giải pháp nâng cao hiệu quả quản trị dòng tiền ngắn hạn tại công ty cổ phần may phương đông

B GIÁO DC ÀO TO
TRNGăI HCăTHNGăLONG
o0o




KHÓA LUN TT NGHIP




 TÀI:
GII PHÁP NÂNG CAO HIU QU
QUN TR DÒNG TIN NGN HN TI
CÔNG TY C PHNăMAYăPHNGăỌNG







SINH VIÊN THC HIN
: NGUYN MAI ANH
MÃ SINH VIÊN
: A17252
CHUYÊN NGÀNH

: TÀI CHÍNH ậ NGÂN HÀNG


HÀ NI ậ 2013



B GIÁO DC ÀO TO
TRNGăI HCăTHNGăLONG
o0o




KHÓA LUN TT NGHIP




 TÀI:
GII PHÁP NÂNG CAO HIU QU
QUN TR DÒNG TIN NGN HN TI
CÔNG TY C PHNăMAYăPHNGăỌNG

Giáoăviênăhng dn
: Th.s Ngô Th Quyên
Sinh Viên Thc Hin
: Nguyn Mai Anh
Mã Sinh Viên
: A17252
Chuyên Ngành
: Tài Chính ậ Ngân Hàng

HÀ NI ậ 2013
Thang Long University Library



LI CMăN
 hoàn thành khóa lun này, em xin trân trng gi li cám n ti các thy giáo,
cô giáo trng đi hc Thng Long, đc bit là cô giáo Thc s Ngô Th Quyên đư
nhit tình hng dn em trong quá trình thc hin. Em cng xin cám n các thy giáo,
cô giáo trong nhà trng đư truyn đt cho em rt nhiu kin thc b ích đ thc hin
khóa lun và cng nh có hàng trang vng chc cho s nghip tng lai.
Do thi gian nghiên cu và trình đ bn thân còn nhiu hn ch nên đ tài không
tránh khi nhiu thiu sót. Vì vy, em mong nhn đc s góp ý t các thy cô giáo và
bn bè đ khóa lun đc hoàn chnh hn.
Hà Ni, ngày 17 tháng 10 nm 2013
Sinh viên

Nguyn Mai Anh

MC LC
Trang
LI M U
CHNGă1. CăS LÝ LUN CHUNG V DÒNG TIN VÀ QUN TR
DÒNG TIN NGN HN TRONG DOANH NGHIP 1
1.1. Dòng tin 1
1.1.1. Khái nim v dòng tin 1
1.1.2. Phân loi dòng tin 1
1.2. Qun tr dòng tin 3
1.2.1. Khái nim qun tr dòng tin 3
1.2.2. Nguyên tc qun tr dòng tin 3
1.2.3. Mc đích và vai trò qun tr dòng tin 4
1.3. Ni dung qun tr dòng tin ngn hn trong doanh nghip 6
1.3.1. Qun tr dòng tin t hot đng sn xut kinh doanh 6
1.3.2. Qun tr dòng tin t hot đng tài chính ngn hn 16
1.4. Tiêuăchíăđánhăgiáăhiu qu qun tr dòng tin ngn hn 18
1.4.1. Các ch tiêu đánh giá chung 18
1.4.2. Nhóm ch tiêu đánh giá hiu qu qun tr dòng tin t hot đng sn
xut kinh doanh 20
1.4.3. Nhóm ch tiêu đánh giá hiu qu qun tr dòng tin t hot đng tài
chính 23
CHNGă2. THC TRNG QUN TR DÒNG TIN NGN HN TI CÔNG
TY C PHNăMAYăPHNGăỌNG 25
2.1. căđim kinh doanh ca công ty 25
2.1.1. Quá trình hình thành và phát trin 25
2.1.2. C cu b máy t chc và nhim v tng phòng ban 26
2.2. Tình hình kt qu hotăđng sn xut kinh doanh ca công ty trong giai
đon 2010-2012 27
2.2.1. Tình hình tài sn - ngun vn công ty nm 2010-2012 28

2.2.2. Kt qu hot đng sn xut kinh doanh t nm 2010 đn nm 2012 . 34
2.2.3. Các ch tiêu tài chính tng hp 38
Thang Long University Library



2.3. Phân tích thc trng qun tr dòng tin ngn hn ti công ty c phn May
Phngăông 41
2.3.1. Phân tích tình hình to vn và s dng vn trong công ty 41
2.3.2. Qun tr dòng tin trong hot đng sn xut kinh doanh 43
2.3.3. Qun tr dòng tin ngn hn t hot đng tài chính 55
2.4. ánhăgiáăv qun tr dòng tin ti công ty c phnăMayăPhngăông 56
2.4.1. u đim 56
2.4.2. Hn ch 57
CHNGă3.ăGIIăPHỄPăNNGăCAOăHIU QU QUN TR DÒNG TIN
NGN HN CHO CÔNG TY C PHNăMAYăPHNGăỌNG 59
3.1. Phngăhng phát trin caăcôngătyătrongănmă2013 59
3.1.1. Mc tiêu 59
3.1.2. nh hng phát trin và mc tiêu c th 60
3.2. Gii pháp nâng cao hiu qu qun tr dòng tin  công ty 61
3.2.1. Ci thin lu lng tin mt 61
3.2.2. Hoàn thin chính sách tín dng thng mi 63





DANH MC VIT TT
Ký hiu vit tt
Tênăđyăđ

DN
Doanh nghip
SXKD
Sn xut kinh doanh
TS
Tài sn
TSC
Tài sn c đnh
TSL
Tài sn lu đng
TSNH
Tài sn ngn hn
XN
Xí nghip
Thang Long University Library



DANH MC BNG BIU
Bng 2.1.Bng cn đi k toán- Tài sn công ty c phn May Phng ông 29
Bng 2.2.Bng cân đi k toán – Ngun vn ca công ty c phn May Phng ông
giai đon 2010-2012 32
Bng 2.3.Bng t trng c cu ngun vn công ty c phn May Phng ông giai
đon 2010-2012 33
Bng 2.4.Báo cáo kt qu hot đng sn xut kinh doanh ca công ty c phn May
Phng ông giai đon 2010-2012 35
Bng 2.5.Bng t trng chi phí ca công ty c phn May Phng ông giai đon
2010-2012 37
Bng 2.6.Các ch tiêu phn ánh kh nng thanh toán ca công ty c phn May Phng
ông t nm 2010-2012 39

