy đng ca các ngân hàng vào thi đim 31/12/2012 28
Hình 2.2: D n tín dng ca Eximbank 29
Hình 2.3: So sánh tc đ tng trng tín dng ca Eximbank so vi mc tng trng
trung bình ngành Ngân hàng 29
Hình 2.4: Tc đ tng trng tín dng ca các ngân hàng đn ht ngày 311/12/2012
29
Hình 2.5: Doanh s kinh doanh vàng 30

Hình 2.6: S liu đu t tài chính 31
Hình 2.7: C cu ngun thu nhp t lãi ca Eximbank 33
Hình 2.8 và hình 2.9 : C cu chi phí lãi 34
Hình 2.10: Thu nhp lãi thun ca Eximbank 35
Hình 2.11: Chi phí ngoài lãi ca Eximbank 36
Hình 2.12: Tình hình li nhun ca Eximbank 37
Hình 2.13: ROA ca Eximbank 39
Hình 2.14: ROA ca các Ngân hàng nm 2011, 2012 39
Hình 2.15: ROE ca Eximbank 40
Hình 2.16: ROE ca các Ngân hàng nm 2011, 2012 40
Hình 2.17: T l thu nhp lãi, ngòai lãi cn biên 40
Hình 2.18: T l tài sn sinh li ca Eximbank 42
Hình 2.19: Vn ch s hu các ngân hàng tính đn 31/12/2012 43
Hình 2.20: Vn ch s hu và vn điu l ca Eximbank 44
Hình 2.21: Tng tài sn ca các ngân hàng đn ngày 31/12/2012 46
Hình 2.22: C cu nhân s ca Eximbank đn ngày 31/12/2012 47
Hình 2.23: Din bin lm phát Vit Nam 49
Hình 2.24: Tc đ tng trng kinh t Vit Nam 50
Hình 2.25: Biu đ bin thiên ca các bin 60
Hình 2.26: Xu hng bin thiên ca tng bin trong mô hình 61


- 1 -
LI M U

1. TÍNH CP THIT CAă TÀI
CùngăviăvicătrăthƠnhăthƠnhăviênăthă150ăcaăTăchcăthngămiăThăgii,ăhă
thngăngơnăhƠngăVităNamăđƣăcóărtănhiuăthayăđi.ăNhiuăngơnăhƠngăđcăthƠnhălpă
(baoăgmătrongăvƠăngoƠiănc),ănhiuădchăvăngơnăhƠngăđcăcungăcp,ădoăđóăkháchă
hƠngăcóănhiuălaăchnăhnăchoănhuăcuăcaăh.ăHiănhpăkinhătăqucătăcóăthăđcă

coiălƠăxuăhngăchăđoăchiăphiăsăphátătrinăcaăngƠnhăngơnăhƠngătrongăthiăgianăti,ă
điuănƠyăđƣămăraănhiuăcăhiăchoăsăphátătrinăcaăkhuăvcătƠiăchínhăVităNamăậ
mtălnhăvcăluônăđcăcoiălƠăhtăscănhyăcm.ăQuáătrìnhăhiănhpăvaămangăliă
nhngăcăhiăđngăthiăcngăvaămangăliănhngătháchăthcăchoăsăphátătrinăcaăhă
thngăngơnăhƠngăVităNam.ă
HiănhpăsăgiúpăngƠnhăngơnăhƠngăVităNamădădƠngătipăcnăđcăcácăngună
vnătăthătrngătƠiăchínhăqucăt,ăhcăhiăđcănhiuăkinhănghimăqunălỦ,ăkinăthc,ă
côngănghăhinăđiătăcácătăchcătƠiăchínhă(TCTC)ăncăngoƠiăkhiăhăthamăgiaăvƠoă
thătrngăVităNam.ăSăcnhătranhăvăcácăsnăphmădchăvăcngăgiúpăchoăraăđiă
nhiuăloiăhìnhăsnăphmămi,ălƠmăđaădngăhóaăcácăsnăphmătƠiăchính.ăChăngơnă
hƠngănƠoăbităcáchătoăraăliăthăkhácăbitămiăcóăthătoăraăđcăliănhunăvtătriă
soăviăcácăngơnăhƠngăkhác.ăTrongăthiăgianăgnăđơy,ăhăthngăngơnăhƠngăcaăVită
Namăbtăđuăbcălămtăsăđimăyuănhăkhóăkhnăvăthanhăkhon,ătălănăxuătngă
mnh,ăsălngăcácăngơnăhƠngăbăpháăsn,ăsápănhpăcóăxuăhngăngƠyăcƠngătng,ăliă
nhunăthp,ănngălcăgiámăsátăvƠăqunătrăyuăkém,ăkhôngătheoăkpătcăđăphátătrină
nhanhăchóngăcaăquyămô,ămngăliăvƠăcácăloiăhìnhădchăv,ăcôngătácăqunătrăriăroă
cònăbcălănhiuăđimăyuăkémầ
ngăăgócăđămtăngơnăhƠngăTMCPătrongăhăthngăNHTMăVităNam,ăvică
nghiênăcuăcácăyuătănhăhngăđnăliănhunăcaăngơnăhƠngălƠăquanătrngăvƠăcóăỦă
nghaărtălnăđăcácănhƠăqunălỦăcaăngơnăhƠngăđaăraăcácăquytăđnhăchínhăsáchănhmă
mangăliăliănhunătiăuăchoăngơnăhƠng.ăCngăđƣăcóănhiuătácăgiătinăhƠnhănghiênă
cuăvăvnăđănƠy,ătuyănhiênăcóănhiuăcáchătipăcnăkhácănhauăvƠămiăphngăphápă

