Các mô hình phân tích, đánh giá rủi ro tín dụng và ứng dụng mô hình Logistic trong xếp hạng tín dụng doanh nghiệp vay vốn tại ngân hàng GP.Bank

DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT
 
 
 
 
  
! !"# 
 $%#
&'() *+,$-
. /01%$
1)2 134/56
'!7 '89/:;$<
'2 -858,8
' -=>/
! !+?,8<
LỜI MỞ ĐẦU
@;"6A#B#C%$+D-34E
5E4A#+@/;"FF $
+=G$+H<;0IF;"D"#J;
K
D=6JLM#8BN$F#CD%
JBD-8#OPBN$58,8$ 56;$<
,385QD%0R/8J46 56R/$
SDT"53BU<
G"D%3R/8J;$5V
5E9+?D#CN4/<W1%$D0R/8J
5E5$B-XB5$R/F%<R/F#
D0R/8J5V:+B$MB%/R/8$F<%
$+DQ>KYYZB3$$;$ 1%
$ '[1%$\D '$$$]]1%$D^SQ0
%D@/;%4_B?R/8J<'H#QC>

4$"-`$$BJL1%$D
 5$5>4<
@;""BN$8R/$/6;;8<A/R/8
$Q8=;0a5",6;""D;0
,J#-8<S$QB@R/84bQ
JR/$S<;"R/F%0R/8J=
 1%$c$$Q<
%$+D+"/-Xd0F 9"# 
;$%#B9"# 5C#D
5 56B$+<9+?
F0F9"# G5@/Q/54
eN$B "D8,f4%E9:/#8?
#MD5#+G/T/$$-]4B<
=BF>4bGD]5VS5@gCác mô hình phân tích,
đánh giá rủi ro tín dụng và ứng dụng mô hình Logistic trong xếp hạng tín
dụng doanh nghiệp vay vốn tại ngân hàng GP.Bankh5C45@G
//+G5@?A#3%#$F<
 7"://+G5@ij#T
d
Chương I: Tổng quan về rủi ro tín dụng và các mô hình phân tích, đánh giá rủi ro
tín dụng trong kinh doanh ngân hàng thương mại.
Chương II: Một số mô hình đánh giá rủi ro tín dụng trong hoạt động cho vay của
ngân hàng GP.Bank.
Chương III: Ứng dụng mô hình Logistic trong xếp hạng tín dụng doanh nghiệp tại
ngân hàng GP.Bank.
(98-?I,8DkAF$T+
'<TS/+Gl7$;"P8,6BG
mno,$;Q/p$JnMUE
e)QG5Vq#5r]/+G5@+<
Em xin chân thành cảm ơn!

CHƯƠNG I:
TỔNG QUAN VỀ RỦI RO TÍN DỤNG VÀ CÁC MÔ HÌNH PHÂN TÍCH,
ĐÁNH GIÁ RỦI RO TÍN DỤNG TRONG KINH DOANH
NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI.
j
1.1- KHÁI QUÁT VỀ RỦI RO TÍN DỤNG TRONG KINH DOANH NGÂN
HÀNG THƯƠNG MẠI.
1.1.1. Rủi ro tín dụng là gì?
 44 $%#;$Q$5s,%l
Q$@%<2$#T5Q4;8@X#88;Q+G/T/<
-8$+"/456-8[;8B$+D;\B
JLD:$< 56;$
QC5E#4 ]@/G/;$/-5@/Q/,8:D5Q
4;8e98+$>:< 56$4 @/4E
/A:D5iLt4 56$5?@/:<
4;"R/8$B%:#;B
E#5iA5E$;"4-`$83B4V
5T+55q $;<#-LE#;0
/5E5T+583B4V$;8B$+Ds4B%$E3B
4V;05q;u <
]R/$5CR/84,6D4;0C;aD4
;R/$<@/R/$5Cv4, 5L;$DQC
5@#MD ";0C4 N<BA+D?;"4/05E95J
"4E 56/$<
1.1.2. Phân loại rủi ro tín dụng.
Q@/#4 ;$/p+]5D+G/T/
G/<p+]G/#4 L$$
4 ;$/<
oeB/+G#-D5E$4 
-$/5+

