Tài liệu Bài giảng kế tóan quản trị, Bài 7 ppt

1
PHÂN TÍCH MỐI QUAN HỆ C-V-P
I. NHỮNG KHÁI NIỆM CƠ BẢN VỀ QUAN HỆ C-V-P
1. Số dư đảm phí.
2. Tỷ lệ số dư đảm phí.
3. Kết cấu chi phí.
4. Độ lớn đòn bẩy kinh doanh.
II. ỨNG DỤNG MỐI QUAN HỆ C-V-P CHỨNG MINH
QUYẾT ĐỊNH QUẢN LÝ
1. Phân tích phương án kinh doanh.
2. Phân tích điểm hoà vốn.
3. Phân tích lợi nhuận.
4. Phân tích ảnh hưởng kết cấu hàng
bán đến điểm hòa vốn, lợi nhuận.
5. Đònh giá bán.
2
PHÂN TÍCH MỐI QUAN HỆ C-V-P
SỐ DƯ ĐẢM PHÍ
-
Số dư đảm phí (contribution margin) : Số dư đảm phí là một chỉ
tiêu biểu hiện chênh lệch giữa thu nhập (doanh thu) với biến phí
hoạt động sản xuất kinh doanh. Số dư đảm phí dùng để bù đắp
đònh phí và phần còn lại chính là lợi nhuận.
-
Công thức tính :
•
Số dư đảm phí từng đơn vò sản phẩm : (g - a)
•
Số dư đảm phí một loại sản phẩm : (g - a)* X
•
Số dư đảm phí của một bộ phận, doanh nghiệp : ∑(g

i
- a
i
)* X
i

-
Ý nghóa số dư đảm phí :
•
Căn cứ xây dựng kế hoạch, lựa chọn giá, phương án kinh doanh;
•
Trong ngắn hạn, số dư đảm phí càng lớn tạo lợi nhuận càng tốt;
•
Khi sản lượng vượt điểm hoà vốn, mức tăng lợi nhuận là mức
tăng số dư đảm phí của những sản phẩm vượt điểm hòa vốn :
•
(g - a) * (X2 – X1).
3
PHÂN TÍCH MỐI QUAN HỆ C-V-P
TỶ LỆ SỐ DƯ ĐẢM PHÍ
-
Tỷ lệ số dư đảm phí (contribution margin ratio) : Tỷ lệ số
dư đảm phí là một chỉ tiêu biểu hiện mối quan hệ tỷ lệ giữa
số dư đảm phí với doanh thu.
-
Công thức tính tỷ lệ số dư đảm phí :
= (Số dư đảm phí ÷ Doanh thu)%
= (Số dư đảm phí mỗi sản phẩm ÷ Đơn giá bán)%
-
Ý nghóa tỷ lệ số dư đảm phí :

•
Một căn cứ xây dựng kế hoạch, lựa chọn giá, lựa chọn
phương án kinh doanh.
•
Những sản phẩm có tỷ lệ số dư đảm phí càng lớn thì khả
năng tạo lợi nhuận tốt hơn khi tăng doanh thu.
•
Mức tăng lợi nhuận = Tỷ lệ số dư đảm phí * Mức tăng doanh thu
4
PHÂN TÍCH MỐI QUAN HỆ C-V-P
KẾT CẤU CHI PHÍ (COST STRUCTION)
-
Kết cấu chi phí là một chỉ tiêu biểu hiện tỷ trọng
từng loại chi phí (biến phí, đònh phí) trong tổng chi
phí.
-
Công thức tính :
-
Tỷ trọng biến phí = (Biến phí : Tổng chi phí)%
-
Tỷ trọng đònh phí = (Đònh phí : Tổng chi phí)%
-
Kết cấu chi phí gắn liền với đặc điểm mỗi doanh
nghiệp, biểu hiện kết cấu tài sản và kết cấu chi phí
có tỷ lệ đònh phí lớn hơn, lợi nhuận rất nhạy cảm
khi doanh thu thay đổi.
5
PHÂN TÍCH MỐI QUAN HỆ C-V-P
ĐÒN BẨY KINH DOANH (OPERATING LEVERAGE)
-