- 2 -
đuăcóănhngăuăđimăvƠăhnăchăriêngăXutăphátătătínhăcpăthităcaăyêuăcuănêuă
trên,ătácăgiăchnăđătƠiăviătênăgiă“Nghiên cu các yu t nh hng đn li
nhun ca ngân hàng TMCP Xut nhp khu Vit Nam” lƠmăniădungănghiênăcuă
trongălunăvnăcaămình.ă

2. MC TIÊU

 Tìm hiu các yu t nhăhngăđn li nhun ngân hàng và mcăđ nhăhng ca
mi yu t đn kt qu li nhun ngân hàng ti Ngân hàng TMCP Xut Nhp Khu
VităNamătrongăgiaiăđon 2006 ậ 2012.
 S dng kt qu nghiên cuăđ xut mt s kin ngh đi vi tình hình li nhun
ca Ngân hàng TMCP Xut Nhp Khu Vit Nam trong thi gian ti.

3. IăTNG NGHIÊN CU
 Li nhun ca Ngân hàng TMCP Xut Nhp Khu Vit Nam
 Các yu t nhăhngăđn li nhun ngân hàng TMCP Xut Nhp Khu Vit Nam.

4. PHM VI NGHIÊN CU
 Trênă că s phân tích các s liu t các báo cáo tài chính riêng và các báo cáo
thng niên ca Ngân hàng TMCP Xut Nhp Khu Vit Namăquaăcácănmăt 2006
đnă2012ăđ xácăđnh các yu t nhăhngăđn li nhun ngân hàng.

5. PHNGăPHÁPăNGHIểNăCU
 gii quyt các ni dung nghiên cu nêu trên, daătrênăcăs phân tích các bài
nghiên cuătrongăvƠăngoƠiănc, tác gi s dngăphngăphápăphơnătíchăđnh tính
vƠăđnhălng trong vic phân tích.
- Phngăphápăphơnătíchăđnh tính (thng kê, so sánh).
- Phngăphápăphơnătíchăđnhălng bng mô hình hi quy tuyn tính. S dng
phn mmăphơnătíchăEviewsăđ phơnătíchătngăquan,ăphơnătíchăhi quy, đánhăgiáă
mcăđ phù hp ca mô hình, kimăđnh các gi thuytầ.ă

- 3 -
D liuăphơnătíchăđc ly t báoăcáoătƠiăchínhăriêng,ăbáoăcáoăthng niên ca
Ngân hàng TMCP Xut Nhp Khu Vit Nam t nmă2006ăđnănmă2012.ăD liu
kinh t vămôăđc ly t www.tradingeconomics.com/vietnam và các ngun tin cy
khác.

6. ụăNGHAăCAă TÀI
Nghiên cu này hu ích cho các nhà qun tr ca Ngân hàng TMCP Xut Nhp
Khu Vit Nam, các c đôngăhin huăvƠăcácănhƠăđuăt timănngă:
 Các nhà qun lý ca ngân hàng da trên kt qu nghiên cu s cân nhc các
yu t trong quá trình xây dng và ra quytăđnh v chính sách qun lý hiu qu
nhmăgiúpăngơnăhƠngăđtăđc li nhunăcaoăhn,ăgópăphn nâng cao v th ca
ngân hàng trên th trng.
 Cung cp cho các các bên liên quan khác nhngăthôngătinălƠmăcnăc đ có s
đuătăhp lý vào ngân hàng.