w
Rủi ro
tín dụng

$J

$
$J46F$/+G#-4
> "R/F$JB9x/+%B$+D5;<
$J,$i4?$S[Q4GR/$5"R/F5
B#D#B$+B35CR/+"5JE$\P
,858[#-NG//O,858B$+D4 -8
58,8DC58,8D^\P%#B[4GR/$5"0R/84b
;8B$+B 56B$+D,$i8B%-X%39"# 
B;y/A9X4b;8B$+QB:5@\<
$4/+G#-4> "
R/84b$B$+$D5E#6 [9/:
#N5s5C 56B-XB3$;B$+B3D4_B?;"\
BA#/[A#/B$+R/@/B6-3;
D6;"sp6Bp5J$4b:5Jsp6
4 FB$+Q$\<
oe];R/$DR/$$/+G+$F
5E#;R/$DR/$<
1.1.3. Đặc điểm của rủi ro tín dụng.
2C56#MN$Q%/R/8DA,"5s5C
$:T"B>/<Q>5s5C,8-$/
o RRTD mang tính gián tiếpR/$%D/+C$R/+@
-XB3;<98+$;;s#>:D:
, R/F-XB3<Q;D> 56;
$$;4/+G+"/+$$<

o RRTD có tính chất đa dạng và phức tạp5s5C+,C/%=-?5$ D
# #$/+GDFDA/R/8$5s4
/$;$@%<
z

4?$S

58,8

%#B

6 
A#
/
o RRTD có tính tất yếuD44/0i BH4@B 56$
F 0,:95V4;0CH,H
5E:/%/6%B5T+5D5@/+4,:
;8B$+t@O53B<
1.1.4. Nguyên nhân của rủi ro tín dụng.
1.1.4.1. Rủi ro tín dụng do nguyên nhân khách quan
 Rủi ro do môi trường kinh tế không ổn định
o '?,"56R/$B;0?55E$JL"
o :+"/$R/F?Q$D6A#R/3"
o '?:0$A#4A/<
o "/-?R/+ D#,5T/6E#4b5Vk5";8N$
B@5T/6-3
 Rủi ro do môi trường pháp lý chưa thuận lợi
o '?;x%/R/8$R/$##4/A:#5J$#
>eT5+D{/36D*+,$LBR/36D#D
[\BR/$4GR/$5V,$@/4/ADBe

,84/Ak4/A4GR/$5" 56<
/+GD4/ABBe,85VQ-B%C;$B 56F
4 "-A #BMs##8@/BH,:A#6-3Be,8
B@B%r"/iE<
o '?$$D;C$D-$%/R/8$
G >3HB;"R/85 5ED 56$$
B58,8$%3$Q-?8%e,8B@:4E<e4?
,6$$D-$5#5E+G/T/DA6-3%#B
;$B0%$$M$];J#<6/B
###$$D-4 A/DA5?5<1$M;C$
5?#/+B%30$5E6>/%/<
o %30R/84bM,:A#
%$+=1$Q6"0,305T+5B@$%#
B</0[.\$5V 
565VR/6A#GB5V5 5E>;"R/8,5T/:5;4%
|
B%/:#0;J#LB@FF 56$
#84R/$5J%$%#6564A#B%/R/8D
0/:#M55%/D"/A#A<2Qt4%3
B%=6B;C-@;"5@/;%
"/6%309<
1.1.4.2. Rủi ro tín dụng do nguyên nhân chủ quan
 Rủi ro do các nguyên nhân từ phía khách hàng vay
o 'XB3-$5D;0Q%B%8EB$+<
o 78eR/84b;$;x<
o FF$%#+"/;xD"/, <
 Rủi ro do các nguyên nhân từ phía ngân hàng cho vay
o )a4}0;C$6,6<
o 3,6"/5 5BF56/+G0%#B<
o "/-BR/84b-$/;B$+<

o '?E#>$R/4a4}DB$M$.$?-?%/R/8<
Tóm lạiDQC#-:@//+GR/$
s;R/$<,%###M3QCvT$+$
tQ>,%##BE;8e$GN
D4GR/$5"B:5@6 $,8@;"5$/+C5D5$
5J0F#C=1<# BT$+$D
#/6Be4?$,6#AB%#%B 
"N4q9]9xR/+"5JB$+t-/3L$B$+<e
4?:##/6B/+G0$,6BBG$S
B/i4?$B@-?tB@-=BA:<BA+,%
###MN$-/-H:Bk4,%##4GR/$5"B%
5 D,3,6B";C$D-B$,6R/F
9X4b0B%<?%3,%##+QCv5LR/84b
$5V55E6X$<
1.1.5. Các chỉ tiêu phản ánh rủi ro tín dụng.
/+4;R/$D-#8R/84v "
5":#::QC98+$<N>/+G8+-D
~
CQ$>IG/s:/%/#- 
56#8
o ER/ Bf4%ER/ GE
o E;Q5MBf4%E;Q5MGE<
o EQB:5@
o 5$ Q$$-8<
o FFB#$LB$+[+"/3$LB$+\
s9"# LB$+<
o 28,8@B$+
o {/$%>$B;
o 0L 56$LB$+<
1.2- CÔNG TÁC QUẢN TRỊ RỦI RO TÍN DỤNG TRONG HOẠT ĐỘNG

