Phân tích tài chính công ty TNHH HAEOREUM EC

TRƯỜNG ĐẠI HỌC BÁCH KHOA TP.HCM
KHOA KỸ THUẬT XÂY DỰNG
o0o

TIỂU LUẬN MÔN HỌC:
QUẢN LÝ TÀI CHÍNH TRONG XÂY DỰNG
ĐỀ TÀI:
ÁP DỤNG MÔ HÌNH LÝ THUYẾT ĐỂ PHÂN TÍCH
TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH: TRƯỜNG HỢP TÀI CHÍNH
CÔNG TY TNHH HAEOREUM E&C

GVHD

: TS NGUYỄN TẤN BÌNH
: TS. TRẦN LÂM VŨ

HỌC VIÊN : VÕ TRỌNG NGHĨA
MSHV
: 1670620
LỚP
: Quản lý xây dựng 2016 – Đợt 2

TP. Hồ Chí Minh, tháng 12 năm 2017


GVHD: TS. Nguyễn Tấn Bình; TS. Trần Lâm Vũ
MỤC LỤC
CHƯƠNG 1: MỞ ĐẦU…… .............................................................................................3
1.1

Lý do chọn đề tài ....................................................................................................3

1.2

Mục đích nghiên cứu ..............................................................................................3

1.3

Phương pháp nghiên cứu ........................................................................................3

1.4

Đối tượng và phạm vi nghiên cứu ...........................................................................3

CHƯƠNG 2: GIỚI THIỆU VỀ CÔNG TY.....................................................................4
2.1

Giới thiệu chung .....................................................................................................4

2.2

Lịch sử hình thành và phát triển công ty .................................................................4

CHƯƠNG 3: PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CÔNG TY ..............................5
3.1

Các báo cáo tài chính qua 3 năm đã được công bố ................................................5

3.1.1

Bảng cân đối kế toán. ......................................................................................5

3.1.2

Bảng báo cáo kết quả kinh doanh. ..................................................................6

3.2

Lập báo cáo ngân lưu, báo cáo nguồn tiền và sử dụng tiền ...................................7

3.2.1

Báo cáo ngân lưu theo phương pháp trực tiếp và gián tiếp...................................7

3.2.2

Báo cáo nguồn tiền và sử dụng tiền ................................................................9

3.3

Phân tích các nhóm hệ số tài chính. ......................................................................11

3.3.1

Phân tích nhóm hệ số ngắn hạn – Vốn lưu động............................................11

3.3.2

Phân tích nhóm hệ số hiệu quả hoạt động......................................................15

3.3.3

Phân tích nhóm hệ số khả năng sinh lời….....................................................11

3.3.4

Phân tích nhóm hệ số đòn bẩy tài chính.........................................................12

3.4

Dự báo tình hình tài chính công ty ........................................................................12

3.4.1

Báo cáo tài chính dự đoán năm 2017 .............................................................12

3.4.2

Cân đối kế toán dự báo năm 2017 ..................................................................13

3.5

Đề xuất giải pháp để nâng cao hiệu quả tài chính công ty ....................................13

HVTH: Võ Trọng Nghĩa – 1670620

Trang 1


MỤC LỤC HÌNH ẢNH - BẢNG BIỂU

Bảng 3.1: Bảng cân đối kế toán trong vòng 3 năm ................................................... 5
Bảng 3.2: Bảng báo cáo kết quả kinh doanh trong vòng 3 năm ............................... 6
Bảng 3.3: Bảng báo cáo ngân lưu theo phương pháp trực tiếp ................................. 7
Bảng 3.4: Bảng báo cáo ngân lưu theo phương pháp gián tiếp................................. 8
Bảng 3.5: Bảng nguồn tiền và sử dụng tiền năm 2015 ............................................. 9
Bảng 3.6: Bảng nguồn tiền và sử dụng tiền năm 2016 ............................................. 9
Bảng 3.7: Bảng nguồn tiền và sử dụng tiền qua các năm ....................................... 10
Bảng 3.8: Bảng nhóm hệ số ngắn hạn – Vốn lưu động .......................................... 11
Bảng 3.9: Bảng nhóm hệ số hiệu quả hoạt động.......................................................11
Bảng 3.10: Bảng nhóm hệ số khả năng sinh lời...................................................... 11
Bảng 3.11: Bảng nhóm hệ số đòn bẩy tài chính...................................................... 12
Bảng 3.12: Bảng kết quả kinh doanh dự báo năm 2017 ......................................... 12
Bảng 3.13: Bảng cân đối kế toán dự báo năm 2017 ............................................... 13