2. KT CU LUNăVNăGM:

Chngă1:ăTNG QUAN CÁC YU T NHăHNGăN LI NHUN CA
NGỂNăHẨNGăTHNGăMI

Chngă2:ăÁNHăGIÁăCÁCăYU T NHăHNGăN LI NHUN CA
NGỂNăHẨNGăTHNGăMI C PHN XUT NHP KHU VIT NAM

Chngă 3: GII PHÁP KIM SOÁT CÁC YU T TÁCă NGă N LI
NHUN CA NGÂN HÀNG TMCP XUT NHP KHU VIT NAM







- 4 -
CHNGă1
TNG QUAN CÁC YU T NHăHNGăN LI

NHUN CA NGỂNăHẨNGăTHNGăMI

1.1 LI NHUN CAăNGỂNăHẨNGăTHNGăMI
1.1.1 Khái nim v li nhun:
1.1.1.1 Khái nim:
Li nhun (profit) là phn thngădăcònăli sau khi tngăchiăphíăđc tr vào
tngădoanhăthu,ăvƠălƠăcăs đ tính thu và chi tr c tc. Là mtăcáchăđoălng tt
nht s thành công ca mt doanh nghip. (businessdictionary.com)
Li nhun là phn tài snămƠănhƠăđuătănhn thêm nh đuătăsauăkhiăđƣătr điă
cácăchiăphíăliênăquanăđnăđuătăđó,ăbaoăgm c chiăphíăcăhi hay là phn chênh
lch gia tng doanh thu và tng chi phí. Trong doanh nghip, li nhun là phn
chênh lch gia giá bán và chi phí sn xut.
Trong tài liu "What determines the profitability of banks? evidence from Spain"
ca Antonio Trujillo-Ponce cóăđnhăngha Li nhun ca Ngân hàng thngămi là
khon chênh lchăđcăxácăđnh gia tng thu nhp và tng chi phí phi tr. Li
nhun là cn thit cho mtăNHTMăđ duy trì hotăđng liên tc và chi tr c tc cho
các c đông.ăVƠănóăcngăquanătrng cho các nhà qun lý biăvìănóăđm bo mt t
l vn linh hotăhn,ăngayăc trong bi cnhămôiătrng kinh doanh riăroăcaoăhn.ă
Vy li nhun ca NHTM có th hiu là phn thu nhp còn li sau khi tr điăcácă
khon chi phí phát sinh trong hotăđng kinh doanh ca Ngân hàng.

1.1.1.2 Vai trò ca li nhun ngân hàng
Th nht: Li nhun là ch tiêu chtălng tng hp phn ánh kt qu hotăđng
kinh doanh ca toàn h thng ngân hàng. Thông qua vic phân tích tình hình thc
hin ch tiêu li nhun caăngơnăhƠng,ăngi qun lý có th xemăxétăđánhăgiáăcác
mt hotăđng kinh doanh ca ngân hàng t đóă cóă th đaă raă cácă k hoch, các
quytăđnh qun lý.

- 5 -
Th hai: Li nhun là ngun tài chính quan trngăđ ngân hàng thc hin vic

m rng quy mô, nâng cao chtălng dch v đaădng hoá sn phmăđápăng yêu
cu ngày càng cao ca th trng,ăđng thi li nhunăcngăgiúpăchoăngơnăhƠngăbùă
đp nhng ri ro trong kinh doanh, thc hin khuyn khích bng cách ci thinăđi
sng vt chtăcngănhătinhăthnăchoăngiălaoăđng.
Th ba: Khi các ngân hàng kinh doanh có hiu qu, li nhunătngăngơnăhƠngăs
thc hinănghaăv caămìnhăđi viănhƠănc thông qua vic np thu.ăNhƠănc
cngăs có ngun thu quan trngăđ tho mãn nhu cu tiêu dùng cho s hotăđng
ca b máyănhƠănc, thc hinăcácăchng trình phát trin kinh t xã hi, an ninh
quc phòng, ci thinăđi sngăchoănhơnădơnăđiuănƠyăcngăs tácăđngăngc tr
liăđi s phát trin caăngơnăhƠng.ăơyălƠămi quan h rtăkhngăkhítăto nên s
phát trin bn vng ca toàn b nn kinh t.
1.1.2 Các yu t cu thành li nhun caăNgơnăhƠngăthngămi:
Vică xácă đnh li nhun caă Ngơnă hƠngă thngă miă cngă gingă nhă trongă
doanh nghip,ăđc tính bng công thc sau:
Li nhun = Tng thu nhp ậ Tng chi phí
1.1.2.1 Tng thu nhp ca NHTM: Tng thu nhp ca NHTM gm:
Tng thu nhp t lãi:
Tng thu nhp t lãi = thu t lãi tin cho vay + thu lãi t tin gi (tin gi ti
NHTW và các NH khác) + thu t hùn vn, lãi c phn + thu lãi t cho thuê.
Thuălƣiăđc tính cho tng khon mc tài sn chi tit, tng nhóm khách hàng
vi lãi sut khác nhau, thi hn khác nhau.
Thu t lƣiăđóngăvaiătròăquanătrngăđi vi ngân hàng và là kt qu tài chính
quan trngăđcăquanătơmăhƠngăđu.ăi vi phn ln các NH, thu lãi chim b
phn ch yu trong thu nhp và quytăđnh đ ln ca thu nhp ròng.
Các nhân t nhăhng trc tipăđn thu lãi là qui mô, cu trúc, k tính lãi và lãi
sut ca các tài sn sinh lãi. Nu ngân hàng có danh mcăđuătăgm nhiu tài sn
ri ro cao thì thu lãi k vng s cao.
Thu nhp khác: ngoài các khon thu trên ngân hàng còn có khonăthuăkhácănhă