CHO VAY TẠI NGÂN HÀNG.
1.2.1-Sự cần thiết của công tác quản trị rủi ro tín dụng trong hoạt động cho
vay tại ngân hàng.
23BD/:#4e;",8@
;"JL< 565QB$MR/$S;$
PBN$4/i/A#+"/DBN$4 56@O@/:53
B<23BT/"DEL"
K•d-8QB/A#N";8K•d5"d•j/A#
$< 2iLD;$Q9/A#
/+"/B$<7B 
;Q;eGSDF/+GL#-N 56
$< 1A+GD%Be%/R/8%3R/8J
4/04G/R/$S$S<
{/8J4R/FA D54LD;C-B8
R/+"A/R/8$<UQ>5@/;%DG/ 
56;$/G$N4;$/<
5QDU#8?9+?GF%3R/8J
#pE#B5@/;% 56BG/5@$<
€
1.2.2- Ủy ban Basel và công tác quản trị rủi ro tín dụng trong kinh doanh ngân
hàng.
'$/4 B-#5$BA#;f€YD6Q
/BR/$-$KY#C[mKY\5VA#E#
 #3$-]4D+'_BeK•€~Fes9/+<'$/
;QS#DR/$+5VR/+"5JF‚f,$$-]4B@-
[$-]4]]$;-/#]B-\D5$$/+GH/
5CR/84b 56$R/3"<
8R/$dYe#CDNU4c5$5;GD
E#R/3"B@$$B-D*+,$$-]4+$+5V=
R/$9+?B#C/O?5ER/3"0

A<*+,$$-]45V,$K~/+GHB@R/84bE9:/Dd%#
$-]4.B$-]4..P?:45$$/+GHR/8J
D,858%/R/8B$ 56:#<
ƒB%9+?0FR/84bD/+GH
$-]4Q6-35C,8
on,6+:#],6#A"#JD,6#A#
B,6#A#G/+%t% M$,6#A
$$<
o$e4?$,6R/84b<
o!+?6%3R/84bBA#A0%/R/85C/+F6R/
F54LD]„E#D5#+G/T/O5JBR/84b
<
1.2.3. Đo lường rủi ro tín dụng.
;"D#5V-X@/0F
;$/5C5<$i0F#8B@s5J4E
[R/$+]4-\B>0F#8B@s5Jl###
:  4ED #  ##    R/$ $+  # ##  /+@  3  [R/$4+D
-/,…]B]D]9#]D$$4]-\$<$D0F+
;04 N$/DG6QC-X@/0F5C#
556$;<
•
1.2.4. Phân loại nợ và trích lập dự phòng rủi ro tín dụng.
]  R/+ 5J  $        ] 6  / R/+"  5J  -3
w•j•dYYz•{2o+dd•Yw•dYYzBR/+"5J-3K€•dYY~•{2o+
dz•Yw•dYY~$353F?%#
4 EzQ-$/
o Nhóm 1: nợ đủ tiêu chuẩnD,$iE 5E5Q;8e
/i53B4V5q B;8EQC#-4$
;8,84VD$;"B$+D:#A$P
o Nhóm 2: nợ cần chú ýD,$iER/ •Y+BE:/4 L

 8E<
o Nhóm 3: nợ dưới tiêu chuẩnD,$iER/ N•Y+5"K€Y+B
E:/4 L 8ER/ •Y+<
o Nhóm 4: nợ nghi ngờD,$iER/ NK€K+5"j|Y+BE
:/4 L 8ER/ N•Y+5"K€Y+<
o Nhóm 5: nợ có khả năng mất vốnD,$iER/ Gj|Y+DE
:/4 L 8EGK€Y+BE;$L#9X4b<
T4/b4pQG/L$R/ 8EC5C#4 E
GDBkQR/+@56?R/+"5J#4 ,:;u
;8EBQE$B56"/5
;8e8E$;-/+8<
Tỷ lệ trích lập và công thức tính dự phòng cụ thể.
p5E#4 ]###Df4%4A#?#MC
53BQEKDdDjDwDBz4T4E4YZDzZDdYZDzYZBKYYZ<{/+"
2Jw•j5$$-3@?#M,v0;B
?#MR/+5J R/+5J5+<]R/+5J
5+D-3@?#MI58,vf4%?#MB-8QN
Q<;5QD{/+"2Jw•j5$$0-3@?#M-$/
R = max {0, (A-C)} x r
5QD -3@?#MC#8
&J;8E
J-8,858[Bf4%#Te{/+"2Jw•j
R/+5J53BN4 -8,858\
KY
f4%4A#?#MC
BA+D-3@?#MC;0I#/6BJ;8EB
f4%4A#?#MDM#/6BJ-8,858<"/J
-8,858-$/;5E]f4%#Te4J;8EDF-3
@?#Mt,v;0Q_$4G?";0#8
4A#?#M;8E5Q<