Độ lớn đòn bẩy kinh doanh :
Số dư đảm phí ÷ (Số dư đảm phí –Đònh phí)
-
Kết cấu chi phí có tỷ lệ đònh phí lớn hơn, độ lớn đòn
bẩy kinh doanh lớn hơn và độ lớn đòn bẩy kinh
doanh lớn, lợi nhuận rất nhạy cảm khi doanh thu
thay đổi.
-
Tốc độ tăng lợi nhuận :
Tốc độ tăng doanh thu * Độ lớn đòn bẩy kinh doanh
-
Khi vượt khỏi điểm hòa vốn, độ lớn đòn bẩy kinh
doanh giảm dần.
6
VÍ DỤ 11
Căn cứ vào số liệu ví dụ 8 :
1. Xác đònh số dư đảm phí, tỷ lệ số dư đảm phí, kết cấu chi phí, độ
lớn đòn bẩy kinh doanh từng sản phẩm và tòan công ty.
2. Nếu cùng tăng doanh thu 1.000.000đ, sản phẩm nào có mức tăng
lợi nhuận tốt nhất, chứng minh và nhận xét biểu hiện trên. Tính
lợi nhuận toàn công ty khi chọn sản phẩm có mức tăng lợi nhuận
tốt nhất.
3. Nếu cùng tăng doanh thu 20%, sản phẩm nào có tốc độ tăng lợi
nhuận tốt nhất, chứng minh và nhận xét biểu hiện trên. Tính tốc
độ tăng lợi nhuận của toàn công ty khi chọn sản phẩm có tốc độ
tăng lợi nhuận tốt nhất.
4. Nêu mối quan hệ giữa kết cấu chi phí và đòn bẩy kinh doanh.
Chứng minh bằng số liệu qua ví dụ trên.
5. Giả sử đònh phí không thay đổi, doanh thu sản phẩm A tăng lên
20%,40%,60%, độ lớn đòn bẩy kinh doanh chuyển biến như thế

nào, vẽ đồ thò biểu diễn.
6. Một nhà quản lý cho rằng : nâng cao tự động hóa trong sản xuất
kinh doanh, công ty sẽ đạt được mức tăng lợi nhuận tốt hơn khi
kinh doanh thuận lợi và cũng chứa đựng nguy cơ giảm sút lợi
nhuận nhanh hơn khi gặp khó khăn về kinh doanh. Anh chò giải
thích, chứng minh nhận đònh trên hợp lý không.
7
VÍ DỤ 11
CÂU 1 :
Chỉ tiêu Sản phẩm
A
Sản phẩm
B
Sản phẩm
C
Công ty
ABC
1.Doanh thu
2.Biến phí
3.Đònh phí BP
4.Đònh phí chung
5.Lợi nhuận
6.Số dư đảm phí [1-2]
7.Tỷ lệ số dư đảm phí [6÷1]%
8.Kết cấu chi phí
-Tỷ trọng biến phí 2÷(2+3+4)]
-Tỷ trọng đònh phí
9.Độ lớn đòn bẩy kinh doanh
[6÷5]
8

VÍ DUÏ 11
9
V DUẽ 11
4. Neõu moỏi quan heọ :
-
Chửựng minh :
10
VÍ DUÏ 11


11
PHÂN TÍCH MỐI QUAN HỆ C-V-P
ỨNG DỤNG PHÂN TÍCH PHƯƠNG ÁN KINH DOANH
TRIẾT LÝ CHUNG KHI PHÂN TÍCH :
-
Nhận đònh sự thay đổi số dư đảm phí.
-
Số dư đảm phí dùng vào mục đích gì ? Dùng bù đắp
đònh phí và tạo lợi nhuận.
-
Đònh phí thay đổi như thế nào ?
-
Sự thay đổi số dư đảm phí có bù đắp được sư thay đổi
đònh phí không ?
-
Về mặt kinh tế, bạn nên chọn phương án đề xuất khi
mức thay đổi số dư đảm phí dư bù đắp sự thay đổi
đònh phí.
PP PHÂN TÍCH PAKD–MỐI QUAN HỆ C-V-P :
-