- 6 -

thu t phí (phí bo lãnh, phí m L/C,ăphíăthanhătoánầ);ăthuăt kinh doanh ngoi t,
vàng bc (chênh lch giá mua bán, hoa hng mua h, bán h); thu t kinh doanh
chng khoán (mua, bán h, bo qun h, chênh lch giá mua bán); thu t liên doanh,
thu pht, thu khác.
Nhiu khonăthuăđc tính bng t l phíăđi vi doanh s phc v ví d nhă
phí chuyn tin, phí m L/Cầ
Vi s phát trinătheoăhngăđaădng hóa và s h tr ca công ngh thông tin,
các dch v khácă(ngoƠiăchoăvayăvƠăđuăt)ăkhôngăngng phát trinălƠmăgiaătngăcácă
khon thu khác trong thu nhp,ă đc bită đi vi các ngân hàng ln gnă nhă cácă
trung tâm tin t. Nhiu loi trong nhng hotăđng này ít riăroăhnăchoăvayăvƠăđu
t,ăsongăđòiăhi trang thit b hinăđi.
Các nhân t nhăhng trc tip ti thu nhp khác là s đaădng hóa các loi
dch v ca ngân hàng, chtălng dch v vƠămôiătrng thun li cho s phát trin
các dch v này.
1.1.2.2 Tng chi phí ca NHTM:
Tng chi tr lãi:
Tng chi tr lãi = Tng chi tr lãi cho các khon tin lãi ca khách + Tng chi tr lãi
t các khonăđiăvay
Chi tr lãi là các khon chi ln nht caăngơnăhƠngăvƠăcóăxuăhngăgiaătngădoă
giaătngăquyămôăhuyăđngăcngănhăk hnăhuyăđng (lãi sut cao hnăkhiăk hn
huyăđngădƠiăhn).ăTin giăthng chim t trngăcaoăhnănênălƣiătr tin gi là b
phn ch yu trong chi tr lãi. Lãi sut ca các khonăvayăcaoăhnălƣiăsut tin gi
(vi cùng k hn) nuăngơnăhƠngăgiaătngăvayăchiăphíătr lãi s giaătng.
Chi tr lãi ph thucă vƠoăquyămôăhuyăđng, cuătrúcăhuyăđng, lãi sut huy
đng và hình thc tr lãi trong k.ăChiălƣiăđc tính cho tng ngày da trên s dă
ca các s tin gi, hoc các hpăđngăđiăvayăvƠălƣiăsutăđc áp dng cho mi loi
s dăđó.ăDo ngân hàng có nhiu loi tin gi vi các lãi sut khác nhau, các lãi sut
nƠyăthngăđcăthayăđi nên vic tính lãi hàng ngày rtăkhóăkhn.ăHnăna, phn
ln các khon n ca ngân hàng là có k hn. S lãi tính hng ngày cho mi hp