Tóm lạiD{/+"5Jw•j5s$+G/T/R/84bED;C-$
53<2iLD ##-N>$+5G-`/+C-$
;B$+G#B$+-`QCe<t-`/G
B%B$+Q,8585C8sB@?#M<2Q46
###5C8C/<
1.3. CÁC MÔ HÌNH PHÂN TÍCH ĐÁNH GIÁ RỦI RO TÍN DỤNG.
1.3.1. Mô hình định tính về rủi ro tín dụng<
1.3.1.1. Phân tích tín dụng.
23BU59B$+D,6T#884L5Ej/a
,8-$/
o L9B$+QC%B&,"S"†
o E#5iQ5E;b;"65q5HBE#4%Dv,8B%
5EBLX@DBL9B$+Q;8e8EB$+
;0T5"6-x#†
o LE#;;08ED4%/QC/iE
,v-8$+/A#$LB$+6$QB#B
:#†
 Người xin vay có thể tín nhiệm?
/aT84L"4LB$+Q%8E;;8
B$+5" $+;0†2@/+4 4GR/$5"B%G/"g|
;$ o|h$L9B$+[$$]\De4?[$#$+\D/
A#[$-\D,858[44$]$4\D5@/;%[-\D;C-[4\<
:8G/+#85E53DF;8B$+9]5E4;8
<
KK
• Tư cách người vay: T%D/?D5„B
%8E$LB$+S/4LB$+<
• Năng lực của người vay: ,6#8HHvL9B$+Q
5e4?BBe4?##4b5C;b;"E#5i<23B
0+D#8HHvL5 %0+;b;"E#5i

#84L5E+R/+@E###$0+<
• Thu nhập của người vay: G//A#$LB$+A#/B/
aLB$+Q;8e $5@5C8E†F/DLB$+Qj
;8e5C $@
o )/i@N$/,$+N/A#
o $4b-8
o @N#;E$+;B3<
/G84;8e:B5+4/i/5T/
GBe,85C8EB$+<,654/i@$
;0R/$B%aB84L/A#$+$/Qe
=$R/;4„BHH†4%/e=$+
Q5E/+F5CUEB%8EB$+†/A#%B
R/;$LB$+4,vR/$S5C84L/aG<
• Bảo đảm tiền vay: LB$+Q-=>/6J$+-8Q:
4E5CUE;8B$+†,6#85s,%qb5"/SD
0%D5@/;%D56/+G$-8LB$+<
• Các điều kiện: T#8,"5E9/%B@0B%;$
B@$LB$+Dt;5@/;%;"$+5-`Q8
="5";8<
• Kiểm soát.: A#/BB:5@$+54/A##BR/+"
Q8=9:/5"LB$+†‡G/T/$LB$+Q5#
5EG//O$BR/84bB@:4E†
 Hợp đồng tín dụng có được ký kết đúng đắn và hợp lệ?
,6#8Q%B4a$V+G/T/5iL
$$53E4LB$+BE$[,$i>L
X@B>L-=>/\<6/E#5i#85#
Kd
5E/T/B$+B3$LB$+]K;" 8E/A4E<,6
#8Q;8e3B:;Bk;
59B$+<