Bng 2.7.Các ch tiêu phn ánh kh nng sinh li ca công ty c phn May Phng
ông giai đon 2010 - 2012 40
Bng 2.8.Bng tài tr ca công ty c phn May Phng ông qua 2 nm 2012-2011 42
Bng 2.9 Lu chuyn tin t hot đng sn xut kinh doanh ca công ty c phn
May Phng ông giai đon 2010-2012 44
Bng 2.10.C cu doanh thu ca công ty c phn May Phng ông giai đon 2010-
2012 45
Bng 2.11. Bng ch tiêu phân tích hiu qu qun tr doanh thu ca công ty c phn
May Phng ông giai đon 2010 – 2012 46
Bng 2.12.Tình hình thc hin chi phí sn xut kinh doanh ca công ty c phn May
Phng ông giai đon 2010-2012 47
Bng 2.13.Bng ch tiêu phân tích mt s chi phí ca công ty c phn May Phng
ông giai đon 2010-2012 48
Bng 2.14.C cu ngun ngân qu ca công ty c phn May Phng ông giai đon
2010-2012 49
Bng 2.15 Ch tiêu ngân lu ròng ca công ty c phn May Phng ông giai đon
2010-2012 50
Bng 2.16.Bng ch tiêu phi thu khách hàng ca công ty c phn May Phng ông
giai đon 2010-2012 52
Bng 2.17.Ch tiêu hàng tn kho ca công ty c phn May Phng ông nm 2010-
2012 53



Bng 2.18.Bng ch tiêu phi tr ngi bán ca công ty c phn May Phng ông
giai đon 2010-2012 54
Bng 2.19.Lu chuyn thun t hot đng tài chính ca công ty c phn May Phng
ông giai đon 2010-2012 55
Bng 2.20.Bng hiu qu s dng vn vay ngn hn ca công ty c phn May Phng
ông giai đon 2010-2012 56

Thang Long University Library



DANH MC BIUă
Biu đ 2.1.Biu đ t trng c cu tài sn công ty c phn May Phng ông giai
đon 2010-2012 30
Biu đ 2.2. Biu đ c cu n ngn hn ca công ty c phn May Phng ông giai
đon 2010 – 2012 34
Biu đ 2.3.Biu đ doanh thu trong giai đon 2010-2012 36
Biu đ 2.4.Li nhun ca công ty c phn May Phng ông giai đon 2010-2012 38
Biu đ 2.5 Xu hng t l 2 ch tiêu t sut li nhun và hiu qu luân chuyn tin
ca công ty c phn May Phng ông giai đon 2010-2012 50


DANH MCăSă
S đ 1.1. Mô hình A-B-C ( The ABC Inventory Menthod) 13
S đ 1.2. Mô hình EOQ 15
S đ 2.1.Mô hình t chc ca công ty c phn May Phng ông 26

LI M U
1. Lý do chnăđ tài
Trong nn kinh t th trng hin nay thì doanh nghip nào cng cn có vn đ
tin hành các hot đng kinh doanh, đc bit là dòng tin trong ngn hn. Cùng vi
quá trình hi nhp và phát trin cùng nn kinh t th gii, vic qun lý dòng tin ngn
hn đòi hi mi doanh nghip phi chú trng trong vic huy đng và s dng chúng
mt cách linh hot. Doanh nghip phi s dng ngun tin đó đ mua sm tài sn cho
doanh nghip, do vy qun lý dòng tin ngn hn hp lý s to điu kin cho doanh
nghip khai thác và s dng tài sn mt cách hiu qu hn. Qua cuc khng hong
kinh t nm 2009, nhn thc đc nhng khó khn mà mình gp phi, các doanh
nghip luôn tìm cho riêng mình mt hng đi thích hp vi chính sách tài chính linh
hot và hiu qu đ phc hi li và theo kp s phát trin ca nn kinh t th gii. Do
đó ngoài vic làm th nào đ có th huy đng đc ngun ngân qu, ngun vn có chi
phí thp nht cùng vi điu kin thanh toán thun li nht đ nâng cao hiu qu sn
xut kinh doanh, nâng cao tính cnh tranh ca doanh nghip, thì vn đ làm th nào đ
có th nâng cao hiu qu s dng dòng tin ngn hn ca doanh nghip là vn đ có ý
ngha, có tm quan trng trong s cnh tranh trên các th trng ca các doanh nghip
và đc s quan tâm ca rt nhiu đi tng bên ngoài doanh nghip. Chính vì th,
tìm hiu v hiu qu qun lý dòng tin ngn hn ti các doanh nghip là vn đ cp
thit đc đt ra trong nn kinh t hin nay.
Trong sut quá trình thc tp ti công ty c phn May Phng ông, em đư nhn
thy đc s thiu xót trong qun lý dòng tin ngn hn ca công ty. Em thy rng
công ty đang gp mt s hn ch trong quá trình qun lý và s dng dòng tin ngn

hn và điu này đư làm gim đáng k doanh thu bán hàng và hiu qu qun lý dòng
tin ngn hn ca công ty. Chính vì nhng hn ch ca công ty đó, em đư mnh dn
la chn đ tài ”Gii pháp nâng cao hiu qu qun tr dòng tin ngn hn ti công ty c
phn May Phng ông” đ hoàn thành khóa lun tt nghip ca mình.
2. Mc tiêu nghiên cu
Khóa lun đi sâu vào nghiên cu thc trng, phân tích hiu qu qun lý dòng tin
ngn hn ca công ty c phn May Phng ông trong giai đon 2010-2012. T đó
ch ra nhng u và nhc đim và đ ra các gii pháp nhm nâng cao hiu qu qun lý
dòng tin ngn hn cho công ty.
3. iătng nghiên cu:
i tng nghiên cu ca đ tài là: dòng tin ngn hn ca công ty c phn May
Phng ông.
4. Phm vi nghiên cu:
Thang Long University Library



Phm vi nghiên cu ca đ tài là : nhng vn đ thuc c s lý lun ca dòng
tin ngn hn ca công ty c phn May Phng ông.
5. Phngăphápănghiênăcu:
Lun vn ch yu s dng phng pháp nghiên cu lý lun, phng pháp nghiên
cu thc tin thông qua quá trình điu tra, tng hp, thng kê, k tha và phân tích s
liu, thu thp thông tin.
6. Kt cu lunăvn
Ngoài phn m đu, danh mc tham kho, kt lun, khóa lun đc chia làm 4
phn:
 Chng 1: C s lý lun chung v dòng tin và qun tr dòng tin ngn hn
trong doanh nghip .
 Chng 2: Thc trng qun tr dòng tin ngn hn ti công ty c phn May
Phng ông .

 Chng 3: Gii pháp nng cao hiu qu qun tr dòng tin ngn hn cho công
ty c phn May Phng ông.