- 7 -
đngăkhôngăđng nht vi s lãi phi tr trongăngƠyăđó.ăVi h tr ca máy tính,
các nhà qun lý có th theo dõi lãi tr tíchălyăca các hpăđng và lãi phi tr vào
tng thiăđim. mt s ngân hàng tính chi phí tr da trên lãi thc tr.
Chi phí khác: gmăchiălng,ăbo him và các khonăphíă(đinănc,ăbuăđin ),
chiăphíăvnăphòng,ăchiăphíăkhu hao, trích lp d phòng tn tht, tin thuê, qung
cáo,ăđƠoăto,ăchiăphíăkhácầ.
Chiă lngă thng là khon chi ln nht trong các khon chi khác, và có xu
hngăgiaătng.ăi vi ngân hàng tr lngăc đnh,ăchiălng,ăbo him tính theo
đnăgiáătinălngăvƠăs lngănhơnăviênăngơnăhƠng.ăi vi ngân hàng tr lngă
theo kt qu cui cùng, tinălngăđc tính da trên thu nhpăròngătrc thu, sao
choăngơnăhƠngăđm boăbùăđpăđcăchiăphíăkhácăngoƠiălng.
Trích lp d phòng tn tht trong k ph thucăvƠoăquiăđnh v t l trích lp và
điătng trích lp. T lê trích lp có th doăcăquanăqunălỦănhƠăncăquyăđnh da
trên t l tn tht trung bình ca mt s nmătrongăquáăkh (thng là các khon
cho vay có vnăđ, hoc n quá hnălƠăđiătng trích lp d phòng).
Các khonăchiăkhácătínhătheoăđnh mc, hoc theo s dăthc t.
1.1.3 Các ch tiêuăđánhăgiáăli nhun ca Ngân hàng
ánhăgiáăli nhun ca mt NHTM là mt yu t quan trng. Li nhun giúp
NHTM nâng cao sc mnh vn t có nh li nhun gi li, trích lp các qu d
phòng cho các tn thtătngălaiăvƠălƠăngun chia c tc cho các c đông.ăNHTMă
hiu qu s có nhiuăcăhiăhuyăđng vn miăđ m rng hotăđng hocăđ đm
bo ch tiêu an toàn vn.ăDoăđóăcnăđánhăgiáăli nhun ngân hàng qua các ch tiêu
tài chính sau:
1.1.3.1 T l li nhun trên vn ch s hu (ROE):
T l li nhun trên vn ch s hu trong k kinh doanh ca mt NHTM có
nghaălƠămtăđng vn ch s hu to ra baoănhiêuăđng li nhun,ăquaăđóăđánhăgiáă
chtălng và hiu qu s dngăđng vn trong NHTM. Chính vì vy mà ROE còn
đc gi là ch s phn ánh kh nngăsinhăli tài chính, h s càng ln kh nngă
sinh li tài chính càng ln.ăROEăcònădùngăđ so sánh hiu qu s dngăđng vn

- 8 -
gia các ngân hàng vi nhau.

1.1.3.2 T l thu nhp trên tng tài sn (ROA):

ROA là ch tiêuăđánhăgiáăcôngătácăqun lý tài sn ca ngân hàng, cho thy kh
nngătrongăquáătrìnhăchuyn tài sn ca ngân hàng thành thu nhp ròng.
Mi quan h ca ROE và ROA:


Trongăđó:ă


Vy ROE = (ROA x1)/ t s đònăby tài chính
. ng thc này cho thy, t s
li nhun vn ch s hu chính là tích s gia t s li nhun trên tài sn, và nghch
đo ca t s đònăby tài chính caăngơnăhƠng,ăcònăđc gi là h s s dng vn
ch s hu.
Mi quan h trên cho thy thu nhp ca mt ngân hàng rt nhy cm vi
phngăthc tài tr tài sn (s dng nhiu n hnăhayănhiu vn ch s huăhn).ă
Mt ngân hàng có ROA thp vn có th đt ROE  mc cao nu s dng nhiu n
(gm c tin gi ca khách hàng), và s dng ti thiu vn ch s hu trong quá
trình tài tr tài sn.
NgoƠiăra,ăROEăcònăđc phân tích minh ha bng công thc sau:

- 9 -


Trongăđó:ăthuănhp hotăđng bao gm thu nhp lãi và thu nhp ngoài lãi.

1.1.3.3 T l thu nhp cn biên: đoălng hiu qu và kh nngăsinhăli trong
hotăđng kinh doanh caăngơnăhƠngăthngămi. T l thu nhp cnăbiênăđcăđoă
lng qua 3 ch tiêu sau:
- T l thu nhp lãi cn biên (Net Interest Margin): là chnh lch gia thu nhp
lãi và chi phí lãi, tt c chia cho tài sn có sinh li. T l thu nhp lãi cn biên đc
các ch ngân hàng quan tâm theo dõi vì nó giúp cho ngân hàng d báoăđc kh
nngăsinhălƣiăca ngân hàng, thông qua vic kim soát cht ch tài sn sinh li và
vic tìm kim các ngun vn có chi phí thp nht,ăđng thiăcóăchínhăsáchătngă
gim lãi sut mt cách hp lý. T l thu nhp lãi cn biên cao là mt du hiu quan
trng cho thyăngơnăhƠngăđangăthƠnhăcôngătrongăvic qun lý tài sn và n.ăNgc
li, t l thu nhp lãi cn biên thp s cho thy ngân hàng gpăkhóăkhnătrongăvic
to li nhun.

Trongăđó:ăTƠiăsn có sinh li bao gm: tin gi ti NHTW, tin gi và cho vay ti
các NH khác, cho vay khách hàng và các loi chng khoán n mà NH kinh doanh
vƠăđuăt.
- T l thu nhp ngoài lãi cnăbiênă(NonăInterestăMargin):ăđoălng mc chênh
lch gia ngun thu ngoài lãi (thu phí, dch v) vi mc chi phí ngoài lãi (tin
lng,ăsa cha, bo hành thit b, chi phí tn tht tín dngầ),ăquaăđóăđánhăgiáă
hotăđng kinh doanh dch v và chi phí hotăđng trong ngân hàng. Ch tiêu này
đc tính bng công thc sau:

- 10 -

- T l sinh li hotăđng (Net profit margin): phn ánh hiu qu ca vic qun lý
chiăphíăvƠăcácăchínhăsáchăđnh giá dch v.