2iLD6E#5iE#4%#8,8B%5ER/+@4E$
,vR/5J>5@/;8  56$L
B$+D"/ 56+5]S$;8e/iB3B$+$<{/
Fr"/iEB$+t#85ER/5JCB„
E#5i<
 Ngân hàng có thể đòi nợ thuận lợi bằng tài sản đảm bảo?
• Lý do nhận bảo đảm tín dụng.
1%A,858vd5:D"/
LB$+;08E]5qR/5JFQR/+@,-8
T3$+":#5C/iEPdDA,858 
4E"B@s4b-BLB$+<
7A,858D#895J„B9
>-8453EQCEBQC,5ED5iL#8
5E,vBe,8E;,"vF4LE#
##QR/+@"5 -8"/LB$+;085EE<75V
A-8":#D-`QBJ"/GB%AE-B
E;B$+8B-=>/<
• Các loại bảo đảm tín dụng thông thường.
o ;8#8/A,858,vB%R/5Jf4%
Z[wYo•YZ\J;8#8/[,J/D$+ \
]-34%/G,853<
o $$: QC/$;8#8/$LB$+]
6f4%Z:5J]J-<f4%Z+#/6B:4EB
L $;8#8/<
o i;: QCAi;DBAD/+G4%/$
LB$+4-8T3<0LDIB$+Kf4%:
5J[NjYo€YZ\GJJL%$-8T3<
o ":#-835J5:5$B0FH4@B5:<
o 84V$,G,$: 4B%,G,$$;"B,GB$+4-`?
%_$B8E$+LB$+D"/LB$+;085EE;5"

 <84VQC,858,v-8s/+<
Kj
1.3.1.2. Kiểm tra tín dụng.
• ";C$:84 ]5J;F:5J<
• !+?;" DFD6/R/$F;C$6A
SB"D,858v>;$ R/$S:$U;8
#85E;C$<
o 7" 8E$;Dv,858v;;0A
cB%$E];" <
o :4EB5@/;%$-8p4,858<
o 5T+5BE#4%$E#5i<
o 25@/;%B>?,B@LB$+<
o 29];8Q/-B$+$B
G//OR/$R/84b5s$<
• 7C$L9/+G;84<
• {/84bs`BL9/+G;8QB:5@<
• eL;C$;@;"Q>,C/%59/3D
s>@-X@/$Q>B:5@
GS#C<
1.3.1.3. Xử lý tín dụng có vấn đề.
 2s5C/$;8QB:5@
o '?Ac,:LB;0Q4bB%/:#,
B8E]4J5Va$/A<
o $+5,:L;:/$D;" 84B#:#DJ
i;D;8/"B/A#<
o :/4 E$+ "$sQ-?$+5BJ9"# 
%<
o m#"/$0+$+5,:4E<
o /  A#  M  8    6  $+  @/  eD  5s  ,%  4    I  G/
ˆ&Dˆ(D(.<

o >$+5,:4E://iB3[B3#TGEB$+\D
$;8[$;8%\D$+56 56[$/G
i;\<
o 264%$$/$+4//+C@%-B;" ;
5V5E:#<
Kw
o >$+5,:LD;0?;"B;0Q4b53B-3@
X$; <
/+G$-`F$8##v/i>
;8QB:5@]6-3,-$/
o )/05sG/A35$65C/i5T+5E5VB$+<
o 7O;#B,;J#LSB:5@?:4GR/$5"
<
o %9X4bQB:5@#85E564A#BeB$+
v>9/56QC98+$BR/$5C$,6?
"#B$+<
o /+G$9X4bT6b;OB;B@8##Q
CD5s,%48#De/i/DeL0R/84b<
o ?>/iQCp5C/EQB:5@[$4b-8B-3
@X \
o G/_$B/"B>$:#9];M_$B
$?%<
o T5:4EDe4?B-?:R/R/84bD"
;8- 56B-8$$%#<
o HS#QC5CB%/iEQB:5@D,$
ia$/A$ E L["/;Is#;Q;eH\D
,-/-858,8D+G/T/Q,84V$,G,$D:/4 
$%#D-A#$+$4b0+D6#59#-8<
m8##3/#8,858/i5EED5iL 68
B;QC/+F 56"#]6,FL<

?"Dg;8QC=GQB:5@DLB$+;0
:"#8BA+h<2EC/46E#5i5E;b;"65q
5HD/S5@/;%5s$-$DF
;=;8QB:5@<E4 D6E#5i;0
5q5HDQ-$-QQCQ##T4;s##8B:5@B@
B4/+G;";QC=GBrE<
Kz
Bảng 1.1: Bảng những biểu hiện của một khoản tín dụng xấu và một chính
sách tín dụng kém hiêu quả.
Các biểu hiện của tín dụng có vấn
đề.
Các biểu hiện của chính sách tín dụng
kém hiệu quả.
K<8  E  B$+  ;0  5q  ;u   
s:L<
K<'?4?$S;;05qB
:#56$S<
d<L9/+G -X$ 5  L   D
9$ 
d<-B$+#/6B>
-?;%QC98+$4$<
j<Qi-58E[U4TB$+
FE389/36\
j< B$+  G-= 4L $  $  ;
/+F-3@X4<
w<)V-/:$;0,F
L[5C,p5H#\
w<"/;" „5C$4bN
;8<
z<;8#8/$+i