Tính mức thay đổi số dư đảm phí;
-
Tính mức thay đổi đònh phí;
-
So sánh giữa thay đổi số dư đảm phí với đònh phí để
chọn phương án kinh doanh.
12
VÍ DỤ 12
Căn cứ vào số liệu ví dụ 8, phân tích và cho ý kiến tư vấn có
nên thay đổi phương án kinh doanh sản phẩm A với những
dự tính sau đây hay không :
-
Thay chủng lọai vật tư làm tăng chi phí nguyên vật liệu trực
tiếp 200đ/sp;
-
Thuê máy móc thiết bò để thay thế một số công đọan sản
xuất thủ công với dự tính chi phí thuê là 100.000đ, mức giảm
chi phí nhân công trực tiếp là 30đ/sp;
-
Tăêng chi phí hoa hồng 10đ/sp để thay cho ngân sách quảng
cáo là hằng kỳ là 30.000đ;
-
Giảm đơn giá bán 5%;
-
Sản lượng tiêu thụ với những dự tính trên sẽ tăng 125%.
-
Sản lượng sản xuất tiêu thu sản phẩm từ 800sp đến 3.000sp
13
VÍ DUÏ 12
14

PHÂN TÍCH MỐI QUAN HỆ C-V-P
ỨNG DỤNG PHÂN TÍCH ĐIỂM HÒA VỐN ĐƠN
-
Điểm hòa vốn (Break even point) là điểm mà tại đó doanh thu (thu
nhập) cân bằng với chi phí sản xuất kinh doanh tương xứng. Hay nói
cách khác, điểm hoà vốn là điểm mà số dư đảm phí cân bằng với đònh
phí sản xuất kinh doanh tương xứng.
-
Các phương pháp xác đònh điểm hòa vốn :
•
Sản lượng hòa vốn = Đònh phí ÷(Đơn giá bán - Biến phí mỗi s.p)
•
Doanh thu hòa vốn = Sản lượng hòa vốn x Đơn giá bán
•
Sản lượng hòa vốn = Đònh phí ÷ Số dư đảm phí mỗi sản phẩm
•
Doanh thu hòa vốn = Đònh phí ÷ Tỷ lệ số dư đảm phí

•
Doanh thu hòa vốn = Đònh phí ÷(100% - Tỷ lệ biến phí trên d.thu)
•
Sản lượng hòa vốn = Doanh thu hòa vốn ÷ Đơn giá bán
15
PHÂN TÍCH MỐI QUAN HỆ C-V-P
ỨNG DỤNG PHÂN TÍCH ĐIỂM HÒA VỐN ĐƠN
Số tiền Y = gX
Y = a X + B
Điêm hòa vốn
DT hòa vốn
Y = B

sản lượng
SL hòa vốn
16
PHÂN TÍCH MỐI QUAN HỆ C-V-P
ỨNG DỤNG PHÂN TÍCH ĐIỂM HÒA VỐN ĐƠN
-
Doanh thu an toàn :
Doanh thu – Doanh thu hòa vốn
-
Tỷ lệ doanh thu an toàn :
(Doanh thu an toàn ÷ Doanh thu)%
-
Nhận thức tình hình kinh doanh
(doanh thu) của doanh nghiệp ở tình
trạng nào (độ an toàn và rủi ro).
17
PHÂN TÍCH MỐI QUAN HỆ C-V-P
ẢNH HƯỞNG KẾT CẤU HÀNG BÁN ĐẾN
ĐIỂM HÒA VỐN – LI NHUẬN
-
Sự thay đổi kết cấu hàng bán sẽ
làm thay đổi doanh thu hòa vốn,
doanh thu an toàn và lợi nhuận của
công ty.
-
Khi tăng tỷ trọng những sản phẩm
có tỷ lệ số dư đảm phí lớn có xu
hướng tác động giảm doanh thu hòa
vốn, tăng doanh thu an toàn và
tăng lợi nhuận của công ty và