1.1.3.4 T l tài sn sinh li:
T l này cho thy tài sn sinh li chim bao nhiêu phnătrmătrongătng tài sn
ca ngân hàng. T l này càng cao, chng t mcăđ s dng tài sn càng tt. Khi

t l này gim, s làm gim mc thu nhp hin ti ca ngân hàng.

Trongăđó:ăTng tài sn sinh li bao gm các khon cho vay, các khon cho thuê,
đuătăchng khoán (hay bng tng tài sn ậ tài sn không sinh li).
1.2 CÁC YU T NHă HNGă N LI NHUN CA NGÂN HÀNG
THNGăMI
1.2.1 Các yu t ch quan ca ngân hàng
1.2.1.1 Nng lc tài chính ca ngân hàng:
Nngălc tài chính là yuătăthăhinăquyămôăhotăđngăcaăngơnăhƠng.ăTrongăxuă
thăhiănhpăvƠăphátătrin,ătìnhăhìnhăcnhătranhăgayăgtătrongălnhăvcătƠiăchínhă ă giaă
cácăNgơnăhƠng,ăcácăngơnăhƠngăđƣăkhôngăngngămărngăquyămôăhotăđng,ăđaădngă
hóaăsnăphmăđăchimăthăphn,ănơngăcaoănngălcăcungăcpădchăvăvƠătoăraănhiuă
tinăíchăchoăkháchăhƠng.ăNngălcătƠiăchínhăthăhinăquaăcácăchătiêuăsau:ă
 Vn ch s hu:
Vn ch s hu ca NHTM là toàn b ngun vn thuc s hu ca ngân hàng,
ca các thành viênătrongăđi tác liên doanh hoc các c đôngătrongăngơnăhƠng.ăVn
ch s hu bao gm hai b phn: vn ch s huăbanăđu và vn ch s hu hình
thành trong quá hotăđng.

- 11 -
Vn ch s hu có vai trò hp th nhng khon thua l ln phát sinh không
tínhătrc, nhmăcngăc lòng tin và to kh nngăchoăngơnăhƠngătip tc duy trì và
phát trin hotăđng. Vn ch s hu ln s giúp các ngân hàng d vt qua nhng
tn tht nghiêm trng và cho phép ngân hàng áp dng chinălc kinh doanh mo
him, tc chp nhn riăroăcaoăhnăvƠăkh nngăsinhăliăcaoăhn,ătrongăkhiăđóăvn
ch s hu thp s làm gimătínhănngăđng ca Ngân hàng. Lut các TCTD quy
đnhăngơnăhƠngăkhôngăđc cho vay quá 15% vn ch s huăđi vi mt khách
hàng, vi mc vn lnăđngănghaăvi vic ngânăhƠngăđc phép cho vay nhng d
án ln, t đóălƠmătngăquiămôătínădngăvƠătngăquiămôătng tài sn.
 Ngun vn huy đng t khách hàng:

Các ngun vnăhuyăđngăđc s quytăđnhăquyămôăcngănhăđnhăhng hot
đng ca ngân hàng. Nu ngun vnăđc coi là yu t đu vào trong quá trình kinh
doanh ca mt NHTM thì ngun vnăhuyăđngăđc coi là yu t đuăvƠoăthng
xuyên, ch yu nht ca ngân hàng. Ngân hàng thc hin các nghip v tín dng,
đuătăch yu da vào ngun này.
Ngun vnăhuyăđng có nh hng ln ti kt qu hotăđng kinh doanh ca
NHTM. C th, nuăngơnăhƠngăhuyăđngăđc ngun vn di dào vi chi phí thp
nó có th m rngăđc tín dngăđuătăvƠăthuăđc li nhunăcao.ăNgc li, vi
quy mô hn ch và chi phí cao thì ngân hàng có th gpăkhóăkhnătrongăhotăđng
kinh doanh caămình.ăChiăphíăhuyăđng vn ca ngân hàng liên quan cht ch vi
lãi sut tin gi các loi, lãi sut tin gi tit kim các loi và lãi sut các công c
n do ngân hàng phát hành.
Ngun vnăhuyăđng không nhng giúpăchoăngơnăhƠngăbùăđpăđc thiu ht
trongăthanhătoán,ătngăngun vnătrongăkinhădoanhămƠăthôngă quaăhuyăđng vn,
ngân hàng nm btăđcănngălc tài chính ca khách hàng có quan h tín dng vi
ngơnăhƠng.ăQuaăđó,ăngơnăhƠngăcóăcnăc đ xácăđnh mc vnăđuătăchoăvayăđi
vi nhngăkháchăhƠngăđó.
Căcu ngun vnăcngănhăhng trc tip tiăcăcu cho vay ca NHTM.
Vn t có ca ngân hàng ch phát sinh khi nhu cu thanh toán tín dng cp bách

