Tiểu luận môn Tài chính tiền tệ : ĐIỀU KIỆN NIÊM YẾT VÀ HỦY NIÊM YẾT TRÊN HNX VÀ HSX

Nhóm 2
ĐIỀU KIỆN NIÊM YẾT VÀ HỦY NIÊM
YẾT TRÊN HNX VÀ HSX
I. Cơ sở lý luận
II. Tổng quan về HNX và HSX
III. Điều kiện niêm yết chứng khoán ra công
chúng
IV. Điều kiện kiểm soát của ngân hàng nhà nước
với công ty cổ phần
V. Điều kiện niêm yết và hủy niêm yết
VI. Điều kiện niêm yết chứng khoán của công ty
hình thành sau khi hợp nhất doanh nghiệp
VII. Hủy niêm yết trên HNX và HSX
NỘI DUNG
1. Định nghĩa
Niêm yếu chứng khoán là việc ghi danh
các chứng khoán nhất định vào danh mục
các chứng khoán đủ tiêu chuẩn được giao
dịch tại Sở giao dịch chứng khoán.
2. Phân loại : gồm 4 loại niêm yết
- Niêm yết lần đầu
- Niêm yết lần tiếp theo
- Thay đổi niêm yết
- Niêm yết chéo
I. CƠ SỞ LÝ LUẬN
3. Mô hình tóm tắt niêm yết
trên thị trường chứng khoán
Công
ty
đăng
ký

Uỷ Ban
CK Nhà
Nước
Công
ty cổ
phần
Sở giao dịch
CK
TH.PHCM
Tổ chức tín
dụng cổ
phần
Ngân
Hàng
Nhà
Nước
Khi cty được niêm yết không còn
đáp ứng đủ tiêu chuẩn niêm yết
Có hai hình thức hủy niêm yết:
- Hủy niêm yết tự nguyện
- Hủy niêm yết bắt buộc
4. Hủy niêm yết chứng khoán
II. HSX VÀ HNX
1. HSX

Toànthị
trường
Cổphiếu Chứngchỉ Tráiphiếu Khác
SốCKniêmyết(1
CK)

342,00 301,00 3,00 38,00 0,00
Tỉtrọng(%)
100,00 88,01 0,88 11,11 0,00
KLniêm
yết(ngànCK)
26.701.202,98 26.505.047,17 126.063,53 70.092,28 0,00
Tỉtrọng(%)
100,00 99,27 0,47 0,26 0,00
GTniêm
yết(triệuđồng)
273.320.335,01 265.050.471,71 1.260.635,30 7.009.228,00 0,00
Tỉtrọng(%)
100,00 96,97 0,46 2,56 0,00
2. HNX
Có 382 doanh nghiệp niêm yết tổng giá trị
niêm yết đạt 86.462 tỷ đồng
Cho ra đời HNX30
Theo khoản 1 điều 12 luật chứng khoán năm 2006 :
- Vốn điều lệ góp là mười tỷ đồng.
- Hoạt động kinh doanh của năm liền trước năm
đăng ký chào bán phải có lãi.
- Có phương án phát hành và phương án sử dụng
vốn thu được từ đợt chào bán chứng khoán.
- Với trái phiếu, có cam kết thực hiện nghĩa vụ với
nhà đầu tư.
III. ĐIỀU KIỆN NIÊM YẾT CHỨNG KHOÁN RA CÔNG CHÚNG
- Thời gian hoạt động tối thiểu là 02 năm
- Giá trị thực của vốn điều lệ không thấp hơn mức vốn pháp
định.
- Hoạt động kinh doanh có lãi trên cơ sở báo cáo tài chính

- Tuân thủ các hạn chế quy định tại Điều 129 và Khoản 1
Điều 130 Luật các tổ chức tín dụng và các hướng dẫn của
Ngân hàng
-
Tỷ lệ nợ xấu dưới 3%.
-
Phân loại nợ và trích lập dự phòng rủi ro theo quy định
của Ngân hàng Nhà nước
IV. ĐIỀU KIỆN KIỂM SOÁT CỦA NGÂN HÀNG
NHÀ NƯỚC VỚI CÔNG TY TÀI CHÍNH CỔ PHẦN:
-
Trong thời gian 12 (mười hai) tháng trước thời điểm
đề nghị, tổ chức tín dụng cổ phần không vi phạm
hành chính với tổng mức phạt từ 30 (ba mươi)
triệu đồng.
- Hội đồng quản trị, Ban kiểm soát của tổ chức tín dụng
cổ phần có số lượng và cơ cấu đảm bảo quy định của
pháp luật hiện hành.
- Tại thời điểm đề nghị, tổ chức tín dụng phải tuân thủ
Điều 40, Điều 41 Luật Các tổ chức tín dụng và các quy
định có liên quan của pháp luật hiện hành
IV. ĐIỀU KIỆN KIỂM SOÁT CỦA NGÂN HÀNG
NHÀ NƯỚC VỚI CÔNG TY TÀI CHÍNH CỔ PHẦN:
V. Điều kiện niêm yết và hủy niêm yết trên
HSX và HNX
1. Điều kiện niêm yết cổ phiếu
HSX HNX
Quy mô vốn 80 tỷ 30 tỷ
Thời gian hoạt động 2 năm 1 năm
Dự phòng nợ quá hạn Có Không quy định