ngược lại.
18
VÍ DỤ 13
Căn cứ vào số liệu ví dụ 8,
1. Xác đònh điểm hòa vốn, doanh thu an toàn, tỷ lệ doanh thu
an toàn vẽ đồ thò biểu diễn điểm hòa vốn của sản phẩm A.
2. Xác đònh doanh thu hòa vốn, doanh thu an toàn, tỷ lệ
doanh thu an toàn của công ty.
3. Trong năm tiếp, công ty dự tính doanh thu không thay đổi
nhưng sẽ tăng doanh thu sản phẩm A 500.000, tăng doanh
thu sản phẩm B 500.000 và giảm doanh thu sản phẩm C
1.000.000. Tính lại doanh thu hòa vốn, doanh thu an toàn,
tỷ lệ doanh thu an toàn của công ty và cho nhận xét. Cho
biết, đơn giá bán, biến phí đơn vò , đònh phí các sản phẩm
không đổi.
4. Anh chò có nhận xét gì về điểm hòa vốn khi ghi nhận chi
phí theo phương pháp toàn bộ và phương pháp trực tiếp.
Theo anh chò, để ngăn ngừa những rủi ro trong tương lai,
nên chọn phương pháp ghi nhận chi phí nào để tính điểm
hòa vốn.
19
VÍ DUÏ 13
20
VÍ DUÏ 13
21
PHÂN TÍCH MỐI QUAN HỆ C-V-P
ỨNG DỤNG PHÂN TÍCH LI NHUẬN
-
Nhận thức sản lượng, doanh thu để t ng ng mức lợi nhuận.ươ ứ
-

Các phương pháp phân tích :
•
Sản lượng cần thiết :
(Đònh phí + Lợi nhuận ) ÷ (Đơn giá bán - Biến phí mỗi sp)
•
Doanh thu cần thiết :
Sản lượng cần thiết x Đơn giá bán
•
Sản lượng cần thiết :
(Đònh phí + Lợi nhuận) ÷ Số dư đảm phí mỗi sản phẩm
•
Doanh thu cần thiết :
(Đònh phí + Lợi nhuận ) ÷ Tỷ lệ số dư đảm phí
•
Doanh thu cần thiết :
(Đònh phí + Lợi nhuận) ÷ (100% - Tỷ lệ biến phí trên d.thu)
•
Sản lượng cần thiết :
Doanh thu cần thiết ÷ Đơn giá bán
22
23
VÍ DỤ 14
Căn cứ vào số liệu ví dụ 8, và cho biết thuế suất thuế
thu nhập doanh nghiệp các mặt hàng là 25%.
1. Xác đònh sản lượng và doanh thu để công ty đạt mức lợi
nhuận trước thuế của sản phẩm A là 500.000đ. Nếu
công ty thực hiện chính sách khuyến mãi 20đ cho mỗi
sản phẩm A tiêu thụ vượt điểm hòa vốn, tính sản lượng,
doanh thu để công ty đạt mức lợi nhuận của sản phẩm
A là 520.000đ và vẽ đồ thò biểu diễn.

2. Tính sản lượng và doanh thu để công ty đạt mức lợi
nhau sau thuế của sản phẩm A là 450.000đ.
3. Tính doanh thu để công ty đạt mức lợi nhuận sau thuế
là 900.000đ và sản lượng sản phẩm tương ứng từng lọai.
Cho biết, kết cấu doanh thu sản phẩm A là 25%, sản
phẩm B là 30%, sản phẩm C là 45% và đơn giá bán,
biến phí đơn vò từng sản phẩm, đònh phí không đổi.
24
VÍ DUÏ 14
25
VÍ DUÏ 14