- 12 -
còn ngân hàng cho vay ch yu bng vnăhuyăđngăđc. Nu mt ngân hàng huy
đngăđc vn trung và dài hn thì có th m rng nghip v tín dngăđuătădƠiă
hn.ăNhngăhin nay vicăhuyăđng vn trung và dài hnăchaăđápăngăđc nhu
cuăđuătăphátătrin kinh t nên mt ngân hàng có th dùng vn hotăđng ngn
hnăđ cho vay trung và dài hnănhngăkhôngăđcăvt quá mt t l nhtăđnh vì
điuăđóăs dnăđnănguyăcămt kh nngăthanhătoánăca ngân hàng.
Bn cht caăngơnăhƠngălƠăđiăvayăđ cho vay hay ngun vn ngân hàng huy
đngăđc li là ngunăđ các doanh nghipăkhácăđiăvayănênăcôngătácăhuyăđng vn
cƠngăcóăỦănghaăquanătrngăđi vi hotăđng kinh doanh ca ngân hàng. Do vy,

côngătácăhuyăđng vn là mt mng hotăđng ln ca các NHTM và nó quytăđnh
rt lnăđn thành công hay tht bi trong kinh doanh ca ngân hàng.
 Cht lng tài sn có
Ngân hàng kinh doanh tin t di hình thcăhuyăđng, cho vay và cung ng
các dch v thanh toán. Vì vyăđ tngătrng tng tài sn s không ch ph thuc
vào s tngătrng ca tài sn mà còn ph thuc vào s tngătrng ca ngun vn
ca ngân hàng.
Tài sn ca ngân hàng bao gm tài sn sinh li và tài sn không sinh li. Quy
mô,ăcăcu, chtălng tài sn s quytăđnhăđn s tn ti và phát trin ca NHTM.
Khiănóiăđnătngătrng ca tng tài snălƠănóiăđn quy mô hotăđng tín dng và
hotăđngăđuăt.ăChtălng tài sn là mt ch tiêu tn hp nói lên kh nngăbn
vng v tƠiăchính,ănngălc qun lý ca mt NHTM.
Qui mô và chtălng tài snăđcăđánhăgiáăthôngăquaăcácăch tiêu: tcăđ tngă
trng ca tng tài sn, t trng tài sn sinh li trong tng tài sn,ătínhăđaădng hóa
trong tài sn, tcăđ tngătrng ca tngădăn, t trngădăn cho vay trên tng tài
sn, t l n quá hn, t l n xu, chính sách phân loi n và trích lp d phòng ri
ro tín dng, t l d phòng gim giá chng khoán, mcăđ ri ro ca các khon cam
kt ngoi bng,ầ.
1.2.1.2 Nng lc qun tr điu hành
NngălcălƣnhăđoăcaănhngăngiăđiuăhƠnhănhăhngărtălnăđnăhotăđngă

- 13 -
caăngơnăhƠng.ăNngălcălƣnhăđoăphnăánhăkhănngăđăraăvƠălaăchnănhngăchină
lcăkinhădoanhăphùăhp,ămangăliăhiuăquăcaoănhtănhăcácăchinălcăvăhotăđngă
huyăđngăvn,ăcpătínădng,ăhotăđngăthanhătoán,ădchăv,ătăchcăbămáy,ầăcácăquyă
trìnhăvăqunălỦănh:ăqunălỦătƠiăsnăcó,ăqunălỦăriăroătínădng,ăqunălỦăriăroăthanhă
khon,ăriăroălƣiăsut,ầăTăđóătoănênămtăchunămcăchoăhotăđngăngơnăhƠngăthíchă
nghiădnăviăphngăthcăqunătrăhinăđi.ăNgcăli,ălƣnhăđoăkhôngăscăso,ănhyă
bén,ăkhôngănmăbt,ăđiuăchnhăhotăđngăngơnăhƠngătheoăkpăcácătínăhiuăthôngătină
thătrng,ăkhôngăsădngănhơnăviênăđúngăsătrng, ădnăđnălƣngăphíăcácăngună