1

CHNGă1. CăS LÝ LUN CHUNG V DÒNG TIN VÀ QUN TR
DÒNG TIN NGN HN TRONG DOANH NGHIP
1.1. Dòng tin
1.1.1. Khái nim v dòng tin
Mt sai lm thng thy  các doanh nghip là ng nhn gia li nhun và dòng
tin. Thc t thì hai khái nim này là hai khái nim hoàn toàn đc lp. Khác vi li
nhuân (Income) thì dòng tin (Cash Flow) đóng vai trò h tr trc tip ti hot đng
kinh doanh trong ngn hn, giúp cho doanh nghip gii quyt các vn đ v đu t hay
hot đng tài chính hiu qu. Nh vy, dòng tin là mt thut ng dùng đ ch s tin
mà công ty nhn đc hoc phi chi ra trong mt khong thi gian xác đnh hoc trong
mt d án nht đnh.
Dòng tin vào trong doanh nghip bao gm: dòng tin nhn đc t bán hàng
hóa và dch v, dòng tin vào t các khon vay, li tc nhn đc t các khon đu t,
dòng tin nhn đc t vic đu t ca ch s hu doanh nghip,
Dòng tin ra trong doanh nghip gm: Mua hàng hóa đ bán li (doanh nghip
thng mi), mua nguyên vt liu đ sn xut hàng hóa, tr lng, tr các khon chi
phí hot đng, mua tài sn c đnh, tr gc và lãi vay, tr thu,
1.1.2. Phân loi dòng tin
Trong thc t có rt nhiu tiêu thc phân loi dòng tin tùy vào mc đích qun lý
ca doanh nghip. C th có 3 cách ph bin sau:
Th nht, da vào mi quan h gia dòng tin và dòng vt cht vn đng trong
doanh nghip, dòng tin có th chia thành hai loi là dòng tin đi trng và dòng tin

đi lp:
Dòng tin đi trng: là dòng tin tng ng vi dòng vt cht vn đng ra vào
trong doanh nghip. Dòng tin đi trng đc chia thành ba loi:
Dòng tin đi trng trc tip: dòng tin ra hoc vào s tng ng vi dòng vt
cht vào hoc ra ti cùng thi đim. Dòng tin này ch phát sinh trong trng hp
doanh nghip mua bán tr ngay.
Dòng tin đi trng có kì hn: dòng tin ra hoc vào doanh nghip tng ng vi
dòng vt cht vào hoc ra ti mt thi đim nào đó trong tng lai. Dòng tin này ch
phát sinh trong trng hp mua bán chu (đây là trng hp ph bin nht trong hot
đng doanh nghip).
Dòng tin đi trng đa dng: là dòng tin ra hoc vào doanh nghip phát sinh
liên quan đn nhiu ch th, ít nht t ba ch th tr lên. Dòng tin này ch phát sinh
trong trng hp doanh nghip mua bán n.
Thang Long University Library

2

Dòng tin đi lp: là dòng tin vào phát sinh trong trng hp doanh nghip
kinh doanh ngoi t hoc mua bán chng khoán (dòng tin và dòng vt cht không liên
quan đn nhau).
Th hai, phân loi dòng tin theo thi gian ca tin: dòng tin đc chia thành
dòng tin dài hn và dòng tin ngn hn.
Dòng tin ngn hn: là dòng tin ra vào doanh nghip mang tính cht thng
xuyên, có thi gian luân chuyn nh hn hoc bng mt chu k sn xut kinh doanh.
Ví d: các khon đi vay di mt nm, mua sm nguyên vt liu,…
Dòng tin dài hn: là dòng tin vào hoc ra doanh nghip có chu k ln hn mt
nm, hoc ln hn mt chu k sn xut kinh doanh. Ví d nh các khon đu t
TSC, đu t trái phiu dài hn,…
Th ba, phân loi theo tính cht tng hot đng trong doanh nghip, dòng tin
đc chia thành ba loi là dòng tin t hot đng sn xut kinh doanh, dòng tin t

hot đng đu t và dòng tin t hot đng tài chính:
Dòng tin t hot đng sn xut kinh doanh: i vi hot đng sn xut kinh
doanh, dòng tin phát sinh ch yu liên quan đn hot đng bán hàng, cung cp dch
v và thanh toán các khon n liên quan đn hot đng sn xut kinh doanh, cung cp
dch v và thanh toán các khon n liên quan đn hot đng sn xut kinh doanh ca
doanh nghip. Vì vy dòng tin t hot đng sn xut kinh doanh gm: tin thu t bán
hàng hóa dch v, tin đư tr n cho ngi cung cp dch v hàng hóa, tin tr lng
cho công nhân viên, thanh toán thu, phí và l phí,…
Dòng tin t hot đng đu t: i vi hot đng đu t thì dòng tin phát sinh
ch yu t vic mua sm, thanh lý, nhng li tài sn c đnh, xây dng c bn, hot
đng cho vay, mua bán các công c n ca các đn v khác. Do vy dòng tin t hot
đng đu t bao gm: tin thu t thanh lý nhng bán TSC, thu n cho vay, thu hi
các khon vn đu t vào các đn v khác, chi mua sm TSC, xây dng c bn, chi
cho vay, chi đu t và các đn v khác,…
Dòng tin t hot đng tài chính: đi vi hot đng tài chính thì dòng tin phát
sinh ch yu liên quan đn các nghip v nhn vn, rút vn t các ch s hu và các
nghip v đi vay, tr n vay. Do vy các ch tiêu thuc lu chuyn tin t hot đng
tài chính thng bao gm: tin thu do ch s hu góp vn, tin chi tr vn góp cho
ch s hu, tin vay nhn đc, tin tr n vay,…