CHƯƠNG 1: MỞ ĐẦU
1.1 Lý do chọn đề tài:
Hệ thống tài chính trong doanh nghiệp được ví như hệ thống tuần hoàn máu trong cơ
thể nuôi tất cả các bộ phận và toàn thể. Tài chính có thể nằm dưới dạng tiền, vật tư,
nguyên liệu, tài sản phát sinh lúc hình thành nguồn vốn hoặc trong quá trình hoạt động
như các khoản phải thu, phải trả. Tất cả các hoạt động kinh doanh đều ảnh hưởng tới tình
hình tài chính của doanh nghiệp, ngược lại tình hình tài chính tốt hay xấu lại có tác động
thúc đẩy hoặc kìm hãm quá trình kinh doanh. Do đó, để phục vụ cho công tác quản lý
hoạt động kinh doanh có hiệu quả các nhà quản trị cần phải thường xuyên tổ chức phân
tích tình hình tài chính cho tương lai. Bởi vì thông qua việc tính toán, phân tích tài chính
cho ta biết những điểm mạnh và điểm yếu về hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh
nghiệp cũng như những tiềm năng cần phát huy và những nhược điểm cần khắc phục.
Từ đó các nhà quản lý có thể xác định được nguyên nhân và đề xuất các giải pháp
nhằm cải thiện tình hình tài chính cũng như tình hình hoạt động kinh doanh của đơn vị
mình trong thời gian tới. Với một doanh nghiệp hay bất kì tổ chức kinh doanh dù lớn hay

nhỏ khi hoạt động đều mong muốn làm sao hoạt động có hiệu quả thu về lợi nhuận nhiều
nhất và đạt được mục tiêu mà công ty đề ra. Để làm được điều đó đòi hỏi cần có rất nhiều
yếu tố cấu thành nên như vốn, nhân lực, công nghệ v v. Một trong những việc cần làm là
phân tích được báo cáo tài chính của doanh nghiệp.
1.2 Mục đích của đề tài:
Áp dụng các kiến thức đã học về phân tích báo cáo tài chính, tài chính doanh
nghiệp vào việc phân tích tình hình hoạt động thực tế của công ty hiện tại đang làm vệc
để đề xuất những kiến nghị và giải pháp giúp cải thiện tình hình tài chính của công ty.
1.3 Phương pháp nghiên cứu:
Để đạt được những mục đích như trên, phương pháp được sử dụng bao gồm: lấy
thông tin báo cáo tài chính, lấy dữ liệu, áp dụng lý thuết đã học tính toán các số liệu
liên quan để so sánh, đánh giá và đưa ra kết luận.
1.4 Đối tượng và phạm vi nghiên cứu:
Đánh giá tình hình tài chính công ty đang công tác là CÔNG TY TNHH
HAEOREUM E&C trong 3 năm từ năm 2014 đến năm 2016. Qua đó có cơ sở so
sánh, đánh giá một cách tương đối về tình hình chính từ đó đưa ra nhận xét, dự đoán, so
sánh với tình hình thực tế công ty.


CHƯƠNG 2: GIỚI THIỆU VỀ CÔNG TY

2.1 Giới thiệu chung
- Tên công ty: CÔNG TY TNHH HAEOREUM E&C
- Trụ sở chính: Tầng 12, Số 24 Hoàng Quốc Việt, P.Nghĩa Đô, Cầu Giấy, Hà Nội.
- Điện thoại: +84 4 6327 5965
- Chi nhánh: Tầng 11, Số 20 Nguyễn Đăng Giai, P.Thảo Điền, Q.2, TP.HCM
- Điện thoại: +84 8 3744 21171
- Giấy chứng nhận đầu tư số 011043002037 do UBND thành phố Hà Nội cấp ngày
28/06/2013.
- Vốn điều lệ năm 2017: 11.250.000.000 VNĐ

- Giám đốc công ty: ông YEO YOUNG JU
2.2 Lịch sử hình thành và phát triển công ty
Công ty TNHH HAEOREUM E&C là công ty 100% vốn nước ngoài do ông YEO
YOUNG JU thành lập tháng 03/2010 có trụ sở tại Việt Nam.
Công ty ra đời trong bối cảnh làn sóng đầu tư và sản xuất của các doanh nghiệp Hàn
Quốc vào Việt Nam đang dần trở nên mạnh mẽ. Do đó nhu cầu xây dựng nhà máy là
rất lớn nên công ty đã hình thành hoạt động chính trong lĩnh vực xây dựng nhà công
nghiệp.
Sau nhiều năm hoặt động công ty đã được giới doanh nghiệp Hàn Quốc tại Việt
Nam công nhận kết quả.
HAEOREUM E&C hứa hẹn là công ty đáng tin cậy, luôn nổ lực trở thành công ty
có tâm và có tầm. Công ty luôn nổ lực để nhận được sự tín nhiệm của khách hàng.
Sự thành công và hài lòng của khách hàng là triết lý kinh doanh của công ty
HAEOREUM E&C


CHƯƠNG 3: PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CÔNG TY
3.1 Các báo cáo tài chính qua 3 năm gần nhất
3.1.1 Bảng cân đối kế toán.
Bảng cân đối kế toán trong vòng 3 năm: 2014, 2015, 2016 được thể hiện ở
bảng sau:
Đơn vị: VNĐ

Bảng 3.1 Bảng cân đối kế toán trong vòng 3 năm
- Qua bảng cân đối kế toán có nhận xét khái quát về tình hình tài chính biến động của
các năm như sau:
- Tổng tài sản năm 2015 tăng so với năm 2014 là 77,212,487,252VNĐ.
- Tổng tài sản năm 2016 giảm so với năm 2015 là 3,261,740,659VNĐ.