;e;0,FL<
z<f4%$;Q
-=4V5J$ 56$<
|<f4%gE•B3  -= >/h e
[%-35M,O+e\
|<i-;05T+5D"/-QB
;05i,6<
~<:4 i-[5s,%4,
$;\
~<f4%B$+6,6$[,60
BGD65iR/8JD<<\
€<:4E,858:# €<Q9/R/ $
[:#9:/5C>;\
•<?$  B  5   4    -8 5C
eB3-=>/$;
•<B$+UE55T/<
KY<"/,4//+C4/i
@$+?,4/i@
KY<70  +  8 B-?  $+  5  
5@/;G0L;"<
KK<7?$ B /i/
,:L5C8E<[B,
9=D",J\
/i‰.D$;(9$$#4]-DŠ$-D<D-]4]]+]$
1.3.1.4. Hệ thống chỉ tiêu tài chính đánh giá khách hàng.
%3IG/p5C#5$
%#5E$,3Q
K|
o QIG/$;8[)R/+$-\
o QIG/ 56[&B+$-\

o QIG/5M,O+[)]B]$]$-\
o QIG/;8e-4L[n‹$,4+$-\<
Bảng 1.2: Bảng hệ thống các chỉ tiêu tài chính đánh giá khách hàng.
TT Chỉ tiêu Công thức Ý nghĩa
Nhóm chỉ tiêu thanh khoản.
K $  
$  $+  
L
IG/$F
$%#Q;8
e 8 E 
L4<
d $  
H 
n8    ;8  e
/+C  5  ')2
@5C8
;8EH <
j 13  4/  56
M
-84/56oEH  n8    ?  G
4%  -3  /+%  53
>$  ')2  B  E
H <
Nhóm chỉ tiêu hoạt động.
w 1MR/$+
i;
z 7u/E,F
R/
n8    L   

 
,F  R/    
:#;
K~
4,$G/+<
| 1MR/$+
-8
n8    e  4?
$      B%
-X-8
5C $/<
Nhóm chỉ tiêu đòn bẩy.
~ f  -3  E  G
-8
  $  #8  
   56  $  
?$ B  /i  B3
B$+4<
€ 78e84V
@B$+
n8    ;8  e
$      B%
$    4V  @
B$+<
Nhóm chỉ tiêu khả năng sinh lời.
• f  4%  -  4L
G$/
n8    f  4%  4V
#  -  G  6
5BJ$/4

,$G/
KY ˆ( n8      %/
R/8    B%  -X
 5i  B3  
-=>/<
KK ˆ& n8      %/
R/8    B%  -X
      -8
$<
1.3.1.5. Các chỉ tiêu phi tài chính
2+4IG/5JD/i$IG/+5E4:+;08
I?$G,$$%#D0+5E/
A#N@//i8,GB,G$%#<2C95JI
G/+695MaL9"# #8QF56D$C/B@
4_B?:5J<
K€
o Lĩnh vực hoạt động kinh doanh:
n8CBS#C$D$-8#O$%#
5$ 56<>4_B?5$#CQ-?e=$F56
%-`$-B>4_B?D5$-/+<
o Uy tín trong quan hệ với các tổ chức tín dụng.
IG/+,"$%#R/$%BQ
8E5q D?%5T+5$;"$+;0<7$%#4/0
8E5T+5B5q :+$%#Q/+B
D-XB3QG/R/8<
o Khả năng trả nợ từ lưu chuyển tiền tệ.
,";8e8E3/ 4$<IG/+
?$B/i/A#?;"N#-89/:;$D?5T/<
?5T/D#-89/:;$Q%/R/8$F;8e8E
N4//+C@%-`4<