lcăngơnăhƠng,ălƠmăgimăhiuăquăchiăphíăcaăngơnăhƠng.
1.2.1.3 Chính sách phát trin ngun nhân lc
ChtălngăcaăđiăngănhơnăsălƠăyuătăcóătínhăquytăđnhăđnăsăthƠnhăcôngă
hayăthtăbiăcaămtătăchc,ăchtălngăcaăđiăngănhơnăsăthăhinăătrìnhăđă
chuyênămôn,ăkănngănghipăv,ăphmăchtăđoăđc,ầăNHTMălƠămtădoanhănghipă
đcăbităviănhiuăhotăđngăđaădngăvƠămiăquanăhăkinhătăviănhiuăch thăkinhăt,ă
xƣăhiăhotăđngătrongănhngălnhăvcăkhácănhau,ănhtălƠătrongăthiăkăhiănhpăqucă
tănhăhinănayăthìăchtălngăđiăngănhơnăsăcƠngăcóăsăđòiăhiăcaoăhnăna.ă
1.2.1.4 Ch trng v đu t đ phát trin công ngh ngân hàng
Hinănay,ăvicăngădngăcôngănghăthôngătinăvƠoăhotăđngăkinhădoanhăcaă
ngơnăhƠngălƠămtăyêuăcuăttăyu.ăVicăphátătrinăvƠăhoƠnăthinăcácăsnăphmădchăvă
ngơnăhƠngănóăchăđemăliăhiuăquăkhiăvƠăchăkhiădaătrênănnătngăcôngănghăngơnă
hƠngăhinăđi,ătiênătin.ăDoăđó,ăvicălaăchnăđúngăcôngănghăvƠăsădngăcôngănghă
đóălƠămtăkhơuăquanătrngăcnăphiăxemăxétăđătngăcngănngălcăcnhătranhăvƠăgiaă
tngăhiuăquăhotăđngăcaămiăNHTM.ă
1.2.2 Các yu t khách quan:
1.2.2.1 Các yu t kinh t
Các yu t kinh t có nhăhngăđn kh nngăto li nhun, kh nngănăđnh
và phát trin vng mnh ca các NHTM. Bt c s binăđng nào ca lm phát,
tngătrng kinh t xã hi, chính sách tin t,ầcngălƠănhơnăt nhăhngăđn hiu
qu hotăđng kinh doanh ca các NHTM, thm chí còn to ra khng hong do

- 14 -
tácăđng lây lan ca kinh t th trng.
 Tc đ tng trng kinh t
Các ch th kinh t đu chu s chi phi ca các chu kì kinh t. S phát trin
ca nn kinh t nhăhng rt lnăđn hotăđng kinh doanh ca các doanh nghip,
mà doanh nghip và ngân hàng có mi quan h cht ch vi nhau, nên tt yu hot
đng caăngơnăhƠngăcngăb nhăhng bi tình hình ca doanh nghip. Lúc này s
tácăđng ca nn kinh t có th làm trm trng thêm chtălng ca danh mc cho

vay ca ngân hàng, to ra ri ro tín dngăvƠătngăchiăphíătríchălp d phòng,ădoăđóă
làm gim li nhun ca ngân hàng.
Trongăgiaiăđon nn kinh t phát trin năđnh, doanh nghipălƠmănătt,ăcóăcă
hi m rng hotăđng sn xutăkinhădoanh,ădoăđóănhuăcu vay vnăngơnăhƠngătngă
lên.ăTrongăgiaiăđon này, thu nhpăbìnhăquơnăđuăngiăđc ci thin s lƠmătngă
nhu cuătiêuădùngă ă trongădơnăc,ăđiu này khin cho hotăđng cho vay tiêu dùng
ca các ngân hàng phát trin.ăNgc li, khi nn kinh t suy thoái, doanh nghip
hotăđng kém hiu qu, nhu cu vay vn ngân hàng gimăđi,ăgơyăraătìnhătrngădă
tha,  đng vn, hotăđng tín dng caăngơnăhƠngădoăđóăcngăb thu hp li. Thu
nhp thc t caăngiălaoăđng gim, nhu cu tiêu dùng b tht cht, tin nhàn ri
đ gi ngân hàng không còn na,ăđiu này không ch nhăhngăđn hotăđng cho
vay tiêu dùng mà còn nhăhngăđn nghip v huyăđng vn ca ngân hàng.
 Lm phát:
T l lm phát hngănmăđoălng tcăđ tngătrongăch s giá tiêu dùng ca
hàng hoá và dch v. Lm phát nh hngăđn giá tr thc ca doanh thu và chi phí.
Nu t l lmăphátăđc d báo, các ngân hàng có th điu chnh lãi sutăđ tngă
doanhăthuăcaoăhnăchiăphí.ăNgc li, nu t l lm phát không d báo, các ngân
hàng có th không có nhngăđiu chnh thích hp lãi sut mà chi phí có th tngă
nhanhăhnăsoăvi doanh thu.
1.2.2.2 Các yu t chính tr - pháp lut
Mi thành phn kinh t đu phiăđm bo hotăđng trong khuôn kh ca pháp
lut.ăNgơnăhƠngăđc bităđnănhălƠălnhăvc cha đng ri ro rt ln, do vy mà