3.1.2 Bảng báo cáo kết quả kinh doanh.
Đơn vị: VNĐ

Bảng 3.2 Bảng báo cáo kết quả kinh doanh trong vòng 3 năm
==> Nhận xét:
- Doanh thu năm 2015 tăng so với năm 2014 là 3,881,365,250 VNĐ.
- Doanh thu năm 2016 giảm so với năm 2015 là 1,131,206,458 VNĐ.


3.2 Lập báo cáo ngân lưu, báo cáo nguồn tiền và sử dụng tiền:
3.2.1 Báo cáo ngân lưu theo phương pháp trực tiếp và gián tiếp:
Đơn vị: VNĐ

Bảng 3.3 Bảng báo cáo ngân lưu theo phương pháp trực tiếp


Đơn vị:VNĐ

Bảng 3.4 Bảng báo cáo ngân lưu theo phương pháp gián tiếp


3.2.2 Báo cáo nguồn tiền và sử dụng tiền:
Đơn vị: VNĐ

Bảng 3.5 Bảng nguồn tiền và sử dụng tiền năm 2015
Đơn vị: VNĐ

Bảng 3.6 Bảng nguồn tiền và sử dụng tiền năm 2016

Đơn vị: VNĐ

Bảng 3.7 Bảng nguồn tiền và sử dụng tiền qua các năm
Công ty đã tăng mạnh tiền mặt vào năm 2016 so với năm 2015, các khoản
phải thu và hàng tồn khoa năm 2016 giảm so với 2015 dẫn đến tổng tài sản ngắn
hạn năm 2016 giảm. Tổng nợ ngắn hạn năm 2016 giảm so với 2015. Lợi nhuận
giữ lại tăng đều từ năm 2014 đến năm 2016.


3.3 Phân tích các nhóm hệ số tài chính.
3.3.1 Phân tích nhóm hệ số ngắn hạn – Vốn lưu động:

Bảng 3.8 Bảng hệ số ngắn hạn – Vốn lưu động

3.3.2 Phân tích Nhóm hệ số hiệu quả hoạt động:

Bảng 3.9 Bảng Nhóm hệ số hiệu quả hoạt động
3.3.3 Phân tích nhóm hệ số khả năng sinh lời:

Bảng 3.10 Bảng nhóm hệ số khả năng sinh lời


3.3.4 Phân tích nhóm hệ số đòn bẩy tài chính:

Bảng 3.11 Bảng nhóm hệ số đòn bẩy tài chính

3.4 Dự báo tình hình tài chính công ty
3.4.1 Báo cáo tài chính dự đoán năm 2017:
Từ báo cáo tài chính 3 năm trước từ năm 2014 đến năm 2016, ta có báo cáo tài
chính dự báo năm 2017 như sau:

Đơn vị: VNĐ

Bảng 3.12 Bảng kết quả kinh doanh dự báo năm 2017


3.4.2 Cân đối kế toán dự báo năm 2017:
Đơn vị: VNĐ

Bảng 3.13 Bảng cân đối kế toán dự báo năm 2017

3.5 Đề xuất giải pháp để nâng cao hiệu quả tài chính công ty
Dựa và tình hình tài chính của công ty thì thấy rằng hiện nay công ty sử dụng cơ
cấu vốn chủ yếu là vốn vay do nguồn vốn tự có của công ty còn hạn chế.
Công ty cần quản trị tốt tiền mặt và các khoản phải thu để tận dụng các khoản vốn
này hiệu quả hơn cho sản xuất kinh doanh, đặc biệt là để đảm bảo khả năng thanh toán
tức thời, tránh chậm trễ làm mất niềm tin ở các nhà cho vay.
Tăng doanh thu bằng việc tìm kiếm nhiều hợp đồng xây dựng, tham gia đấu thầu
nhiều công trình, nâng cao biện pháp đẩy nhanh tiến độ thi công nhằm thực hiện được
nhiều gói thầu công trình.


Quản trị tốt chi phí sản xuất nhằm tăng lợi nhuận cho công ty. Quản trị tốt nguồn
chi phí về nguyên vật liệu, đẩy mạnh tiến bộ thi công nhằm tiết kiệm chi phí, nâng cao
chất lượng sản phẩm, tăng lợi nhuận và uy tín cho công ty.
Chú trọng đầu tư đúng tài sản cố định. Đầu tư tài sản cố định làm tăng năng lực sản
xuất kinh doanh của doanh nghiệp, đầu tư đúng hướng góp phần đẩy nhanh tiến độ và
nâng cao chất lượng công trình, hạ giá thành sản phẩm, tăng uy tín và tăng doanh thu cho
công ty.
Đẩy mạnh công tác thu hồi nợ và thanh toán các khoản nợ, nâng cao khả năng thanh
toán. Thường xuyên đối chiếu công nợ, đẩy mạnh công tác thu hồi các khoản thu đến

hạn, đôn đốc khách hàng trả tiền đúng hạn. Phân loại đối tượng nợ và có biện pháp đôn
đốc, theo dõi.