o Trình độ quản lý của lãnh đạo doanh nghiệp.
C%=;%/+G0DF56SB:D;8e4V5 
5@/De56DA+,x 56;$D^2+4+"/3
:R/$SR/84b$%#<6$%#Q,$4V5 Q
e4?D/+G0$-` 5E@R/$%B<
o Các chỉ tiêu khác.
 56-89/:;$D$%#J/-?56,=:
@/+"/3N,G-$D/:#DL
G/pD5@/;%?GD^>$%##/6B,G
@/F56%-`:#-B$%#Q-?#
/6<
Tóm lại, 9]9x@/G/B%:#
;</+G?"DLA#/B|G/,8$
L5B$+og|;$ o|h<0F5JB@5E-X;
58D- "$0F+4Q#/6B569
$/i0/A#D;8e?,DtF56#D5
$,6<
1.3.2. Các mô hình lượng hóa rủi ro tín dụng.
K•
$e=B@DT/"I?$/+:B
###/+@3[5J\5C5LB$+<n##
/+@3+a$BN$:L$D3;xD4 $R/$P
BFBA+;0N8"###5;5C$
R/+"5JB$+<
+$+D6-35V-X0F5C5C4EQ$
LB$+<0F5CQ/5C#x#9X4b$
Q6;34E459B$+DB#:#D;R/$D5Q
Q##T?B%;C-<6-30F4E
Q$,8L5E-X:
K<j<d<K< Mô hình điểm số tín dụng tiêu dùng.

+$+D@/-X###5C5C9X4b
59B$+$LG/p<?"D@/}5V-X
0F5C-35C9X4b-34E5+G/T/+6$e<@/;
/-?/A%B$Q;>+G/T/$S
5E-X4b,v%35C?56<
+"/3R/$S4GR/$5";-X0F5C
,$i%-3D/5LD -8D-3L#/6D-=>/
D5% 35JD-3;8DL$0<
Bảng 1.3: Bảng những hạn mục và điểm thường tín dụng tiêu dùng được sử dụng
ở các ngân hàng của Hoa Kỳ.
'  95J:4E 2C
1 Nghề nghiệp của người vay
- Chuyên gia hay phụ trách kinh doanh 10
- Công nhân có kinh nghiệm 8
- Nhân viên văn phòng 7
- Sinh viên 5
- Công nhân không có kinh nghiệm 4
- Công nhân bán thất nghiệp 2
dY
2
Trạng thái nhà ở
- Nhà riêng 6
- Nhà thuê hay căn hộ 4
- Sống cùng bạn hay người thân 2
3
Xếp hạng tín dụng
- Tốt 10
- Trung bình 5
- Không có hồ sơ 2
- Tồi 0

4
Kinh nghiệm nghề nghiệp
- Nhiều hơn 1 năm 5
- Từ 1 năm trở xuống 2
5
Thời gian sống tại địa chỉ hiện hành
- Nhiều hơn 1 năm 2
- Từ một năm trở xuống 1
6
Điện thoại cố định
- Có 2
- Không có 0
7 Số người sống cùng (phụ thuộc)
- Không 3
- Một 3
- Hai 4
dK
- Ba 4
- Nhiều hơn ba 2
8
Các tài khoản tại ngân hàng
- Cả tài khoản tiết kiệm và phát hành Sec 4
- Chỉ tài khoản tiết kiệm 3
- Chỉ tài khoản phát hành Sec 2
- Không có 0
7Q5C-3$:]0FB€G/G4wj5CD
:#:4•5C<m8-X,"d€5C4$>$;
Q3B;Q9:/DN5QF;/
-]0F5C-3-$/
Tổng số điểm của khách hàng Quyết định tín dụng

Nd€5C=9/3 N3
d•ojY5C B$+5"zYY‚'
jKojj5C B$+5"K<YYY‚'
jwlj|5C B$+5"d<zYY‚'
j~lj€5C B$+5"j<zYY‚'
j•lwY5C B$+5"z<YYY‚'
wKlwj5C B$+5"€<YYY‚'
„4D0F5C-35V4 ,a5E-?#9xR/$R/
FB$+B85;CL$R/+"5J$</+
GDQ6-3E5C5V;0C?5@/I6$
Q5CB>$+5@;"<60F5C-3
;04 QC5]S$5"FG/p$D
,a9Q;4 D484M$65iBJB
<
dd
K<j<d<d< Phương pháp ước tính tổn thất tín dụng dựa trên hệ thống cơ sở dữ liệu
đánh giá nội bộ - IRB (Internal Ratings Based approach) và những ứng dụng trong
quản trị rủi ro.
|edYYwD+,$$-]45V9+?%#5JB@ŒG//O
B3R/3"Œoq$BkS4$-]4..<]5QD-`-X%
3-=>4%/$6,65C5B:5@DN5Q95J%
-3$B33C/<
BA+D]+G/T/$$-]4..D-`-X0F
?$G%3>4%/6,65C95J;8e:<
-`95J,"-3non,$,4+‹]‹$/49-/:;
;085EEP)m)--mB]]‹$/4ofS:P(&
(9#-/]$]‹$/4oE$; L5C;;08
5EE<0R/$,"-3GD-`95J5E()(9#]])--
o:QC<
1U;u 95JD:QC5E?$G0