3

1.2. Qun tr dòng tin
1.2.1. Khái nim qun tr dòng tin
Các vn đ v dòng tin cng tim n nhiu nguy c tng t nh các vn đ v
huyt áp, tim mch ca c th con ngi. Nhng nguy c tim n này có th dn đn
tình trng tai bin, đt qu bt c lúc nào bt k là c th đang rt khe mnh và
cng tráng. Nu qun tr tt đc dòng tin thì doanh nghip cng nh mt c th
con ngi, có th phòng tránh đc nhng nguy c tim n và tránh đc tình trng tai
bin, đt qu. Nh vy, qun tr dòng tin là quá trình theo dõi, phân tích và điu

chnh dòng tin trong doanh nghip hay qun tr dòng tin là vic cân đi gia dòng
tin và và dòng tin ra trong doanh nghip.
Qun tr dòng tin ngn hn là vic phân tích và theo dõi, điu chnh dòng tin ra
vào trong doanh nghip có thi gian luân chuyn di 1 nm hoc trong mt chu k
sn xut kinh doanh.
Qun tr dòng tin dài hn là vic cân đi dòng tin ra và dòng tin vào trong
doanh nghip vi thi hn luân chuyn trên 1 nm hoc hn mt chu k sn xut kinh
doanh.
1.2.2. Nguyên tc qun tr dòng tin
Cuc khng hong kinh t càng khng đnh tm quan trng ca dòng tin. T ch
quan tâm đn doanh thu và li nhun, gi đây các doanh nghip bt đu ý thc v tình
trng khá ph bin là “kinh doanh có li nhng li mt kh nng thanh toán”. Thc t,
vic qun lý dòng tin không phi là chuyn đn gin. Nhiu công ty c gng lit kê
tt c khon thu chi và tìm bin pháp d báo, tng thu, gim chi đi vi tng khon
mc. iu này tn nhiu ngun lc, c v con ngi ln thi gian, trong khi kt qu
cha chc đư tht tt. Nguyên nhân là ngi thc hin luôn chìm ngp trong hàng núi
chi tit nh và tn nhiu thi gian cho nhng vic không my quan trng.
Gii pháp cho vn đ này là áp dng quy tc 80/20 trong vic qun lý dòng tin.
80% dòng tin đc to ra t 20% khon mc. Ch cn tp trung vào 20% khon mc
này, doanh nghip s có th kim soát đc 80% dòng tin. ây là cách làm đm bo
hiu qu trong khi li không cn phi huy đng nhiu ngun lc cho vic lp k hoch
và theo dõi.
Thông thng, dòng tin thu - chi đn t 3 khon mc ln: tn kho, khon phi
tr và khon phi thu. Khon phi tr liên quan trc tip đn trách nhim ca b phn
cung ng - mua hàng. Khon phi thu là trách nhim ca b phn kinh doanh, còn tn
kho là s phi hp gia b phn sn xut và kinh doanh.
Thang Long University Library

4

Phi tr là các khon thanh toán cho nhà cung cp đu vào ca công ty. Thi gian
phi tr, tc thi gian n nhà cung cp, càng dài thì càng có li cho dòng tin. Ngc
li vi khon phi tr, khon phi thu là phn doanh thu khách hàng mua chu ca
công ty. B phn kinh doanh thng có xu hng li lng đi vi các khon bán hàng
tr chm đ đt mc tiêu doanh s. iu này dn đn doanh thu cao, nhng kh nng
tin mt kém do thi hn tr chm b kéo dài. Vic áp dng quy tc 80/20 đi vi
khon phi thu cng tng t nh khon phi tr. Nu b phn kinh doanh điu chnh
chính sách bán hàng tr chm đi vi 20% s lng khách hàng nhng chim đn 80%
doanh s thì dòng tin s b nh hng rt mnh. Mt ln na, có thông tin kp thi t
b phn kinh doanh s giúp b phn tài chính có s ng phó phù hp.
Lng hàng tn kho liên quan đn trách nhim ca b phn sn xut và kinh
doanh. B phn sn xut s cn c vào k hoch sn xut đ tính toán tr nguyên vt
liu và bán thành phm cn thit cho quy trình sn xut. B phn kinh doanh thì phi
đm bo lng thành phm trong kho đ đáp ng nhu cu ca khách hàng. Công ty
nào cng mun duy trì đc lng tn kho va đ, nhng rà soát theo nguyên tc
80/20 có th thy mt thc t trái ngc. ó là s có nhng mt hàng đem li doanh
thu ít nhng tn kho nhiu. Hay có mt vài khâu sn xut nào đó đang duy trì lng
bán thành phm, nguyên liu quá cao so vi các khâu còn li. Vì th, vic tinh gn
nhng hng mc chim tn kho ln s đem li mt dòng tin đáng k.
Nguyên lý 80/20 luôn phi đc xem xét mt cách linh hot. Mt khon mc
trong quá kh chim giá tr nh, nhng nm sau có th tng vt đt bin và làm phá
sn k hoch dòng tin nu không đc lng trc. T ch nm trong 20% ít quan
trng, khon mc đó có th thay đi v trí đ tr thành 80% chính yu. Thng gp
nht là trng hp công ty quyt đnh đu t tài sn, bao gm c tài sn c đnh và tài
sn tài chính.
1.2.3. Mc đích và vai trò qun tr dòng tin
1.2.3.1. Mc đích ca qun tr dòng tin
Mc đích ca qun tr dòng tin là d đoán tình trng thâm ht hay d tha tin
đ t đó có nhng phng án gii quyt thông qua vic đi chiu s liu thc t vi s
liu k hoch. Ngoài ra, qun tr dòng tin còn xác lp các hn mc vay vn và ti u

hóa chi phí vn. Nhà qun tr có th d dàng kim soát đc tình hình tài chính, tình
hình t giá thông qua vic phân tích dòng tin, bên cnh đó quan tr dòng tin còn có
tác dng giúp kim soát và thit lp các mc tiêu chin lc, lp k hoch đu t thm
đnh d án và qun lý vn lu đng.  đt đc nhng mc tiêu trên, các nhà qun lý
cn d báo s lng tin thu, chi trên c s các gi đnh và tin cy v doanh thu và chi
phí, đng thi còn phi d báo thi gian thu, chi trên c s phân tích đ tr và thi

5

gian ni ca tin. Yêu cu đc đt ra là k hoch điu chnh đnh kì phi đc điu
chnh và cp nht liên tc, qun tr dòng tin phi đc tin hành theo tun, tháng hoc
quý bng cách so sánh s liu thc t vi s liu trên k hoch đ t đó có nhng điu
chnh và cp nht phù hp.
1.2.3.2. Vai trò ca qun tr dòng tin
i vi mt doanh nghip, dòng tin có vai trò rt quan trng. Dòng tin vi
doanh nghip cng ging nh máu vi c th. Ví d: mt doanh nghip có 10 chic xe
ti ch hàng cho khách. Tin thu đc đ đ trang tri chi phí lng tài x, nhiên liu,
bo trì, khu hao và còn li là li nhun. Nay có đn 8 khách hàng do khó khn không
kp tr tin chuyên ch đúng hn. Trên s sách, tình hình tài chính ca doanh nghip
này vn rt lành mnh nhng trong két không còn đng nào đ tr lng cho tài x.
ây là vn đ ca không ít doanh nghip. Vì vy, qun tr tt dòng tin không nhng
tránh b mt kh nng thanh toán, ri ro t giá, ri ro lãi vay mà còn có rt nhiu li
ích khác nh:
Bo đm uy tín vi nhà cung cp, nhà thu: Nu doanh nghip luôn thanh toán
đy đ và đúng hn thì nhà cung cp s rt yên tâm đ cung cp hàng hóa và dch v
cho doanh nghip. S có rt nhiu li ích mà doanh nghip nhn đc t vic này nh:
đc u tiên cung cp hàng hóa, u đưi v giá, u đưi v bo hành, đc ni rng điu
khon thanh toán,… Tt c nhng li ích đó s làm cho doanh nghip luôn có đu vào
n đnh, không mt chi phí tìm ngun cung mi, tng kh nng cnh tranh và t đó
tng li nhun, tng dòng tin.