Tỷ lệ cổ phiếu trên 100
cổ đông
20% 15%
Thời hạn nắm giử sau
phát hành
6 tháng - 6 tháng 6 tháng – 6 tháng
Hồ sơ đăng ký Có Có
2. Điều kiện niêm yết trái phiếu
HSX HNX
Loại công ty Công ty trách nhiệm
hửu hạn trở lên
Công ty trách nhiệm
hửu hạn trở lên
Vốn điều lệ 80 tỷ 10 tỷ
Thời hạn xét lãi 2 năm 1 năm
Số chủ nợ 100 người Không quy định
Thời gian đáo hạn Cùng thời gian đáo
hạn
Cùng thời gian đáo
hạn
Hồ sơ Có Có
VI. Điều kiện niêm yết chứng khoán của
công ty hình thành sau khi hợp nhất
doanh nghiệp
1. Điều kiện niêm yết chứng khoán
của công ty hình thành sau hợp
nhất doanh nghiệp:
Đáp ứng các điều kiện quy định tại
Khoản 1 Điều 53 Nghị định số
58/2012/NĐ-CP

Có ít nhất 1 doanh nghiệp đã niêm yết
trên thị trường
- Cả hai đều là doanh nghiệp niên yết trên
HNX và HSX
- Nếu 1 trong 2 hay nhiều DN sát nhập không
được niêm yết:
•
Hoạt động 2 năm là công ty cổ phần, ROE
>=0.05, công ty hoạt động có lãi
•
ROE >= 0.05; hoặc ROE dương và lớn hơn
ROE công ty nhận sáp nhập
•
Không thỏa mãn 2 điều trên
- Cả hai không niêm yết, đáp ứng đầy đủ các
điều kiện quy định tại Khoản 1 Điều 53 Nghị
định số 58/2012/NĐ-CP
2. Điều kiện niêm yết chứng khoán của công ty hình thành sau sáp nhập
doanh nghiệp
VII. Hủy niêm yết trên HNX và HSX
Điều kiện huỷ niêm yết bắt buộc
Không đáp ứng được các điều kiện niêm yết;
- Ngừng hoặc bị ngừng các hoạt động SX-KD chính
từ 1 năm trở lên
- Bị thu hồi Giấy chứng nhận ĐKKD
- Cổ phiếu không có giao dịch tại Sở GDCK trong
thời hạn 12 tháng
- Kết quả SX-KD bị thua lỗ trong 3 năm liên tục
- Chấm dứt sự tồn tại do sáp nhập, hợp nhất,…
- Trái phiếu đến thời gian đáo hạn hoặc trái phiếu

niêm yết được tổ chức phát hành mua lại toàn bộ
trước thời gian đáo hạn
- Tổ chức kiểm toán không chấp nhận kiểm toán;
- Không tiến hành các thủ tục niêm yết tại Sở GDCK
trong thời hạn 3 tháng
- Vi phạm chậm nộp BCTC năm trong 3 năm liên tiếp;
- UBCK, Sở GDCK phát hiện t/c niêm yết giả mạo hồ
sơ niêm yết
- Vi phạm nghiêm trọng nghĩa vụ công bố thông tin
Điều kiện huỷ niêm yết bắt buộc
(tiếp theo)
Điều kiện được huỷ niêm yết
tự nguyện
- Quyết định của ĐHĐCĐ có trên 50% số
phiếu biểu quyết của các CĐ không phải là
CĐ lớn chấp thuận hủy bỏ niêm yết
- Không được đề nghị hủy bỏ niêm yết
trong thời hạn 2 năm
- T/c có CK huỷ bỏ niêm yết chỉ được đăng
ký niêm yết lại sau 12 tháng
CẢM ƠN THẦY VÀ CÁC BẠN ĐÃ
THEO DÕI
Questions?
We are happy to help you!