-$/
EL = PD x EAD x LGD
0R/$,"-3)mDnB(&D-`95J5E()o
:$;8B$+<"/95E:
$;8B$+F-`$4 :@/
;0I5/Tq#95J9%-3$B33
C/3R/$%>$B3?QB<
"DB%####.-`95J5q?"56
$N i;8B$+$%#DB$+
$%#BN$Ba['(-\DB$+,4}DB$+":#,:56-8D
;Q$DQ#B3#TB ;0,v;<
5QDB%9+?%3:?$G%3
-=>4%/56,6o.49/":+"/$ 1%
$R/F6A#</+GDB%,:;uIG/-3j
IG/nD)m$+(&4/0"-# #D5Ma#8Q6
-=>4%/5T+5D5E4/>;$SB>F#T@9X4b>
4%/%5 <:8>B:5@G5@/5Ma #8
dj
5T//i4?B@DLDL$:;4iB5s,%#8Q46
F;$S<
1.3.3.Các phương pháp xếp hạng tín nhiệm doanh nghiệp điển hình trên thế giới.
!"# $+9"# %4>b;"5B@
B:4EDC%;8eB%b8E[3D4Vs8$\
$53E5B$+5C5#_$B65T+5B5q 
0R/$%39"# ];b%/<%$+DG"Q$###
9"# 40FSB###/+G$
1.3.3.1. Mô hình toán học xếp hạng tín nhiệm doanh nghiệp
;R/+"5J5%B4E#
C>0FSB3;GDB%:#?$G
###9x5<n##+-XS4 04GR/$5"

;/+GBG:+T"Bp#5
R/$5C5<
n##9x5BA+Q@/"/-Q<2T/GD###
;05A+BFQ#/6B$UEP$DR/+"
5JQC$+5NL+-$L;G;Q$4/AB/+@P
,$4;0C8R/+"B-34E4s#8/+F6%3
/+GBG##$<
1FBA+D;Q-?#C$;$S3;GD>####
D#4#B?,$Q5EB5V,-/%/R/8
###/+@3DN4EQ$IG/5"?,<
%$+D3;G9"# %4 5$/+CFN
G/3C/Q$-$G/35$Q$4E/A
E[+"/4\<
 Mô hình điểm số Z ( Z- credit scoring model).
0F5C-3•(<.<&4$F5C5C53B
0+-89/:$y<2 4E•45E#5C#4 
53BLB$+B#/6B
o J-3$I-3$LB$+[!…\
dw
o TR/$S$I-3+B%95J9-/:BrE$
LB$+R/;<
I-3•,$izI-3!
K
D

!
d
D

!

j
D

!
w
D

!
z
<
Trong đó:
!
K
Žf-3gB34/56M•-8h<
!
d
Žf-3g4E/A>4 •-8h<
!
j
Žf-3g4E/A/"B@4V•-8h<
!
w
Žf-3gJ#"/•J-$E h
!
z
Žf-3g$/•-8h<
J-3•$FLB$+Q9-/:BrE:#<BA+D;
J-3•:#s-`4e5C9"# ;BQQ/+
BrE$<N6I-3•,$5T/Dm'(•$.<&4$5V#C$••B
•••5CQC#]N4 FB$$%#D-$/

Đối với doanh nghiệp đã cổ phần hoá, ngành sản suất:
Z = 1.2X
1
+ 1.4X
2
+ 3.3X
3
+ 0.64X
4
+ 0.999X
5
• "/•‘d<••vBp$D$Q/+#-8<
• "/K<€’•’d<••vBp8,DQCQ/+#-8<
• "/•’K<€vBp/+CD/+#-8$<
Đối với doanh nghiệp chưa cổ phần hoá, ngành sản xuất:
Z’ = 0.717X
1
+ 0.847X
2
+ 3.107X
3
+ 0.42X
4
+ 0.998X
5

• "/••‘d<•vBp$D$Q/+#-8<
• "/K<dj’••’d<•vBp8,DQCQ/+#-8<
• "/••’K<djvBp/+CD/+#-8$<
Đối với các doanh nghiệp khác:

I-3•••5+QC5EpT/"D4 F
$%#<1F-?;$/;4$!
z
>$DG!
z
5V5E5$
$<0I-3•••5E5@/I-$/
Z’’ = 6.56X
1
+ 3.26X
2
+ 6.72X
3
+ 1.05X
4

• "/•••‘d<|vBp$D$Q/+#-8
dz