Bo đm uy tín vi bên cho vay: Mt công ty qun lý tt là công ty s dng chi
phí bình quân thp nht và mc đ an toàn tài chính cao nht.  có đc điu kin
vay tt thì trc ht doanh nghip phi chng t đc kh nng tr n gc và lãi vay
bng cách qun tr dòng tin hiu qu. T vic phi qun tr dòng tin tt doanh nghip
s chú ý đn toàn b các mt hot đng khác: hng vào th trng tt, thu tin tt,
qun tr chi phí tt, d án đu t kh thi, tính thanh khon cao các tài sn th chp,…
Công ty có n nhiu cng không quá lo so vi vic bên cho vay không tip tc h tr,
do vy vic qun tr dòng tin là mu cht ca vn đ.
Bo đm cho cán b công nhân an tâm làm vic: Nhân lc là ngun vn rt quý
đi vi công ty, h là nhng ngi trc tip to ra giá tr cho doanh nghip, doanh
nghip có đi ng tt s tng nng lc cnh tranh trên th trng. Sn phm làm ra
cht lng tt hn, nng sut cao hn, giá thành h hn…Nh vy dòng tin s tt
hn. Nu công ty có đc đi ng tt thì phi gi và phát trin hn bng cách tr thù
lao xng đáng, bo đm đi sng vt cht cho h, đi x tt vi h.  làm đc điu
đó thì phi qun tr tt dòng tin. tr đ, kp thi lng và các ngha v xã hi khác.
Thang Long University Library

6

iu đó không nhng tt cho h mà còn tt cho công ty c v nng lc cnh tranh và
hình nh công ty trên th trng lao đng.
S dng ti u, hiu qu ngun vn: Kim tra s hp lý trong vic huy đng và
s dng: tin có b nhàn ri quá nhiu không, tin có đm bo s thanh khon không,
tin ngn hn và dài hn có đc s dng cân đi không, c cu chi phí vn bình quân
(gia vn t có và vn vay) đư ti u cha, các ri ro nào công ty phi hoc s phi
gánh chu… tr li câu hi trên thì phi xem xét vic qun tr dòng tin.
Gi vng nim tin ca c đông: các c đông là các nhà đu t, mc đích chính là
li nhun và giá tr tng trên phn đu t.  s tin h đu t ra không b ri ro, có
th trình bày cho h phng pháp qun tr dòng tin mà doanh nghip đang tin hành
đ h yên tâm.

1.3. Ni dung qun tr dòng tin ngn hn trong doanh nghip
1.3.1. Qun tr dòng tin t hot đng sn xut kinh doanh
Dòng tin t hot đng sn xut kinh doanh là các dòng tin ra và vào trc tip
liên quan đn thu nhp t hot đng sn xut kinh doanh đc ghi nhn trên bng thu
nhp. Vì vy qun tr dòng tin t hot đng sn xut kinh doanh s liên quan trc tip
đn qun lý doanh thu, chí phí, hàng tn kho, khon phi thu, phi tr trong doanh
nghip.
1.3.1.1. Qun lý doanh thu
Doanh thu là toàn b tin bán sn phm, hàng hóa, cung ng dch v sau khi tr
đi các khon gim giá hàng bán, hàng bán b tr li đc khách hàng chp nhn thanh
toán (không phân bit đư thu hay cha thu đc tin).
Trong kinh doanh, mt trong nhng ch tiêu kinh t quan trng nht mà doanh
nghip luôn luôn phi quan tâm đó là doanh thu. Doanh thu là ngun thu ch yu bù
đp chi phí mà doanh nghip đư b ra, to ra li nhun và phn ánh kt qu hot đng
sn xut kinh doanh ca mt doanh nghip trong mt thi k. Ch tiêu này nh hng
trc tip ti li nhun ca doanh nghip và thu nhp ca ngi lao đng. Doanh thu
càng cao và n đnh chng t doanh nghip ngày càng phát trin. Do vy, đ đa ra
đc nhng kt lun chính xác nht v s thay đi ca dòng tin và vai trò ca dòng
tin đi vi s phát trin ca doanh nghip cn thit phi thc hin công tác qun tr
doanh thu ca doanh nghip.
Trong thc t, doanh thu ca doanh nghip cao hay thp ph thuc vào rt nhiu
yu t, c th:
Th nht là kt cu mu mã hàng hóa: Mi doanh nghip có th sn xut nhiu
sn phm khác nhau, giá c ca chúng cng khác nhau. Nhng sn phm có vai trò

7

quan trng, có tính cht chin lc đi vi nn kinh t quc dân, nhà nc s đnh giá,
còn li cn c vào tính hình cung cu trên th trng mà doanh nghip xây dng giá
bán sn phm. Vic thay đi kt cu mu mư hàng hóa cng nh hng ln đn doanh

thu, tuy nhiên cng cn thy rng mi loi sn phm đu có tác dng nht đnh trong
vic tha mãn nhu cu ca ngi tiêu dung, cho nên phn đu tng doanh thu các
doanh nghip cng nên chú ý đn vic thc hin đm bo k hoch sn xut nhng
mt hàng mà doanh nghip đó đư lý hp đng.
Th hai là cht lng hàng hóa: Vic sn xut kinh doanh gn lin vi vic đm
bo và nâng cao cht lng sn phm hàng hóa và dch v. Cht lng sn phm hàng
hóa và dch v có nh hng ln đn giá c sn phm và dch v, do đó nh hng
trc tip đn doanh thu.  các doanh nghip sn xut, s sn phm đc sn xut ra có
th phân loi thành nhng sn phm khác nhau v giá bán và cht lng. Sn phm có
cht lng tt hn thì giá s cao hn vì vy cht lng chính là giá tr đc to thêm.
Nâng cao cht lng sn phm còn to điu kin tiêu th sn phm d dàng, nhanh
chóng thu đc tin bán hàng.
Th ba là giá c hàng hóa: Trong trng hp các nhân t khác không thay đi,
thì vic thay đi giá bán có nh hng trc tip đn doanh thu. Vic thay đi giá bán
(giá bán cao hay thp) mt phn quan trng do quan h cung cu trên th trng quyt
đnh.  đm bo đc doanh thu, doanh nghip phi có nhng quyt đnh v giá c,
giá c phi bù đp chi phí đư tiêu hao và to nên li nhun tha đáng đ thc hin tái
sn xut m rng. Doanh nghip phi luôn bám sát tình hình th trng đ quyt đnh
m rng hay thu hp ngun hàng hóa mà doanh nghip đang sn xut, kinh doanh, tùy
thuc vào quan h cung cu mà doanh nghip có th ri vào ba trng thái: lãi, l hoc
hòa vn.
Th t là th thc thanh toán: Vic la chn phng thc tiêu th và thanh toán
tin hàng cng có nh hng ti doanh thu tiêu th sn phm ca doanh nghip.
Thông thng trong tiêu th sn phm, s vn đng ca hàng hóa và s vn đng ca
tin vn là đng thi. Song trong điu kin cnh tranh th trng, các doanh nghip
bán hàng thng phi dành s u ái nht đnh cho ngi mua nh chit khu thanh
toán, chit khu hàng bán,…
Cui cùng là công tác tip th: th trng tiêu th có nh hng rt nhiu đn
doanh thu tiêu th hàng hóa ca doanh nghip.  th trng tiêu th hàng hóa đc
m rng thì công tác tip th là yu t quan trng ca doanh nghip. Có th nói hiu

qu ca công tác tip th s làm cho quy mô th trng ca sn phm ln dn. Vì vy,
vic khai thác là m rng th trng tiêu th là mt nhân t quan trng đ tng doanh
thu ca doanh nghip.
Thang Long University Library

8

1.3.1.2. Qun lý chi phí
S phát sinh và phát trin ca xã hi loài ngi gn lin vi quá trình sn xut.
Nn sn xut xã hi ca bt k phng thc sn xut nào cng gn lin vi s
vn đng và tiêu hao các yu t c bn to nên quá trình sn xut. Nói cách khác, quá
trình sn xut hàng hoá là quá trình kt hp gia ba yu t : t liu lao đng, đi tng
lao đng và sc lao đng. ng thi quá trình sn xut hàng hoá cng chính là quá
trình tiêu hao ca chính bn thân các yu t trên. Nh vy đ tin hành sn xut hàng
hoá, ngi lao đng phi b chi phí v thù lao lao đng, v t liu lao đng và đi
tng lao đng. Vì th s hình thành nên các chi phí sn xut đ to ra giá tr sn
phm sn xut là tt yu khách quan, không ph thuc vào ý chí ch quan ca ngi
sn xut.
Chi phí sn xut kinh doanh ca mt doanh nghip là toàn b chi phí sn xut,
chi phí tiêu th sn phm và các khon tin thu mà doanh nghip phi b ra đ thc
hin hot đng sn xut kinh doanh trong mt thi k nht đnh.
Các chi phí mà doanh nghip chi ra cu thành nên giá tr ca sn phm, dch v
đ đáp ng nhu cu tiêu dùng ca xã hi. Giá tr sn phm gm ba b phn là :
 Toàn b giá tr t liu sn xut đư tiêu hao trong quá trình to ra sn phm
dch v nh : Khu hao tài sn c đnh, chi phí nguyên vt liu, công c, nng lng
B phn này đc gi là hao phí vt cht.
 Chi phí tin lng, tin công phi tr cho ngi lao đng tham gia quá trình
sn xut to ra sn phm, dch v, đc gi là hao phí lao đng cn thit.
 Giá tr mi do lao đng sng to ra trong quá trình hot đng sn xut ra giá
tr sn phm, dch v.

1.3.1.3. Qun lý tin và các khon tng đng tin
Tin mt là tài sn có tính lng nht ( tính thanh khon) cao nht nên doanh
nghip cn d tr tin đ thc hin mt s mc đích nh: đm bo hot đng thng
nht nh tr tin khi mua hàng, thanh toán n cho ngi bán, tr lng, thng,
thu,… luôn đc duy trì đu đn; hay đ đi phó vi các nhân t bt thng có th
xy ra trong tng lai nh tích tr cho mùa, đng thi sn sang nm bt nhng c hi
đu t thun li trong kinh doanh nh mua nguyên liu d tr khi th trng gim giá,
hoc t giá bin đng thun li.
Qun lý tin mt là mt quá trình bao gm vic thu hi n, kim soát chi tiêu, bù
đp thâm ht ngân sách, d báo nhu cu tin mt ca doanh nghip, đu t nhng
khon tin nhàn ri và tr tin cho các ngân hàng. Vì vy mc tiêu ca qun tr tin

9

mt là ti thiu hóa mt phn hay toàn b chi phí giao dch, gm phí chuyn tin, hoa
hng môi gii và chi phí c hi ca s tin mt tn qu không sinh li.
 la chn phng thc thu tin ti u, ta cn đánh giá hiu qu các phng
thc thu tin đó, phng thc thu tin đ xut và phng thc thu tin hin ti trên c
s so sánh li ích sau thu tng thêm và chi phí thu tng thêm. Ngoài ra, đ thúc đy
tin đc thu hi nhanh hn, doanh nghip thng cung cp chit khu thanh toán,
tng tc đ bán hàng hoc thay đi phng thc thu n,…
i vi qun lý chi tin, điu khon chit khu tin mt cng đi vi khon
thanh toán sm cng là mt điu khon thng gp trong các điu kin mua hàng. Vi
t cách ngi mua chu, công ty nên quyt đnh thanh toán sm đ nhn chit khu
nu chi phí c hi s dng vn ca công ty thp hn t l chit khu đc hng,
thm chí công ty có th đi vay ngn hn ngân hàng đ thanh toán sm và hng chit
khu nu t l lãi sut đi vay thp hn t l chit khu đc hng. Vn đ quan trng
là xây dng quy trình thanh toán hp lý sao cho không tr sau ngày đn hn đ gi
vng uy tín, đng thi cng không tr quá sm làm gim lng tin sn có đ công ty
còn thc hin đu t, li ích và chi phí ca tt c các phng thc chi tin đu phi

đc xem xét.
Mô hình chung
Liăíchătngăthêmă:ă
B=t*TS*I*(1-t)
Trong đó: B: Li ích tng thêm
t= Thi gian thu tin đc rút ngn hoc thi gian chi tin tng
thêm.
TS: Quy mô chuyn tin: s tin đang chuyn trong mt nm, mt chu
k hay mt giao dch.
I: lãi sut đu t đc xác đnh theo ngày( vì t tính theo ngày)
T: thu sut thu thu nhp doanh nghip.
Chiăphíătngăthêm: 
C= (C
2
-C
1
)* (1-t)
Trong đó:
C: Chi phí tng thêm sau thu ca phng thc thu tin hin ti so vi phng
thc thu tin đ xut.
C
2
: chi phí phng thc thu tin mi.
C
1
: Chi phí phng thc thu tin hin ti.
Trên c s so sánh B và C đ rút ra kt lun:
Nu B > C: la chn phng thc thu tin đ xut
Thang Long University Library

10

B < C: la chn phng thc hin ti.
B = C: bàng quan.
1.3.1.4. Qun lý phi thu khách hàng
Khon phi thu là s tin khách hàng n công ty do mua chu hàng hoá hoc dch
v. Có th nói hu ht các công ty đu phát sinh các khon phi thu nhng vi mc đ
khác nhau, t mc không đáng k cho đn mc không th kim soát ni. Kim soát
khon phi thu liên quan đn vic đánh đi gia li nhun và ri ro. Nu không bán
chu hàng hoá thì s mt đi c hi bán hàng, do đó, mt đi li nhun. Nu bán chu
hàng hoá quá nhiu thì chi phí cho khon phi thu tng và nguy c phát sinh các khon
n khó đòi, do đó, ri ro không thu hi đc n cng gia tng. Vì vy, công ty cn có
chính sách bán chu phù hp.
Khon phi thu ca công ty phát sinh nhiu hay ít ph thuc vào các yu t nh
tình hình nn kinh t, giá c sn phm, cht lng sn phm, và chính sách bán chu
ca công ty. Trong các yu t này, chính sách bán chu nh hng mnh nht đn
khon phi thu và s kim soát ca giám đc tài chính. Giám đc tài chính có th thay
đi mc đ bán chu đ kim soát khon phi thu sao cho phù hp vi s đánh đi
gia li nhun và ri ro. H thp tiêu chun bán chu có th kích thích đc nhu cu
dn ti gia tng doanh thu và li nhun, nhng vì bán chu s làm phát sinh khon phi
thu, và do bao gi cng có chi phí đi kèm theo khon phi thu nên giám đc tài chính
cn xem xét cn thn s đánh đi này. Liên quan đn chính sách bán chu s có các
vn đ nh tiêu chun bán chu ,điu khon bán chu và chính sách và quy trình thu
n.
Tiêu chun bán chu:
Tiêu chun bán chu là tiêu chun ti thiu v mt uy tín tín dng ca khách hàng
đ đc công ty chp nhn bán chu hàng hoá hoc dch v. Tiêu chun bán chu là
mt b phn cu thành chính sách bán chu ca công ty và mi công ty đu thit lp
tiêu chun bán chu ca mình chính thc hoc không chính thc.
Tiêu chun bán chu nói riêng và chính sách bán chu nói chung có nh hng

đáng k đn doanh thu ca công ty. Nu đi th cnh tranh m rng chính sách bán
chu, trong khi chúng ta không phn ng li điu này, thì n lc tip th s b nh
hng nghiêm trng bi vì bán chu là yu t nh hng rt ln và có tác dng kích
thích nhu cu. V mt lý thuyt, công ty nên h thp tiêu chun bán chu đn mc có
th chp nhn đc, sao cho li nhun to ra do gia tng doanh thu, nh là kt qu ca
chính sách bán chu, vt quá mc chi phí phát sinh do bán chu.  đây có s đánh đi
gia li nhun tng thêm và chi phí liên quan đn khon phi thu tng thêm, do h

11

thp tiêu chun bán chu. Vn đ đt ra là khi nào công ty nên ni lng tiêu chun bán
chu và khi nào công ty không nên ni lng tiêu chun bán chu.
iu khon bán chu
iu khon bán chu là điu khon xác đnh đ dài thi gian hay thi hn bán
chu và t l chit khu áp dng nu khách hàng tr sm hn thi gian bán chu cho
phép. Ví d điu khon bán chu “2/10 net 30” có ngha là khách hàng đc hng 2%
chit khu nu thanh toán trong thi hn 10 ngày k t ngày hoá đn đc phát hành
và nu khách hàng không ly chit khu thì khách hàng đc tr chm trong thi gian
30 ngày k t ngày phát hành hoá đn.
Chính sách bán chu không ch liên quan đn tiêu chun bán chu nh va xem
xét mà còn liên quan đn điu khon bán chu. Thay đi điu khon bán chu li liên
quan đn hai th: thay đi thi hn bán chu, và thay đi t l chit khu.
Chính sách thu n:
Khi công ty đư quyt đnh cp tín dng ri, thì còn mt công vic na cn phi
làm là theo dõi cht ch khon phi thu khách hàng đ đm bo không b tht thoát. T
l thu đc các khon phi thu phn ánh tính hiu qu ca chính sách thu tin. Ta có
các bc thu hi tin cho doanh nghip nh sau:
Cp nht danh mc khách hàng: Mt trong nhng thách thc ln nht mà công
ty phi đi mt hin nay là qun lý danh sách khách hàng mt cách có chin lc
nhm ti u hóa hiu sut thu hi n. Qun lý danh sách khách hàng hiu qu s giúp

các công ty phân loi đc khách hành da trên mc đ ri ro. i vi nhng khon
n có đ ri ro thp và khách hàng không thng xuyên thanh toán n đúng hn, công
ty cn có thông báo nhc nh hoc thc hin mt cuc gi cho khách hàng qua h
thng tr li đin thoi đc đin toán hóa đ nm đc thông tin v vic thanh toán.
iu này s giúp tit kim đc nhiu thi gian và nhân lc đ các nhân viên có th
tp trung vào nhng khon n có ri ro cao hn.
Ghi nhn và thông báo công n: K toán công n có nhim v thc hin kim tra
trên h thng xem khách hàng có đ điu kin thc hin công n hay không, giao dch
đúng cha ( xem khách hàng đư tng vay n công ty hay cha, có thc hin đy đ
ngha v công n hay không,…). Sau đó k toán công n xác đnh chng t, theo dõi
công n trên h thng.
Thu tin: K toán công n thc hin lp giao dch thu tin trên h thng, xác
nhn công n, thc hin in phiu thu và ly các xác nhn có liên quan, sau đó thc
hin thu hi công n công ty.
Thang Long University Library

12

Bù tr công n: K toán công n kim tra giy t công n, thc hin giao dch
bù tr công n trên h thng cho khách hàng, theo dõi chng t. B phân k toán s
thc hin duyt chng t cho khách hàng ri sau đó tip tc theo dõi công n trên h
thng ca doanh nghip.
1.3.1.5. Qun lý hàng tn kho
Hàng tn kho là tt c nhng ngun lc d tr nhm đáp ng cho nhu cu hin
ti hoc tng lai. Hàng tn kho không ch có tn kho thành phm mà còn có tn kho
sn phm d dang, tn kho nguyên vt liu/linh kin và tn kho công c dng c dùng
trong sn xut…Trong mt doanh nghip, hàng tn kho bao gi cng là mt trong
nhng tài sn có giá tr ln nht trên tng giá tr tài sn ca doanh nghip đó. Thông
thng giá tr hàng tn kho chim 40% - 50% tng giá tr tài sn ca mt doanh
nghip. Chính vì l đó, vic kim soát tt hàng tn kho luôn là mt vn đ ht sc cn

thit và ch yu trong qun tr sn xut tác nghip.
Tn kho là cu ni gia sn xut và tiêu th. Ngi bán hàng nào cng mun
nâng cao mc tn kho đ đáp ng nhanh chóng nhu cu ca khách hàng; nhân viên
ph trách sn xut và tác nghip cng thích có mt lng tn kho ln vì nh đó mà h
lp k hoch sn xut d dàng hn. Tuy nhiên, đi vi b phn tài v thì bao gi cng
mun hàng tn kho đc gi  mc thp nht, bi vì tin nm  hàng tn kho s
không chi tiêu vào mc khác đc. Do đó, kim tra tn kho là vic làm không th
thiu đc, qua đó doanh nghip có th gi lng tn kho  mc “va đ”. Có ngha
là không “quá nhiu” mà cng đng “quá ít”.
Khi mc tn kho quá nhiu s dn đn chi phí tng cao; đi vi mt s hàng hoá
nu d tr quá lâu s b h hng, hao ht, gim cht lng… iu này s gây khó
khn trong vic cnh tranh vi các đi th trên th trng. Ngc li, lng tn kho
không đ s làm gim doanh s bán hàng (đi vi hàng tn kho là thành phm), ngoài
ra có th dn đn tình trng khách hàng s chuyn sang mua hàng ca đi th cnh
tranh khi nhu cu ca h không đc đáp ng.
Trong rt nhiu loi hàng hóa tn kho, không phi loi hàng hóa nào cng có vai
trò nh nhau trong vic bo qun trong kho hàng.  qun lý tn kho hiu qu ngi
ta phi phân loi hàng hóa d tr thành các nhóm theo mc đ quan trng ca chúng
trong d tr, bo qun. Phng pháp đc s dng đ phân loi là phng pháp A-
BC. Phng pháp này đc phát trin da trên mt nguyên lý do mt nhà kinh t hc
Italia vào th k 19 là Pareto tìm ra. Ông đư quan sát thy rng trong mt tp hp có
nhiu chng loi khác nhau thì ch có mt s nh chng loi li chim giá tr đáng k
trong c tp hp.


13

Săđ 1.1. Mô hình A-B-C ( The ABC Inventory Menthod)

Giá tr hàng tn kho hàng nm đc xác đnh bng cách ly nhu cu hàng nm

ca tng loi hàng tn kho nhân vi chi phí tn kho đn v. Tiêu chun đ xp các loi
hàng tn kho vào các nhóm là:
-Nhóm A: Bao gm các loi hàng có giá tr hàng nm t 70 - 80% tng giá tr tn
kho, nhng v s lng ch chim 15 - 20% tng s hàng tn kho;
-Nhóm B: Gm các loi hàng có giá tr hàng nm t 25 - 30% tng giá tr hàng
tn kho, nhng v sn lng chúng chim t 30 - 35% tng s hàng tn kho;
- Nhóm C: gm nhng loi hàng có giá tr hàng nm nh, giá tr hàng nm ch
chim 5 -10% tng giá tr tn kho. Tuy nhiên v s lng chúng li chim khong 50 –
55% tng s hàng tn kho.
Bng vic chia hàng lu kho thành nhiu nhóm, công ty có th tp trung vào
nhóm mà cn s kim soát hiu qu nht, mà c th  đây là nhóm A, tip theo là
nhóm B và cui cùng là nhóm C. Nu nh nhóm A đc xem xét qun lý mt cách
thng xuyên thì nhóm B s ít đc thng xuyên hn , có th là hàng tháng, hàng
quý còn nhóm C s ít hn na, có th là hàng nm.
u đim ca qun lý hàng tn kho theo mô hình ABC đó là vic phân loi hàng
hóa theo giá tr đ áp dng cho mô hình là công vic đn gin, d tin hành, đng thi
qun lý hàng tn kho có hiu qu do có th sp xp các loi hàng hóa theo giá tr gim
dn ( doanh nghip s tp trung vào nhóm hàng tn kho cn qun lý cht ch nht đ
sau đó có hiu qu kinh doanh tt nht). Tuy nhiên mô hình cha gii quyt đc vic
ti thiu hóa chi phí lu kho.
10%
30
60%
Nhóm A
Nhóm
Giá tr tích ly
% loi tn
Nhóm C
15%
35 %

50%
Thang Long University Library

14

Mô hình lng đt hàng kinh t c bn EOQ ( The Economic Order Quantity
Model)
Mô hình EOQ là mt trong nhng k thut kim soát tn kho ph bin và lâu đi
nht, nó đc nghiên cu và đ xut t nm 1915 do ông Ford. W. Harris đ xut,
nhng đn nay nó vn đc hu ht các doanh nghip s dng.
 quá trình phân tích đn gin hn ta qui c các ký hiu nh sau:
 D: Nhu cu hàng nm;
 S: Chi phí đt hàng cho 1 đn hàng;
 H: Chi phí lu kho cho 1 đn v hàng hoá;
 Q: Lng hàng đt mua trong 1 đn đt hàng (Qui mô đn hàng);
 C
đh
: Chi phí đt hàng hàng nm;
 C
lk
: Chi phí lu kho hàng nm;
 TC: Tng chi phí tn kho;
 Q*: Lng đt hàng ti u;
 T: Khong cách gia hai ln đt hàng;
 ROP: im đt hàng li;
 d: Nhu cu hàng ngày;
 L: Thi gian ch hàng
Vi nhng gi đnh trên, ta xem xét các loi chi phí:
Chi phí đt hàng hàng nm (C
đh

):
C
đh
=(D/Q)*S=D*S/Q
Tng chi phí lu kho hàng nm (C
lk
):
C
lk
= (Q/2)*H
Tng chi phí tn kho trong nm (TC) là tng ca chi phí đt hàng và chi phí lu
kho:
TC = C
đh
+ C
lk
= (D/Q)*S + (Q/2)*H